公司收购与融资 - 2022年4月公司收购第一社区银行公司，获9个零售银行分行和2个贷款生产办公室，总代价3858万美元，含现金1023万美元和价值2835万美元普通股[16] - 2022年1月，公司完成向某些机构合格投资者和合格买家私募发行4000万美元次级票据，年利率3.50%，2027年2月1日起按浮动利率计息[55] - 2020年6月，公司完成向某些合格机构合格投资者私募发行1500万美元次级票据，年利率5.50%，2025年7月1日起按浮动利率计息[55] - 2017年2月，公司通过私募发行1000万美元、年利率5.75%的固定利率高级无担保票据，2022年2月赎回[55] - 2005年9月，公司成立特殊目的子公司发行516万美元信托优先股[55] 贷款业务结构 - 截至2023年12月31日，商业房地产和商业企业贷款约占总贷款的78.64%[19] - 截至2023年12月31日，银行1 - 4户家庭抵押贷款余额为1.5658亿美元，占总贷款的10.55%[28] - 截至2023年12月31日，银行有20.7亿美元的1 - 4户家庭抵押贷款和1.3465亿美元其他贷款类别带服务权出售[29] - 截至2023年12月31日，1 - 4户家庭建筑贷款为4343万美元，占银行总贷款组合的2.93%[30] - 截至2023年12月31日，商业房地产贷款占银行总贷款组合的40.99%，为6.0869亿美元[32] - 截至2023年12月31日，商业建筑和开发贷款为1.5813亿美元，占银行总贷款组合的10.65%；农田贷款为1.4259亿美元，占9.61%[33] - 截至2023年12月31日，房屋净值贷款为8693万美元，占总贷款的5.86%[34] - 截至2023年12月31日，消费贷款总计3013万美元，占银行总贷款组合的2.03%[36] - 截至2023年12月31日，商业企业贷款为1.3271亿美元，占银行总贷款组合的8.94%；农业生产贷款为1.253亿美元，占银行总贷款组合的8.44%[39] - 截至2023年12月31日，公司农田和农业生产贷款占总贷款组合约18.05%，金额为2.6789亿美元，其中农田贷款1.4259亿美元，农业生产贷款1.253亿美元[145] 存款市场份额 - 截至2023年6月30日，公司在罗斯福县存款市场份额为60.44%，排名第1；在麦迪逊县为36.27%，排名第2；在刘易斯和克拉克县为13.34%，排名第4等[23] 行业环境 - 截至2023年12月31日，蒙大拿州有45家信用合作社、1家州特许储蓄机构和35家商业银行[24] 贷款相关费用 - 2023年和2022年，抵押贷款服务费用分别为509万美元和484万美元，其他贷款相关费用分别为138万美元和101万美元[27] 贷款限额与承诺 - 截至2023年12月31日，银行对单一借款人的限额为3284万美元，最大一笔对单一借款人的贷款总额约为3923万美元，受贷款限额约束的总额为3040万美元[41] - 截至2023年12月31日，有利率锁定承诺、正处于发起过程中待出售到二级市场的贷款总额为1567万美元[46] 员工情况 - 截至2023年12月31日，公司有383名全职员工和24名兼职员工[57] 贷款限额规定 - 银行对单一借款人的一般允许贷款限额为未受损资本和盈余的15.0%，若贷款由特定易变现抵押物全额担保，可额外借出相当于总资本10.0%的金额[67] 存款保险 - 存款账户由FDIC保险，每位单独投保储户最高保额为25万美元，自我管理退休账户最高保额同样为25万美元[72] - FDIC按季度对每家参保机构征收存款保险费，费率基于四个风险类别，范围从2.5到45个基点，每季度可上下调整2个基点[75] 资本标准 - 联邦法规要求银行满足多项最低资本标准，包括普通股一级资本与风险加权资产比率4.5%、一级资本与风险加权资产比率6.0%、总资本与风险加权资产比率8.0%、一级资本与总资产平均杠杆比率4.0%[77] - 资本保护缓冲要求为普通股一级资本与风险加权资产的2.5%，于2019年1月1日全面实施[81] - 若银行总风险加权资本比率达到10.0%或更高、一级风险加权资本比率达到8.0%或更高、杠杆比率达到5.0%或更高、普通股一级资本比率达到6.5%或更高，则被视为“资本充足”[82] - 若银行总风险加权资本比率低于8.0%、一级风险加权资本比率低于6.0%、杠杆比率低于4.0%或普通股一级资本比率低于4.5%，则被视为“资本不足”[82] - 若银行有形股权与总资产比率等于或低于2.0%，则被视为“严重资本不足”，通常需在特定时间内指定接管人或管理人[82][83] - 银行在收到“资本不足”“显著资本不足”或“严重资本不足”通知后45天内，必须向FDIC提交资本恢复计划[83] - 截至2023年12月31日，银行在迅速纠正行动框架下被归类为“资本充足”[83] 内部人士信贷法规 - 公司向内部人士（高管、董事和持股10.0%或以上股东等）提供信贷需遵守相关法规，截至2023年12月31日，公司遵守这些规定[87] 公司监管 - 公司作为银行控股公司受美联储监管，收购其他银行或银行控股公司超5.0%有表决权股份等需获美联储批准[88][89] - 任何人或团体收购公司10.0%或以上已发行有表决权股份，需向美联储提交通知或申请[90] 利率政策 - 2023年联邦公开市场委员会四次上调联邦基金目标利率区间，最后一次在7月26日，2024年有利率下调预测但通胀或影响决策[99] LIBOR变化 - 英国金融行为监管局和洲际交易所基准管理机构宣布，最常用的美元伦敦银行同业拆借利率（LIBOR）期限自2023年6月30日起停止提供或不再具代表性，所有其他LIBOR设置自2021年12月31日起停止提供或不再具代表性[107] 公司经营影响因素 - 公司业务受金融市场和经济状况影响，当地市场经济状况可能与美国整体不同甚至更差[95][96] - 利率变化会影响公司经营业绩和财务状况，包括净利息收入、贷款和证券平均期限、证券公允价值等[103][105][106] - 公司面临LIBOR过渡不确定性，可能影响金融工具价值和回报、增加合规等成本及相关风险[107][108] - 银行业竞争激烈，公司竞争对手资源和贷款额度可能优于公司，盈利能力取决于市场竞争能力[109] - 气候变化相关立法和监管举措可能使公司产生资本支出和合规等成本，其对公司财务状况和运营影响难以预测[110] - 气候变化可能导致极端天气事件增多，影响公司业务运营和财务状况，还可能带来新的监管要求[111][113] - 大范围健康紧急事件或流行病可能对公司业务、经营成果和财务状况产生重大不利影响，影响程度难以预测[115][116] 资产减值风险 - 2023年12月31日公司合并资产负债表中商誉达3474万美元，未来减值测试可能导致商誉价值部分或全部减值[118] - 公司持有的无形资产未来可能被认定为减值，会导致收益和资产账面价值下降[117] - 系统故障、中断或安全漏洞可能损害公司声誉，导致客户和业务流失，面临监管审查和法律诉讼[119][120] - 若信用损失准备不足以覆盖实际信用损失，公司收益可能下降，监管机构可能要求增加准备或贷款冲销[121][122] - 公司证券投资组合未来可能出现减值损失，多种因素可能导致非暂时性减值[123] - 会计政策或标准的变化可能影响公司财务状况和经营成果的报告，可能需追溯重述以前期间的财务报表[124][125] - 公司商业房地产和商业企业贷款业务增加，信用风险上升，当地房地产市场或经济低迷可能影响收益[125][126] - 截至2023年12月31日，公司MSR资产公允价值为1585万美元，其公允价值未来可能降低[144] - 截至2023年12月31日，公司持有的FHLB普通股总成本为919万美元，未来投资可能减值[151] 公司业务与风险 - 2023年公司出售了价值3.4431亿美元的抵押贷款，依赖二级市场销售获取非利息收入和流动性[133] - 收购其他银行、分支或资产及扩张活动存在评估资产信用质量失误、整合成本超预期等风险，可能影响公司业务和财务状况[137] - 公司增长计划可能需招募和留住人才，若失败将限制增长战略执行，拓展新市场也可能带来额外风险[138] - 若无法成功整合收购业务，公司业务、财务状况和经营成果可能受重大不利影响[140] - 未能维持有效的财务报告内部控制或披露控制程序，可能影响财务报告准确性和及时性，导致投资者信心丧失或影响流动性获取[142] - 利率变化会改变公司MSR资产组合价值，增加收益波动性，利率下降时资产可能大幅贬值[143] - 消费者选择非银行渠道进行金融交易，可能导致公司手续费收入、客户存款及相关收入损失，影响财务状况和经营成果[146] - 公司面临违反《银行保密法》等反洗钱法规的风险，若被认定政策、程序和系统不足，将面临责任和监管行动[147]