收入和利润（同比） - 净销售额为3.93879亿美元，同比增长48.4%[14] - 毛利润为8506.9万美元，同比增长47.1%[14] - 净利润为3097.6万美元，同比增长47.5%[14] - 净销售额同比增长1.285亿美元，增幅达48.4%[185][186] - 净利润为3097.6万美元，占销售额的8%[185] 成本和费用（同比） - 研发费用增加330万美元，增幅38.2%[189] - 销售、一般及行政费用增加760万美元，增幅42.9%[190] 各条业务线表现 - 产品净销售额为3.792亿美元，服务净收入为1464万美元[43] - 按收入来源划分，巴西业务贡献1.993亿美元，特种内存业务贡献1.399亿美元，特种计算与存储解决方案贡献5465万美元[47] - 新收购的SCSS业务贡献了5470万美元收入[186] - 巴西DRAM销售额增长58%，模块平均售价上涨41%[186] - 特种DRAM和Flash销售额分别增长20%和51%，平均售价分别上涨21%和45%[186] 各地区表现 - 公司净销售额按地区划分：美国$92.913百万，巴西$199.318百万，亚洲$77.895百万，欧洲$13.844百万，其他美洲地区$9.909百万，总计$393.879百万[175] - 公司净财产和设备按地区划分：美国$7.633百万，巴西$45.886百万，马来西亚$4.616百万，其他$2.277百万，总计$60.412百万[176] 现金流表现 - 经营活动产生的现金流量净额为3535.2万美元，同比增长147.8%[20] - 运营现金流为3535.2万美元，同比增长147.9%[197] 资产负债表关键项目变化 - 现金及现金等价物期末余额为6295.4万美元，较期初增加3157.9万美元[12][20] - 存货期末余额为1.8839亿美元，较期初减少3302.9万美元[12] - 应收账款净额期末为3.30473亿美元，较期初增加9332.1万美元[12] - 总资产期末为7.71075亿美元，较期初增加9831.3万美元[12] - 长期债务期末为2.00532亿美元，较期初增加1634.2万美元[12] - 应收账款从2018年9月1日的2.401亿美元增至2018年11月30日的3.305亿美元，增加9038万美元[46] - 合同资产从2018年9月1日的114万美元增至2018年11月30日的237万美元，增加123万美元[46] - 递延收入从2018年9月1日的1180万美元增至2018年11月30日的1504万美元，增加329万美元[46] - 截至2018年11月30日，公司合并资产负债表上报告的ICMS税收抵免总额为4560万雷亚尔（1230万美元），其中已完全归属的抵免为4190万雷亚尔（1130万美元），分48个月归属的抵免为340万雷亚尔（100万美元）[57] - 截至2018年8月31日，公司合并资产负债表上报告的ICMS税收抵免总额为4530万雷亚尔（1210万美元），其中已完全归属的抵免为4200万雷亚尔（1120万美元），分48个月归属的抵免为330万雷亚尔（90万美元）[57] - 截至2018年11月30日和2018年8月31日，公司合并资产负债表上的商誉账面价值分别为4570万美元和4540万美元[62] - 截至2018年11月30日，公司无形资产净值为2527.9万美元，而2018年8月31日为2625.5万美元[65] - 截至2018年11月30日，公司库存总额为1.8839亿美元，较2018年8月31日的2.21419亿美元下降，其中23%的库存与供应链服务相关[109] - 截至2018年11月30日，预付费用和其他流动资产为4035.1万美元，较2018年8月31日的3204.3万美元增长，主要因供应商预付款项增加[110] - 截至2018年11月30日，财产和设备净值为6041.2万美元，当季折旧和摊销费用约为540万美元[112][113] - 截至2018年11月30日，应计负债为4931.7万美元，较2018年8月31日的4519万美元增长，其中衍生负债为106.4万美元[116] - 截至2018年11月30日，公司以公允价值计量的资产总额为6310万美元，其中现金及现金等价物为6300万美元（Level 1），金融衍生工具为10万美元（Level 2）[148] - 截至2018年11月30日，公司以公允价值计量的负债总额为2.166亿美元，其中定期贷款为2.075亿美元，BNDES信贷协议为800万美元，金融衍生工具为110万美元（均为Level 2）[148] 债务与融资 - 长期债务期末为2.00532亿美元，较期初增加1634.2万美元[12] - 经修订的信贷协议提供1.65亿美元初始定期贷款和5000万美元循环贷款，2018年6月8日新增6000万美元增量定期贷款[121][122] - 截至2018年11月30日，初始定期贷款和增量定期贷款的利率分别为8.86%和8.58%[126] - 修订后信贷协议项下初始定期贷款本金季度偿还额为165百万美元的2.5%，即每财季410万美元；增量定期贷款自2018年11月30日起季度偿还额为60百万美元的2.5%，即每财季150万美元[129] - 截至2018年11月30日及2018年8月31日，修订后信贷协议项下所有定期贷款未偿还本金余额为2.085亿美元，公允价值约为2.075亿美元，归类为第二级金融工具[134] - 截至2018年11月30日，BNDES 2013信贷协议项下未偿还债务为960万雷亚尔（260万美元），其中470万雷亚尔（130万美元）按3.5%固定利率计息，490万雷亚尔（130万美元）按巴西TJLP利率（5.0%）+0.5%浮动利率计息，综合有效年利率为5.5%[138] - 截至2018年11月30日及2018年8月31日，BNDES 2014信贷协议项下未偿还债务分别为2310万雷亚尔（620万美元）和2640万雷亚尔（700万美元）[142] - 截至2018年11月30日及2018年8月31日，BNDES信贷协议项下债务公允价值分别估计为800万美元和940万美元，归类为第二级金融工具[144] - 修订后信贷协议项下定期贷款以1.65亿美元当时未偿还本金金额的2.0%折价发行，折价金额为330万美元；公司产生870万美元债务发行成本，其中530万美元归属于定期贷款[133] - 截至2018年11月30日，公司合并资产负债表显示定期贷款2.085亿美元，BNDES 2013本金余额259.2万美元，BNDES 2014本金余额621.3万美元，未摊销债务折价236.7万美元，未摊销债务发行成本453.8万美元，净额2.104亿美元[145] - 截至2018年11月30日，修订后信贷协议和BNDES信贷协议未来最低本金偿付计划为：2019财年剩余期间525.5万美元，2020财年2605万美元，2021财年2250万美元，2022财年1.635亿美元，总计2.17305亿美元[145] - 公司自愿或在特定交易中进行本金提前还款，将在修订后信贷协议生效后的第一、二、三年分别面临3%、2%和1%的提前还款溢价[130] - BNDES 2014信贷协议要求按贷款设施总面额的0.3%支付贷款费用[143] 收购Penguin Computing相关 - 公司于2018年6月8日以约4500万美元现金收购Penguin Computing，并承担约3230万美元债务，总对价包含最高2500万美元的盈利支付[94] - 收购Penguin的初始或有对价公允价值估计为300万美元，截至2018年11月30日其公允价值已调整为0美元[96][97] - 收购Penguin的总购买价格为4460.6万美元，包括4160.6万美元总对价和300万美元或有对价公允价值[98] - 收购Penguin获得有形资产8470.7万美元，承担负债7222.6万美元，确认可识别无形资产2755万美元，商誉457.5万美元[99] - 收购获得的无形资产包括客户关系1470万美元（7年）、商标1220万美元（7年）、技术25万美元（4年）和现有订单积压40万美元（<1年）[100] - 收购Penguin产生商誉457.5万美元，主要源于进入新技术、市场和渠道的协同效应，该商誉不可抵税[100] - 作为收购的一部分，公司记录了160万美元的净递延所得税负债，主要由790万美元非商誉无形资产公允价值调整与630万美元净经营亏损等递延税资产抵消形成[101] - 与Penguin收购相关的合并成本为367.7万美元，其中专业费用249.6万美元，员工留任奖金118.1万美元[102] - 自收购日（2018年6月8日）至2018年8月31日，Penguin的收入为5250万美元，净亏损为70万美元[103] 会计准则影响（ASC 606） - 公司采用ASC 606收入确认准则，导致2018年9月1日开业留存收益净增加100万美元，应收账款相应增加290万美元，合同资产增加110万美元，存货减少300万美元[90] - 截至2018年11月30日，采用ASC 606导致应收账款账面价值减少882万美元，存货增加884.5万美元，预付费用减少237.1万美元，留存收益减少234.6万美元[92] - 在截至2018年11月30日的季度，采用ASC 606导致净销售额减少716.9万美元，销售成本减少585.7万美元，毛利润减少131.2万美元，净收入减少131.2万美元[93] 其他财务数据与比率 - 基本每股收益为1.37美元，摊薄后每股收益为1.33美元[14] - 毛利率从去年同期的21.8%微降至21.6%[185][188] - 每股收益：基本每股收益$1.37，稀释后每股收益$1.33；净收入$30.976百万[179] - 其他收入（费用）净额：外汇损失$3.384百万，其他收入$0.055百万，总计净费用$3.329百万[180] 客户与供应商集中度 - 主要客户贡献：客户A销售额$101.773百万占净销售额26%，客户B$51.351百万占13%，客户C$47.937百万占12%，三者合计占51%[177] - 应收账款集中度：截至2018年11月30日，客户D、E、F、G分别约占应收账款的20%、17%、14%和13%[177] - 截至2018年11月30日和2018年8月31日，公司欠三大供应商的款项分别为1.822亿美元和1.384亿美元，同期从这些供应商的存货采购额分别为4亿美元和3亿美元[79] 税务事项 - 截至2018年11月30日的三个月，所得税费用为761.9万美元，较上年同期的314.9万美元增加450万美元，主要因非美国辖区收入增加及税收优惠到期[117][118] - 巴西税务评估：第二项评估（Second Assessment）涉及约R$6.0百万（$1.6百万），第三项评估（Third Assessment）涉及约R$3.6百万（$1.0百万）[170][172] - 巴西税务评估累计余额：截至2018年11月30日，第二和第三项评估的利息及其他费用累计余额约为R$15.2百万（$4.1百万）[173] 外汇影响 - 在截至2018年11月30日和2017年11月24日的三个月内，公司分别记录了340万美元和270万美元的外汇损失，主要与巴西运营子公司相关[73] - 截至2018年11月30日，公司未指定的外汇远期合约导致10万美元的衍生资产和110万美元的衍生负债，当季确认已实现损失130万美元，未实现公允价值变动损失100万美元[108] 股权激励与薪酬 - 在截至2018年11月30日的三个月内，公司股票薪酬费用总额为405.5万美元，其中销售成本54.5万美元，研发费用63.4万美元，销售、一般及行政费用287.6万美元[75] - 截至2018年11月30日，公司SGH计划下预留发行普通股3,682,427股，其中752,761股可供授予；截至2018年8月31日，预留发行股为3,385,550股，其中251,965股可供授予[150] - 截至2018年11月30日，公司股票期权未行权数量为2,216千股，加权平均行权价为30.41美元，总内在价值为1,711万美元；已行权数量为539千股，加权平均行权价为14.16美元，总内在价值为1,085.4万美元[154] - 在截至2018年11月30日的三个月内，员工股票期权行权的总内在价值为410万美元，而去年同期为190万美元[155] - 截至2018年11月30日，与SGH计划下股票期权相关的未确认薪酬成本约为2,160万美元，将在2.77年的加权平均期限内确认[155] - 在截至2018年11月30日的三个月内，受限股票奖励和受限股票单位的股权激励费用约为160万美元，而去年同期为30万美元；期间归属股票的总公允价值约为170万美元，而去年同期为10万美元[156] - 在截至2018年11月30日的三个月内，公司401(k)计划的匹配供款约为40万美元，而去年同期为20万美元[160] 运营与合同义务 - 截至2018年11月30日三个月，公司总客户账单金额为7.105亿美元，净销售额为3.939亿美元[43] - 截至2018年11月30日三个月，服务毛账单金额为3.313亿美元，相关材料采购成本为3.166亿美元[43] - 2017年同期（截至11月24日）总客户账单金额为4.94亿美元，净销售额为2.654亿美元[43] - 剩余履约义务对应的合同收入为1504万美元，预计1年内确认938万美元，2-3年内确认546万美元，此后确认19万美元[49] - 公司产品销售的履约义务合同期限通常少于一年，因此未披露报告期末未完成履约义务对应的交易价格总额[48] - 在截至2018年11月30日的三个月内，运营租赁的租金支出为120万美元，而去年同期为70万美元[161] - 截至2018年11月30日，公司产品保修准备金余额为119.2万美元，当季新增计提70.2万美元，发生保修索赔36.6万美元[163] 无形资产与摊销 - 在截至2018年11月30日的三个月内，公司无形资产摊销费用约为100万美元，其中销售成本1.6万美元，销售、一般及行政费用96.1万美元[65][66] 管理层讨论与指引 - 公司于2017年12月获准出售3160万雷亚尔（850万美元）的ICMS税收抵免，销售过程通常需要3至6个月，并产生相当于抵免面额10%至15%的折扣和费用[59] - 公司在2019财年第一季度获准出售1770万雷亚尔（470万美元）的ICMS税收抵免，款项将从2019财年第二季度开始至2020财年止，分22期收取[60] - 截至2018年11月30日，公司持有现金及现金等价物6300万美元，其中4790万美元位于美国境外[198] 会计政策与估计 - 公司财务报告遵循美国公认会计准则，管理层需进行估计和假设以确定资产、负债及或有事项的披露金额[209] - 管理层对会计估计的评估基于历史事实和当时认为合理的假设，但实际结果可能与估计存在差异[209] - 公司的关键会计政策对财务状况和经营成果的呈现至关重要，涉及对固有不确定性事项的判断和估计[210] - 公司确认其关键会计政策及估计与年报中披露的内容相比未发生重大变化[210] 或有事项与承诺 - 对SanDisk的赔偿义务：涉及知识产权事项的赔偿义务设有约$1.8百万的免赔额和$60.9百万的赔偿上限[166] - 与SanDisk交易相关的第三方托管金额：为保障赔偿义务，交易完成时有$30.5百万的购买价款被置于第三方托管[166]