公司整体财务状况 - 截至2019年9月30日，公司约有17亿美元总资产和47亿美元有效保险金额[160] - 2019年第三季度总收入为6146.7万美元，2018年同期为6116.1万美元；前九个月总收入为1.80739亿美元，2018年同期为1.78436亿美元[175] - 2019年第三季度总福利和费用为5933.5万美元，前九个月为1.79922亿美元[183] - 2019年第三季度和前九个月联邦所得税费用较2018年同期减少[190] - 2019年第三季度税前利润231万美元，较2018年的697.3万美元下降66.9%；前九个月税前利润682.8万美元，较2018年的1159.4万美元下降41.1%[209] - 2019年和2018年前九个月，保险业务经营活动现金流分别为5090万美元和6520万美元，投资活动净现金流出分别为4810万美元和4240万美元[268] - 截至2019年9月30日，公司为税务合规事项估计负债990万美元，估计范围为600万美元至5250万美元[269] - 公司自2018年年报以来合同义务无重大变化，截至2019年9月30日无表外安排[277] 保险业务保费收入情况 - 2019年第三季度保险保费同比下降3.0%，分别为4600万美元和4740万美元；前九个月同比下降3.9%，分别为1.323亿美元和1.376亿美元[168] - 2019年第三季度保费收入同比下降3.0%，前九个月同比下降3.9%[176] - 2019年前三季度国际业务保费收入9.49亿美元，较2018年的10.01亿美元下降5.2%；第三季度保费收入3326.3万美元，较2018年的3495.2万美元下降4.8%[202] - 2019年前三季度美国国内业务保费收入4400万美元，较2018年的4461万美元下降1.4%；第三季度保费收入1554万美元，较2018年的1472万美元增长5.6%[207] - 2019年第三季度保费收入3.44亿美元，较2018年的3.58亿美元下降3.9%；前九个月保费收入9.74亿美元，较2018年的10.25亿美元下降5.0%[209] - 2019年前三季度家庭服务保险直接保费总额为35459千美元，较2018年同期的35672千美元略有下降[227] - 2019年家庭服务保险业务第三季度和前九个月保费较2018年同期略有下降[230][231] 投资收入相关情况 - 2019年第三季度净投资收入同比增长10.7%，分别为1500万美元和1360万美元；前九个月综合投资组合平均年化收益率为4.34%，高于2018年的4.29%[168] - 2019年前九个月年化净投资收入为5886.7万美元，平均投资资产为13.5772亿美元，年化收益率为4.34%，较2018年同期的5489.2万美元和4.29%有所提升[178] - 2019年第三季度固定到期证券收入同比增长15.6%，前九个月同比增长8.5%[180] - 2019年第三季度净投资收入1134万美元，较2018年的1006.2万美元增长12.7%；前九个月净投资收入3312.1万美元，较2018年的3033.1万美元增长9.2%[209] - 2019年第三季度实现投资净收益6.1万美元，2018年同期为净损失47.5万美元；前九个月实现投资净收益558.6万美元，2018年同期为净损失68.4万美元[209] - 2019年前三季度年化净投资收入为44163千美元，平均投资资产为1010578千美元，年化收益率为4.37%，较2018年同期有所增加[214] - 2019年前三季度实现投资收益主要源于出售前总部获得550万美元收益，2018年第三季度和前九个月分别录得40万美元和20万美元投资损失[215] - 2019年家庭服务保险业务净投资收入三季度略有增加、前九个月下降[230][231] 其他非保险业务收支情况 - 2019年第二季度其他非保险业务因培训设施投资重新分类记录310万美元减值损失；第一季度因出售前总部记录550万美元实现收益；前九个月因股权证券公允价值变动记录80万美元实现收益[168] - 2019年第二季度记录了310万美元的减值损失，第一季度实现了550万美元的收益，截至9月30日因股权证券公允价值变动实现了80万美元的收益[181] 理赔和退保费用情况 - 2019年第三季度理赔和退保费用同比增长14.7%，前九个月同比增长17.9%[168] - 2019年第三季度死亡索赔同比下降3.9%，前九个月同比增长2.7%；退保同比增长26.0%和25.4%；到期捐赠同比增长30.2%和80.2%[183] - 2019年前三季度寿险部门理赔和退保总额为61011千美元，较2018年同期的49522千美元有所增加，其中退保在三季度和前九个月分别增长27.1%和26.3%，到期给付在三季度和前九个月分别增长31.8%和85.9%[217] - 2019年第三季度和截至9月30日的九个月，总索赔和退保金额分别为621.8万美元和1779.7万美元，2018年同期分别为586.4万美元和1732.2万美元[235] 一般费用情况 - 2019年第三季度一般费用同比下降7.0%，前九个月同比增长12.7%[168] - 2019年第三季度其他一般费用同比下降7.0%，前九个月同比增长12.7%[188] 保单相关情况 - 2019年前九个月，人寿保险和家庭服务保险业务发行保单数量分别下降9.9%和9.3%[172] - 2019年第三季度未来政策福利储备金变动同比增长287.7%，前九个月同比下降14.1%[186] - 2019年第三季度递延保单获取成本资本化增加，前九个月减少；摊销在九个月内下降[189] - 2019年第三季度和前九个月保单持有人股息较2018年同期降低，原因是持续性和业务量变化[219] - 2019年第三季度佣金费用增加，前九个月减少，主要受首年保费和续保保费影响[220] 各业务线税前收入情况 - 2019年第三季度和前九个月寿险业务税前收入分别为231万美元和682.8万美元，家庭服务保险业务分别为92.7万美元和25.8万美元[194] - 家庭服务保险业务2019年第三季度和前九个月税前收入分别为927千美元和258千美元，2018年同期分别为亏损352千美元和3146千美元[230] 业务战略调整情况 - 2017年公司开始对人寿和家庭服务保险业务进行战略调整，截至目前人寿保险业务调整基本完成，家庭服务保险业务正在进行领导层过渡[163][165] 国际业务情况 - 截至2019年9月30日，巴西业务保费收入610万美元，占国际保费总额6.4%；2018年同期为710万美元，占比7.1%[202] - 2019年第三季度国际业务首年保费收入较2018年同期增长31.0%[209] - 自2019年第一季度以来，公司国际业务新业务产出逐步改善[209] 精算估值系统影响情况 - 2018年新精算估值系统转换使2018年第三季度准备金减少1190万美元，影响2019年第三季度和前九个月保单利益准备金变化[218] - 2019年第三季度和截至9月30日的九个月，精算估值系统转换使准备金减少230万美元[236] - 2019年第三季度和截至9月30日的九个月，摊销费用较2018年同期增加90万美元，主要因转换新的精算估值系统[240] 投资组合资产情况 - 截至2019年9月30日，固定到期证券账面价值为13.69648亿美元，占比90.1%；2018年12月31日为12.31039亿美元，占比88.7%[246] - 截至2019年9月30日，现金及现金等价物为471.47万美元，占比3.1%；2018年12月31日为454.92万美元，占比3.3%[246] - 截至2019年9月30日，AAA级固定到期证券账面价值为7086万美元，占比5.5%；2018年12月31日为9633.3万美元，占比7.8%[249] - 截至2019年9月30日，公司持有的市政证券中，含第三方担保的AA级证券摊余成本为3.28005亿美元，占比57.8%[251] - 截至2019年9月30日，公司对公用事业和教育领域特殊收益债券的公允价值敞口分别为1.32188亿美元和8998.5万美元，占比分别为22.2%和15.1%[254] - 截至2019年9月30日，公司在德克萨斯州和佛罗里达州的市政证券持有量分别占总市政投资组合公允价值的21.4%和11.0%[254] - 2019年9月30日，德州含第三方担保证券公允价值总计12.7943亿美元，摊销成本总计12.4273亿美元；不含第三方担保证券公允价值总计12.7943亿美元，摊销成本总计12.4273亿美元[256] - 2019年9月30日，佛罗里达含第三方担保证券公允价值总计6.5867亿美元，摊销成本总计6.3911亿美元；不含第三方担保证券公允价值总计6.5867亿美元，摊销成本总计6.3911亿美元[258] - 截至2019年9月30日，固定到期证券摊销成本为12.78293亿美元，公允价值为13.69648亿美元，净未实现收益为9135.5万美元；截至2018年12月31日，摊销成本为12.23747亿美元，公允价值为12.31039亿美元，净未实现收益为729.2万美元[282] - 截至2019年9月30日，权益证券摊销成本为1505.5万美元，公允价值为1584.5万美元，净未实现收益为79万美元；截至2018年12月31日，摊销成本为1505.5万美元，公允价值为1506.8万美元，净未实现收益为1.3万美元[282] - 截至2019年9月30日，按账面价值计算，固定到期投资占公司投资组合的93.0%[283] - 截至2019年9月30日，按账面价值计算，权益投资组合占公司总投资的1.1%[289] - 截至2019年9月30日，权益投资组合中97.2%投资于多元化股票和债券共同基金[289] 其他投资相关情况 - 2019年，公司无直接欧洲主权债务敞口[250] - 2019年第三季度和前九个月无其他非暂时性减值记录，2018年第三季度和前九个月分别确认其他非暂时性减值60万美元和80万美元[261] - 公司投资中93.0%为可供出售的有价债务证券，1.1%为可随时变现的权益证券[264] 风险与监管情况 - 公司寿险业务自留每份保单前10万美元风险，其余风险再保险[195] - 公司终身寿险和养老保险产品占总有效保险的41%，未来几年到期，投保人选择未知或带来流动性风险[266] - 全美保险监督官协会（NAIC）规定保险公司风险资本（RBC）最低要求，公司美国子公司均超过最低要求[272][275] - 百慕大金融管理局（BMA）规定百慕大保险公司资本充足率和偿付能力边际要求，公司百慕大子公司CICA Ltd.资本超过要求[273][275] 利率与收益情况 - 2019年9月30日，10年期美国国债利率从2018年12月31日的2.69%降至1.68%[285] - 2019年9月30日，固定到期证券净未实现收益为9140万美元，而2018年12月31日为730万美元[285]