债务情况 - 截至2024年12月31日，公司可变利率债务和固定利率债务分别为8.5亿美元和2.618亿美元[481] - 公司2029年定期贷款安排的可变利率债务年利率为替代基准利率（不低于2.50%）加4.00%，或调整后定期担保隔夜融资利率（不低于1.50%）加5.00%[481] - 假设2029年定期贷款安排利率提高100个基点，2024年公司与可变利率债务相关的利息费用将增加约850万美元，收入和现金流将相应减少[481] - 2024年长期债务借款为8.37671亿美元，还款为6.44732亿美元；2023年还款为1.33821亿美元；2022年还款为1.70994亿美元[523] - 2024年可转换债务回购为2.48211亿美元，所得款项为11万美元[523] - 截至2024年12月31日，公司总债务本金余额为11.118亿美元，账面价值为10.798亿美元；2023年12月31日，总债务本金余额为11.306亿美元，账面价值为10.446亿美元[622] - 2024年10月15日，公司签订修订重述协议，设立9亿美元的2029定期贷款工具，包括8.504亿美元初始定期贷款和4960万美元延迟提取定期贷款，截至2024年12月31日，延迟提取定期贷款未提取[623] - 2029定期贷款工具年利率可选替代基准利率加4%或调整后定期SOFR加5%，2029年10月15日到期，可自由提前还款无罚金，每季度摊销1700万美元[626][627] - 2021年10月15日，Gannett Holdings设立5.16亿美元高级担保定期贷款，后续多次增加本金，2024年10月被2029定期贷款工具取代[631] - 高级担保定期贷款利率为调整后定期SOFR加5%或替代基准利率加4%，可提前还款无溢价，后续修订后每季度摊销1510万美元或760万美元[632] - 2024年，公司获高级担保定期贷款部分贷款人豁免，减少1200万美元季度摊销付款，用于回购2026年高级票据[634] - 2024年和2023年，公司分别确认定期贷款利息费用4500万美元和4000万美元，支付现金利息4250万美元和4000万美元[641] - 2024年，公司提前偿还高级担保定期贷款3.504亿美元，提前偿还2029定期贷款工具50万美元，2024年12月31日，2029定期贷款工具有效利率为10.1%[642] - 2021年10月15日，Gannett Holdings完成4亿美元2026年高级票据私募发行，利率6%，2026年11月1日到期[643] - 2029定期贷款工具和高级担保定期贷款包含常见契约，要求每季度末最低无限制现金3000万美元，限制公司多项能力，有特定分红和回购例外[636] - 2024年3月，公司折价回购1300万美元2026年优先票据，获2024年豁免，减少约1200万美元季度分期还款[644] - 2024年10月15日，2026年优先票据交换要约完成，2.747亿美元票据被接受交换，4040万美元换为贷款，2.343亿美元换为现金，公司支付2.349亿美元现金对价[645][646] - 2024年12月4日，Gannett Holdings赎回390万美元2026年优先票据[647] - 2024年和2023年，公司分别确认利息费用1340万美元和1950万美元，支付现金利息1630万美元和2010万美元[651] - 2024年10月15日，公司回购2.236亿美元2027年票据，支付2.482亿美元现金，交换2.236亿美元2027年票据为2031年票据，支付约1000万美元应计未付利息[654][655] - 2027年和2031年票据初始转换率为每1000美元本金兑换200股普通股，转换价格为每股5美元，截至2024年12月31日，若转换价值超过本金分别为50万美元和270万美元[658] - 若发生“重大变更”，公司需以本金110%的价格回购2027年和2031年票据[659] - 2024年，公司因可转换票据交换确认1.146亿美元债务消除收益，注销5030万美元未摊销原始发行折价和110万美元未摊销递延融资成本[666] - 2024年和2023年，与2027年和2031年票据相关，公司分别确认利息费用2620万美元和2910万美元，支付现金利息2740万美元和2910万美元[670] - 截至2024年12月31日，未来债务义务付款总计11.118亿美元，其中2025 - 2029年及以后各年分别为6800万美元、6800万美元、1.061亿美元、6800万美元和8.017亿美元[674] 大宗商品价格影响 - 2024年和2023年，新闻纸和油墨等大宗商品价格波动相关成本分别占公司总运营费用的约3%和4%[482] - 假设新闻纸价格每公吨上涨10美元，基于2024年约9.6万公吨的新闻纸使用量，不会对公司经营业绩或现金流产生重大影响[482] 汇率波动影响 - 假设英镑和DMS部门相关货币兑美元汇率波动10%，不会对公司2024年的营业收入产生重大影响[483] 财务报告内部控制评价 - 管理层认为截至2024年12月31日，公司财务报告内部控制有效[489] - 独立注册会计师事务所Grant Thornton LLP认为，截至2024年12月31日，公司在所有重大方面保持了有效的财务报告内部控制[494] 审计相关情况 - Grant Thornton LLP对公司2024年和2023年的合并财务报表发表了无保留意见[495] - Grant Thornton LLP自2023年起担任公司审计师[506] - 公司审计师为安永会计师事务所，服务时间从2007年至2023年[513] 总体财务数据关键指标变化 - 2024年总营收为25.09315亿美元，较2023年的26.6355亿美元下降5.79%[517] - 2024年净亏损为2638.7万美元，2023年净亏损为2789.4万美元[519] - 2024年经营活动提供的现金为1.0031亿美元，2023年为9457.4万美元[521] - 2024年投资活动使用的现金为2795万美元，2023年提供的现金为4697.9万美元[521] - 截至2024年12月31日，总资产为20.40147亿美元，2023年为21.81247亿美元[515][516] - 截至2024年12月31日，总负债为18.87513亿美元，2023年为18.63934亿美元[516] - 2024年现金、现金等价物和受限现金年末余额为1.16181亿美元，2023年为1.10612亿美元，2022年为1.04804亿美元[523][534] - 2024年融资活动使用现金为6885.3万美元，2023年为1.35511亿美元，2022年为1.02867亿美元[523] - 2024年净亏损归属于公司的金额为2638.7万美元，2023年为2789.4万美元，2022年为7825.5万美元[524][526] - 2024年其他综合收益净额为937.7万美元，2023年为3569万美元，2022年其他综合损失净额为1.61229亿美元[524][526] - 2024年股份支付费用为1252.2万美元，2023年为1656.7万美元，2022年为1675.1万美元[524][526] - 2024年现金支付的税款净额为1011.5万美元，2023年为822.2万美元，2022年为340.9万美元[534] - 2024年现金支付的利息为8632.1万美元，2023年为8933.5万美元，2022年为8648.5万美元[534] - 2024年非现金投资和融资活动中可转换票据交换为2.23614亿美元，应计资本支出为3963.4万美元；2023年应计资本支出为239万美元；2022年为69.9万美元[534] - 2024年总营收为2,509,315千美元，2023年为2,663,550千美元，2022年为2,945,303千美元[590][591][592] - 2024、2023、2022年国际业务收入分别占总收入的11.2%、10.3%、9.3%[593] - 2024年递延收入期初余额为120,502千美元，期末余额为108,000千美元；2023年期初余额为153,648千美元，期末余额为120,502千美元[594] - 2024年租赁总成本为65,745千美元，2023年为78,945千美元，2022年为87,034千美元[597] - 2024年现金支付的经营租赁负债金额为71,985千美元，2023年为76,338千美元，2022年为79,659千美元[599] - 2024年加权平均剩余租赁期限为6.0年，加权平均折现率为13.2%；2023年分别为6.4年和13.0%；2022年分别为6.8年和12.6%[599] - 未来非 cancellable 租赁的最低租赁付款总额为304,563千美元，扣除利息后为207,492千美元[599] - 截至2024年12月31日，已签订但未开始的租赁未来付款为0.9百万美元[599] - 2024和2023年坏账费用分别为520万美元和1230万美元，2024年减少主要因收款加强和特殊准备金转回[602] - 2024和2023年摊销费用分别为8810万美元、9000万美元，2022年为9560万美元[604,605] - 截至2024年12月31日，预计未来五年摊销费用分别为2025年8070万美元、2026年6220万美元、2027年6090万美元、2028年2600万美元、2029年及以后3380万美元[606] - 2024、2023、2022年各年遣散相关费用分别为1514.8万美元、1851.7万美元、5761.4万美元[616] - 2024、2023、2022年其他重组相关成本分别为5100.7万美元、595.1万美元、3036万美元[617] - 2024年因总部搬迁，麦克莱恩经营租赁使用权资产及相关租赁改良资产减值约4600万美元[620] 各业务线数据关键指标变化 - 2024年数字业务收入为11.03651亿美元，2023年为10.5037亿美元[517] - 2024年印刷和商业业务收入为14.05664亿美元，2023年为16.1318亿美元[517] - 2024年新闻集团（Newsquest）和数字营销服务（DMS）国际业务的外国收入分别为2.393亿美元和4060万美元[575] 资产相关情况 - 2024年末和2023年末物业、厂房及设备净值分别为2.4098亿美元和2.39087亿美元，累计折旧分别约为3.37013亿美元和3.36408亿美元，其中资本化软件累计折旧分别约为1.055亿美元和7440万美元[540] - 2024年、2023年和2022年折旧费用分别为6820万美元、7260万美元和8640万美元[541] - 2024年第四季度进行商誉和 indefinite - lived 无形资产减值测试，未发现减值，2023年和2022年也无此类资产减值[549] - 2024年、2023年和2022年广告费用分别为4570万美元、4190万美元和5680万美元[569] - 截至2024年12月31日，新闻集团和数字营销服务国际业务的国外长期资产分别为1.827亿美元和550万美元[575] - 2024年12月31日应付账款及应计负债为318,384千美元，2023年为293,444千美元[580] - 2023年公司出售密歇根和亚利桑那两处房产，总价6050万美元，净收益3930万美元，售后回租年租金3990万美元[598] - 2024年末应收账款信用损失准备金余额为1359.6万美元，2023年末为1633.8万美元[601] - 截至2024年12月31日，商誉账面价值为5.30028亿美元，2023年末为5.33876亿美元[603] - 截至2024年12月31日，无形资产净值为4.30374亿美元，2023年末为5.2435亿美元[603] 资产减值与测试政策 - 2024年资产减值为4658.9万美元，2023年为137万美元[517] - 公司对使用寿命不确定的无形资产（报纸刊头）每年进行减值测试，或在特定情况下更频繁测试[544] - 公司对长期资产（包括物业、厂房及设备和使用寿命有限的无形资产）在特定情况下评估可收回性[545] 业务判断与收入确认政策 - 公司在确定是否为主要责任人或代理人时，通过分析是否在商品或服务转移给客户前控制其提供来判断[564] - 公司在客户提前支付