公司资产与权益变化 - 2021年6月30日（未经审计）公司资产为1136864美元，2020年12月31日为605453美元[5] - 2021年6月30日（未经审计）公司权益为1642666美元，2020年12月31日为3783392美元[5] 研发与运营费用变化 - 2021年第二季度研发费用为867197美元，2020年同期为411949美元；2021年上半年研发费用为1547785美元，2020年同期为1373053美元[6] - 2021年第二季度总运营费用为1329969美元，2020年同期为792786美元；2021年上半年总运营费用为3591742美元，2020年同期为2141363美元[6] - 2021年和2020年6月30日止六个月折旧和摊销费用分别为0美元和322美元[25] - 2021年和2020年6月30日止六个月专利成本费用分别为107,354美元和4,258美元，2021年和2020年6月30日止三个月分别为20,099美元和2,472美元[26] - 2021年和2020年6月30日止六个月研发成本费用分别为1,547,785美元和1,373,053美元，2021年和2020年6月30日止三个月分别为867,197美元和411,949美元[27] - 2021年第二季度研发费用从411,949美元增至867,197美元，增加455,248美元[78] - 2021年第二季度一般及行政费用从380,837美元增至462,772美元，增加81,935美元[78] - 2021年第二季度其他收入及费用从28,863美元降至1,823美元，减少27,040美元[78] - 2021年上半年研发费用从1,373,053美元增至1,547,785美元，增加174,732美元[80] - 2021年上半年一般及行政费用从768,310美元增至2,043,957美元，增加1,275,647美元[80] - 2021年上半年其他收入及费用从101,459美元降至44,958美元，减少56,501美元[80] 亏损情况变化 - 2021年第二季度运营亏损为1329969美元，2020年同期为792786美元；2021年上半年运营亏损为3591742美元，2020年同期为2141363美元[6] - 2021年第二季度净亏损为1331792美元，2020年同期为821649美元；2021年上半年净亏损为3636700美元，2020年同期为2242822美元[6] - 2021年第二季度基本和摊薄后每股净亏损为0.70美元，2020年同期为0.43美元；2021年上半年为1.90美元，2020年同期为1.17美元[6] - 2021年和2020年6月30日止三个月净亏损分别为1,331,792美元和821,649美元，六个月分别为3,636,700美元和2,242,822美元[31] - 2021年和2020年6月30日止三个月基本和摊薄后每股净亏损分别为0.70美元和0.43美元，六个月分别为1.90美元和1.17美元[31] 普通股与优先股情况 - 加权平均基本和摊薄后普通股单位/股数为1911009[7] - 2019年12月31日，A类普通股508777股，金额10430美元；B类普通股1761908股，金额2342853美元等[8] - 2020年12月31日，A类普通股508777股，金额10430美元；B类普通股1767477股，金额2342853美元等[8] - 2021年7月1日，公司进行普通股1比20.5的反向股票分割[19] - 2016年11月发行5,000,000份1a系列优先股单位，截至2020年12月31日可购买的1a系列优先股单位为1,231,250个，行使价为每股1.00美元，公司获得总收益5,000,000美元，优先股单位和认股权证相对公允价值分别为4,381,199美元和618,801美元[55] - 2020年6月，18,750份认股权证被行使，获得对价18,750美元[55] - 2017年2月9日后至2027年2月9日前，SVB可按每股1.00美元的行使价购买187,978份1a系列优先股单位或同等的A系列优先股单位[55] - 2021年6月29日，公司董事会批准多项修订，包括调整1d系列优先股转换价格和机制、将2021年计划中可发行普通股数量从593,340股增加到1,648,213股、进行1比20.5的普通股反向拆分[63] - 2021年8月14日公司董事会批准将普通股授权数量增加至9000万股[64] 现金流量情况 - 截至2021年6月30日，公司现金总计427,202美元，累计亏损31,716,498美元[16] - 2020年全年和2021年上半年，公司运营分别使用现金4,028,541美元和1,679,433美元[16] - 2021年8月公司首次公开发行普通股和认股权证，毛收入1800万美元，预计现金余额可支持运营至2022年10月[16] - 2021年上半年经营活动净现金使用量为1,679,433美元，融资活动净现金提供量为1,576,235美元，现金净减少103,198美元[13] - 2021年上半年预付费用和其他流动资产减少634,609美元，应付账款增加777,030美元，应计和其他流动负债增加526,840美元[13] - 2021年上半年债务本金支付556,482美元，可转换次级本票发行净收益1,562,717美元，1d系列优先股发行净收益570,000美元[13] - 2021年上半年支付利息1,420美元，支付税款1,400美元[13] - 2021年上半年经营活动使用现金1,679,433美元，融资活动提供现金1,576,235美元[80] - 截至2021年6月30日，公司现金总计427,202美元，累计亏损31,716,498美元[82] - 2021年8月首次公开发行普通股及认股权证所得款项1800万美元，预计现金余额可支持运营至2022年10月[82] 非现金投资和融资活动 - 2021年非现金投资和融资活动中，可转换次级本票转换为1d系列优先股金额为4,464,801美元，普通股、优先股单位和认股权证转换为普通股、优先股和认股权证金额为29,936,660美元[13] 公司贷款与融资情况 - 2020年7月和10月公司发行300万美元次级可转换本票，年利率4%，2021年1月修订条款将最大发行额增至500万美元，到期日延至2021年12月31日[34] - 2021年3月进一步修订条款，截至2021年3月15日，439.1万美元本票及73,801美元相关利息转换为5,379,247股1d系列优先股[35] - 2017年2月公司与硅谷银行签订贷款协议，首笔250万美元贷款年利率为优惠利率加1.5%（2020年12月31日为3.25%）[36] - 2019年12月1日公司未达成资本里程碑，定期贷款本金还款从2019年12月21日递延至2020年5月1日，需支付10万美元不可退还修订费及12,280美元相关成本[37] - 2021年1 - 2月公司支付SVB贷款最终本金231,482美元，2月支付最终付款费22.5万美元，3月支付修订费10万美元，截至2021年6月30日无长期债务未偿还[37] - 2020年4月22日公司获得SVB 133,592美元薪资保护计划贷款，2020年12月该贷款获豁免[38] - 2014 - 2016年公司发行6,906,244份1系列优先股单位，净对价6,833,877美元[40] - 2016年公司发行500万份1a系列优先股单位，现金收入500万美元，扣除发行成本19,868美元，购买者获125万份认股权证单位[41] - 2018年公司发行650万份1b系列优先股单位，现金收入650万美元，扣除发行成本40,405美元，购买者获2600万份B类普通股单位[42] - 2019年6月14日公司完成578.5万美元1c系列融资，截至2019年12月31日收到553.5万美元，剩余25万美元于2020年5 - 6月支付[43] - 2021年3月公司发行686,742份1d系列优先股单位，收入57万美元，439.1万美元票据及73,801美元相关利息转换为5,379,247份1d系列优先股单位[44] - 2020年公司关联方提供1,145,000美元次级可转换本票贷款，2021年上半年提供1,255,000美元[62] 股权激励计划情况 - 2021年综合股权激励计划规定可发行最多1,648,213股，截至2021年6月30日还有125万股预留发行[49][50] - 2021年第一季度公司因将B类普通股单位利润权益转换为普通股期权和认股权证，分别记录1,339,993美元和279,812美元基于股票的薪酬费用[49] - 公司普通股估计公允价值为每股5.74美元，期权授予的无风险利率为0.9%，加权平均预期期限为5.5年，波动率为121%，预期股息收益率为0[51] - 截至2021年6月30日的六个月，公司期权授予的加权平均授予日公允价值为4.98美元，与股票期权相关的未确认补偿成本为992,538美元，预计确认的加权平均期限约为2.5年[51] - 2021年和2020年截至6月30日的三个月，研发的股票薪酬费用分别为29,744美元和279,971美元；2021年和2020年截至6月30日的六个月，研发的股票薪酬费用分别为29,744美元和0美元[53] 许可协议情况 - 2017年3月31日公司与Villani签订许可协议，为此公司豁免Villani先前未偿还贷款400,000美元；2019年修订协议，公司向Villani发行5,221,156份1c系列优先股单位，价值730,962美元，占公司完全摊薄后资本的5%[57][58] - 根据许可协议，公司未来需向Villani支付最高达2025万美元的里程碑付款，若 sublicense需支付5% - 15%的 sublicense费用，还需按净销售额的个位数百分比支付特许权使用费[58] - 2021年7月30日公司签订第二许可修正案，未来需向Villani支付最高350万美元开发里程碑款项和3700万美元销售里程碑款项[64] - 第二许可修正案规定，若公司分许可该许可，需向Villani支付分许可收入10% - 30%的分许可费[64] - 2021年8月17日公司首次公开募股结束时向Villani支付100万美元[64] 公司业务与风险情况 - 公司是临床阶段的医学皮肤病学公司，专注开发治疗皮肤疾病的创新药物[71] - 公司领先产品候选药物DMT310采用专有Spongilla技术，预计每周治疗一次，用于治疗痤疮[71] - 公司依靠第三方进行临床前研究和提供服务，会根据患者入组数量等因素估计研发费用[75] - 公司使用Black - Scholes期权定价模型对期权奖励进行估值，股票薪酬费用可能因假设不同而有重大差异[76] - 公司面临缺乏运营历史、预计未来将产生重大运营亏损等风险因素[68] - 公司预计未来几年将继续产生净亏损，可能需要筹集额外资金[83] - 截至2021年6月30日，公司披露控制与程序无效，发现财务报告内部控制存在重大缺陷[88] - 公司正制定补救计划，包括聘请第三方财务顾问审查流程，实施合同控制流程[88] - 重大缺陷对2021年6月30日止三个月和六个月财务报表报告金额无影响[88] - 本报告期内，公司财务报告内部控制无重大变化[89] - 截至本季度报告日期，招股书中披露的风险因素无重大变化[90] 首次公开发行情况 - 2021年8月12日，公司首次公开发行注册声明生效，出售2,571,428股普通股及同等数量认股权证[91] - 普通股与认股权证组合发行价为每股7美元，总收益约1800万美元[91] - 2021年8月17日，交易完成，扣除费用后净收益约1570万美元[91] - 公司未向董事、高管、持股10%以上股东及其关联方或附属公司付款[91] - 首次公开发行所得款项计划用途无重大变化[91] - 2021年8月17日公司首次公开募股结束，发售2571428股普通股，每股售价7美元，总收益约1800万美元，承销商额外购买385714份认股权证[64]