财务数据对比（季度和前九个月） - 2024年和2023年第三季度总合同收入分别为1.139亿美元和0.944亿美元，同比增长20.7%；前九个月分别为3.133亿美元和2.533亿美元，同比增长23.7%[148] - 2024年和2023年第三季度净收入分别为0.08亿美元和0.12亿美元；前九个月分别为亏损0.029亿美元和盈利0.011亿美元[148] - 2024年和2023年第三季度调整后EBITDA分别为0.17亿美元和0.151亿美元；前九个月分别为0.425亿美元和0.358亿美元[148] - 2024年9月30日止三个月和九个月，小时计费合同分别占总合同收入的9%和10%；2023年同期分别占12%和11%[157] - 2024年9月30日止三个月和九个月，一次性付款合同分别占总合同收入的91%和90%；2023年同期分别占88%和89%[158] - 2024年第三季度总合同收入为1.139亿美元，较2023年同期的9440万美元增长1950万美元，增幅20.6%[175] - 2024年第三季度建筑基础设施、交通、电力与公用事业和其他新兴市场的合同收入分别增长430万美元（8.2%）、210万美元（10.5%）、150万美元（7.8%）和1170万美元（280.5%）[176][178] - 2024年第三季度公共部门客户占总合同收入的32.3%，高于2023年同期的14.8%[179] - 2024年第三季度合同成本（不包括折旧和摊销）为5430万美元，较2023年同期的4570万美元增长860万美元，增幅18.8%[181] - 2024年第三季度直接工资成本为4170万美元，较2023年同期的3340万美元增长830万美元，增幅24.9%[182] - 2024年第三季度直接劳动力成本为3120万美元，较2023年同期的2540万美元增长580万美元，增幅22.8%[183] - 2024年第三季度其他直接工资成本为1060万美元，较2023年同期的800万美元增长260万美元，增幅32.5%[184] - 2024年第三季度运营费用为5920万美元，较2023年同期的4610万美元增长1310万美元，增幅28.4%[186] - 2024年第三季度其他费用为160万美元，较2023年同期的150万美元增加10万美元[189] - 2024年第三季度所得税收益为190万美元，较2023年同期的10万美元增加180万美元，有效税率为167.7%，而2023年同期为 - 5.5%[191] - 2024年第三季度税前亏损增加220万美元，净亏损110万美元，而2023年同期盈利110万美元；净收入减少40万美元至80万美元，2023年同期为120万美元[192] - 2024年第三季度净服务账单增加1930万美元，增幅23.5%，达到1.014亿美元，2023年同期为8210万美元[193] - 2024年第三季度调整后EBITDA增加190万美元，增幅12.7%，达到1700万美元，2023年同期为1510万美元[195] - 2024年前九个月总合同收入增加6000万美元，增幅23.7%，达到3.133亿美元，2023年同期为2.533亿美元[197] - 2024年前九个月建筑基础设施市场收入增加2090万美元，增幅14.4%；交通市场收入增加850万美元，增幅16.4%；电力和公用事业市场收入增加880万美元，增幅18.4%；其他新兴市场收入增加2200万美元，增幅236.5%[199][200] - 2024年前九个月公共部门客户占总合同收入的26.0%，2023年同期为12.8%[201] - 2024年前九个月总合同成本（不包括折旧和摊销）增加2670万美元，增幅21.5%，达到1.508亿美元，2023年同期为1.241亿美元[202] - 2024年前九个月直接工资成本增加2420万美元，增幅25.7%，达到1.185亿美元，2023年同期为9430万美元[203] - 2024年前九个月直接劳动力成本增加1750万美元，增幅24.8%，达到8810万美元，2023年同期为7060万美元[204] - 2024年前九个月其他直接工资成本增加660万美元，增幅27.8%，达到3030万美元，2023年同期为2370万美元[205] - 截至2024年9月30日的九个月，分包顾问及其他直接费用增加250万美元至3230万美元，增幅8.4%，占总合同收入的比例从11.8%降至10.3%[206] - 截至2024年9月30日的九个月，总运营费用增加3980万美元至1.66亿美元，增幅31.5%[207] - 截至2024年9月30日的九个月，净服务计费增加5750万美元至2.81亿美元，增幅25.7%[207] - 截至2024年9月30日的九个月，调整后EBITDA增加670万美元至4250万美元，增幅18.8%，调整后EBITDA利润率从16.0%降至15.1%[215] - 截至2024年9月30日的九个月，积压订单增加7410万美元至3.798亿美元，增幅24.2%[217] 收购与融资活动 - 2024年11月7日，公司完成对Exeltech Consulting的收购，总对价510万美元[149] - 2024年4月1日，公司完成普通股发行，发行1502942股，总收益约5110万美元[152] - 2024年4月1日，公司根据货架注册声明出售1502942股普通股，总收益约5110万美元[231] - 公司正积极寻求收购机会，预计将利用部分流动性和资本资源进行收购[221] - 2024年5月2日公司签订新信贷协议，提供1亿美元循环信贷额度，取代之前7000万美元循环信贷额度和非循环固定信贷额度[228] - 截至2024年9月30日，循环信贷额度未偿还余额为3230万美元，利率范围为7.22%至9.20%[228] - 2024年5月3日，公司全资子公司Surdex Corporation借款约630万美元，以飞机等设备作抵押，公司为其提供担保[228] - 截至2024年9月30日，公司维持约600辆车的车队，租赁付款约每月100万美元，租赁期限30至50个月[228] - 公司已向美国证券交易委员会提交货架注册声明，可发行普通股、优先股、认股权证等证券[230][231] - 截至2024年9月30日，公司与Honour和Enterprise的融资租赁义务为2860万美元，这些义务按固定利率计息[240] - 新信贷协议下利率与Term SOFR挂钩，截至2024年9月30日，信贷协议未偿还金额为3230万美元，利率假设变动1个百分点，2024年年度利息费用将变动约30万美元[240] 财务指标说明 - 公司使用积压订单预测收入增长和人员需求，但该指标在行业内定义和计算方法不同，与GAAP结果无关[169] - 净服务计费是公司非GAAP财务指标，指总合同收入中员工服务收入部分，能更准确反映员工生产力和盈利能力[170] - 调整后EBITDA是公司非GAAP财务指标，用于衡量正常化业绩，同行定义可能不同[171] 现金流情况 - 截至2024年9月30日，公司现金减少900万美元，主要因投资活动现金使用增加和融资活动现金提供减少[219] - 截至2024年9月30日的九个月，经营活动提供净现金1240万美元，主要由净亏损、股票薪酬费用和折旧摊销费用调整后得出[223] - 截至2024年9月30日的九个月，投资活动使用净现金增加660万美元至2360万美元，主要归因于2024年前三季度的收购活动[226] - 截至2024年9月30日的九个月，融资活动提供净现金220万美元，较2023年减少370万美元，主要因股票发行和租赁融资的净收益被债务偿还和库存股购买所抵消[227] 诉讼与内部控制情况 - 截至本季度报告日期，公司未涉及会对经营业绩或财务状况产生重大不利影响的诉讼[244] - 截至本季度报告期末，公司披露控制和程序在合理保证水平上有效，财务报告内部控制无重大变化[241][242]