收入和利润表现 - 公司2019年第一季度总收入为2.158亿美元，较2018年同期的1.969亿美元增长9.6%[91][102][106] - 公司2019年第一季度净收入为310万美元，较2018年同期净亏损5990万美元实现扭亏为盈[92] - 调整后EBITDA为1.048亿美元，较2018年同期的9510万美元增长10.2%[92] - 非GAAP运营收入2019年第一季度为1.006亿美元，2018年同期为9047.5万美元[132] - 非GAAP运营利润率2019年第一季度达46.6%，2018年同期为45.6%[132] - 调整后EBITDA利润率2019年第一季度为48.6%，2018年同期为47.9%[136] - 总收入从2018年第一季度的1.969亿美元增长至2019年第一季度的2.158亿美元，增长9.6%[128] - 非GAAP总收入从2018年第一季度的1.984亿美元增至2019年第一季度的2.158亿美元[128] - 2019年第一季度总收入为2.15792亿美元，较2018年同期的1.96913亿美元增长8.879亿美元，增幅9.6%[102][106] 经常性收入构成 - 公司2019年第一季度经常性收入为1.779亿美元，占总收入比例82.4%，较2018年同期的1.601亿美元增长11.1%[91][102] - 订阅收入为7156.5万美元，较2018年同期的6305.3万美元增长13.5%，占总收入比例从32.0%提升至33.2%[102][107] - 维护收入为1.063亿美元，较2018年同期的9700万美元增长9.6%，占总收入比例保持49.3%[102] - 订阅收入为7156.5万美元，较2018年同期的6305.3万美元增长851.2万美元，增幅13.5%[102][107] - 维护收入为1.06292亿美元，较2018年同期的9700万美元增长929.2万美元，增幅9.6%[102][109] - 许可收入为3793.5万美元，较2018年同期的3686万美元增长107.5万美元，增幅2.9%[102][112] - 经常性收入（订阅加维护）为1.77857亿美元，占总收入的82.4%[102] 成本和费用变化 - 总营收成本增加77万美元，其中人员成本增加70万美元（含40万美元股权激励），折旧摊销增40万美元，被收购技术摊销减少50万美元抵消[113] - 销售与营销费用增加790万美元或15.0%，人员成本增460万美元（含280万美元股权激励），营销项目成本增240万美元[114] - 研发费用增加44万美元或1.8%，人员成本增130万美元（含170万美元股权激励），被收购相关成本减60万美元抵消[117] - 总营收成本从2018年第一季度的6120万美元增至2019年第一季度的6198万美元，增长1.3%[113] - 销售和营销费用增加790万美元（15.0%），主要由于人员成本增加460万美元[114] - 研发费用增加43.5万美元（1.8%），主要由于人员成本增加130万美元[117] - 一般和行政费用增加255万美元（13.3%），主要由于人员成本增加340万美元[118] - 收购技术摊销减少50万美元，其中Take Private相关摊销分别为4100万和4180万美元[113][119] 现金流和流动性 - 运营现金流为6340万美元，较2018年同期的3540万美元大幅增长79.1%[93] - 现金及现金等价物截至2019年3月31日为4.345亿美元[138] - 国际子公司持有1.064亿美元现金，其中77.2%以欧元持有[138] - 总债务规模达20亿美元，循环信贷额度尚有1.25亿美元可用[142] - 运营活动产生现金流2019年第一季度为6336万美元，同比增长80%[153][155] - 总债务规模截至2019年3月31日为20亿美元[142] - 循环信贷额度可用借款额度为1.25亿美元[142][147] - 2019年第一季度融资活动现金使用包括根据第一留置权信贷协议支付的500万美元季度本金付款[160] - 融资活动所用现金净额减少，主要由于2018年3月债务协议再融资相关的视同总还款和借款[160] 客户留存指标 - 订阅产品净留存率在截至2019年3月31日的过去12个月期间约为105%[108] - 维护续约率达97%（截至2019年3月31日止12个月）[111] - 订阅产品净保留率约为105%（截至2019年3月31日的过去十二个月）[108] - 维护续订率约为97%（截至2019年3月31日的过去十二个月）[111] 收购和投资活动 - 公司于2019年4月30日以约3.5亿美元收购Samanage公司，净现金对价约3.29亿美元[94] - 2019年4月以3.5亿美元收购Samanage公司，净现金收购价3.29亿美元[140] - 2019年4月以3.5亿美元收购Samanage公司，其中动用循环信贷额度3500万美元[140][145] 税务和利息支出 - 净利息费用减少1470万美元或34.9%，因偿还3.15亿美元债务及利率降低[120] - 所得税费用增加890万美元，有效税率升至15.2%[124] - 净利息费用减少1470万美元（34.9%），主要由于2018年10月偿还3.15亿美元次级贷款[120] - 其他收入净额增加4940万美元，主要由于2018年债务清偿损失6060万美元[121] - 所得税费用增加890万美元，有效税率从12.2%升至15.2%[124] - 其他净收入增加4940万美元，主因2018年债务清偿损失6060万美元及汇率影响[121] 会计准则影响 - 采用ASC 606新收入准则使2019年第一季度总收入较原ASC 605准则减少约20万美元[105] - 非GAAP总营收调整后为2.157亿美元（2019年）和1.984亿美元（2018年），剔除购买会计影响[128] - 收入确认采用五步法模型，包括识别合同、履约义务、交易价格等步骤[164] 人员和组织规模 - 公司员工总数从2018年3月31日的2483人增加至2019年3月31日的2794人，增长12.5%[96] 维护收入驱动因素 - 维护收入增加930万美元或9.6%，其中850万美元归因于客户基数和续约率增长，80万美元因会计调整[109] 许可收入表现 - 许可收入增加110万美元或2.9%，受北美及国际销售推动[112] 合同义务和承诺 - 截至2019年3月31日，公司合同义务和承诺与2018年12月31日相比无重大变化[161] 关键会计政策 - 公司关键会计政策涉及商誉、无形资产、长期资产和或有对价估值[164] - 收入确认政策涵盖基于订阅、维护服务和永久许可产品的费用[164] - 股票薪酬和所得税处理被确定为关键会计政策领域[164] - 或有损失确认被列为需要重大管理层判断的会计政策[164] 资产负债表外安排 - 公司未与未合并组织或金融合作伙伴建立任何资产负债表外安排[171] 债务结构 - 第一留置权定期贷款原始本金19.9亿美元，要求季度还款0.25%[147][150] - 2018年第一季度融资活动现金使用包括债务发行成本和与第二留置权浮动利率票据赎回和交换相关的赎回溢价[160]