项目融资与资金投入 - 获得美国能源部22.6亿美元ATVM贷款，其中本金19.7亿美元，建设期资本化利息2.9亿美元[78] - 从Orion Resource Partners获得2.2亿美元战略投资，包括1.95亿美元高级无担保可转换票据和2500万美元生产支付协议[79] - 通用汽车和公司分别向合资企业注资1亿美元和1.916亿美元[79] - 通过ATM股权计划以每股2.76美元均价发行336.1万股，净筹资850万美元[79] - 7月后续发行1810.3万股，均价3.11美元，净筹资5510万美元[79] - 通用汽车向合资公司承诺提供6.25亿美元资金支持，包括3.3亿美元现金（2024年12月20日出资）、1亿美元现金（2025年4月1日出资）及1.95亿美元信用证（2025年8月5日释放）[85] - 锂美洲公司持有Thacker Pass项目62%股权并向合资公司注资近3.3亿美元，其中1.38亿美元于2024年12月20日出资，1.916亿美元于2025年4月1日出资[85] - Orion投资协议总额2.5亿美元，包括可转换票据和产品支付协议，另含3000万美元延迟提取票据承诺[87] - 公司完成承销公开发行获得总收益2.75亿美元，净收益约2.62亿美元[109] - 融资活动包含票据和PPA融资2.118亿美元，通用汽车合资出资1亿美元，ATM计划净融资850万美元[117] 项目成本与资本化支出 - 第二季度资本化建设成本和其他项目相关成本为1.248亿美元[76] - 截至6月30日累计资本化建设成本达5.741亿美元[76] 项目权益与合资结构 - 公司持有Thacker Pass项目62%权益，通用汽车持有38%权益[72] 项目工程进展 - 项目详细工程设计完成度达70%，预计2025年底超过90%[76] 融资工具具体条款 - 可转换票据初始转换价每股3.78美元，较2025年3月5日纽交所5日加权均价溢价43%，年利率9.875%[88] - Orion产品支付协议固定支付为每吨128美元（若提取延迟票据为152美元），可变支付为总营收的0.96%（若提取延迟票据为1.14%），适用年产41,500吨锂[88] 现金及流动性状况 - 截至6月30日公司持有现金及受限现金5.091亿美元[79] - 截至2025年6月30日现金及受限现金5.091亿美元，较2024年末5.942亿美元减少8510万美元[101][104] - 期末现金及受限现金5.091亿美元，较期初5.942亿美元减少8510万美元[113] - 2025年6月30日营运资本（非GAAP）4.599亿美元，较2024年末5.439亿美元减少8398万美元[135] 资产与负债变动 - 矿产物业及设备净值8.101亿美元，较2024年末3.989亿美元增加4.112亿美元[101] - 截至2025年6月30日公司净资产10.36亿美元，合资企业持有11.04亿美元（含通用汽车非控股权益）[110] - 合资企业锂内华达公司持有7.24亿美元资产，受美国能源部贷款转移限制（含500万美元以上资产转移禁令）[110] - 塞克帕斯项目设立7300万美元复垦保证金，其中300万美元用于勘探项目[120] 经营活动现金流 - 上半年经营活动现金流出4950万美元，同比增加4467万美元（2024年同期480万美元）[114] 投资活动现金流 - 上半年投资活动现金流出3.535亿美元，同比增加2.765亿美元（2024年同期7700万美元）[116] 融资活动现金流 - 上半年融资活动现金流入3.179亿美元，同比增加5570万美元（2024年同期2.622亿美元）[117] 净亏损情况 - 2025年上半年净亏损2480万美元，同比增加1200万美元；归属股东净亏损2310万美元，同比增加1030万美元[91] 美国能源部贷款细节 - 美国能源部贷款22.6亿美元用于Thacker Pass一期建设，2024年10月28日完成拨款[107]