收入和利润（同比环比） - 2024年收益为人民币1.853亿元，较2023年的人民币2.450亿元下降24.4%[9] - 公司收益同比下降24.4%，从2023年的人民币245,000,000元降至2024年的人民币185,300,000元[25] - 2024年毛利为人民币1836万元，较2023年的人民币3309万元下降44.5%[9] - 毛利率下降3.6个百分点至9.9%，毛利同比减少44.4%至人民币18,400,000元[26] - 2024年年度亏损为人民币1102万元，而2023年年度亏损为人民币1764万元，亏损收窄37.5%[9] - 年度亏损同比收窄37.5%至人民币11,000,000元[29] 成本和费用（同比环比） - 2024年销售成本为人民币1.670亿元，较2023年的人民币2.119亿元下降21.2%[9] - 销售及营销开支减少12.5%至人民币3,500,000元[27] - 行政开支减少8.9%至人民币30,700,000元[28] - 员工成本总额减少10.1%至人民币15,200,000元[31] 现金流和流动性 - 现金及银行结余同比减少86.4%至人民币6,000,000元[34] - 流动比率从2.2降至1.9，流动资产净值减少至人民币74,100,000元[34] - 公司维持充足现金及现金等价物以应对流动风险[75] 业务表现和市场需求 - 公司主要产品PHC管桩、商品混凝土及陶粒混凝土板的需求因基建投资减少而大幅下降[14] - 南通市周边重大基建项目启动，预计将显著提振公司产品需求[17] 战略合作和成本管理 - 公司与安徽海螺水泥附属公司订立战略合作协议，以优先采购水泥产品缓解成本压力[15] 资产和权益 - 2024年总资产为人民币2.805亿元，较2023年的人民币2.894亿元下降3.1%[10] - 2024年本公司拥有人应占权益为人民币1.959亿元，较2023年的人民币2.071亿元下降5.4%[10] - 公司可供分派储备约为人民币1.24亿元（2023年：1.303亿元）[87] 经营业绩 - 2024年经营活动产生亏损人民币1164万元，而2023年经营亏损为人民币1095万元[9] 投资和金融资产 - 公司持有浙江尔格科技5%股权，公允价值为人民币15,578,000元[36] 融资和抵押 - 公司抵押楼宇约人民币1268.5万元作为银行融资抵押品（2023年：人民币1363.9万元）[40] - 公司抵押土地使用权约人民币1076.1万元作为银行融资抵押品（2023年：人民币1105.5万元）[40] - 集团银行融资抵押品总额约人民币2344.6万元（2023年：约人民币2474.9万元）[40] - 公司所有借款均为浮动利率计息，面临现金流量利率风险[70] 风险因素 - 公司面临的市场风险包括汇率、利率及股价变动对盈利能力的影响[69] - 公司无外币对冲政策，但密切监控外币汇率变动[73] - 公司未参与任何利率风险对冲活动[70] - 公司认为汇兑风险不重大，未使用金融工具对冲风险[74] 客户和供应商集中度 - 公司五大客户销售额占总销售额约42.62%，最大客户占比17.10%[81] - 公司五大供应商占总采购额约25.59%，最大供应商占比10.64%[81] 公司治理和董事会结构 - 执行董事王娴俞持有集团整体策略规划及管理职责，拥有18年商业管理经验[44] - 执行董事王朝纬负责集团整体管理及营运，拥有12年混凝土行业经验[46] - 执行董事蒋银娟担任内部监控总监，拥有40年会计及财务管理经验[50] - 非执行董事王良友拥有25年房地产及建筑行业经验，负责提供管理及营销策略建议[51] - 独立非执行董事崔玉舒具有管理咨询及投资行业背景，2019年10月获委任[53] - 董事会由7名成员组成（3名执行董事/1名非执行董事/3名独立非执行董事）[171] - 獨立非執行董事人數超過董事會三分之一且符合專業資格要求[173] - 三名董事存在親屬關係（王嫻俞/王朝緯/王良友）[173] - 女性董事占比为42.9%[176] - 年龄分布中55岁以下董事占比14%[177] - 年龄分布中55至65岁董事占比57%[177] - 年龄分布中66岁及以上董事占比29%[177] - 服务年限5年以下董事占比43%[177] - 服务年限5至10年董事占比57%[177] - 董事会每年召开至少四次会议[186] - 董事会于2024年度举行4次会议所有董事出席率100%[189] - 公司全体董事确认遵守证券交易标准守则[190] - 董事会会议记录在会后合理时间内发送给所有董事[188] 委员会运作 - 审核委员会由3名独立非执行董事组成[192] - 审核委员会2024年度举行2次会议所有成员出席率100%[197] - 审核委员会确认无重大不确定因素影响公司持续经营能力[197] - 审核委员会负责审阅公司财务监控和风险管理系统的有效性[194] - 审核委员会审阅集团年度及中期业绩和会计政策[197] - 提名委员会由1名执行董事和2名独立非执行董事组成[198] - 提名委员会负责评估董事会架构和独立非执行董事的独立性[199] 股权结构和控制权 - 公司最终控股股东为王娴俞女士[60] - 王嫻俞女士通過Apax Investment持有公司股份228,536,000股，佔已發行股本57.13%[103][105] - 王良友先生通過Glorycore Investment持有公司股份26,870,000股，佔已發行股本6.72%[103][105] - 王良友先生通過Megacore Investment持有公司股份14,960,000股，佔已發行股本3.74%[103][105] - 公司已發行股份總數為400,000,000股[105] - Apax Investment由王嫻俞女士控制72.94%股權，王朝緯先生持有27.06%[105] - Glorycore Investment由王良友先生全資擁有[105] - Megacore Investment由王良友先生全資擁有[105] - 馬偉國先生（非董事）通過配偶權益持有股份228,536,000股，佔已發行股本57.13%[108] - Apax Investment作為實益擁有人持有公司股份228,536,000股，佔已發行股本57.13%[108] - Glorycore Investment作為實益擁有人持有公司股份26,870,000股，佔已發行股本6.72%[108] - 公司已发行股本为400,000,000股[109] - Apax Investment由王娴俞女士实益拥有72.94%及王朝纬先生实益拥有27.06%[109] 购股权计划 - 购股权计划可发行股份最高数目为已发行股份的10%即40,000,000股[115] - 截至报告日期可供发行的股份数目为40,000,000股[115] - 2024年1月1日及2024年12月31日可授予购股权数目为40,000,000份[115] - 任何12个月内向单一个人授出的购股权行使后发行股份总数不得超过已发行股本的1%[118] - 未行使购股权可发行股份最高数目不得超过已发行股本的30%[117] - 购股权计划有效期自采纳日期起10年[119] - 购股权计划参与对象包括执行董事、经理、雇员及供应商等合资格人士[113] - 2024年度因购股权可能发行的股份总数与加权平均股份数的比值为零[115] - 向关联人士授出购股权需独立非执行董事事先批准且若导致12个月内累计发行证券超过已发行相关类别证券0.1%或总价值超500万港元时须股东投票批准[120][123] - 购股权要约接納期限为28日需支付1.00港元作为不可退还代价且接納股份数须以联交所买卖单位或其完整倍数为准[121][122][126] - 授出购股权受内幕消息限制禁止在业绩公告前一个月至公告日期间操作[124] - 购股权认购价不得低于股份面值要约日收市价或前五个营业日平均收市价中最高者[127] - 行使购股权时需支付全额认购价且公司须在28日内配发缴足股份[129] - 购股权行使可能受归属时间表限制且须股东批准法定股本增加[129] - 承授人身故或残疾后12个月内可行使未到期购股权[129] - 非退休或行为不当原因离职时未行使购股权将失效除非董事会另行决定[129] - 全面要约情况下承授人可在一个月内行使未到期购股权[129] - 因购股权配发的股份自配发日起享有同等权益但不包括此前已宣派股息[131] - 购股权计划将于2029年11月4日届满剩余期限约4年8个月[133] - 购股权计划涉及股份最高数目及未行使购股权总数需披露[136] - 购股权失效时公司可酌情支付赔偿但无需强制补偿[134][138] - 公司资本结构变动时董事会可调整购股权条款[135] - 董事会可基于特定条件注销未行使购股权[138] - 购股权不可转让违规则公司有权注销[142] - 购股权计划修订需股东会普通决议批准[143] - 公司未订立任何股票挂钩协议[144] 股息政策 - 公司截至2024年12月31日止年度未建议派付末期股息（2023年：无）[66] - 公司股息政策考虑因素包括经营业绩、现金流状况及资本要求等，但无预定派息比率[65] 法律和监管 - 公司注册于开曼群岛，主要在中国从事PHC管桩、商品混凝土及陶粒混凝土板的制造及销售业务[60][61] - 公司注册于开曼群岛，主要业务受中港开曼三地法律监管[90] - 开曼群岛法律未规定新股份优先购买权[146] - 公司公眾持股量在整個年度及年報日期前均符合上市規則要求[152] - 公司無涉及任何重大訴訟或仲裁案件[153] 环境和社会责任 - 公司生产过程中产生粉尘、污水、噪音等污染物[89] - 慈善及其他捐款为人民币3000元，同比下降50%[150] 审计和财务报告 - 審核委員會確認財務報表符合香港財務報告準則及上市規則[155] - 羅兵咸永道會計師事務所將退任並獲提議續聘為核數師[158] - 公司截至2024年12月31日止年度的经审核综合财务报表及年报已呈报[59][63] - 公司业务回顾及风险分析详见年报第10至14页的管理层讨论与分析[61] - 公司主要财务指标分析载于年报第4至5页的财务摘要[62] 人力资源 - 全职雇员人数为49名[178] - 劳务外包员工人数为127名[178] - 员工性别分布为男性72.7%和女性27.3%[178] - 公司已為董事及高級管理人員安排責任保險並每年審閱承保範圍[170] 报告期后事项 - 报告期後未發生對業務及財務表現產生重大影響的事項[159] 其他 - 年度内未购买赎回或出售上市证券[145] - 贸易应付款项账龄及借款详情见财务报表附注26及27[35] - 公司报告期末无重大投资或资本资产计划[41] - 公司股份于2019年12月18日在联交所主板上市，发行79,000,000股普通股，最终发售价为每股1.30港元[60] - 公司财务总监卢碧玲女士在审计、会计、财务及企业合规领域拥有超过14年经验[58]