公司战略与运营 - 公司近年来通过6次战略收购扩大了地理覆盖范围[122] 运营盈利能力与收入构成 - 公司运营盈利能力主要取决于扣除贷款损失准备后的净利息收入[123] - 净利息收入受市场利率、收益率曲线斜率、生息资产和付息负债的利息及数量类型等因素影响[125] - 非利息收入包括贷款服务及其他费用、贷款出售收益等[126] 贷款损失准备 - 公司根据贷款组合估计信贷损失来建立贷款损失准备[127] - 贷款损失准备评估需考虑特定问题贷款、借款人财务状况等因素，具有主观性[130] 特殊贷款核算 - 购买的信用受损贷款按ASC 310 - 30核算，用内部现金流模型估计现金流[133][134] - 收购日预期现金流超过贷款公允价值的部分为可 accretable yield，后续现金流变化有相应会计处理[135] 财务数据关键指标变化 - 资产 - 截至2019年6月30日，公司总资产约18亿美元，总贷款12亿美元，总存款15亿美元，股东权益2.346亿美元[120] - 截至2019年6月30日，公司总资产增至18亿美元，较2018年12月31日的15亿美元增加2.933亿美元，主要因Uniti合并完成[146] - 截至2019年6月30日，现金及现金等价物增至3.516亿美元，较2018年12月31日的3.236亿美元增加2800万美元，增幅8.7%，主要因净贷款应收款减少[147] - 截至2019年6月30日，可供出售投资证券增至1.003亿美元，较2018年12月31日的9980万美元增加47.5万美元，主要因购买额外投资证券[148] - 截至2019年6月30日，净贷款应收款增至12亿美元，较2018年12月31日的10亿美元增加2.433亿美元，增幅25.1%，主要因Uniti合并及贷款还款超新增贷款部分抵消[149] - 截至2019年6月30日，收购贷款净额为6.366亿美元，2018年12月31日为3.938亿美元[169] - 截至2019年6月30日，房产和设备较2018年12月31日减少460万美元，降幅41.1%，至660万美元，主要因出售账面价值460万美元的奥克兰大楼[177] - 截至2019年6月30日，公司非合并基础上的流动资产为390万美元[216] 财务数据关键指标变化 - 贷款业务 - 2019年前六个月贷款发放总额为7530万美元，2018年同期为7150万美元[149] - 2019年6月30日与2018年12月31日相比，商业和工业贷款从12185.3万美元增至15108.6万美元，增幅24.0%[151] - 2019年6月30日与2018年12月31日相比，住宅房地产贷款从10091.5万美元增至12681.4万美元，增幅25.7%[151] - 2019年6月30日与2018年12月31日相比，多户住宅房地产贷款从11295.8万美元增至11619.7万美元，增幅2.9%[151] - 2019年6月30日与2018年12月31日相比，业主自用商业房地产贷款从27020.4万美元增至36097.8万美元，增幅33.6%[151] - 2019年6月30日与2018年12月31日相比，非业主自用商业房地产贷款从30804.5万美元增至40989.2万美元，增幅33.1%[151] - 2019年6月30日，新墨西哥州和华盛顿州的贷款分别为9820万美元和8690万美元，2018年12月31日分别为1.113亿美元和8510万美元[154] - 2019年6月30日，不良资产较2018年12月31日增加52万美元，增幅13.2%，达到440万美元[155] - 2019年6月30日，应计逾期30至89天的贷款为500万美元，2018年12月31日为270万美元[155] - 2019年前六个月，有两笔贷款进行了债务重组，总计49.7万美元，均在第一季度完成[166] - 2019年6月30日和2018年12月31日，公司执行重组条款的贷款分别为76.3万美元和75万美元[166] - 2019年6月30日，潜在问题贷款总计680万美元[167] - 2019年6月30日，贷款损失准备金为590万美元，占总贷款的0.48%，占不良贷款的153.85%[170] - 2019年6月30日，公司有460万美元的减值贷款，2018年12月31日为390万美元[173] - 2019年3个月和6个月贷款损失拨备分别为44.5万美元和72.2万美元，2018年同期分别为24.3万美元和49.7万美元[202] - 2019年3个月和6个月贷款净回收分别为3万美元和1.8万美元，2018年同期净冲销分别为24.3万美元和11.2万美元[202] - 2019年6月30日贷款损失准备金与总贷款比率为0.48%，2018年6月30日为0.50%[202] 财务数据关键指标变化 - 负债与权益 - 截至2019年6月30日，总存款较2018年12月31日增加2.476亿美元，至15亿美元，增幅19.7%，主要因 Uniti 合并[178][180] - 截至2019年6月30日，借款总额为820万美元，由收购相关的次级递延利息债券组成；FHLB借款额度为3.71亿美元，2018年12月31日为3.696亿美元；联邦基金额度为6500万美元，2018年12月31日为5500万美元；FHLB为地方机构存款开具的信用证为100万美元，2018年12月31日为1150万美元[180][181][183] - 截至2019年6月30日，股东权益较2018年12月31日增加3390万美元，增幅16.8%，至2.346亿美元，主要因 Uniti 合并发行2490万美元普通股、2019年上半年净收入720万美元以及其他综合损失转为税后收益140万美元[184] 财务数据关键指标变化 - 收入与收益 - 2019年第二季度净收入为220万美元，较2018年同期减少210万美元，降幅48.8%；2019年上半年净收入为720万美元，较2018年同期减少120万美元，降幅14.3%，主要因 Uniti 合并产生410万美元收购费用[185] - 2019年第二季度摊薄每股收益为0.20美元，较2018年同期减少0.25美元；2019年上半年摊薄每股收益为0.64美元，较2018年同期减少0.35美元[186] - 2019年第二季度和上半年效率比率分别为79.73%和69.05%，2018年同期分别为57.39%和58.21%，主要因 Uniti 和 BFC 合并导致非利息费用增加，部分被净利息收入和非利息收入增加抵消[187] - 2019年第二季度和上半年总利息收入分别为1790万美元和3430万美元，较2018年同期分别增加410万美元和700万美元，主要因平均生息资产增加，主要是贷款，受 Uniti 和 BFC 合并推动[188] - 2019年第二季度和上半年利息支出分别为190万美元和340万美元，较2018年同期分别增加77.9万美元和110万美元，增幅分别为6.8%和49.5%，主要因 BFC 和 Uniti 合并导致平均计息负债增加[192] - 2019年第二季度净利息收入为1600万美元，较2018年同期增加340万美元，增幅27.1%；净利息收益率为4.29%，2018年同期为4.11%，主要因总贷款收益率提高和低收益现金及投资增加，部分被资金成本上升抵消[194] - 2019年上半年净利息收入增加590万美元，即23.5%，达到3090万美元，而2017年同期为2500万美元[195] - 2019年上半年净息差从2018年同期的4.19%增加12个基点至4.31%[195] - 2019年上半年生息资产平均收益率为4.78%，较2018年同期增加20个基点[195] - 2019年上半年计息负债平均成本为0.79%，较2018年同期的0.59%上升20个基点[195] - 2019年第二季度末，生息存款平均余额为319577000美元，利息收入1990000美元，年化平均收益率2.50%；2018年同期平均余额为282025000美元，利息收入1328000美元，年化平均收益率1.89%[197] - 2019年上半年末，总贷款平均余额为1066486000美元，利息收入14874000美元，年化平均收益率5.59%；2018年同期平均余额为897315000美元，利息收入12073000美元，年化平均收益率5.40%[197] - 2019年第二季度末，净利息收入为16018000美元，利率差为3.99%，净息差为4.29%；2018年同期净利息收入为12600000美元，利率差为3.89%，净息差为4.11%[197] - 2019年上半年末，生息存款平均余额为319495000美元，利息收入3979000美元，年化平均收益率2.51%；2018年同期平均余额为259003000美元，利息收入2235000美元，年化平均收益率1.74%[199] - 2019年上半年末，总贷款平均余额为1017792000美元，利息收入28424000美元，年化平均收益率5.63%；2018年同期平均余额为895588000美元，利息收入24353000美元，年化平均收益率5.48%[199] - 2019年上半年末，净利息收入为30883000美元，利率差为4.00%；2018年同期净利息收入为25014000美元，利率差为3.99%[199] - 2019年二季度非利息收入较2018年同期增加45.7万美元，增幅21.9%，达250万美元，主要因贷款出售收益增加35.5万美元，增幅64.8%[203] - 2019年上半年非利息收入较2018年同期增加85.1万美元，增幅22.3%，达470万美元，主要因服务收费和其他费用增加48.1万美元，增幅52.6%[205] 财务数据关键指标变化 - 支出与费用 - 非利息费用包括薪资福利、场地设备费用等，随业务增长而增加[128] - 2019年二季度非利息支出为1480万美元，较2018年同期增加610万美元，增幅70.9%，含410万美元 Uniti 收购相关费用[206] - 2019年上半年非利息支出为2450万美元，较2018年同期增加780万美元，增幅46.3%，主要因 Uniti 收购费用和员工薪资福利增加[207] - 2019年3个月和6个月所得税费用分别降至110万美元和150万美元，较2018年同期减少40.5万美元和8万美元，降幅27.1%和2.5%[209] - 2019年3个月和6个月公司有效税率分别为32.9%和30.3%，2018年同期均为29.4%[209] 财务数据关键指标变化 - 员工与业务承诺 - 2019年上半年平均全职等效员工增至262人，2018年同期为165人[207] - 2019年6月30日和2018年12月31日，贷款承诺分别为1.214亿美元和1.011亿美元，2019年6月30日一年内到期的定期存款总计2.709亿美元[214] 财务数据关键指标变化 - 现金流量 - 2019年上半年经营活动产生的净现金为220万美元，2018年同期为330万美元；2019年上半年投资活动产生的净现金为4400万美元，2018年同期使用净现金2950万美元；2019年上半年融资活动使用净现金1820万美元，2018年同期产生净现金9460万美元[215] 财务数据关键指标变化 - 资本比率 - 截至2019年6月30日，BayCom Corp的杠杆比率为11.35%，最低监管要求为4.00%，“资本充足”最低要求为5.00%；联合商业银行的杠杆比率为11.55%，最低监管要求为4.00%，“资本充足”最低要求为5.00%[220] - 截至2019年6月30日，BayCom Corp的普通股一级资本比率为15.94%，最低监管要求为4.50%，“资本充足”最低要求为6.50%；联合商业银行的普通股一级资本比率为16.22%，最低监管要求为4.50%，“资本充足”最低要求为6.50%[220] - 截至2019年6月30日，BayCom Corp的一级风险加权资本比率为16.60%，最低监管要求为6.00%，“资本充足”最低要求为8.00%；联合商业银行的一级风险加权资本比率为16.22%，最低监管要求为6.00%，“资本充足”最低要求为8.00%[220] - 截至2019年6月30日，BayCom Corp的总风险加权资本比率为17.10%，最低监管要求为8.00%，“资本充足”最低要求为10.00%；联合商业银行的总风险加权资本比率为16.73%，最低监管要求为8.00%，“资本充足”最低要求为10.00