监管调查与协议 - 2019年6月18日公司与OCC达成正式协议并接受正式调查[90] - 2019年6月18日，银行与OCC达成协议，涉及BSA/AML合规计划和信贷管理等方面[152] - 2020年起，银行收到美国司法部大陪审团传票，调查其住宅贷款业务[146] - 2020年，公司面临股东集体诉讼，指控其违反联邦证券法[148] 资本充足要求 - 2019年12月31日公司被认为“资本充足”，需满足总风险资本比率10.0%或更高、一级风险资本比率8.0%或更高、杠杆比率5.0%或更高和一级普通股比率6.5%或更高[95][97] - 新监管资本规则适用于资产超10亿美元的单一储蓄控股公司，公司需满足普通股一级资本比率6.5%以上、一级资本比率8%以上、总资本比率10%以上、杠杆比率5%以上[175][176] 存款保险相关 - 公司存款账户由FDIC保险，每位独立储户最高保额为25万美元[97] - FDIC评估费率目前为各机构总资产减去有形资本的2 - 45个基点，2019年总FDIC评估等于总资产减去有形资本的3.14个基点，FICO评估等于总资产减去总有形资本的0.03个基点[99][102] - 《多德 - 弗兰克法案》将存款保险基金最低目标比率从估计保险存款的1.15%提高到1.35%，FDIC需在2020年9月30日前实现该比率，资产达100亿美元或以上的机构应资助这一增长[100] - 《多德 - 弗兰克法案》取消了1.5%的最高基金比率，FDIC设定了2%的长期基金比率[100] - FICO债券于2019年12月31日到期，最后一次FICO评估于2019年3月收取[102] - 截至2019年12月31日，约17.3%的总存款未受联邦存款保险公司（FDIC）保险[207] 监管评估费 - 2019年和2018年公司向OCC支付的监管评估费分别为55.6万美元和58.6万美元[103] 储备金要求 - FRB规定交易账户总额1.275亿美元或以下储备金要求为3.0%，超过1.275亿美元部分要求为10.0%，2020年3月15日FRB将储备金要求比率降至0% [112] 民事处罚规定 - 民事处罚最高可达每天2.5万美元，若认定为鲁莽无视，处罚可能高达每天100万美元[90] 美联储相关政策 - 2020年3月15日，美联储鼓励银行使用资本和流动性缓冲向受疫情影响的家庭和企业放贷；3月16日，鼓励银行使用贴现窗口[115] - 美联储将联邦基金利率降至0% - 0.25%目标区间，10年和30年期国债收益率降至历史低点[185] - 2018年和2017年稳步提高目标联邦基金利率后，2019年美联储将目标联邦基金利率下调75个基点，2020年3月因新冠疫情又下调150个基点至0.0% - 0.25%[224] 《CARES法案》相关 - 《CARES法案》允许金融机构在2020年3月1日至国家紧急状态公告结束后60天或2020年12月31日（以较早者为准）期间，暂停将与COVID - 19相关的贷款修改按美国公认会计原则（GAAP）作为不良债务重组处理[115] - 《CARES法案》授权FDIC设立新的临时流动性担保计划（TLGP）和交易账户担保计划（TAG），有效期至2020年底[117] - 《CARES法案》为受影响借款人设立宽限期计划，对“联邦支持的抵押贷款”实施60天止赎和与止赎相关的驱逐暂停期，后FHFA和FHA将暂停期延长至2020年底[117] - 《CARES法案》第4012条规定，2020年第二季度至2020年12月31日社区银行杠杆率（CBLR）为8%，2021年为8.5%，之后为9%[117][118] - 《CARES法案》允许联邦支持的1 - 4户家庭抵押贷款借款人因疫情困难申请最长360天宽限期，2020年12月31日或国家紧急状态结束较早者之前有效[186] - 《CARES法案》规定2020年3月18日起60天内，联邦支持的抵押贷款服务商不得启动止赎程序[186] - 《CARES法案》规定2020年12月31日或国家紧急状态结束较早者之前，2020年2月1日付款正常的联邦支持多户家庭抵押贷款借款人可申请最长90天宽限期[186] 公司投资与持股 - 截至2019年12月31日，Sterling银行持有印第安纳波利斯联邦住房贷款银行的股票，未确认减值[113] 公司业务限制 - 作为单一储蓄控股公司，Sterling Bancorp活动受限，收购超过5%的其他储蓄机构或单一储蓄控股公司需FRB事先书面批准[122] 合格储蓄贷款机构要求 - 截至2019年12月31日，Sterling银行89%的投资组合资产为合格储蓄投资，符合合格储蓄贷款机构要求[126] - Sterling Bank需满足合格储蓄贷款机构（QTL）测试，要求每月至少65%的“投资组合资产”为“合格储蓄投资”，且至少9个月达标[165] - 2019年12月31日Sterling Bank满足QTL测试，若商业投资组合增长且无法弥补Advantage Loan Program终止损失，未来可能不达标[166] 控制权变更规定 - 根据《银行控制权变更法》，任何人收购Sterling Bancorp控制权需提前60天书面通知FRB，收购超过10%的任何类别有表决权股票在特定情况下构成控制权推定[128][129] 新兴成长公司相关 - Sterling Bancorp符合《JOBS法案》中新兴成长公司的标准，即最近一个财年总年度总收入低于10.7亿美元[133] - 公司若某财年总年营业收入达10.7亿美元或以上，将失去新兴成长公司地位[136] - 公司若在首次根据1933年《证券法》有效注册声明出售普通股之日起五周年后的财年最后一天，将失去新兴成长公司地位[136] - 公司若在过去三年发行超过10亿美元的非可转换债务，将失去新兴成长公司地位[136] - 公司若被美国证券交易委员会法规视为“大型加速申报公司”（一般指非关联方持有的有表决权和无表决权股权至少达7亿美元），将失去新兴成长公司地位[136] 员工与资产管理规模 - 截至2019年12月31日，公司有311名全职等效员工[137] - 截至2019年12月31日，子公司Quantum的资产管理规模为1.53亿美元[138] 贷款计划相关 - 2019年12月9日，公司自愿暂停Advantage贷款计划，随后决定永久终止该计划[150] - 2020年二季度末起公司向投资者提出回购100%已售Advantage Loan Program贷款，回购溢价或致损失[159] 上市合规相关 - 公司未符合纳斯达克持续上市要求，股票可能被摘牌，已提交恢复合规计划，聆讯定于2020年10月22日[161] - 公司预计在2020年10月22日聆讯前向SEC提交两份逾期季报，但无保证[162] 法规影响 - 《多德 - 弗兰克法案》对公司业务、治理结构等有影响，提高FDIC保险评估基数、存款保险限额等，增加合规成本[167] - 《经济增长、监管放松和消费者保护法案》（EGRRCPA）提高了《多德 - 弗兰克法案》部分要求的总资产门槛至2500亿美元，但部分增加合规成本的条款仍有效[169] 立法情况 - 2019年1月美国众议院控制权变更，金融服务立法前景不确定，2020年参众两院通过扩展《新冠病毒援助、救济和经济安全法案》（CARES Act）的立法[170] 合规风险 - 公司受《社区再投资法案》和公平贷款法约束，违规可能导致重大处罚[173] 监管检查 - 美联储和货币监理署定期检查公司业务，若发现问题可能采取多种补救措施，影响公司业务和前景[174] CBLR框架 - 符合CBLR框架需一级杠杆比率超9.0%、总资产合并少于100亿美元、表外风险敞口及交易资产负债有限，公司有资格但未决定使用[176] 疫情相关经济数据 - 自美国新冠疫情爆发，超5000万人申请失业救济，2020年6月底失业率11.1%，高于1月的3.6%，低于4月的14.7%[183] 贷款组合数据 - 2019年12月31日，公司商业房地产贷款组合中有8180万美元酒店和单人间酒店贷款[188] - 2019年和2018年末，一至四户家庭住宅房地产贷款分别达24.8亿美元和24.5亿美元，占总贷款组合的85%和84%[194] - 2019年12月31日，公司商业贷款总额为4.364亿美元，占总贷款的15%，预计该比例将大幅增加[15] - 截至2019年12月31日，公司89%的贷款组合位于加利福尼亚州，其中旧金山湾区和洛杉矶地区的贷款组合集中度分别为54%和35%[244] 疫情相关地方立法 - 加利福尼亚州立法将现有驱逐禁令延长至2021年1月31日，要求住宅抵押贷款服务商按标准与受疫情影响借款人沟通[187] - 纽约州州长签署立法，为受疫情影响有财务困难的借款人提供最长一年宽限期和灵活还款选择[187] 人员变动 - 2019年末至2020年上半年公司经历重大高管变动，2019年10月1日以来超100名员工离职或被解雇，其中超35名为贷款专员[192][197] 公司风险因素 - 公司面临数据或财务损失、诉讼和责任风险，运营可能受网络安全漏洞等影响[200] - 公司依赖第三方供应商提供服务，新冠疫情可能导致关键服务不可用或供应商业务能力受限[195] - 银行业竞争激烈，公司在市场区域面临众多竞争对手，可能影响增长和盈利能力[198] - 公司住宅抵押贷款集中，面临区域和当地经济条件影响，房地产价值下降可能导致贷款抵押不足[194] - 公司运营依赖贷款生产，贷款专员离职可能对经营业绩产生重大不利影响[197] - 公司依赖外部融资，未来融资来源可能不可用或条件不利，影响资本基础和增长战略[209] - 经济变化可能导致贷款拖欠和不良资产增加，影响公司净收入和增长[213] - 美联储货币政策和监管会影响公司业务、财务状况和经营成果，其影响无法预测[217][218] - 利率变动会影响公司净利息收入、贷款需求、还款率和资产价值，公司资产负债管理策略难以完全控制利率风险[219][220][222] - 低利率环境持续或资金成本增加可能对公司净利息收入和盈利能力产生不利影响[224] - LIBOR计算过程不确定及可能逐步淘汰，市场向替代参考利率过渡复杂，可能对公司业务、财务状况和经营成果产生不利影响[226][231] - 公司会计估计、风险管理依赖分析和预测技术、模型及假设，可能无法准确预测未来事件[236] - 贷款损失准备金不足可能导致收益下降，若假设不正确，准备金可能无法覆盖贷款组合的已发生损失，重大增加准备金将大幅减少净收入[239][240] - 税收事项，包括公司税率变化、与税务机关的分歧和新税的征收，可能影响公司的经营成果和财务状况[241] - 公司业务集中在加利福尼亚州，当地经济和房地产市场下滑可能增加贷款组合的违约、止赎等损失，降低盈利能力[244] - 公司在银行业面临激烈竞争，若无法有效竞争，可能无法扩大或保留市场份额，影响整体市场份额和盈利能力[245] - 利率变化会影响公司的抵押贷款服务收入，利率上升时净收入可能增加，利率下降时服务权价值通常下降，可能影响收入和资本比率[248] - 公司历史市场中的少数族裔和移民群体可能受到绅士化或不利政治发展的威胁，影响非合格抵押贷款和存款目标，进而影响净利息收入和净收入[249] - 公司依赖客户和交易对手提供信息的准确性和完整性，若信息存在误导、虚假等情况，可能对公司产生重大不利影响[250] - 公司企业风险管理框架若无效，可能遭受意外损失，对经营成果产生重大不利影响[254] 公司融资与股权 - 2017年首次公开募股获得约8550万美元净收益[207] - 公司出售了本金总额为6500万美元、利率为7.0%的固定至浮动次级票据，到期日为2026年4月15日[269] - 塞尔格曼家族信托等实体合计实益拥有公司约70%的普通股[275] - 斯科特·J·塞尔格曼信托的受托人对公司约48%的普通股拥有投票和处置权[275] - 桑德拉·塞尔格曼信托的受托人对公司约18%的普通股拥有投票和处置权[275] 公司章程规定 - 公司章程允许董事会发行最多1000万股优先股[279] - 公司章程规定所有空缺和新设立的董事职位需至少80%在职董事的赞成票才能填补[279] - 公司章程规定至少80%的绝大多数股东批准才能更改、修订或废除某些条款[279] - 公司章程规定至少80%的绝大多数股东批准才能通过、修订或废除公司细则[279] 州法律规定 - 密歇根州法律规定，若公司董事会选择适用相关条款，公司不得与持有公司10%以上有表决权股份的受益所有人进行业务合并，除非该持有人持有股份达5年以上或经董事会批准[280] 诉讼管辖规定 - 公司第二份经修订和重述的公司章程指定密歇根州奥克兰县的州法院和美国密歇根东区联邦地区法院为某些类型诉讼的唯一专属管辖法院[281] 财务数据关键指标变化 - 2019年净息差为3.78%，较2018年的3.94%下降16个基点；利率差为3.52%，较2018年的3.75%下降23个基点[412] - 2019年贷款损失拨备（回收）为 - 0.1百万美元，2018年为3.2百万美元[413] - 2019年12月31日贷款损失准备金为21.7百万美元，占总贷款的0.75%；2018年为21.9百万美元，占比同样为0.75%[414] - 2019年非利息收入为1144.7万美元，较2018年的2203.7万美元减少1059万美元，降幅48%[416] - 2019年服务收费和手续费为44.4万美元，较2018年的37.9万美元增加6.5万美元，增幅17%[416] - 2019年投资管理和咨询费为157.7万美元，较2018年的203.5万美元减少45.8万美元，降幅23%[416] - 2019年非利息支出为8767.3万美元，较2018年