新冠疫情影响 - 2020年第一季度因新冠疫情增加贷款损失拨备1350万美元[154] - 截至2020年5月8日，公司已执行81笔贷款延期，涉及未偿还贷款余额4670万美元，约630笔延期申请（涉及10亿美元未偿还余额）正在处理中[154] - 公司推迟采用当前预期信用损失（CECL）会计准则，因COVID - 19疫情使经济环境多变，CECL贷款损失预测复杂[168] - 2020年第一季度贷款损失拨备为1600万美元，2019年同期为450万美元，增加主要因COVID - 19疫情带来经济不确定性[168] - 截至2020年3月31日，30 - 59天逾期贷款从2019年12月31日的560万美元增至9090万美元，增加8530万美元；其中8150万美元恰好逾期30天，主要因非必要业务关停；3490万美元已支付2020年3月和4月款项，3390万美元申请延期还款[171] 薪资保护计划（PPP）贷款 - 截至2020年5月8日，公司已完成或获批约2000笔薪资保护计划（PPP）贷款，涉及资金4.7亿美元[154] 财务业绩对比 - 2020年第一季度净收入为600万美元，而2019年同期为1160万美元；摊薄后每股收益为0.15美元，2019年同期为0.33美元[155] - 截至2020年3月31日的三个月，完全应税等效净利息收入较2019年同期增加1030万美元，增幅22.5% [156] - 截至2020年3月31日的三个月，平均生息资产增加19.2%，净息差从3.34%扩大7个基点至3.41% [156] - 2020年第一季度调整后的净息差为3.20%，较2019年第一季度的3.25%收缩5个基点[156] - 2020年第一季度净利息收入为5528.1万美元，2019年同期为4495.2万美元；净息差为3.07%，2019年同期为2.95%；净利息收益率为3.41%，2019年同期为3.34%[159] - 2020年第一季度非利息收入为290万美元，2019年同期为170万美元，增长主要归因于收购子公司及贷款销售净收益增加[161] - 2020年第一季度非利息支出为3510万美元，2019年同期为2810万美元，增加主要因收购BNJ导致多项费用上升[162] - 2020年第一季度所得税费用为100万美元，2019年同期为250万美元；有效税率分别为14.8%和17.6%，税率降低因免税收入占比增加[163] - 2020年第一季度净冲销额为11.2万美元，2019年同期为260万美元[168] - 2020年第一季度，平均证券从2019年同期的约5.311亿美元降至约4.523亿美元，减少7880万美元，占平均生息资产的比例从9.6%降至6.9%[172] 收购相关 - 2020年1月2日完成对新泽西银行公司的收购，2020年第一季度业绩反映合并后实体的运营情况[155] - 公司采用收购法核算业务合并，收购资产、承担负债和支付对价按收购日估计公允价值入账[152] - 截至2020年3月31日，贷款总额为60亿美元，较2019年12月31日增加8.96亿美元，增幅17.5%，主要因收购BNJ[166] - 截至2020年3月31日，贷款组合中收购贷款为12亿美元，2019年12月31日为5亿美元，增加归因于BNJ收购[166] - 截至2020年3月31日，总存款从2019年12月31日的46.37429亿美元增至64亿美元，增加8.72亿美元，增幅18.8%，主要因收购BNJ[181] - 2020年3月31日，公司股东权益为8.54亿美元，较2019年12月31日增加1.23亿美元，主要因收购BNJ，有形普通股权益比率和每股有形账面价值分别为8.96%和15.93美元[186] 商誉减值评估 - 2020年3月31日进行了商誉减值定性评估，结论是不存在商誉减值[152] 贷款相关指标 - 截至2020年3月31日，贷款损失准备金占贷款应收款的比例为0.90%，2019年12月31日为0.75%，2019年3月31日为0.74%[168] - 截至2020年3月31日，非应计贷款为6237.3万美元，较2019年12月31日的4948.1万美元增加；不良资产为6237.3万美元，较2019年12月31日的4948.1万美元增加；执行中的不良债务重组贷款为2129.3万美元，较2019年12月31日的2141万美元略有减少；逾期90天及以上仍计息贷款（PCI）为552.4万美元，较2019年12月31日的310.7万美元增加[170] - 截至2020年3月31日，非应计贷款占贷款总额的比例为1.04%，不良资产占总资产的比例为0.86%，不良资产、执行中的不良债务重组贷款和逾期90天及以上仍计息贷款占贷款总额的比例为1.48%，较2019年12月31日均有上升[171] 证券相关 - 截至2020年3月31日，可供出售证券的未实现净损失为730万美元，而2019年12月31日为未实现净收益270万美元，未实现损失增加主要因市场条件和利率变化[172] 利率敏感性分析 - 根据2020年3月31日运行的模型，未来一年利率瞬时上升200个基点，净利息收入将增加0.64%，利率瞬时下降100个基点，净利息收入将减少1.15%；未来三年累计来看，利率瞬时上升200个基点，净利息收入将增加2.48%，利率瞬时下降100个基点，净利息收入将减少2.54%[175] - 截至2020年3月31日，经济价值权益（EVE）在利率瞬时上升200个基点时将下降8.01%，利率瞬时下降100个基点时将增加5.59%[175] 流动性与资金状况 - 截至2020年3月31日，流动资产为6.203亿美元，占总资产的8.5%，占总存款和借款的9.9%，较2019年12月31日的5.06亿美元增加；银行可从联邦住房贷款银行纽约分行借款22亿美元，通过代理行有2500万美元借款能力，通过联邦储备银行纽约分行有530万美元直接贴现窗口借款能力，可用未使用信贷约9.736亿美元，未偿还信贷承诺约9.74亿美元[180] - 截至2020年3月31日，现金及现金等价物为2.828亿美元，较2019年12月31日的2.015亿美元增加8130万美元；经营活动提供净现金4650万美元，投资活动使用净现金9540万美元，融资活动提供净现金1.302亿美元[180] 资本证券与次级票据 - 2003年12月，子公司发行500万美元MMCapS资本证券，公司收到520万美元次级债券，利率为三个月LIBOR加2.85%，2020年3月31日为4.62%[183] - 2015年6月，公司发行5000万美元固定浮动利率次级票据，净收益用于向银行注资3500万美元普通股、偿还1125万美元优先股及一般公司用途，2015年6月30日至2020年7月1日固定利率5.75%，之后为三个月LIBOR加393个基点[183] - 2018年1月，公司发行7500万美元固定浮动利率次级票据，净收益用于一般公司用途，包括向银行注资6500万美元，2018年1月17日至2023年2月1日固定利率5.20%，之后为三个月LIBOR加284个基点[185] 资本充足率 - 2020年3月31日，公司一级杠杆资本6.32738亿美元，比率9.20%；CET1风险加权比率9.63；一级风险加权资本比率9.71；总风险加权资本比率12.46%[191] - 2020年3月31日，银行一级杠杆资本7.11648亿美元，比率10.36%；CET1风险加权比率10.88；一级风险加权资本比率10.88；总风险加权资本比率12.20%[191] - 2020年3月31日，公司和银行满足所有适用的资本充足率要求，公司最低比率为一级风险加权比率，高于最低缓冲比率1.21%，银行最低比率为总风险加权资本比率，高于最低缓冲比率1.75%[192] 市场风险 - 公司主要市场风险为利率风险管理[194]