公司业务资产情况 - 公司拥有16座炼油厂，原油日加工能力超300万桶[167] - 约6800个品牌销售点由独立企业家运营，分布在35个州、哥伦比亚特区和墨西哥[168] - 零售业务拥有约3930家便利店和约1070个直接经销商网点[168] - 截至2019年9月30日，公司拥有、租赁或持有约16600英里的原油和成品油管道[169] 公司业务分拆与收购情况 - 2019年10月31日，公司宣布计划分拆零售业务，预计2020年底完成[171] - 2019年7月30日，MPLX完成对ANDX的收购，ANDX成为其全资子公司[176] - ANDX公共持有人的普通股单位按1:1.135转换为MPLX普通股单位[176] - 600000个ANDX优先股单位转换为MPLX的优先股单位，年固定分配为每股68.75美元[176] - 2018年10月1日完成对Andeavor的收购，Andeavor股东获得约2.398亿股MPC普通股（价值198亿美元）和约35亿美元现金[181] 公司财务关键指标（净收入与每股收益） - 2019年第三季度，公司净收入为11亿美元，摊薄后每股收益为1.66美元[179] - 2019年前九个月，公司净收入为21.9亿美元，摊薄后每股收益为3.28美元[179] 公司收购协同效应 - 预计收购组合在三年内产生高达约14亿美元的总运行率协同效应[183] 公司持有MPLX股份情况 - 截至2019年9月30日，公司持有约6.66亿MPLX普通股，市值186.5亿美元，MPLX将向普通股持有人分配总计7.04亿美元，公司分得约4.38亿美元[184] - 2019年和2018年前九个月，公司分别收到MPLX有限合伙人分配13.9亿美元和7.75亿美元[185] 公司股票回购情况 - 2019年前九个月，公司通过回购约3300万股普通股向股东返还18.9亿美元，平均每股价格58.75美元[186] - 自2012年1月1日起，董事会批准了180亿美元的股票回购授权，截至2019年9月30日，已回购149.8亿美元，剩余30.2亿美元可用于回购[187] 公司现金及流动性情况 - 截至2019年9月30日，公司现金及现金等价物约14.8亿美元，现金和可用流动性为82.3亿美元，MPLX有35亿美元银行循环信贷协议额度和13.8亿美元公司间信贷额度可用[188] - 2019年9月30日公司现金及现金等价物余额约为15.3亿美元，低于2018年12月31日的16.9亿美元[277] - 截至2019年9月30日，公司流动性总计82.33亿美元，包括银行循环信贷额度、贸易应收款融资额度及现金等价物[287] 公司利润影响因素 - 混合裂解价差每变动1美元/桶，预计年净利润变动9亿美元；含硫原油价差每变动1美元/桶，预计年净利润变动4.5亿美元；低硫原油价差每变动1美元/桶，预计年净利润变动3.7亿美元；天然气价格每变动1美元/百万英热单位，预计年净利润变动3亿美元[197] 公司信贷额度与贷款协议变动 - 2019年7月30日MPLX完成对ANDX的收购，MPLX银行循环信贷额度增至35亿美元，到期日延至2024年7月30日[182][189][293] - 2019年7月31日，公司与MPLX的公司间贷款协议修订，MPLX借款额度从10亿美元增至15亿美元，到期日延至2024年7月31日[190][296] - 2019年7月26日，公司与银行辛迪加签订10亿美元364天循环信贷安排，于2019年9月现有额度到期后生效，2020年9月到期[294] - 2019年7月19日，公司将7.5亿美元贸易应收款证券化安排到期日延至2021年7月16日[295] 公司季度与前三季度财务对比（归属MPC净收入） - 2019年第三季度归属MPC的净收入较2018年同期增加3.58亿美元，主要因运营收入增加，部分被所得税准备金、净利息和其他财务成本及非控股权益净收入增加所抵消[210] - 2019年前三季度归属MPC的净收入较2018年同期增加3.65亿美元，主要因运营收入增加，部分被净利息和其他财务成本、所得税准备金及非控股权益净收入增加所抵消[215] 公司季度与前三季度财务对比（收入和其他收入、销售和其他运营收入） - 2019年第三季度收入和其他收入增加80.7亿美元，销售和其他运营收入增加80.6亿美元，主要因炼油与营销部门精炼产品销量增加1324千桶/日[211] - 2019年前三季度收入和其他收入增加289.4亿美元，销售和其他运营收入增加286.9亿美元，主要因炼油与营销部门精炼产品销量增加1384千桶/日[218] 公司季度与前三季度财务对比（成本和费用） - 2019年第三季度成本和费用增加74.5亿美元，主要因收入成本、折旧和摊销、销售及管理费用和其他税费增加[211] - 2019年前三季度成本和费用增加277.6亿美元，主要因收入成本、折旧和摊销、销售及管理费用和其他税费增加[218] 公司季度与前三季度财务对比（净利息和其他财务成本） - 2019年第三季度净利息和其他财务成本增加7700万美元，主要因收购Andeavor承担的债务和MPLX借款增加，部分被养老金结算损失减少3800万美元所抵消[212] - 2019年前三季度净利息和其他财务成本增加3.27亿美元，主要因收购Andeavor承担的债务和MPLX借款增加，部分被养老金结算损失减少3800万美元所抵消[216] 公司季度与前三季度财务对比（所得税准备金） - 2019年第三季度所得税准备金增加1.18亿美元，主要因税前收入增加5.44亿美元，2019年和2018年第三季度综合所得税税率分别为20%和19%[213] - 2019年前三季度所得税准备金增加2.72亿美元，主要因税前收入增加8.54亿美元和3600万美元的州递延税费用，2019年和2018年前三季度综合所得税税率分别为21%和18%[217] 炼油与营销业务季度与前九个月数据 - 2019年第三季度炼油与营销业务收入增加68.6亿美元，主要因产品销量增加1324千桶/日，部分被每加仑0.23美元的平均售价下降抵消[232] - 2019年第三季度炼油厂原油产能利用率为98%，总炼油吞吐量增加1124千桶/日，主要源于收购安德沃[233] - 2019年第三季度炼油与营销业务运营收入增加2.17亿美元，主要受利润率提高推动，部分被成本增加抵消[234] - 2019年前九个月炼油与营销业务收入增加252.4亿美元，主要因产品销量增加1384千桶/日，部分被每加仑0.13美元的平均售价下降抵消[238] - 2019年前九个月炼油厂原油产能利用率为97%，总炼油吞吐量增加1133千桶/日，主要源于收购安德沃[239] - 2019年前九个月炼油与营销业务运营收入减少1.03亿美元，利润率提高被成本增加完全抵消[240] - 2019年第三季度炼油与营销业务运营收入为8.83亿美元，2019年前九个月为14.55亿美元，2019年第三季度利润率为42.58亿美元，2019年前九个月为117.05亿美元[272] 零售业务季度与前九个月数据 - 2019年第三季度零售业务收入增加32.8亿美元，主要因燃料和商品销售增加，燃料销量增加11.7亿加仑，部分被每加仑0.14美元的平均售价下降抵消[251] - 2019年第三季度零售业务运营收入增加2.81亿美元，主要源于安德沃零售业务的加入和公司传统业务盈利增加，部分被成本增加抵消[252] - 2019年前九个月零售业务收入增加97.7亿美元，主要因燃料和商品销售增加，燃料销量增加34.3亿加仑，部分被每加仑0.07美元的平均售价下降抵消[253] - 2019年前九个月商品销售增加9.83亿美元，源于收购业务的贡献[254] - 零售业务运营收入增加6.9亿美元，主要因轻质产品和商品利润率提高，遗留业务收益增加1.46亿美元，零售燃料利润率从2018年前九个月的每加仑16.20美分增至2019年前九个月的22.86美分，商品利润率增加3.07亿美元[255] - 2019年第三季度零售业务运营收入为4.42亿美元，2019年前九个月为11.05亿美元，2019年第三季度总利润率为11.74亿美元，2019年前九个月为32.27亿美元[276] 中游业务季度与前九个月数据 - 2019年第三季度中游业务收入增加5.35亿美元，运营收入增加2.4亿美元，主要因收购Andeavor后纳入其收入及贡献[261] - 2019年前九个月中游业务收入增加20.2亿美元，运营收入增加8.42亿美元，其中ANDX贡献7亿美元，业务增长带动增加1.42亿美元[263][264] 公司及其他未分配项目数据 - 2019年第三季度公司及其他未分配项目增加9900万美元，2019年前九个月增加2.99亿美元，主要因纳入Andeavor运营成本和费用[267][268] - 2019年前九个月其他未分配项目包括Capline重组收益2.07亿美元、与Andeavor收购相关的交易成本1.47亿美元和诉讼准备金调整2200万美元[269] 公司现金流情况 - 2019年前九个月经营活动提供的净现金增加36亿美元，主要因运营结果改善和营运资金有利变化12.9亿美元[278] - 2019年前九个月投资活动使用的净现金增加16.8亿美元，主要因物业、厂房和设备增加15.1亿美元和净投资增加5.11亿美元[282] - 2019年前九个月长期债务借贷及还款产生12亿美元现金流入，2018年同期为52.8亿美元[286] - 2019年前九个月普通股回购现金支出为18.9亿美元，较2018年同期减少7.27亿美元，2018年同期为26.1亿美元[286] - 2019年前九个月股息支付现金支出较2018年同期增加4.17亿美元，2019年为每股1.59美元，2018年为每股1.38美元[286] 公司债务与融资情况 - 2019年9月26日，公司签订最高10亿美元定期贷款协议，2019年9月9日，发行20亿美元浮动利率优先票据[290][291] - 公司合并ANDX后，承担37.5亿美元高级票据，2019年9月23日，约30.6亿美元进行交换，剩余约6.9亿美元[292] - 2019年前九个月长期债务承诺增加约16.7亿美元，主要因MPLX发行浮动利率优先票据和定期贷款借款[314] 公司资本投资计划与支出情况 - 2019年MPC资本投资计划约28亿美元，MPLX资本投资计划包括28亿美元有机增长资本和3亿美元维护资本[304] - 2019年前九个月资本支出和投资总计43.16亿美元，2018年同期为26.11亿美元[306] 公司养老金缴款情况 - 2019年前九个月，公司向养老金计划缴款2.67亿美元，2019年计划年度还需约3200万美元[310] 公司股息分配情况 - 2019年10月30日，董事会批准普通股每股0.53美元股息，12月10日支付给11月20日登记股东[311] 公司商品衍生品与价格假设影响情况 - 2019年前九个月商品衍生品净损失3300万美元，2018年为1.51亿美元[325] - 假设商品价格变动，2019年9月30日原油价格10%和25%变动对IFO影响分别为 - 6100万美元和 - 1.53亿美元等[327] - 假设利率变动100个基点，2019年9月30日固定利率长期债务公允价值变动26.09亿美元，可变利率长期债务净收入变动1300万美元[330] 公司债务比率情况 - 截至2019年9月30日，公司合并净债务与总资本比率为0.21:1.00，符合MPC信贷协议财务契约要求[298] - 截至2019年9月30日，MPLX合并总债务与合并EBITDA比率为3.80:1.0，符合MPLX信贷协议债务契约要求[299]