财务业绩：收入和利润（同比环比） - 营业收入同比增长53.1%至1205.18亿元[17] - 归属于上市公司股东的净利润同比大幅增长147.4%至243.15亿元[17] - 基本每股收益达1.222元/股，同比增长147.4%[18] - 加权平均净资产收益率7.47%，同比上升4.18个百分点[18] - 营业利润同比增长93.4%至350.89亿元[46] - 归属于股东净利润同比增长147.4%至243.15亿元[46] - 营业收入同比增长53.1%至1205.18亿元[51] - EBITDA同比增长48.5%至487.52亿元[47] - 公司营业收入1205.18亿元，同比增长53.1%[30] - 归属于股东的净利润243.15亿元，同比增长147.4%[30] 财务业绩：成本和费用（同比环比） - 财务费用同比下降27.2%[39] - 公司营业成本同比增长50.0%，其中外购煤成本增长229.9%，运输费增长54.1%[55] - 公司资产减值损失达386百万元，同比增长7,620.0%[56] - 公司投资收益同比增长1,628.8%[56] - 公司所得税费用同比增长52.7%，平均所得税率下降5.5个百分点至20.2%[57] - 外购煤成本同比大幅上升229.9%[54] - 公司煤炭业务营业成本同比增长51.0%至665.28亿元，主要因外购煤成本大幅增长及运输成本增加[82] - 公司外购煤成本同比大幅增长229.9%至228.48亿元[85] - 公司营业收入同比增长11.1%至364.32亿元，营业成本同比上升39.5%至302.66亿元[99] - 公司单位售电成本同比上升26.8%至262.1元/兆瓦时[99] - 航运分部营业成本同比增长48.0%至1097百万元[108] - 煤化工分部营业成本同比增长35.2%至2377百万元[112] 业务运营：煤炭分部 - 商品煤产量151.7百万吨，同比增长8.6%[32] - 煤炭销售量220.5百万吨，同比增长18.4%[32] - 煤炭平均售价同比增长56.8%至425元/吨[52] - 煤炭销售量同比增长18.4%至2.205亿吨[52] - 商品煤产量达151.7百万吨同比增长8.6%[67] - 特种煤产量为20.7百万吨同比增长16.3%[67] - 煤炭销售量达220.5百万吨同比增长18.4%[70] - 外购煤销售量达63.0百万吨同比增长34.9%占比升至28.6%[70] - 平均煤炭销售价格425元/吨同比增长56.8%[71] - 港口下水煤销量达131.8百万吨同比增长17.4%[70] - 国内煤炭销售量216.6百万吨占全国销量13.5%[70] - 公司煤炭业务营业收入同比增长81.2%至960.31亿元，主要因销售价格上升及销量增长[82] - 公司煤炭业务毛利率同比上升13.8个百分点至30.7%[82] - 公司自产煤单位生产成本同比微增1.5%至106.7元/吨[84] - 公司保有煤炭资源总量238.5亿吨，可采储量152.9亿吨[80] - 公司煤炭可售储量86.9亿吨，其中神东矿区占比最大达50.6亿吨[80] - 煤炭保有可采储量为152.9亿吨较2016年底减少1.4亿吨[78] 业务运营：发电分部 - 总发电量122.05十亿千瓦时，同比增长9.9%[34] - 售电量同比增长10.1%至1144.3亿千瓦时[52] - 公司总发电量同比增长9.9%至1220.5亿千瓦时[86][88] - 公司总售电量同比增长10.1%至1144.3亿千瓦时，占全社会用电量3.9%[86][87] - 公司直供电销售量同比增长约73%至约260亿千瓦时，占总售电量比例上升约9个百分点[87] - 公司境内总发电量同比增长10.1%至121.28十亿千瓦时，售电量增长10.3%至113.76十亿千瓦时[89] - 广东地区燃煤发电量同比大幅增长26.8%至11.25十亿千瓦时，售电量增长27.4%至10.50十亿千瓦时[89] - 北京燃气发电售电价同比显著上涨40.6%至564元/兆瓦时[90] - 公司总装机容量达56,408兆瓦，其中燃煤发电占比96.7%[91][92] - 燃煤机组平均利用小时数同比增加125小时至2,185小时，高于全国平均水平145小时[94] - 燃煤发电厂用电率同比下降0.25个百分点至5.65%[95] - 境外印尼业务售电价同比上涨18.4%至515元/兆瓦时[90] - 四川燃煤发电售电价同比下降18.1%至354元/兆瓦时[90] - 山西地区燃煤发电量同比增长46.1%至2.06十亿千瓦时[90] - 风电平均利用小时数同比下降17.4%至919小时[95] - 公司完成5台3100兆瓦燃煤机组超低排放改造，累计完成71台39870兆瓦超低排放机组，占燃煤装机容量73.1%[96] - 公司燃煤发电平均售电标准煤耗同比下降3克/千瓦时至311克/千瓦时[96] - 公司发电分部资本开支63.82亿元，用于印尼爪哇7号等项目[97] - 公司毛利率同比下降16.9个百分点至16.9%，经营收益下降60.4%至32.37亿元[99] - 公司发电分部耗用神华煤炭45.2百万吨，占燃煤消耗量89.2%[100] - 超低排放机组装机容量达39870兆瓦，占比73.1%[36] 业务运营：运输分部（铁路、港口、航运） - 自有铁路运输周转量136.4十亿吨公里，同比增长13.9%[34] - 铁路分部外部运输收入26.79亿元，同比增长54.1%[35] - 自有铁路运输周转量同比增长13.9%至1364亿吨公里[52] - 公司铁路分部自有铁路周转量同比增长13.9%至136.4十亿吨公里[101] - 公司铁路分部外部运输收入同比增长54.1%至26.79亿元[101] - 公司港口分部外部服务收入同比增长43.1%至3.72亿元[105] - 航运分部营业收入同比增长64.5%至1448百万元，营业成本同比增长48.0%至1097百万元[108] - 航运分部毛利率同比上升8.4个百分点至24.2%，经营收益率同比上升10.4个百分点至18.6%[108] 业务运营：煤化工分部 - 煤制烯烃产品销量342.2千吨，同比增长34.5%[34] - 聚丙烯销售量同比增长36.5%至17.04万吨[53] - 聚乙烯销售量同比增长32.6%至171.8千吨，价格同比上涨10.2%至7458元/吨[111] - 聚丙烯销售量同比增长36.5%至170.4千吨，价格同比上涨26.2%至6356元/吨[111] - 煤化工分部营业收入同比增长54.9%至2996百万元，营业成本同比增长35.2%至2377百万元[112] - 煤化工分部毛利率同比上升11.6个百分点至20.7%，经营收益率同比上升17.3个百分点至10.6%[112] 地区市场表现 - 境内市场收入同比增长52.8%至118819百万元，占营业收入98.6%[115] - 境外市场收入同比增长75.2%至1699百万元[115] - 境外资产总额239.89亿元，占总资产比例3.9%[26] 现金流和资本开支 - 经营活动产生的现金流量净额476.37亿元，同比增长24.7%[17] - 公司经营活动现金流量净额同比增长24.7%，剔除财务公司影响后同比下降7.3%[59] - 公司投资活动现金流量净额由净流出转为净流入1,949百万元，同比变化118.1%[59] - 公司上半年资本开支总额97.77亿元，完成年度计划350亿元的33.3%[145] - 公司研发投入总额199百万元，同比增长4.2%，资本化比例45.7%[61] 资产、负债和权益 - 总资产达6079.66亿元，较2016年末增长6.4%[17][26] - 公司货币资金达96,795百万元，同比增长90.7%，占总资产比例15.9%[64] - 公司应付股利达60,660百万元，同比增长2,176.2%，主要因宣告特别股息尚未派出[64] - 受限资产余额为8443百万元[66] - 预提复垦费用余额为26.13亿元[77] 关联交易和担保 - 报告期内向神华集团销售产品和提供劳务的关联交易总金额为7433百万元，占营业收入6.2%[168] - 煤炭互供协议中公司向神华集团销售金额4225百万元，占同类交易比例5.6%[169] - 产品和服务互供协议中公司向神华集团销售金额3208百万元，占同类交易比例7.44%[169] - 运输服务框架协议中公司向太原铁路局采购服务金额2173百万元，占同类交易比例73.65%[169] - 煤炭互供协议中公司从神华集团采购金额4272百万元，占同类交易比例19.03%[169] - 产品和服务互供协议中公司从神华集团采购金额700百万元，占同类交易比例0.25%[169] - 对神华集团成员单位吸收存款每日最高余额为520亿元，报告期内实际存款余额为154.96亿元（执行率29.8%）[171] - 对神华集团成员单位办理贷款及融资租赁每日最高余额为260亿元，报告期内实际贷款余额为158.88亿元（执行率61.1%）[171] - 办理神华集团委托贷款每日最高余额130亿元，报告期内实际委托贷款余额36.35亿元（执行率28.0%）[171] - 报告期末关联债权债务中关联方向上市公司提供资金期末余额13.74亿元，较期初减少34.5亿元[175] - 报告期末担保总额107.65亿元，占公司净资产比例3.85%[176] - 子公司神宝能源为两伊铁路公司提供担保余额1.06亿元，被担保方资产负债率达121%[177][178] - 神宝能源已按股比代偿两伊铁路借款本金1464万元，并全额计提减值准备[178] - 报告期末对子公司担保余额106.53亿元，其中为资产负债率超70%对象担保104.22亿元[176] - 报告期内新增对外担保发生额423万元，子公司担保减少3.8亿元[176] - 神东煤炭为榆林朱盖塔煤炭集运公司提供最高额担保400百万元，被担保公司实际提款20.13百万元，资产负债率6.8%[180] - 公司为包头煤化工公司3.5亿美元贷款提供担保，截至2017年6月30日担保余额49.72百万美元（约336.79百万元人民币），该公司资产负债率36%[181] - 按持股比例计算，公司合并范围内子公司间担保金额约10,316.03百万元[181] 投资和子公司业绩 - 公司股权投资额同比增长149.5%至2223百万元[117] - 神东煤炭集团公司归属于母公司股东净利润同比增长475.6%至8064百万元[122] - 中国神华能源股份有限公司持有公司81.43%股权[126] - 公司股东合计持有100%股权[126] - 公司与神华新能源共同出资5亿元设立江苏售电公司，公司出资3.25亿元持股65%[172] - 公司于2015年完成收购宁东电力、徐州电力、舟山电力三项资产[161] 市场环境和行业趋势 - 2017年上半年中国GDP同比增长6.9%[128] - 上半年工业生产者出厂价格指数PPI同比上升6.6%[128] - 环渤海动力煤价格指数上半年均值590元/吨同比上升52.6%[130] - 全国原煤产量17.1亿吨同比上升5.0%[131] - 煤炭进口量1.33亿吨同比上升23.5%[131] - 全国铁路煤炭运量10.6亿吨同比上升17.1%[131] - 全社会用电量29,508亿千瓦时同比增长6.3%[137] - 第三产业用电量同比增长9.3%[137] - 全国规模以上电厂发电量29,598亿千瓦时，同比上升6.3%，其中火电发电量22,215亿千瓦时，同比上升7.1%，水电发电量4,613亿千瓦时，同比下降4.2%[139] - 上半年燃煤机组设备利用小时数2,040小时，同比增加9小时，水电设备平均利用小时同比大幅下降[139] - 全国6,000千瓦及以上电厂火电装机容量10.6亿千瓦，较上年底增长1.0%，增速同比下降2个百分点[139] - 上半年全国新投产火电机组1,421万千瓦，占新增装机规模5,056万千瓦的28.1%，占比较上年同期下降48.3%[139] 业绩目标和指引 - 公司商品煤产量1.517亿吨，完成调整后年目标2.78亿吨的54.6%[142] - 公司煤炭销售量2.205亿吨，完成调整后年目标3.96亿吨的55.7%[142] - 公司总售电量1,144.3亿千瓦时，完成调整后年目标2,290亿千瓦时的50.0%[142] - 公司营业收入1,205.18亿元，完成调整后年目标2,215亿元的54.4%[142] - 公司上半年归属于股东的净利润同比增长147.4%，预计前三季度净利润同比增幅将超过100%[149] 股息和利润分配 - 公司2016年度末期股息每股人民币0.46元及特别股息每股人民币2.51元，合计每股派息2.97元，总额为590.72亿元[157] - 按国际财务报告准则净利润262.98亿元，较中国企业会计准则高19.83亿元[20] - 非经常性损益项目合计6.74亿元，其中非流动资产处置损益4.56亿元[22] 财务报告和审计 - 公司2017年上半年中期财务报表未经审计，由德勤华永会计师事务所（特殊普通合伙）出具审阅报告[3] - 公司不存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况[3] - 公司聘请德勤华永和德勤·关黄陈方分别为2017年度A股/H股审计师[162] 公司治理和联系方式 - 公司副董事长凌文代行董事长职权[10] - 公司董事会秘书黄清联系电话为(8610) 5813 3399[11] - 公司证券事务代表陈广水联系电话为(8610) 5813 3355[11] - 公司注册地址和办公地址均为北京市东城区安定门西滨河路22号，邮编100011[12] - 公司电子信箱为ir@shenhua.cc[12] - 公司网址为http://www.csec.com或http://www.shenhuachina.com[12] - 公司香港联络处地址为香港中环花园道1号中银大厦60楼B室[11] - 公司香港联络处电话为(852) 2578 1635[11] 诉讼和合规 - 报告期内未发生重大诉讼仲裁事项，非重大诉讼不会对财务状况产生重大影响[163] - 公司下属巴彦淖尔焦化厂烟尘和二氧化硫排放不能稳定达标，污染防治设施改造计划2017年下半年试运行[191] - 公司属于国家重点监控污染源企业共47家，其中排放废气企业42家，排放废水企业6家[191] 股份结构和证券信息 - 公司A股股票自2017年6月5日起连续停牌，拟停牌至2017年9月4日[194] - 公司股份总数19,889,620,455股，无限售条件流通股份占比100%[199] - 人民币普通股16,491,037,955股，占总股本比例82.91%[199] - 境外上市外资股3,398,582,500股，占总股本比例17.09%[199] - 报告期内公司股份总数及股本结构未发生变化[198] - 报告期内未进行香港上市规则项下的证券购回、出售或赎回[199] - 公司满足香港上市规则第8.08条关于最低公众持股量的规定[199] - 报告期内未发行普通股、可转换债券或其他衍生证券[200] 风险因素和重大事项 - 哈尔乌素和宝日希勒露天矿自2017年8月起暂时停产或减产，预计减少自产煤量、铁路运输周转量及煤炭销售量[195] - 两矿停减产预计导致归属于公司股东的净利润减少约人民币30.3亿元[195] - 衍生金融资产及信托理财产品当期对利润影响金额100万元[23] 财务管理和投资 - 截至2017年6月30日，公司委托理财产品余额24,500百万元，主要为保本浮动收益型[183] - 委托理财实现收益：第4项产品收益109.45百万元，第5、6项产品各实现收益65.71百万元[183] 企业社会责任和扶贫 - 公司2017年上半年用于精准扶贫资金支出