业绩影响因素 - 2020年前三季度公司业绩受COVID - 19疫情和CECL会计方法影响[161] - 2020年1月1日起公司采用ASU 2016 - 13，信用损失估计方法从“已发生损失”变为“预期损失”[156] - 公司养老金资产和负债估值需做多种假设，假设变化可能影响未来收益[158] - 公司税务受当局审查，税法变化或当局认为假设不当，可能影响经营业绩[159] 财务数据关键指标变化 - 收入与收益 - 2020年第三季度净收入较2020年第二季度增加1040万美元，较2019年第三季度增加270万美元[164] - 2020年第三季度摊薄每股收益较2020年第二季度增加0.24美元，较2019年第三季度增加0.07美元[164] - 截至2020年9月30日的三个月，净利润为3510万美元，较2020年第二季度增加1040万美元，较2019年第三季度增加270万美元[169] - 截至2020年9月30日的九个月，净利润为7020万美元，较去年同期减少2190万美元[170] - 2020年第三季度净利息收入为7790万美元，较上一季度减少250万美元，降幅3.1%；较2019年第三季度持平[173][174] - 2020年前九个月净利息收入为2.356亿美元，较去年同期增加120万美元，增幅0.5%[175] - 2020年前三季度净利息收入（FTE）为2.37亿美元，2019年同期为2.36亿美元；利率差从2019年的3.31%降至2020年的3.15%，净利息收益率（FTE）从3.61%降至3.35%[181] - 2020年第三季度，FTE利息收入较2019年减少743.6万美元，其中因规模变动增加689.1万美元，因利率变动减少1432.7万美元；FTE利息支出减少727.6万美元，其中因规模变动增加78.8万美元，因利率变动减少806.4万美元；FTE净利息收入减少16万美元[185] - 2020年前三季度，FTE利息收入较2019年减少1545.2万美元，其中因规模变动增加1522.4万美元，因利率变动减少3067.6万美元；FTE利息支出减少1631.5万美元，其中因规模变动减少10.5万美元，因利率变动减少1621万美元；FTE净利息收入增加86.3万美元[185] - 2020年第三季度非利息收入为3772.7万美元，较上一季度增长7.8%，较2019年第三季度下降5.0%；2020年前三季度非利息收入为1.082亿美元，较2019年同期增长0.4%[186][187] - 剔除证券净损益后，2020年第三季度非利息收入为3760万美元，较上一季度增长8.1%，较2019年第三季度增长5.5%；2020年前三季度非利息收入为1.087亿美元，较2019年同期增长4.8%[186][187] 财务数据关键指标变化 - 拨备与费用 - 2020年9月30日止三个月贷款损失拨备费用为330万美元，净冲销较上一季度减少230万美元[164] - 2020年第三季度拨备前净收入（PPNR）为4960万美元，较上一季度下降2% [164] - 2020年第三季度非利息支出为6630.8万美元，低于2019年同期的6974.9万美元；2020年前三季度非利息支出为2.025亿美元，低于2019年同期的2.044亿美元[188] - 2020年第三季度非利息支出为6630万美元，较上一季度增加100万美元（1.5%），较2019年第三季度减少340万美元（4.9%）[189] - 2020年前九个月非利息支出为2.025亿美元，较2019年同期减少190万美元（0.9%）[190] - 2020年第三季度所得税费用为1100万美元，较上一季度增加440万美元，较2019年第三季度增加170万美元；有效税率为23.8%，高于上一季度的21.0%和2019年第三季度的22.4%[191] - 2020年前九个月所得税费用为1930万美元，较2019年同期减少700万美元；有效税率为21.5%，低于2019年同期的22.2%[192] - 2020年第三季度贷款损失拨备为330万美元，较上一季度的1880万美元和2019年同期的630万美元有所减少[200] - 2020年前九个月贷款损失拨备为5170万美元，高于2019年同期的1940万美元[201] 财务数据关键指标变化 - 资产与负债 - 2020年9月30日每股账面价值为26.74美元，有形账面价值每股季度增长3%，较上年增长8%至20.02美元[164] - 从2019年12月31日至2020年9月30日，证券总额增加2.586亿美元（15.8%），证券投资组合占总资产的比例从16.8%升至17.4%[194] - 从2019年12月31日至2020年9月30日，贷款总额增加4.245亿美元；剔除PPP贷款后，期末贷款减少9000万美元；总贷款占资产的比例从73.4%降至69.7%[196] - 2020年9月30日，信贷损失拨备总额为1.145亿美元，占贷款的比例为1.51%（剔除PPP贷款后为1.62%）[199] - 截至2020年9月30日，未使用承诺准备金总额为550万美元，高于2019年9月30日的90万美元[202] - 2020年9月30日潜在问题贷款约为1.341亿美元，较2019年12月31日的8410万美元有所增加，2020年9月30日9.5%的未偿贷款处于高风险行业[207] - 2020年9月30日总存款为90亿美元，较2019年12月31日增加14亿美元，增幅18.1%；总平均存款较去年同期增加8.106亿美元，增幅10.7%[208] - 2020年9月30日短期借款为1.835亿美元，2019年12月31日为6.553亿美元；利率互换名义价值2020年9月30日为2500万美元，2019年12月31日为5000万美元；长期债务2020年9月30日为6410万美元，2019年12月31日为6420万美元[209] - 2020年6月23日公司发行1亿美元5.00%固定 - 浮动利率次级票据，2030年到期，发行成本220万美元，截至2020年9月30日，扣除未摊销发行成本后次级债务为9790万美元[211] - 2020年9月30日股东权益为12亿美元，占总资产的10.75%，2019年12月31日为11亿美元，占比11.53%[212] 财务数据关键指标变化 - 资本比率与盈余 - 2020年9月30日一级杠杆率为9.48%，普通股一级资本比率为11.63%，一级资本比率为12.88%，总风险加权资本比率为15.43%[216] - 2020年9月30日公司基本盈余为总资产的25.5%，约28亿美元，2019年12月31日为15.8%，即15亿美元[228] 财务数据关键指标变化 - 净息差 - 2020年第三季度按完全等价收益率（FTE）计算的净息差为3.17%，较2020年第二季度下降21个基点，较2019年第三季度下降40个基点[164] - 截至2020年9月30日的三个月，FTE净息差为3.17%，较上一季度下降21个基点，较2019年第三季度下降40个基点[173][174] - 截至2020年9月30日的九个月，FTE净息差为3.35%，低于2019年同期的3.61%[175] 财务数据关键指标变化 - 生息资产与付息负债 - 截至2020年9月30日的九个月，公司总生息资产平均余额为94.33亿美元，利息收入为2628.24万美元，收益率为3.72%；2019年同期平均余额为87.40亿美元，利息收入为2782.76万美元，收益率为4.26%[181] - 截至2020年9月30日的九个月，公司总付息负债平均余额为61.75亿美元，利息支出为2627.1万美元，成本率为0.57%；2019年同期平均余额为60.07亿美元，利息支出为4258.6万美元，成本率为0.95%[181] 业务线数据关键指标变化 - 非利息收入构成 - 2020年第三季度，服务收费、ATM和借记卡手续费、退休计划管理费、财富管理、保险、银行自有寿险、证券净损益和其他非利息收入分别为308.7万、719.4万、968.5万、769.5万、374.2万、125.5万、8.4万和498.5万美元[186] 业务线数据关键指标变化 - 非利息支出构成 - 2020年前三季度，薪资和员工福利、场地占用、数据处理和通信、专业费用和外部服务、设备、办公用品和邮费、FDIC费用（信贷）、广告、无形资产摊销、贷款催收和其他不动产净值及其他非利息支出分别为1.209亿、1635.4万、1237万、1069.4万、1449.4万、462.1万、194.9万、146.1万、257.3万、236.5万和1473万美元[188] 业务应对措施 - 公司为受疫情影响客户提供最长180天还款宽限期，免除滞纳金且不向征信机构报告延期还款[166] - 公司参与PPP计划，处理约3000笔贷款，总额超5.48亿美元，第三季度完成PPP贷款豁免流程在线解决方案试点[167] - 90%的非分行员工在4月1日前转为远程工作，45%已返回工作场所，55%为混合或全职远程工作[169] - 公司所有分行大堂均已开放，利用技术工具处理付款延期请求和贷款开户，增强数字沟通渠道[169] 股息与回购 - 2020年第一季度公司回购263,507股普通股，加权平均价格为每股30.25美元，截至2020年9月30日，根据2019年10月28日授权的计划，有736,493股可供回购[213] - 董事会批准2020年第四季度现金股息为每股0.27美元，将于2020年12月15日支付给2020年12月1日登记在册的股东[214] 利率敏感性 - 利率上升200个基点、100个基点和下降50个基点的情景下，净利息收入较平利率情景的变化分别为0.89%、1.37%和 - 0.26%[226] 流动性状况与管理 - 公司认为基本盈余状况非常强劲，但2020年某些事件可能对公司流动性状况产生不利影响[230] - 2020年第二季度大量存款流入可能逆转流出，当前经济环境下信用额度提取可能推动资产增长，批发融资市场中断可能引发存款竞争加剧，这些情况可能导致公司基本盈余指标降至5%的最低政策水平以下[230] - 2020年9月30日，公司部分贷款和证券被用作借款抵押品，表内流动性耗尽后，盈利资产的未来增长将取决于公司通过核心存款增长和抵押品管理获得额外资金的能力，可能需要进一步使用经纪定期存款或其他高成本借款安排[231] - 公司的主要资金来源是银行，子银行向公司以现金股息形式转移资金存在一定限制[232] - 2020年9月30日，银行约1.735亿美元的股东权益总额可在无需OCC批准的情况下向公司支付股息[232] - 银行支付股息的能力还需符合监管资本要求，目前银行符合这些要求[232] - 根据特拉华州一般公司法，公司可从累计净留存收益或资本盈余中宣布并支付股息[232] - 公司通过基本盈余方法从运营和应急角度适当管理流动性，通过可靠的借款安排缓解现金流流动性需求，使证券投资组合更充分投资并产生更高利息收入[230] - 证券投资组合的构成和期限结构部分受资产负债表整体利率敏感性影响，投资决策和存款定价策略受流动性状况影响[230] - 联邦政府采取的重大货币和财政政策行动有助于降低风险，在新冠疫情期间加强了流动性监测，包括增加监测频率和增加额外流动性来源[230]