财务数据关键指标变化 - 2024年营业收入为11.17亿元，同比下降15.22%[25][26] - 归属于上市公司股东的净利润为6126.11万元，同比下降36.01%[25][26] - 经营活动产生的现金流量净额为5641.15万元，同比下降81.72%[25] - 2024年基本每股收益为0.28元/股，同比下降34.88%[26] - 加权平均净资产收益率为3.43%，同比下降1.97个百分点[26] - 营业成本同比下降15.26%至8.03亿元，与收入下降幅度基本匹配[63][64] - 家具制造业毛利率为25.81%，同比下降1.38个百分点[67] - 经营活动现金流净额同比下降81.72%至5641.15万元[63][64] - 投资活动现金流净流出2.96亿元，主要因购买理财产品[63][64] - 货币资金同比下降36.24%至5.69亿元，占总资产比例从36.7%降至24.72%[84] - 交易性金融资产同比增长46.34%至9.53亿元，占总资产比例从26.77%升至41.38%[84] - 应收账款同比下降47.03%至4897万元，占总资产比例从3.8%降至2.13%[84] 各条业务线表现 - 零售渠道聚焦"全域流量转化+设计服务驱动"双轮增长模型[40] - 家装渠道业务在江浙、川渝、两湖等城市群持续深耕[41] - 大宗工程渠道聚焦服务大型国企、央企及稳健房地产头部企业[41] - 门类收入同比下降29.36%，柜类收入同比增长4.39%，墙板收入同比下降9.83%[69] - 门类生产量同比下降17.64%，销售量同比下降18.99%，库存量同比上升24.99%[70] - 柜类生产量同比上升20.36%，销售量同比上升19.53%，库存量同比上升63.70%[70] - 大宗工程业务销售收入同比下降61.95%，家装公司模式收入同比增长29.44%[69] - 经销商渠道收入占比76.08%，同比下降15.55%[67] - 大宗工程渠道收入下降61.95%，毛利率下降5.61个百分点至13.10%[67] - 家装公司渠道营业收入同比增长29.44%至9323万元，但毛利率下降4.44个百分点[95] 各地区表现 - 分地区中华北销区收入占比最高达1.63亿元，但同比下降2.72%[67] 管理层讨论和指引 - 公司计划2025年聚焦零售、家装、工程三大渠道协同升级，推动向家居综合服务商转型[108] - 公司计划2025年构建"线下渠道1+N+X"与"线上渠道1+N+X"双线模式[109] - 公司计划2025年增加入户门品类，切入智能家居领域[109] - 公司计划2025年围绕"36年木作专家，一站式水漆高端定制"强化品牌建设[110] - 公司面临市场竞争加剧风险，行业平均利润率可能下降[112] - 公司面临原材料价格波动风险，可能影响成本控制和经营业绩[113] - 公司面临劳动力成本上升风险[113] - 公司通过提高设备智能化、自动化水平来降低劳动力成本上升对定制家居行业的影响[114] - 公司采用经销商模式，存在因经销商管理不善导致品牌形象受损的风险[114] - 公司正在实施的募投项目存在因市场环境变化导致无法顺利实施或产能未及时消化的风险[114] 成本和费用 - 材料成本占总成本比例同比下降1.56个百分点至65.67%，人工成本占比同比下降0.55个百分点至14.31%[72] - 销售费用同比下降1.64%至1.36亿元，管理费用同比下降12.48%至6820万元[78] - 研发投入总额占营业收入比例5.33%，研发人员数量占比20.16%[79][80] 公司治理和股东信息 - 公司拟每10股派发现金红利2元（含税），总股本222,690,000股，合计派发现金红利44,538,000元（含税）[7] - 2024年度现金分红金额占合并报表中归属于上市公司普通股股东的净利润的比率为72.70%[150] - 最近三个会计年度累计现金分红金额（含税）为189,787,843.20元，占年均净利润的150.87%[152] - 控股股东梦天控股承诺自公司上市之日起36个月内不转让或委托他人管理所持股份[176] - 实际控制人余静渊、范小珍承诺锁定期满后两年内减持价格不低于发行价[177] - 股东梦悦投资、梦家投资承诺若上市后6个月股价低于发行价则锁定期自动延长6个月[180] - 董事及高管人员承诺锁定期满后每年转让股份不超过所持总数的25%[177][179][181] - 稳定股价措施启动条件为连续20个交易日收盘价低于上年度每股净资产[184] - 稳定股价措施停止条件包括股价连续10个交易日超过每股净资产[184] 研发和创新 - 公司为高新技术企业，拥有专职设计院和研发院，累计获得多项专利技术[57] - 公司参与起草6项国家标准、14项行业及团体标准，涵盖木门窗、定制家居等领域[58][59] - 公司研发人员中本科及以上学历占比17.02%（73/429），30-40岁年龄段占比32.17%[80] 生产和供应链 - 公司采用"集中与分散"结合的采购模式，对大宗原材料（如水性漆）实行零库存管理（VMI）[54] - 公司原材料采购实行供应商资格管理制度，每年从价格/质量/交期/服务维度评估[54] - 生产模式以非标订单驱动，核心为定制化与个性化[55] - 长三角与珠三角地区集中了公司主要产业集群，配套产业链完整且物流发达[51] 市场环境和行业趋势 - 2024年1-12月规模以上家具制造业企业营业收入6,771.5亿元[49] - 定制家居行业销售高峰期集中在每年9月至次年1月及春节后，第四季度销量较大[51] - 中国城镇化率从1996年的30.48%上升至2024年的67.00%，但仍低于欧美发达国家80%以上的水平[104] - 定制家居行业渠道多元化建设，包括电商、整装、体验展厅等新兴渠道，以及大宗工程渠道的拓展[98] 公司荣誉和地位 - 公司在2017年度-2020年度木门市场销售规模排名国内家居行业前三[106] - 公司在2023年最具影响力上市木门企业TOP10中排名第一[106] - 公司被工信部认定为"智能制造试点示范"项目单位（2017年）和"服务型制造示范企业"（2023年）[106] - 公司经销商专卖店数量达1,190家，覆盖国内31个省级行政区[57] - 公司木门产品2017-2020年度市场销售规模位列国内同行业前三，2023年上市木门企业影响力排名第一[56] 环境保护和社会责任 - 报告期内公司投入环保资金220万元[159] - 公司利用太阳能光伏发电，全年发电自用量为320万度电，减少二氧化碳排放当量3,200吨[169] - 公司在扶贫及乡村振兴项目中总投入639.6672万元，惠及79人[171] - 公司2024年度主要污染物无超标排放情况，未受到环境保护主管部门处罚[161] - 公司废水、废气、地下水、土壤、噪声等各项指标均符合排污许可证要求[166] - 公司危废、固废物严格按照国家法规进行规范化管理和转运处置[167] - 公司《突发环境事件应急预案》已在环保部门备案，并开展应急演练[164] - 公司涂装废气排放执行浙江省《工业涂装工序大气污染物排放标准》(DB33/2146-2018)[162]