合资企业进展 - 与Indorama Ventures Limited的合资企业首个工厂预计于2020年下半年开始商业生产，年产能为20,700公吨[128] - 公司已向合资企业出资50万美元[128] - 合资企业正评估将工厂产能从20,700公吨提升至40,000公吨，预计在2020财年第二季度做出决定[128] 季度净亏损和总运营费用 - 截至2019年2月28日的三个月净亏损为755万美元，较上年同期的363万美元增加390万美元[137][138] - 截至2019年2月28日的三个月总运营费用为755万美元，较上年同期的363万美元增加392万美元[137] 季度研发费用 - 截至2019年2月28日的三个月研发费用为52.4万美元，较上年同期的135万美元减少82.9万美元[137][139] 季度一般及行政费用 - 截至2019年2月28日的三个月一般及行政费用为613万美元，较上年同期的217万美元增加396万美元，主要因一笔404万美元的法律和解费用[137][140] 财年净亏损 - 截至2019年2月28日的财年净亏损为1754万美元，较上年同期的1404万美元增加350万美元[145][146] 财年一般及行政费用 - 截至2019年2月28日的财年一般及行政费用为1285万美元，较上年同期的686万美元增加599万美元[145][148] 财年研发费用 - 截至2019年2月28日的财年研发费用为345万美元，较上年同期的669万美元减少325万美元[145][147] 折旧、摊销及无形资产减值 - 折旧和摊销从2018财年的40万美元增至2019财年的50万美元，增长10万美元，增幅25%[149] - 无形资产减值从2018财年的零增至2019财年的30万美元，主要由于GEN I技术剩余账面价值30万美元的注销[149] 利息及其他融资成本 - 利息及其他融资成本从2018财年的可忽略金额增至2019财年的50万美元，增幅50万美元[150] 现金状况及融资活动 - 截至2019年2月28日，公司持有现金580万美元，并在2019年3月1日完成注册直接发行获得净收益约420万美元[152] - 2019财年融资活动提供现金730万美元，主要通过发行两批可转换票据，总额分别为270万美元和490万美元[159] - 公司于2018年1月24日获得一笔140万加元的20年期分期贷款，年利率为加拿大最优惠利率加1.5%[155][160][165] - 2019财年支付的利息为54,040美元，2018财年为5,125美元，2017财年为零[160] 经营活动现金流 - 2019财年净亏损1750万美元，经营活动所用现金为760万美元，截至2019年2月28日累计亏损为38,811,592美元[154] - 2019财年经营活动所用现金为760万美元，较2018财年的640万美元和2017财年的280万美元有所增加[156][157] 投资活动现金流 - 2019财年投资活动所用现金为210万美元，其中190万美元主要用于试点工厂和行政办公室的扩建[158] 会计政策与汇率 - 可转换票据股权部分相关交易成本计入赤字或冲减累计实收资本[182] - 公司未进行任何货币对冲活动[183][185] - 外币资产和负债按资产负债表日汇率折算为功能货币[183] - 收入和费用按期间平均汇率折算[183] - 货币性项目按报告日汇率折算非货币性项目按交易日汇率折算[184] - 2019财年末加元兑美元汇率为0.76[186] - 2018财年末加元兑美元汇率为0.78[186] - 2017财年末加元兑美元汇率为0.75[186] - 2019财年加元兑美元平均汇率为0.76[186] - 2018财年加元兑美元平均汇率为0.78[186]