财年及季度时间范围 - 2020财年为53周，始于2019年12月27日，结束于2020年12月31日；2019财年为52周，始于2018年12月28日，结束于2019年12月26日[91] - 2020财年第二季度始于2020年3月27日，结束于2020年6月25日；2019财年第二季度始于2019年3月29日，结束于2019年6月27日[92] 债务资本化比率 - 2019财年末，公司债务资本化比率为26%；截至2020年6月25日，该比率为38%，净债务资本化比率为32%[95] - 2020年6月25日债务与资本化比率（不包括融资和经营租赁义务）为0.38，2019年12月26日为0.26[166] 资金与信贷情况 - 2020年4月29日，公司获得9080万美元的364天高级定期贷款A，截至2020年6月25日，现金余额为7960万美元，2.25亿美元循环信贷安排下可用额度为8980万美元[96] - 公司与多家银行签订信贷协议，提供初始最高可用额度为2.25亿美元的循环信贷安排，2020年4月29日，公司对信贷协议进行修订，提供初始额度为9080万美元的定期贷款安排[147][148] - 截至2020年4月29日，循环贷款的设施费为循环信贷额度承诺总额的0.40%，LIBOR借款的指定利差为2.1%，ABR借款为1.1%；定期贷款的LIBOR借款指定利差为2.5%，ABR借款为1.5%[149] 所得税退款 - 公司在2020财年第三季度申请3740万美元所得税退款，预计2021财年申请约2100万美元退款[97] 薪资保护计划资金 - 11家子公司获得约1350万美元薪资保护计划资金，截至报告日期，约1030万美元用于合格费用，约940万美元（占比91%）惠及员工，约320万美元未使用[98] - 2020财年第二季度，公司酒店子公司获得11笔PPP贷款，总计约1350万美元，截至6月25日，已累计使用约1030万美元用于合格支出[136] 资产减值与非经常性费用 - 2020财年第一季度，公司对无形资产计提220万美元税前减值费用，对长期资产计提590万美元税前减值费用[100] - 2020财年第一季度，公司产生约550万美元非经常性费用；第二季度产生300万美元非经常性费用[101] - 2020财年第二季度非经常性费用总计约300万美元，上半年总计约850万美元，此外上半年无形资产和几个影院地点的减值费用约为870万美元[115] 业务运营调整 - 2020年3月17日，公司暂时关闭所有影院；3月24日，关闭5家自有酒店及度假村；4月初，关闭其余3家自有酒店；6月重新开放4家自有酒店及部分餐厅和酒吧[94] - 公司多数影院预计8月下旬重新开放，首部分新片《失控》定于8月21日上映，《信条》定于9月3日在美国上映[102] - 影院重新开放时将每个影厅的容量最初减少50%，并实施棋盘式座位模式[104] - 放映老电影时，每场电影门票仅5美元，无附加费用[105] - 公司于2020财年第二季度末重新开放了几家酒店，预计第三季度重新开放其余公司自有酒店[110] 影院行业规模 - 美国影院行业规模为110 - 120亿美元，全球约为400亿美元[108] 公司影院资产情况 - 公司拥有大部分影院的底层房地产，占屏幕数量超60%[99] - 2020财年上半年末，公司拥有90家影院的1104块自有屏幕和1家影院的6块托管屏幕，较2019财年上半年末有所增加，部分项目因疫情暂停[131] 公司整体财务数据 - 2020财年第二季度和上半年，公司收入分别为790万美元和1.674亿美元，较2019年同期分别下降96.6%和58.4%[114] - 2020财年第二季度和上半年，公司归属于Marcus Corp.的净收益（亏损）分别为 - 2700万美元和 - 4640万美元，较2019年同期分别下降249.6%和332.8%[114] - 2020财年第二季度和上半年，公司项目运营亏损减少，部分原因是因运营亏损减少了奖金和捐赠费用预提，二季度还采取了增加流动性的措施[118] - 2020财年第二季度和上半年，投资收入分别为83.6万美元和14.1万美元，2019财年同期分别为17.5万美元和64.8万美元，变化源于有价证券价值变动[119] - 2020财年第二季度利息费用为350万美元，较2019财年同期增加40万美元（14.1%）；上半年利息费用近610万美元，较2019财年同期减少10万美元（1.7%）[120] - 2020财年第二季度和上半年，所得税收益分别为2990万美元和3650万美元，2019财年同期为所得税费用560万美元，2020财年有效所得税税率受多项因素影响[123] - 2020财年和2019财年上半年，非控股股东应占净收益（亏损）分别为 - 2.3万美元和10.5万美元，2020财年二季度非控股股东权益余额为零[124] - 2020财年上半年经营活动净现金使用量为5500万美元，2019财年上半年为提供5970万美元，减少1.147亿美元[161] - 2020财年上半年投资活动净现金使用量为910万美元，2019财年上半年为6580万美元，减少5670万美元[162] - 2020财年上半年融资活动净现金提供量为1.265亿美元，2019财年上半年为60.8万美元[164] - 2020财年上半年股息支付总额为510万美元，2019财年上半年为960万美元[169] 收购相关情况 - 2019年2月1日，公司收购Movie Tavern®资产，总收购价格约为1.39亿美元[116] - 与Movie Tavern收购相关的收购和开业前费用在2019财年上半年使公司营业收入减少约200万美元[116] - 2019财年上半年，公司为收购Movie Tavern向卖方发行245万股普通股，该非现金交易使库存股减少，超过面值的资本增加约1.092亿美元[168] 酒店度假村部门历史影响 - 2019财年第二季度和上半年，酒店度假村部门因洲际密尔沃基酒店关闭及希尔顿麦迪逊酒店装修，运营收入受负面影响，相关成本分别约为270万美元（摊薄后每股0.06美元）和390万美元（摊薄后每股0.09美元）[117] 剧院部门财务数据 - 2020财年第二季度和上半年，剧院部门收入分别为190万美元和1.111亿美元，较2019财年同期分别减少1.605亿美元（ - 98.9%）和1.662亿美元（ - 59.9%），运营亏损显著增加[125] - 2020财年第二季度，剧院部门运营亏损主要源于闭店后仍有的成本及约70万美元非经常性费用；上半年还受一季度非经常性费用约280万美元及无形资产和剧院减值费用约870万美元影响[126][128] 租金情况 - 2020财年二季度，多数租金支付被延期或减免，通常预计在未来偿还，多从2021年开始[127] 酒店及度假村部门财务数据 - 2020财年第二季度和上半年，酒店及度假村部门收入分别为5900万美元和5610万美元，较2019年同期分别下降91.5%和55.2%[132] - 2020财年第二季度和上半年，酒店及度假村部门运营亏损分别为1470万美元和2550万美元，较2019年同期分别下降465.6%和3058.7%[132] - 2020财年第二季度和上半年，客房收入分别为80万美元和1780万美元，较2019年同期分别下降97.0%和62.1%[132] - 2020财年第二季度和上半年，餐饮收入分别为60万美元和1420万美元，较2019年同期分别下降96.9%和58.7%[132] - 2020财年第二季度，公司酒店部门运营结果受到约230万美元非经常性费用的负面影响[137] - 2020财年上半年，公司酒店及度假村部门运营结果受到约270万美元非经常性费用的负面影响[138] - 2020财年第二季度，公司旗下酒店平均入住率为18.8%，较2019年同期下降59.1个百分点，降幅为75.9%[139] 信贷协议条款 - 修订案暂停测试最低综合固定费用覆盖率3.0至1.0，直至2021财年第三季度末或公司通知恢复测试的财季最后一天[150] - 公司需满足综合EBITDA和综合流动性的特定要求，如2020年6月25日综合EBITDA大于 - 5700万美元，综合流动性大于1.02亿美元等[150] - 2020年4月1日至12月31日资本支出不得超过2250万美元加调整额，2021财年不得超过5000万美元加调整额[150] 高级票据情况 - 公司曾发行5000万美元4.02% 2025年8月到期高级票据和5000万美元4.32% 2027年2月到期高级票据[155] - 2020年4月29日至抵押品释放日期后第一个财季最后一天，需向票据持有人支付费用，为票据本金总额的0.725%，按季度支付[157] 资本支出预计 - 公司原预计2020财年全年资本支出（不包括重大未确定收购）在6500 - 8500万美元之间，现预计在2000 - 3000万美元之间[170] 商誉减值审查 - 公司每年或在特定指标出现时更频繁地对商誉进行减值审查，年度减值测试在财年末进行[172] - 由于新冠疫情和影院临时关闭，公司在截至2020年3月26日的13周内进行定量分析，确定影院报告单元的公允价值超过账面价值约20%，无减值迹象[173] - 截至2020年6月25日的13周内，公司未发现需要额外定量分析的减值迹象[173] 市场风险敞口 - 自2019年12月26日以来，公司市场风险敞口无重大变化[174] 人员变动 - 2020财年第一季度，Michael R. Evans加入公司，担任Marcus®酒店及度假村总裁[145]