公司历史财务数据关键指标变化 - 2020年至2016年公司营收分别为603,713千美元、611,786千美元、630,082千美元、612,056千美元、601,006千美元[107] - 2020年至2016年公司净利润（亏损）分别为46,258千美元、-13,507千美元、17,698千美元、15,884千美元、24,536千美元[107] - 2020年至2016年公司基本每股收益（亏损）分别为3.39美元、-0.99美元、1.29美元、1.16美元、1.79美元[107] - 2020年至2016年公司经营活动产生的净现金（使用）分别为-27,934千美元、222千美元、17,955千美元、28,303千美元、58,025千美元[109] 公司净营运资本变化 - 2020年12月31日公司净营运资本为166,705千美元，较2019年的106,839千美元增长约56.03%[109] 公司财务报表重述情况 - 2020年公司发现墨西哥子公司存在会计违规行为，重述了2019年、2018年、2017年的合并财务报表[112] 公司可变对价估计情况 - 公司采用预期价值法和最可能金额法估计可变对价，2020年对可变对价估计无重大调整[116][117] 公司养老金计划情况 - 公司维持两个设定受益养老金计划，资产主要包括公开交易股票、政府和公司债券[118] - 计划资产预期长期回报率假设变动1个百分点，2021年养老金费用变动约0.3百万美元[122] - 折现率变动1个百分点，2021年养老金费用变动小于0.1百万美元，2020年末计划预计受益义务变动约170万美元或200万美元[122] 公司2020年与2019年财务指标对比 - 2020年与2019年相比，收入减少810万美元，降幅1.3%，主要因ERP系统切换及疫情致销量降低，平均售价上升部分抵消影响，外币对收入有420万美元负面影响[124] - 2020年与2019年相比，毛利润增加1010万美元，增幅7.9%，主要因高利润率产品销售及客户和产品组合变化，2020年关税减免约210万美元[124][125] - 2020年与2019年相比，销售、一般和行政费用减少39.1万美元，降幅0.4%，2020年墨西哥子公司未经授权交易费用减少，但激励薪酬等费用增加[124][126] - 2020年其他费用170万美元，主要因外币负债重新计量损失，2019年其他收入40万美元，含货币收益[124][127] - 2020年持续经营业务所得税费用970万美元，有效税率28.7%；2019年为910万美元，有效税率37.6%，2019年税率高与墨西哥子公司资产注销等有关[124][128] 公司2019年与2018年财务指标对比 - 2019年与2018年相比，收入减少1830万美元，降幅2.9%，主要因各市场销量降低，电商业务增长被关税等不利因素抵消[129][131] - 2019年与2018年相比，毛利润减少1050万美元，降幅7.6%，主要因销量降低，毛利率从22.1%降至21.0%与运费、关税和外币变动有关[129][132] - 2019年销售、一般和行政费用减少374万美元，降幅3.6%，主要因环境费用、广告和员工成本降低，部分被专利诉讼费用和墨西哥子公司资产注销费用抵消[129][133] 公司现金及债务情况 - 2020年末公司持续经营业务现金及现金等价物为240万美元，2019年末为210万美元，2020年平均债务较2019年减少1160万美元[138][139] 公司2020年现金流量情况 - 2020年持续经营业务经营活动净现金使用2793.4万美元，投资活动净现金使用381.2万美元，融资活动净现金提供3418万美元[140] - 2020年经营活动净现金使用为2790万美元，2019年为提供现金20万美元，主要因净营运资金增加5990万美元[141] - 2020年融资活动提供的净现金增加3310万美元，主要因循环信贷安排下净借款活动增加[143] 公司2019年现金流量情况 - 2019年经营活动提供的净现金较上一年减少1770万美元，主要因应收账款增加，部分被库存下降抵消[144] - 2019年持续经营的投资活动使用的净现金减少360万美元，主要因内部使用软件开发成本和新产品模具资本支出降低[145] 公司信贷协议情况 - 2020年11月23日，公司修订信贷协议，将信贷额度从1.15亿美元增至1.25亿美元，期限延长至2025年6月30日[147] - 截至2020年12月31日，信贷安排下借款基数为1.233亿美元，未偿还借款为9840万美元，超额可用额度为2490万美元[147] 公司利率情况 - 2020年加权平均利率为2.88%，包括浮动利率保证金和利率互换协议影响[148] - 截至2020年12月31日，公司利率互换名义价值总计2500万美元，平均固定利率为1.66%[149] - 基准利率每增加1/8%，公司HBB信贷安排估计年度利息支付将增加约30万美元[154] 公司合同现金义务情况 - 截至2020年12月31日，公司总合同现金义务为4.68227亿美元，其中2021年需支付2.94332亿美元[153] 公司利率互换协议公允价值情况 - 2020年12月31日，公司利率互换协议公允价值为应付120万美元[164] - 假设利率下降10%，利率互换协议公允价值将减少10万美元，最终公允价值仍为应付120万美元[164] - 2020年12月31日，公司净利息费用为200万美元，假设利率上升10%，对其无重大影响[164] 公司国际业务外汇情况 - 公司国际业务交易主要使用加元、墨西哥比索，少量使用人民币和巴西雷亚尔[165] - 公司使用远期外汇合约降低外汇交易风险，合约一般12个月内到期[166] - 2020年12月31日，公司外汇合约公允价值为净应付50万美元[167] - 假设2020年12月31日美元贬值10%，外汇敏感型金融工具公允价值将比当日减少190万美元[167]