公司财务总体情况 - 截至2024年9月30日，公司总资产为2.32927415亿美元，较2023年12月31日的2.11017013亿美元增长约10.38%[5] - 2024年9月30日，公司总资产2.32927亿美元，权益7310.3万美元；2023年12月31日，总资产2.11017亿美元，权益6700.4万美元[90] 公司营收情况 - 2024年第三季度，公司净保费收入为2171.1407万美元，较2023年同期的1923.3517万美元增长约12.99%[6] - 2024年第三季度，公司净投资收入为155.6776万美元，较2023年同期的134.2258万美元增长约16.00%[6] - 2024年第三季度，公司净实现投资收益为43.7258万美元，较2023年同期的19.9928万美元增长约118.71%[6] - 2024年第三季度，公司综合收入为2437.5415万美元，较2023年同期的1976.4371万美元增长约23.33%[6] - 2024年前九个月净保费收入6233.1966万美元，2023年同期为5552.8867万美元[8] - 2024年前九个月净投资收入453.6992万美元，2023年同期为379.8432万美元[8] - 2024年前九个月总营收为6963.4620万美元，2023年同期为6003.5488万美元[8] - 2024年净收益为3559521美元，2023年为1396071美元[10] - 2024年9月保费方面，直接保费收入2766.1918万美元，再保险分入保费7.0721万美元，再保险分出保费351.4356万美元，净保费2421.8283万美元[65] - 2024年前9个月保费方面，直接保费收入7678.8373万美元，再保险分入保费9.4323万美元，再保险分出保费1053.4586万美元，净保费6634.811万美元[66] - 2024年9月30日止九个月，公司直接保费收入7678.8万美元，净保费收入6233.2万美元，净收益356万美元；2023年同期分别为6890万美元、5552.9万美元和139.6万美元[90] - 2024年前三季度直接保费收入增长788.8万美元，增幅11.4%，达7678.8万美元；净保费收入增长517.8万美元，增幅8.5%，达6634.8万美元；已赚净保费增长680.3万美元，增幅12.3%[104] - 2024年前三季度分出已赚保费为1051.5万美元，占直接保费收入的13.7%，2023年同期为806.6万美元，占比11.7%[105] - 2024年前三季度净投资收入增长73.9万美元，增幅19.5%，达453.7万美元[106] - 2024年前三季度其他收入减少11.5万美元，降幅71.4%[107] - 2024年第三季度直接保费收入增至2766.2万美元，同比增加316.7万美元，增幅12.9%；净保费收入增至2421.8万美元，同比增加253.3万美元，增幅11.7% [113] - 2024年第三季度分保保费收入增至347.9万美元，分保保费收入占直接保费收入的比例从11.8%升至12.6% [114] - 2024年第三季度净投资收入增至155.7万美元，同比增加21.5万美元，增幅16.0% [115] - 2024年第三季度其他收入增至5.6万美元，同比增加5000美元，增幅9.8% [116] 公司费用情况 - 2024年第三季度，公司总费用为2175.661万美元，较2023年同期的2073.2184万美元增长约4.94%[6] - 2024年前九个月总费用为6508.9929万美元，2023年同期为5827.6253万美元[8] - 2024年前九个月政策获取成本和其他运营费用增至2304.7万美元，同比增加222.3万美元，增幅10.7%，费用率从37.5%降至37.0% [109][110] - 2024年前九个月一般公司费用增至872000美元，同比增加25.5万美元，增幅41.4% [111] - 2024年前九个月利息费用维持在13.8万美元，所得税费用增至98.5万美元，有效税率从20.6%升至21.7% [112] - 2024年第三季度政策获取成本和其他运营费用增至730.2万美元，同比增加27.3万美元，增幅3.9%，费用率从36.5%降至33.6% [117][119] 公司收益情况 - 2024年第三季度，公司税前收益为261.8805万美元，而2023年同期为亏损96.7813万美元[6] - 2024年第三季度，公司净利润为205.2192万美元，而2023年同期为亏损76.8963万美元[6] - 2024年第三季度，公司基本每股净收益为0.69美元，而2023年同期为亏损0.26美元[6] - 2024年第三季度，公司综合收益为528.7154万美元，而2023年同期为亏损379.4217万美元[6] - 2024年前九个月净利润355.9521万美元，2023年同期为139.6071万美元[8] - 2024年前九个月基本和摊薄每股净收益均为1.20美元，2023年同期均为0.47美元[8] - 2024年前九个月综合收益为567.4339万美元，2023年同期为 - 79.7159万美元[8] - 2024年第三季度未实现投资税前综合收益为4094889美元，税后为3234962美元；2023年同期税前亏损3836298美元，税后亏损3030676美元[26] - 2024年前九个月未实现投资税前综合收益为2676985美元，税后为2114818美元；2023年同期税前亏损2776240美元，税后亏损2193230美元[26] - 2024年第三季度普通股净实现收益为319653美元，优先股为217美元；2023年同期普通股为206791美元[32] - 2024年前九个月固定到期证券净实现亏损为21580美元，普通股为519325美元，优先股为30209美元；2023年同期固定到期证券为58761美元，普通股为304364美元，优先股为22772美元[32] - 2024年和2023年前九个月，固定收益投资组合无CECL拨备计入净收益，公司不打算在证券收回全部摊余成本基础前出售这些投资[39] - 2024年第三季度和前九个月，股权证券和有限合伙投资的净未实现收益分别为53.4212万美元和159.5251万美元；2023年同期分别为亏损83.7147万美元和收益26.8677万美元[41] - 2024年前三季度净投资未实现收益分别为53.4万美元和159.5万美元，2023年同期分别为亏损83.7万美元和收益26.9万美元[93] 公司权益情况 - 2024年9月30日总权益为7310.3488万美元，2023年9月30日为5958.6450万美元[9] - 2024年9月30日留存收益为5140.3889万美元，2023年9月30日为4498.3544万美元[9] - 2024年9月30日累计其他综合收益（损失）为 - 450.6518万美元，2023年9月30日为 - 1103.4747万美元[9] - 2024年9月30日止九个月，累计其他综合收益（损失）期末余额为 - 4506518美元，2023年同期为 - 11034747美元[23] 公司投资情况 - 公司投资主要由固定收益债务证券和普通股及优先股组成，固定到期债务证券分类为可供出售，按公允价值计量[30] - 截至2024年9月30日，固定到期证券摊余成本为120448405美元，公允价值为114743833美元[33] - 截至2024年9月30日，美国国债未实现亏损为24963美元，MBS/ABS/CMBS为1924257美元，企业债券为2336523美元，市政债券为2871004美元，可赎回优先股为3424美元[34] - 截至2023年12月31日，固定到期证券摊余成本为119336041美元，公允价值为110955697美元[35] - 截至2024年9月30日，固定收益投资组合中有184只证券处于未实现亏损状态，其中178只连续12个月或更长时间处于未实现亏损状态，未实现亏损达715.9132万美元[38] - 截至2024年9月30日和2023年12月31日，其他投资资产分别为1395.8375万美元和889.8409万美元，分别扣除了31万美元和3.9万美元的CECL拨备[42] - 截至2024年9月30日，私募投资包括按权益法核算的207.8607万美元有限合伙、25万美元SAFE投资和按公允价值计量的21.503万美元股票；2023年12月31日分别为173.4622万美元、25万美元和21.261万美元[43] - 截至2024年9月30日，公司已收到一只私募投资基金对有限合伙的194.9134万美元出资要求，余额为805.0866万美元；2024年6月承诺向另一只私募投资基金出资最多300万美元，截至9月30日未收到出资要求[43] - 截至2024年9月30日，大部分应收票据利率在2.0% - 9.0%之间，一只票据利率为优惠利率减25个基点，下限为4.0%，相关CECL拨备为31万美元[44] - 公司使用第三方定价来源确定金融资产公允价值，企业、机构和市政债券、MBS、CMO、CMBS和ABS、优先股归类为Level 2，美国国债、普通股和交易型开放式指数基金归类为Level 1[50][51][52][53] - 由于现金、短期投资、应收账款和应付账款期限较短，其账面价值是公允价值的合理估计；其他投资资产中的应收票据按未偿余额加应计利息计量，股票按公允价值计量，有限合伙、SAFE投资、劳合社资金和FHLBC会员资格按成本计量[54] - 固定收益投资组合中所有证券均按合约条款支付预期票息，管理层认为该组合信用质量高，有望收回摊余成本基础，并会监控其信用质量[38] - 截至2024年9月30日，按公允价值计量的可交易投资总额为1.32138445亿美元，较2023年12月31日的1.26043614亿美元有所增加[56][57] 公司债务与信贷情况 - 截至2024年9月30日和2023年12月31日，公司未偿还债务均为1500万美元[59] - 公司与芝加哥联邦住房贷款银行有5310万美元的借款额度，截至2024年9月30日已使用1500万美元，加权平均利率为1.21%[60] - 公司有1890万美元债券作为所有FHLBC贷款的抵押品[61] - 截至2024年9月30日，循环信贷额度余额为0，可用信贷额度为400万美元，已质押400万美元商业资产[62] - 循环信贷额度定价为优惠利率加0.54%，下限为6.00%，每年续签，当前到期日为2025年7月5日[62] - 公司与芝加哥联邦住房贷款银行有5310万美元的借款额度，截至2024年9月30日，已使用1500万美元，通过三笔5年期定期贷款，加权平均利率为1.21%[155] - 公司有1890万美元债券作为所有FHLBC贷款的抵押品[156] - 截至2024年9月30日，循环信贷额度余额为0，可用信贷额度为400万美元，已质押400万美元商业资产，信贷额度利率为最优惠利率加0.54%，下限为6.00%，每年续签，当前到期日为2025年7月5日[156] - 截至2024年9月30日，公司可从芝加哥联邦住房贷款银行获得4820万美元现金，已提取1500万美元，还有与当地金融机构的400万美元信贷额度，余额为0[162] - 一笔600万美元、利率1.4%的FHLBC贷款将于2025年3月18日到期[165] 公司保险业务情况 - 2024年9月30日止三个月和九个月，伊利诺伊州保费占比分别约为23.0%和21.9%；2023年同期分别约为23.1%和23.5%[14] - 2024年第三季度末，未支付损失和结算费用净额为7098.2万美元，较2023年同期的6407.7万美元有所增加[68] - 公司通过购买再保险，将意外险和工伤赔偿业务以及财产业务的单个风险净损失上限设定为100万美元[64] - 2024年和2023年9月30日止九个月，公司未决赔款及结算费用不利发展分别为816.8万美元和336.6万美元，2024年主要因酒类责任和企业主财产险上一年度事故索赔信息增加[69] - 2024年前三季度未支付损失和结算费用总额增加1166.2万美元，增幅16.2%[107] - 2024年前三季度损失和结算费用增加433.5万美元，增幅11.8%，达4103.4万美元，损失和结算费用率下降0.3%