公司基本信息 - 公司股票代码为000966，上市于深圳证券交易所[12] - 公司注册地址和办公地址均为湖北省武汉市洪山区徐东大街113号国电大厦，邮编430066[12] - 董事会秘书姓名为刘军，电话027 - 88717131；证券事务代表姓名为周峰，电话027 - 88717132[13] - 公司选定的信息披露媒体为《中国证券报》《证券时报》，登载年度报告的指定网站网址为www.cninfo.com.cn[14] - 公司组织机构代码为91420000177597420R[15] - 2009年起公司主营业务为电力、热力、煤炭的生产和销售[15] - 2003年公司控股股东由湖北省电力公司变为国电集团，2018年将变为国家能源集团[15] 财务数据关键指标变化 - 2017年营业收入54.64亿元，同比增长1.61%；归属上市公司股东净利润-1.22亿元，同比下降130.48%[16] - 2017年末总资产93.57亿元，同比增长1.87%；归属上市公司股东净资产32.43亿元，同比下降6.73%[17] - 2017年经营活动产生的现金流量净额5.74亿元，同比下降24.50%[16] - 2017年基本每股收益和稀释每股收益均为-0.1097元/股，同比下降130.49%[16] - 2017年加权平均净资产收益率为-3.61%，同比下降15.53%[16] - 公司实现营业收入546,403.53万元，同比增加8,633.36万元，营业成本531,940.38万元，同比增加88,206.76万元[35] - 公司实现营业利润-13,360.81万元，同比减少69,949.79万元，归属母公司的净利润-12,155.97万元，同比减少52,036.31万元[36] - 公司营业收入合计5,464,035,312.69元，同比增长1.61%，其中发电-电力收入占比85.77%，发电-热力收入占比6.24%，煤炭及其它收入占比7.99%[39] - 2017年电力业务燃料成本30.99亿元，占营业成本58.25%，2016年为22.64亿元，占比51.01%[44][45] - 2017年销售费用53222.04元，同比降32.08%；管理费用7123.39万元，同比降1.37%；财务费用1.96亿元，同比增4.63%[51] - 2017年经营活动现金流入67.29亿元，同比增2.94%；现金流出61.55亿元，同比增6.56%；现金流量净额5.74亿元，同比降24.50%[54] - 2017年投资活动现金流入6405.5万元，同比增23.11%；现金流出4.81亿元，同比增3.76%；现金流量净额 -4.17亿元，同比降1.31%[54] - 2017年筹资活动现金流入54.48亿元，同比降8.62%；现金流出54.61亿元，同比降14.33%；现金流量净额 -1293.31万元，同比增96.87%[54] - 2017年现金及现金等价物净增加额1.44亿元，同比增326.37%[54] - 投资收益为50806963.19元，占利润总额比例41.49%，因参股公司分红所致[57] - 资产减值为11808002.71元，占利润总额比例9.64%，因计提前期项目资产减值所致[57] - 营业外收入为76140469.83元，占利润总额比例62.18%，因煤矿产能指标转让所致[57] - 营业外支出为64980072.24元，占利润总额比例53.07%，因部分火电企业超低排放技改项目资产报废所致[57] - 2017年末货币资金170631640.52元，占总资产比1.82%，较2016年末比重增加1.53%[59] - 2017年末在建工程372152986.09元，占总资产比3.98%，较2016年末比重增加3.06%[59] - 2017年末短期借款2649998166.45元，占总资产比28.32%，较2016年末比重增加5.85%[59] - 报告期投资额488850000元，上年同期投资额138150000元，变动幅度253.85%[61] 各条业务线数据关键指标变化 - 截止报告期末，公司可控总装机容量365.03万千瓦，占湖北全省发电装机容量的5.12%[26] - 报告期内，公司完成发电量142.24亿千瓦时，占湖北全省全年发电量的5.38%，同比减少3亿千瓦时，降幅2.07%[26] - 全年完成售热量713.82万吉焦，同比增加128.87万吉焦，增长22.03%[26] - 报告期内，公司对外销售煤炭56.5万吨，同比减少12.92万吨，降幅18.61%[26] - 公司完成发电量142.24亿千瓦时，售热量713.82万吉焦，机组利用小时3,897小时，同比下降82小时[33] - 公司2017年总体煤价较高，全年累计完成入炉综合标煤单价754.35元/吨，同比上升218.72元/吨[34] - 公司电力产品毛利率1.82%，较上年同期下降15.72个百分点，热力产品毛利率为-20.22%，较上年同期下降19.49个百分点，煤炭产品毛利率-0.92%，较上年同期下降1.89个百分点[37] - 发电-电力营业收入4,686,694,650.11元，营业成本4,601,503,528.98元，毛利率1.82%，营业收入同比-0.48%，营业成本同比18.49%，毛利率同比-15.72%[41] - 发电-热力营业收入341,030,633.24元，营业成本409,974,179.73元，毛利率-20.22%，营业收入同比25.17%，营业成本同比49.39%，毛利率同比-19.49%[41] - 电力销售量133.52亿度，同比-1.99%，生产量142.24亿度，同比-2.07%；热力销售量713.86万吉焦，同比22.02%，生产量780.85万吉焦，同比25.10%；煤炭销售量56.5万吨，同比-18.61%[42] 分红与利润分配 - 公司2017年度计划不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本[4] - 2015年度以总股本554,142,040股为基数，每10股派现金2.60元（含税），每10股转增10股；2016年度以总股本1,108,284,080股为基数，每10股派现金0.9元（含税）；2017年度因亏损拟不分配利润[100][101][102] - 2017年现金分红金额为0元，归属于上市公司普通股股东的净利润为 - 121,559,660.65元，现金分红比率为0.00%；2016年现金分红金额为99,745,567.20元，净利润为398,803,450.76元，比率为25.01%；2015年现金分红金额为144,076,930.40元，净利润为952,238,801.64元，比率为15.13% [103] 项目建设与投资 - 中华山风电项目装机容量49.5MW，乐城山风电项目装机容量44MW，吉阳山风电项目规划容量50MW[9] - 公司以2.0001亿元出资设立国电湖北能源销售有限公司，占其注册资本100%并纳入合并范围[47] - 广水风电乐城山项目本报告期投入178480000元，截至报告期末累计实际投入297990000元[65] - 2017年公司投入87188万元用于所属电厂技术改造等，占年初预算金额的80.95%[82] - 2018年公司计划安排53779万元用于风电等项目建设[86] - 公司风电装机目前仅有9.35万千瓦，装机占比少[88] - 公司将力争吉阳山风电项目年内建成投产，中华山二期项目开工，1个项目立项，新增2个项目立塔测风[91] - 公司力争荆门6号机组生物质项目正式投入运行并落实补贴电价[91] - 公司决定对广水风电增资不超过8500万元，用于建设广水市吉阳山风电项目[159] - 公司出资20001万元全资设立国电湖北电力销售有限公司[160][161] 子公司经营情况 - 荆门公司注册资本87360万元，公司出资占比95.05%，期末资产总值268968.45万元，净资产104318.16万元，发电量50.26亿千瓦时，营业收入171590.76万元，营业利润 - 1833.08万元，净利润 - 3940.62万元，净利润下降因煤价上涨[72] - 荆州公司注册资本46180万元，公司持股100%，期末资产总值183833.96万元，净资产45717.05万元，发电量27.83亿千瓦时，售热量358.76万吉焦，营业收入107382.39万元，营业利润 - 5254.21万元，净利润 - 6117.49万元，净利润下降因煤价上涨[73] - 汉川一发注册资本8616.48万元，公司出资占比100%，期末资产总值229784.37万元，净资产166600.34万元，发电量49.92亿千瓦时，售热量283.38万吉焦，营业收入181073.12万元，营业利润2079.22万元，净利润 - 63.67万元，净利润下降因煤价上涨[73] - 长源一发注册资本34510.64万元，公司出资占比69.15%，期末资产总值65092.92万元，净资产50997.24万元，发电量12.34亿千瓦时，营业收入44540.87万元，营业利润 - 2684.37万元，净利润 - 2901.46万元，净利润下降因煤价上涨[74] - 河南煤业注册资本40000万元，公司出资占比75%，期末资产总值6538.84万元，净资产 - 23677.39万元，营业收入39135.00万元，营业利润 - 2338.51万元，净利润4171.45万元，扭亏为盈因转让关闭退出煤矿产能指标[74] - 武汉实业注册资本10000万元，公司出资占比100%，期末资产总值27126.4万元，净资产10446.13万元，营业收入4583.86万元，营业利润782.74万元，净利润595.39万元，净利润上升因营业收入增加[75] - 生物质气化公司注册资本1562.50万元，公司出资占比96%，期末资产总值6813.84万元，净资产5600.36万元，发电量4927.77万千瓦时，净利润737.20万元，净利润下降因上期补贴及燃料价格上涨[76] - 广水风电注册资本17100万元，公司实际出资100%，期末资产总值73740.67万元，净资产22235.84万元，发电量1.4亿千瓦时，净利润2120.14万元，净利润下降因主营业务成本增加[76] - 国电财务注册资本505000万元，公司出资占比9.51%，期末资产总值9487529.12万元，净资产1163794.67万元，净利润128519.16万元[77] 行业预测与公司目标 - 预计2018年全国全社会用电量增长5.5%左右，新增装机1.2亿千瓦[27] - 预计2018年湖北全社会用电量1962亿千瓦时，比上年增加约93亿千瓦时，增幅约5%，新增装机642万千瓦，发电量2650亿千瓦时，统调火电设备利用小时约3900小时，同比略降[78] - 2017年公司系统发电量142.24亿千瓦时，完成年度目标的100.65%；售热量713.82万吉焦，完成年度目标的122.86%[82] - 2018年公司经营目标为完成发电量148.4亿千瓦时，售热量750万吉焦[84] - 2018年全省全社会用电量预计同比增长5%，统调火电利用小时预计维持在3900小时左右且同比略降[87] 公司管理与发展规划 - 公司将推进生产运营管控中心建设，初步形成“智慧长源”新型管控模式[92] - 公司将开展第二届首席人才评选，建立教育培训网络体系[93] 投资者关系与调研 - 2017年接待机构实地调研2次，接待机构数量为2家，接待个人和其他对象数量为0 [95] - 公司全年接待现场调研2次，电话沟通100余次，回复投资者提问160次[142] 会计政策变更 - 2017年4月28日和5月10日财政部发布新准则，公司会计政策相应变更并从规定起始日执行 [107] - 2017年度公司将与日常活动相关的政府补助从原准则计入“营业外收入 - 政府补助”689.63万元，调整为新准则增加“其他收益”679.63万元，冲减“主营业务成本”10万元 [108] - 公司按未来适用法将2017年1月1日存在的财政贴息资金摊余金额200万元全部冲减，同时冲减固定资产账面原值200万元 [109] 审计与费用 - 公司聘请中审众环会计师事务所，年度费用总额128.04万元，其中内部控制审计费31.04万元[113] 担保与诉讼 - 公司为控股子公司河南煤业与国电财务两笔贷款本息承担连带担保责任，涉案金额15118.23万元，2018年3月收到执行款3389万元[116] - 公司为控股子公司河南煤业与中国银行武汉花