公司基本信息 - 公司约有470亿美元资产，业务覆盖24个州，员工约8000人，Iberdrola直接持有公司81.6%的流通股，约14.7%的流通股在纽交所公开交易[237] 业务线客户与装机容量情况 - 截至2024年9月30日，Avangrid Networks为约330万客户提供服务，其中约230万为电力客户，约100万为天然气客户[237][238] - 截至2024年9月30日，Avangrid Renewables的风能、太阳能和热能装机容量达10037兆瓦，其中陆上风电8045兆瓦，太阳能1201兆瓦，海上风电156兆瓦，约77%的容量签订了平均约10年的PPA合同，另有9%的产量进行了套期保值[241] 公司合并相关情况 - 2024年5月17日，公司与Iberdrola和Arizona Merger Sub签订合并协议，生效时非Iberdrola及其子公司持有的普通股将以每股35.75美元现金兑换，合并完成前公司可继续支付不超过每股0.44美元的季度现金股息[242][243] - 2024年第三季度，公司已获得FERC对合并的批准，MPUC批准公司豁免缅因州法律的审批要求，公司股东在2024年年度股东大会上投票赞成合并，合并仍需获得NYPSC的批准[245] - 2024年9月16日，康涅狄格州总检察长和消费者顾问向康涅狄格州公共事业监管局（PURA）提交请愿书，要求对合并进行审查，PURA将分两阶段审议该请愿书，结果未知[246] 财务数据关键指标变化（整体运营与利润） - 公司2024年前三季度运营收入从19.74亿美元增至20.83亿美元，增长1.09亿美元；归属于公司的净利润从5900万美元增至2.05亿美元，增长1.46亿美元[250] - 2024年前三季度调整后净收入从1.05亿美元增至2.11亿美元，增长1.06亿美元，主要因Networks增加6800万美元、Renewables增加3200万美元、Corporate增加500万美元，部分被当期较高利息费用抵消[251] - 2024年第三季度公司运营收入为20.83亿美元，较2023年同期的19.74亿美元增加1.09亿美元[283][285] - 2024年前九个月公司运营收入为64.23亿美元，较2023年同期的60.27亿美元增加3.96亿美元[284] - 2024年前九个月公司净收入为6.22亿美元，较2023年同期的2.97亿美元增加3.25亿美元[284] - 2024年和2023年截至9月30日的九个月运营收入分别为64.23亿美元和60.27亿美元，增加3.96亿美元[294] - 2024年第三季度净利润为2.05亿美元，2023年同期为5900万美元；2024年前九个月净利润为7.25亿美元，2023年同期为3.89亿美元[316] 财务数据关键指标变化（各项费用） - 2024年第三季度公司购买电力、天然气和燃料的费用为4.57亿美元，较2023年同期的4.82亿美元减少2500万美元[283][287] - 2024年第三季度公司运营和维护费用为8.66亿美元，较2023年同期的9.24亿美元减少5800万美元[283][288] - 2024年第三季度公司折旧和摊销费用为3.27亿美元，较2023年同期的3.03亿美元增加2400万美元[283][290] - 2024年和2023年截至9月30日的三个月利息支出分别为1.32亿美元和1.07亿美元[292] - 2024年和2023年截至9月30日的九个月购买电力、天然气和燃料使用分别为16.1亿美元和18.44亿美元，减少2.34亿美元[296] - 2024年和2023年截至9月30日的九个月运营和维护费用分别为24.77亿美元和23.19亿美元，增加1.58亿美元[298] - 2024年和2023年截至9月30日的九个月折旧和摊销分别为9.35亿美元和8.68亿美元，增加0.67亿美元[300] - 2024年和2023年截至9月30日的九个月利息支出分别为3.79亿美元和3.01亿美元[302] 财务数据关键指标变化（其他收入与税率） - 2024年第三季度公司其他收入（费用）和权益法投资收益为6900万美元，较2023年同期的4100万美元增加2800万美元[291] - 2024年和2023年截至9月30日的三个月有效税率分别为9.9%和 - 34.8%，均低于联邦法定税率21%[293] - 2024年和2023年截至9月30日的九个月其他收入（费用）和权益法投资收益（损失）分别为1.91亿美元和1.01亿美元，增加0.9亿美元[301] - 2024年和2023年截至9月30日的九个月有效税率分别为7.7%和 - 6.1%，均低于联邦法定税率21%[303] 财务数据关键指标变化（非GAAP指标） - 公司使用调整后净收入、调整后每股收益、调整后EBITDA和含税收抵免的调整后EBITDA等非GAAP财务指标补充财务分析[305] - 2024年第三季度公司调整后净收入为2.11亿美元，较2023年同期的1.05亿美元增加1.06亿美元[310,312,313] - 2024年前九个月公司调整后净收入为7.41亿美元，较2023年同期的4.34亿美元增加3.07亿美元[310,312,314] - 2024年第三季度公司调整后EBITDA为5.85亿美元，2023年同期为4.55亿美元[310,312] - 2024年前九个月公司调整后EBITDA为18.14亿美元，2023年同期为14.09亿美元[310,312] - 2024年第三季度调整后净利润为2.11亿美元，2023年同期为1.05亿美元；2024年前九个月调整后净利润为7.41亿美元，2023年同期为4.34亿美元[316] 各条业务线数据关键指标变化（调整后净收入） - 2024年第三季度网络业务调整后净收入较2023年同期增加6800万美元，主要因纽约州自2023年10月12日起提价[313] - 2024年前九个月网络业务调整后净收入较2023年同期增加2.17亿美元，主要因纽约州自2023年10月12日起提价[314] - 2024年第三季度可再生能源业务调整后净收入较2023年同期增加3200万美元，主要因该时期电力和天然气采购价格下降[313] - 2024年前九个月可再生能源业务调整后净收入较2023年同期增加8800万美元，主要因该时期受天气影响平均价格上涨，热力和电力交易表现良好[314] - 2024年第三季度公司业务调整后净收入较2023年同期增加500万美元，主要因应用年度合并预估税率带来有利税收[313] - 2024年前九个月公司业务调整后净收入较2023年同期增加200万美元，主要因应用年度合并预估税率带来有利税收[314] 项目相关情况（NECEC项目） - 新英格兰清洁能源连接（NECEC）输电项目预计总建设成本约15亿美元，将增加1200兆瓦输电容量[253] - 2018 - 2022年，NECEC项目获得多项审批，包括FERC、马萨诸塞州DPU、MPUC等，但目前有环保组织对其第404条清洁水法许可证的诉讼正在缅因州地方法院审理中[254][255][257][258] - 截至2024年9月30日，公司为NECEC项目资本化约12.94亿美元[264] 监管相关情况 - PURA因热带风暴Isaias事件对UI的ROE下调15个基点，并评估约200万美元民事罚款，后减至约100万美元[265][266] - 截至2024年9月30日和2023年12月31日，CMP和NYSEG、RG&E因电力税调整产生的监管资产余额分别约为1.26亿美元和1.30亿美元[267] - 2024年3月6日，SEC发布最终规则，要求大型加速申报公司从2025年12月31日年度报告开始提供气候相关披露[269] - 2020年8月6日，PURA对康涅狄格州电力公司应对热带风暴Isaias的情况展开调查，2021年4月15日作出最终决定[265] - 2024年6月11日，MPUC批准CMP的协议，CMP将在2024年7月1日至2025年6月30日期间减少2022年增量风暴成本未摊销余额的0.85百万美元的持有成本[277] - NYPSC批准上州公用事业公司约44亿美元的输电升级项目，以整合3500兆瓦清洁能源，NYSEG和RG&E获批约22亿美元[274] 行业政策与市场情况 - 自2024年9月24日起，双面太阳能板进入美国将面临关税，2024年9月24日至2025年2月税率为14.25%，2025年2月至2026年2月为14.00%[273] - 2024年10月1日，DOC对来自柬埔寨、马来西亚、泰国和越南的太阳能电池反补贴税调查作出初步肯定裁决，反倾销最终决定预计年底前作出[272] 税收相关情况 - 2024年9月，Avangrid因IRS规定记录1400万美元的税收费用减少[278] - 公司2023年美国联邦纳税申报反映出1600万美元的企业替代最低税（CAMT），预计2024年前九个月的负债为1200万美元[279] 项目中标情况 - 2024年10月3日，公司获得美国能源部4.25亿美元的Aroostook可再生能源项目容量合同[280] - 2024年9月6日，公司可再生能源的新英格兰风电1号海上风电开发项目被马萨诸塞州选中，将为该州提供791兆瓦的海上风电，预计2029年投入商业运营[281] 资金流动性与贷款情况 - 截至2024年9月30日，公司流动性总额为22.41亿美元，2023年12月31日为30.84亿美元[321] - 截至2024年9月30日和10月22日，商业票据未偿还金额分别为19.28亿美元和18.92亿美元[322] - 2023年7月19日，公司与Iberdrola子公司签订8亿美元内部绿色定期贷款协议，利率5.45%，2033年7月13日到期[327] - 2024年6月13日，公司与Iberdrola子公司签订两笔各6亿美元内部绿色贷款协议，利率分别为5.48%和5.53%，分别于2027年9月13日和2030年6月13日到期[329] - 2024年9月16日，公司与Iberdrola子公司签订6亿美元内部绿色贷款协议，利率5.06%，2034年9月16日到期，10月1日已收到资金[329] 资本支出与现金流量情况 - 预计2024年剩余时间资本支出约13亿美元[332] - 2024年前九个月经营活动提供净现金9.4亿美元，2023年同期为7.57亿美元；投资活动使用净现金30.82亿美元，2023年同期为20.24亿美元；融资活动提供净现金21.99亿美元，2023年同期为12.79亿美元[333] 表外安排与会计政策情况 - 2024年前九个月与2023财年相比，表外安排和合同及或有义务无重大变化[339][340] - 截至2024年9月30日，公司编制合并财务报表采用美国公认会计原则，管理层做了相关估计和假设，重大会计政策的显著变化与采用新会计声明有关[341] - 公司自2024年1月1日起采用的新会计声明在2024年9月30日止九个月的合并财务报表附注3中描述[342] 前瞻性陈述与风险因素 - 本季度报告包含前瞻性陈述，可能受合并、监管、市场、法律等多种因素影响导致实际结果与陈述有重大差异[344] - 风险因素包括市场、经济、气候、外部事件、会计标准变更、声誉损害等[346] - 若风险或不确定性出现，或假设错误，实际结果可能与前瞻性陈述有重大差异，公司无义务更新陈述[347] - 截至2024年9月30日止九个月，公司市场风险与2023年12月31日财年相比无重大变化[348]