信托基本信息 - 信托成立于2010年11月3日，旨在为信托单位持有人的利益获取并持有定期净利润权益，有权获得基础财产生产净收益的80%[329][331] - 信托在特定情况下会提前解散，如出售净利润权益、连续两年净利润权益年度现金收益低于100万美元等[334] - 信托采用修正现金收付制会计方法，净利润权益收入在收到分配时记录，向信托单位持有人的分配在支付时记录等[339][340] - 每季度日历季度基础财产石油和天然气生产销售的80%净收益将在季度结束后次月30日前支付给信托[347] - “净收益”指总收益减去向矿主或土地所有者的所有付款等成本[349] 财务数据关键指标变化 - 2018年和2019年12月31日，现金分别为360,165美元和326,132美元；投资净利润权益均为140,591,606美元；累计摊销分别为70,938,616美元和77,571,838美元；总资产分别为70,013,155美元和63,345,900美元；信托本金分别为70,013,155美元和63,345,900美元[323] - 2017 - 2019年，净利润权益收入分别为9,209,023美元、12,938,703美元和12,661,799美元；可分配收入分别为8,415,000美元、12,070,000美元和11,815,000美元；每信托单位分配额分别为0.495美元、0.710美元和0.695美元[325] - 2017 - 2019年，信托本金年初分别为85,466,531美元、77,711,186美元和70,013,155美元；年末分别为77,711,186美元、70,013,155美元和63,345,900美元[327] - 2017 - 2019年净利润权益收入分别为920.9023万美元、1293.8703万美元、1266.1799万美元，对应超额收入分别为1151.1277万美元、1617.3379万美元、1582.7249万美元，净利润权益比例均为80%[359] - 2017 - 2019年未来现金流入分别为1.9730465亿美元、2.81011675亿美元、2.24171275亿美元，标准化折现未来净现金流分别为4524.2034万美元、9415.045万美元、6212.9144万美元[396] - 2017 - 2019年确定标准化计量计算相关未来净收入所用的首月均价，石油分别为每桶47.98美元、62.58美元、52.94美元，天然气分别为每千立方英尺3.14美元、2.78美元、1.90美元[399] - 2019年各季度净利润利息收入分别为261万美元、295.9万美元、375.2万美元、334.1万美元，可分配收入分别为246.5万美元、272万美元、348.5万美元、314.5万美元[400] 费用相关 - 截至2019年12月31日，信托除需分别向VOC Brazos和受托人支付行政服务费和受托人费用外，无其他未来合同付款义务或承诺[313] - 信托每年向受托人支付15万美元行政费用，向特拉华受托人支付2500美元[369] - 信托与VOC Brazos签订行政服务协议，季度费用为18750美元且每年增长4%，2017 - 2019年分别支付70260美元、121475美元、75995美元[371] 销售与分配相关 - 2017 - 2019年向MV Purchasing, LLC的销售额分别占基础资产生产销售的38%、38%、32%[372] - 2018 - 2019年各季度向信托单位持有人的分配金额不同，如2017年2月14日为136万美元，2019年8月14日为348.5万美元[368] - 2020年1月16日，信托宣布向2020年1月30日登记在册的单位持有人分配187万美元，即每股0.11美元，于2月14日支付[379] 合作与支出相关 - 2018年VOC Brazos与Hawkwood Energy East Texas, LLC达成合资协议，Hawkwood承担四口井的钻探和完井成本，获得相应权益，并有权在后续年份提议钻探一定数量的井[373] - 2019年Hawkwood钻探并完成四口开发井，截至2019年11月14日未支付的钻探和完井成本余额为2220352美元，截至12月31日为5354517美元[374] - VOC Brazos为信托提供170万美元的信用证，以保障信托支付未来费用的现金充足[378] 储量相关 - 截至2019年12月31日，自成立以来信托累计收到约510万桶油当量的付款（未经审计）[332] - 截至2019年12月31日，信托的探明石油储量为4162673桶，天然气储量为1951287千立方英尺，油当量为4487886桶[388] - 2017年信托因生产导致储量净减少475578桶油当量，因开发计划变更移除探明未开发地点导致储量减少958682桶油当量[388][391] - 2018年信托储量净增加，主要因价格上涨带来净正向修正，新增321318桶油当量的探明未开发储量，但生产导致储量减少462021桶油当量[392] - 2019年信托因生产导致储量净减少537319桶油当量，新增400768桶油当量的未开发储量，因开发计划变更移除探明未开发地点导致储量减少142351桶油当量[393] 其他规定 - 若某计算期净收益为负，信托该期无付款，负金额加应计利息从下期总收益中扣除[357] - 自资本支出限制日期起及之后每年，平均年资本支出金额将增加2.5%以考虑通胀[356] - VOC Brazos可随时为未来开发、维护或运营支出预留最多100万美元，2017 - 2019年末预留余额均为100万美元[365] - 净利润权益于2011年5月10日按VOC Brazos历史成本记录，计算后信托净利润权益为1.40591606亿美元[358]