公司运营情况 - 截至2020年3月29日，公司运营431家门店和一个电子商务平台，传统体育用品店平均面积约11000平方英尺[15] - 约52%的门店、公司办公室和配送中心位于加利福尼亚州[26] - 2020年3月20日起，超半数零售店临时关闭，截至2020年5月26日约12%的门店仅提供路边取货服务[26] 净销售额变化 - 2020年13周净销售额为2.17736亿美元，2019年为2.45286亿美元，同比下降11.23%[8] - 2020年3月29日和2019年3月31日13周净销售额分别为2.17736亿美元和2.45286亿美元[30] - 2020年13周财季，净销售额为2.17736亿美元，而2019年同期为2.45286亿美元[8] - 2020年3月29日净销售额为2.17736亿美元，2019年3月31日为2.45286亿美元[30] 利润情况变化 - 2020年13周净亏损461.1万美元，2019年净利润为166.4万美元[8] - 2020年基本和摊薄后每股亏损0.22美元，2019年为每股收益0.08美元[8] - 2020年第一季度净亏损461.1万美元，2019年同期净利润166.4万美元[14] - 2020年13周净亏损461.1万美元，2019年同期净利润166.4万美元；2020年基本和摊薄后每股亏损0.22美元，2019年基本和摊薄后每股收益0.08美元[77] 负债情况变化 - 2020年3月29日总负债为5.50045亿美元，2019年12月29日为5.08428亿美元，增长8.19%[6] - 截至2020年3月29日和2019年12月29日，储值卡负债分别为640万美元和720万美元[31] - 截至2020年3月29日和2019年12月29日，估计退货商品成本分别为80万美元和140万美元，销售退货准备金分别为140万美元和270万美元[32] - 截至2020年3月29日和2019年12月29日，应计费用分别为53111千美元和64935千美元，其中工资及相关费用分别为17661千美元和23433千美元，占用费用分别为10109千美元和9503千美元，销售税分别为6322千美元和9607千美元，其他分别为19019千美元和22392千美元[53] - 截至2020年3月29日，融资租赁负债中，流动负债为2522千美元，长期负债为3978千美元；经营租赁负债中，流动负债为71969千美元，长期负债为213336千美元[60] - 截至2020年3月29日，公司长期循环信贷借款为1.243亿美元，信用证承诺为70万美元；截至2019年12月29日，借款为6660万美元，信用证承诺为70万美元；扣除信用证后，剩余借款额度分别为1500万美元和7270万美元[69] - 截至2020年3月31日，公司长期循环信贷借款达1.433亿美元，为最高借款水平；截至2020年5月26日，借款为1.218亿美元[96] 现金流情况变化 - 2020年13周经营活动净现金使用530.2万美元，2019年提供1254万美元[14] - 2020年13周投资活动净现金使用234.2万美元，2019年为152.2万美元[14] - 2020年13周融资活动净现金提供4362.4万美元，2019年使用1248.4万美元[14] - 2020年现金期末余额为4420.3万美元，2019年为529.9万美元[14] - 2020年第一季度经营活动净现金使用量为530.2万美元，2019年同期为提供1254万美元[14] - 2020年第一季度投资活动净现金使用量为234.2万美元，2019年同期为152.2万美元[14] - 2020年第一季度融资活动净现金提供量为4362.4万美元，2019年同期为使用1248.4万美元[14] - 2020年第一季度现金净增加3598万美元，期末现金为4420.3万美元；2019年同期现金净减少146.6万美元，期末现金为529.9万美元[14] - 2020年3月29日和2019年3月31日的13周内，经营租赁经营现金流分别为20742千美元和24914千美元，融资租赁经营现金流分别为112千美元和100千美元等[59] - 截至2020年5月26日，公司当前现金头寸（扣除未兑现支票后）约为5800万美元[96] - 截至2020年5月26日，公司扣除未兑现支票后的现金头寸约为5800万美元，2020年3月29日第一季度末为4420万美元，2019年12月29日财年末为820万美元[96] 财年信息 - 2020财年有53周，至2021年1月3日结束；2019财年有52周，至2019年12月29日结束[19] - 2020财年有53周，于2021年1月3日结束；2019财年有52周，于2019年12月29日结束[19] 会计准则采用情况 - 公司在2020财年第一季度采用了ASU No. 2018 - 13、ASU No. 2018 - 15和ASU No. 2019 - 12，影响均 immaterial[20][21][22] - 公司在2020财年第一季度采用了ASU No. 2018 - 13、ASU No. 2018 - 15和ASU No. 2019 - 12，预计影响均不重大[20][21][22] - 2020年3月FASB发布ASU No. 2020 - 04，公司正在评估其影响[23] - 2018年12月31日采用ASC 842标准，初始确认使用权资产为2.629亿美元，租赁负债为2.797亿美元，对公司运营、股东权益和现金流无重大影响[54] - 2018年12月31日采用ASC 842标准，确认使用权资产2.629亿美元和租赁负债2.797亿美元，对公司运营、股东权益和现金流无重大影响[54] 储值卡相关数据 - 2020年3月29日和2019年3月31日13周储值卡兑换收入分别为190万美元和210万美元，储值卡破损收入均为10万美元[31] - 2020年和2019年13周内储值卡兑换收入分别为190万美元和210万美元，储值卡破损收入均为10万美元[31] 库存相关政策 - 公司商品库存按加权平均成本法以成本与可变现净值孰低计量[34] - 公司按历史库存损耗趋势以商品销售额的一定百分比计提库存损耗[36] - 公司商品库存按成本与可变现净值孰低法，采用加权平均成本法估值[34] 减值费用情况 - 2020财年和2019财年第一季度公司均未确认任何减值费用[43] - 2020财年第一季度和2019年未确认任何减值费用[43] 租赁相关数据 - 2020年13周租赁费用总计24929千美元，其中使用权资产摊销722千美元，租赁负债利息89千美元，融资租赁费用811千美元，经营租赁费用20287千美元，可变租赁费用4124千美元，转租收入 - 293千美元；2019年总计24516千美元[57] - 2020年以新融资租赁负债换取的使用权资产为0，以新经营租赁负债换取的使用权资产为23282千美元；2019年分别为864千美元和5833千美元[59] - 截至2020年3月29日，融资租赁加权平均剩余租赁期限为3.0年，经营租赁为5.2年；2019年分别为3.4年和5.3年[59] - 截至2020年3月29日，融资租赁加权平均折现率为4.7%，经营租赁为6.1%；2019年分别为5.8%和6.5%[59] - 截至2020年3月29日，融资租赁未折现现金流为6960千美元，经营租赁为334013千美元；融资租赁现值为6500千美元，经营租赁为285305千美元[60] - 公司有零售门店、配送中心等的经营租赁和融资租赁[44] - 公司选择按照原合同中存在租赁优惠的可执行权利和义务的方式来核算与新冠疫情影响相关的租赁优惠[49] - 2020财年第一季度未记录任何租赁优惠[49] - 2020年3月29日和2019年3月31日的13周内，总租赁费用分别为24929千美元和24516千美元，其中使用权资产摊销分别为722千美元和680千美元，租赁负债利息分别为89千美元和100千美元等[57] 信贷协议相关 - 公司于2010年10月18日与富国银行等签订信贷协议，经多次修订，到期日为2022年9月29日[62] - 信贷协议初始承诺额度为1.4亿美元，2020年3月30日增至1.65亿美元，最高可增至2亿美元，每年有三个月可降至1亿美元，信用证子限额2500万美元，摆动贷款子限额2000万美元[63] - 借款基数由90%的合格信用卡应收账款、合格库存成本乘以90%的评估净有序清算价值等组成，减去富国银行设立的某些准备金[64] - 2020年3月27日，为应对疫情，公司将1.4亿美元信贷额度下的借款增至1.243亿美元[68] - 信贷额度下借款利率取决于前一财季平均每日可用额度，LIBO利率贷款适用利差在平均每日可用额度大于等于7000万美元时为1.25%，小于7000万美元时为1.375%；基础利率贷款适用利差分别为0.25%和0.50%，未使用部分承诺费为每年0.20%[65][66] - 2020年3月30日公司行使信贷协议中的增额功能，将信贷额度下的承诺借款金额增至1.65亿美元[96] 所得税相关 - 2020年和2019年13周所得税拨备分别核销与股份支付相关的递延税资产40万美元和30万美元[72] - 公司修改2018年所得税申报表，将净营业亏损向前结转，记录210万美元所得税退款应收款[73] - 2020年和2019年截至3月的13周内，所得税拨备分别反映了与股份支付相关的40万美元和30万美元递延所得税资产的冲销[72] - 截至2020年3月29日和2019年12月29日，公司递延所得税资产估值备抵为120万美元[70] 股权相关 - 截至2020年3月29日，2019年股权计划下有2718945股可供未来授予[81] - 2020年和2019年第一季度，公司分别授予25.7万份和24.38万份股票期权奖励，加权平均授予日公允价值分别为每份1.25美元和1.36美元[83] - 2020年和2019年13周，公司确认股份支付费用均为50万美元[82] - 截至2020年3月29日，与股票期权奖励相关的未确认补偿费用为70万美元，预计在3.2年的加权平均期限内确认[88] - 公司授予的非归属股份奖励和非归属股份单位奖励，员工的按每年25%分四年等额归属，非员工董事的在特定条件下100%归属[89] - 2020财年第一季度和2019财年第一季度归属的非归属股份奖励总公允价值分别为30万美元和70万美元，两个季度均无归属的非归属股份单位奖励[90] - 2020财年第一季度和2019财年第一季度分别授予241,600份和236,120份非归属股份奖励，加权平均授予日每股公允价值分别为1.50美元和3.73美元[91] - 2020财年第一季度，公司为满足员工最低法定预扣税要求，扣留64,573股普通股，总价值10万美元[92] - 截至2020年3月29日，与非归属股份奖励和非归属股份单位奖励相关的未确认补偿费用分别为200万美元和2.9万美元，预计分别在2.8年和0.2年的加权平均期限内确认[94] 新冠疫情影响相关 - 新冠疫情对美国及全球健康和经济状况产生重大影响[25] - 新冠疫情期间，公司董事会暂停季度现金股息直至另行通知[97] - 公司采取措施削减开支，包括与房东协商、减少库存订单、延长付款期限、裁员、暂停加薪、减少广告和资本支出计划[98]