股息派发方案 - 公司拟派发现金股利总额为人民币13.668亿元（含税）[7] - 以总股本10,934,402,256股计算，每10股派发现金股利人民币1.25元（含税）[7] - 公司拟派发2025年中期现金股利人民币1,366,800,282元，每10股派1.25元[184] - 以2025年6月30日总股本10,934,402,256股为基准计算股息[184] 股权结构与控制关系 - 控股股东银河金控持有公司已发行股本的47.43%[13] - 汇金公司持有银河金控69.07%股权[13] - 中投公司持有汇金公司100%股权[13] - 中国银河金融控股有限责任公司为第一大股东，持股5,186,538,364股，占比47.43%[178] - 香港中央结算（代理人）有限公司为第二大股东，持股3,689,040,986股，占比33.74%[178] - 香港中央结算有限公司持股185,330,715股，占比1.69%[178] - 中国证券金融股份有限公司持股84,078,210股，占比0.77%[178] - 兰州银行股份有限公司持股41,941,882股，占比0.38%[178] - 华泰柏瑞沪深300ETF持股38,607,071股，占比0.35%[178] - 国泰中证全指证券公司ETF持股33,507,122股，占比0.31%[178] - 易方达沪深300ETF持股27,590,185股，占比0.25%[178] - 汇金公司持有公司A股5,160,610,864股，占公司总股本47.20%及A股总数71.25%[188] - 汇金公司持有公司H股25,927,500股，占公司总股本0.24%及H股总数0.70%[188] - 银河金控直接持有A股5,160,610,864股（总股本47.20%）及H股25,927,500股（总股本0.24%）[188] - 汇金公司通过持有银河金控69.07%股权间接控制公司股份[188] - 截至报告期末公司已发行股份总数为10,934,402,256股，其中A股7,243,417,623股，H股3,690,984,633股[175] - 公司普通股股东总数为136,152户，其中A股股东135,298户，H股登记股东854户[176] 收入与利润表现 - 收入收益及其他收入总计为187.98亿元人民币，同比增长18.92%[25] - 归属于公司股东的期间利润为64.88亿元人民币，同比增长47.86%[25] - 基本每股收益0.54元人民币/股，同比增长54.29%[25] - 加权平均净资产收益率5.16%，同比上升1.53个百分点[25] - 公司2025年1-6月收入收益及其他收入达187.98亿元人民币，同比增长18.9%[27][45] - 2025年1-6月归母净利润64.88亿元人民币，同比增长47.9%[27][45] - 加权平均净资产收益率从2024年同期的3.63%提升至5.16%[27] - 集团实现收入收益及其他收入187.98亿元人民币，同比增长18.92%[52] - 归属股东净利润64.88亿元人民币，同比增长47.86%[52] - 加权平均净资产收益率5.16%，同比上升1.53个百分点[52] - 集团实现收入收益及其他收入人民币187.98亿元，同比增长18.92%[92] - 归属于公司股东净利润人民币64.88亿元，同比增长47.86%[98] - 基本每股收益人民币0.54元，同比增长54.29%[98] - 加权平均净资产收益率5.16%，同比增加1.53个百分点[98] 成本与费用支出 - 集团支出合计人民币111.7亿元，同比下降0.78%[94] 资产与负债状况 - 资产总额7817.40亿元人民币，较上年末增长6.00%[25] - 负债总额6375.86亿元人民币，较上年末增长6.80%[25] - 归属于公司股东的权益1441.35亿元人民币，较上年末增长2.60%[25] - 资产负债率75.82%，较上年末上升0.39个百分点[25] - 截至2025年6月末资产总额7817.4亿元人民币，较2024年末增长6.0%[29][45] - 2025年6月末归母股东权益1441.35亿元人民币，较2024年末增长2.6%[29][45] - 公司总资产达7817.4亿元人民币，较2024年末增长6%[47][52] - 集团资产总额人民币7,817.40亿元，较2024年末增长6.00%[99] - 自有资产负债率75.82%，较2024年末上升0.39个百分点[101] 现金流量情况 - 经营活动产生的现金流量净额-438.23亿元人民币，同比下降139.88%[25] - 公司现金及现金等价物净变动额为人民币-8.82亿元，同比减少6.01亿元[102] - 经营活动产生的现金流量净额为人民币-43.82亿元，同比净流入减少153.72亿元[102] - 投资活动产生的现金流量净额为人民币115.74亿元，同比增加144.23亿元[102] - 筹资活动产生的现金流量净额为人民币-80.74亿元，同比增加3.48亿元[102] 主要资产项目变化 - 货币资金1563.7亿元人民币，较上年末增长7.92%[47] - 结算备付金432.66亿元人民币，较上年末增长20.86%[47] - 交易性金融资产2536.2亿元人民币，较上年末增长14.88%[47] - 衍生金融资产19.79亿元人民币，较上年末下降52.89%[47] - 境外资产469.55亿元人民币，占总资产比例6.01%[48] - 应付经纪业务客户账款1854.84亿元人民币，较上年末增长12.03%[25] 业务线收入表现 - 财富管理业务收入收益及其他收入人民币74.08亿元，同比增长22.42%[92] - 机构业务收入收益及其他收入人民币10.86亿元，同比增长258.63%[92] - 投资收入及损益人民币74.0亿元，同比增长47.85%[93] 财富管理业务 - 客户总数突破1800万户，ETF交易账户数保持行业前5位[50][55] - 公司金融产品保有规模为人民币2141.47亿元，较年初增长1.4%[57] - 公司投资顾问人数4111人，较年初增加313人[57] - 公司个人养老金累计开户超过18万户[57] - 公司“金•耀”资产配置系列产品规模突破人民币22亿元，较年初增长102.0%[57] 融资融券与股票质押业务 - 公司融资融券业务余额为人民币924亿元，平均维持担保比例为267%[60] - 公司股票质押业务待购回余额为人民币194亿元，平均履约保障比例为294%[60] - 融资融券业务存量负债客户平均维持担保比例为267%[141] - 股票质押回购交易负债客户平均履约保障比例为294%[141] 投资银行业务 - 公司股权承销规模为人民币205.98亿元，市场排名第8[62] - 公司债券承销规模为人民币3272.62亿元，同比增长82.8%，市场排名第6[63] 机构与交易业务 - 公司PB业务规模为人民币3471亿元，服务客户7332户[67] - 公司股基交易量为人民币2.25万亿元，同比增长56.3%[67] 托管业务 - 公司托管与基金服务业务规模达人民币2211.35亿元，较年初增长5.4%[69] - 托管产品数量3949只，较年初下降2.6%[69] 国际业务 - 香港股权融资规模2808亿港元，同比增长322.3%[73] - 香港IPO发行规模1071亿港元，同比增长699.3%[73] - 中资离岸债新发837只债券，总规模3990亿美元，同比增长12.7%[73] - 银河海外完成34笔股权及债券融资交易，总规模达18亿新加坡元[75] 期货业务 - 报告期内中国期货市场累计成交量40.76亿手同比增长17.8%累计成交额339.73万亿元人民币同比增长20.7%[82] - 公司期货业务明星产品权银河系列年化收益率15%自研策略规模达6.14亿元人民币较年初增长142.7%[83] - 公司期货业务自主管理资产规模达130.88亿元人民币较年初增长17.5%[83] - 公司期货业务开展保险+期货业务19笔并创新落地内蒙古首单气象+期货综合保障项目[83] - 公司期货业务跨境自动交易系统新增芝加哥商品交易所等多个国际交易所[84] 固定收益业务 - 公司固定收益业务落地首单投行+双市场一二级联动项目25雄集01助力雄安集团企业债双市场互联互通[79] - 公司固定收益业务通过投行+投资+做市模式助力国内绿色金融债和首批金融类科技创新债券实现单期最大发行规模[79] - 公司获得上海清算所A类普通清算会员资格及多项交易所交易菁英荣誉[81] 资产管理业务 - 公司资产管理业务构建覆盖21个权益子策略的产品矩阵储备并完成养老主题FOF系列产品布局[86] 另类投资业务 - 公司另类投资业务报告期内批准新增投资金额4.4亿元人民币[87] 分支机构网络 - 公司共有37家分公司和460家证券营业部[104] - 新设1家证券营业部位于湖北省武汉市[105] - 撤销2家证券营业部分别为鸡西红旗路和南昌莲塘营业部[106] - 完成29家分支机构迁址包括3家分公司和26家证券营业部[107] - 分公司迁址涉及陕西、辽宁和广西壮族自治区[107] - 证券营业部迁址覆盖广东、浙江、北京等10个省市[108][110] 融资与发债活动 - 报告期内公司发行公司债和次级债总额为人民币134亿元[113] - 公司发行科技创新公司债人民币10亿元，票面利率1.75%[114] - 报告期内公司公开发行短期融资券总额为人民币410亿元[116] - 短期融资券发行利率区间为1.63%-2.08%[117] - 报告期后续发公司债人民币20亿元，发行价格102.349元[114] - 科技创新债募集资金中不低于70%专项支持科技创新领域[115] - 报告期后新发行短期融资券7期总额人民币285亿元[121] - 短期融资券票面利率区间为1.58%-1.67%[121] - 次级债券发行规模最大单笔为人民币30亿元，票面利率2.07%[114] - 公司债券募集资金主要用于补充营运资金和偿还到期债务[115] - 公司发行长期次级债存续11只和永续次级债6只，补充附属净资本人民币290亿元[157] 担保情况 - 报告期末公司对子公司担保余额合计为32.74亿元人民币[123] - 公司担保总额（包括对子公司的担保）为32.74亿元人民币，占公司净资产的比例为2.27%[123] - 报告期内对子公司担保发生额合计为-43.70亿元人民币[123] - 公司向子公司银河金汇提供净资本担保累计30亿元人民币（10亿+20亿）[123] - 公司股东大会授权向银河金汇另行提供净资本担保30亿元人民币，截至报告期末尚未履行[124] - 公司授权为银河海外提供的担保和类担保额度上限由35亿元人民币增加至70亿元人民币，报告期末担保余额为零[124] - 截至报告期末，银河国际控股对其下属子公司提供担保合计2.74亿元人民币[123] 风险敞口与风险管理 - 公司面临市场风险包括持仓证券及衍生品的市场价格变动[7] - 公司面临信用风险源于交易对手违约[7] - 公司面临流动性风险来自偿付义务资金短缺[7] - 公司面临操作风险包括流程疏漏及系统故障[7] - 集团VaR（1天，95%置信水平）为人民币3.87亿元[135] - 公司债券投资中AA+级（含）以上占比约96.20%[141] - 公司操作风险总体在可承受范围内[145] - 公司网络与信息安全风险总体可控，重要信息技术系统安全稳定运行[148] - 公司建立并实施集团风险偏好，优化分级风险限额体系[150] - 公司加强雪球等复杂场外衍生品模型和参数管理[151] - 公司完善资产变现模型、动态现金流模型及多情景流动性压力测试模型[151] - 公司持续建设优化同一客户同一业务管理系统及信用风险管理系统[151] - 公司依托数据中台建设集团风险数据集市，支持风险数据集中整合[153] - 公司搭建全面风险管理平台实现集团风险信息集中汇总及多维度展示[153] - 公司深入探索AI大模型应用，完成多个风险管理场景智能体建设[153] - 公司对各项业务实行贯穿全程的风险管理，包括事前评估、事中监控和事后处置[154] - 公司风险控制指标动态监控系统升级，确保各项指标持续符合监管标准[156] - 公司建立净资本动态补足机制和长期补足规划，通过发行短期融资券等提高流动性覆盖率[157] - 公司推进集团统一内部评级和同一客户同一业务管理，覆盖至子公司[155] - 公司对子公司首席风险官等关键岗位实施垂直管理，并针对性派驻境外子公司关键岗位人员[155] 净资本与流动性指标 - 母公司净资本1093.31亿元人民币，较2024年末下降1.6%[31] - 风险覆盖率从242.95%提升至260.98%[31] - 净稳定资金率由157.44%上升至166.86%[31] - 自营非权益类证券及衍生品/净资本比率升至327.68%[31] 关联交易 - 公司向银河金控集团提供证券及金融服务2025年收入上限为人民币1.69亿元，实际收入为499.1万元（截至6月30日）[160][162] - 公司向银河金控集团支付利息2025年上限为人民币399万元，实际支出为14.46万元（截至6月30日）[160][162] - 证券和金融产品交易2025年总净流入上限为人民币391亿元，实际流入2987.06万元（截至6月30日）[164][166] - 证券和金融产品交易2025年总净流出上限为人民币397亿元，实际流出1.21亿元（截至6月30日）[164][166] - 银河金控通过质押式回购向公司提供融资每日最高余额上限为人民币53亿元[164] 合规与监管事项 - 公司因融资融券业务绕标套现管控不足及参与定增融券套利被北京证监局责令改正[168] 子公司信息 - 主要子公司银河期货报告期末总资产898.20亿元人民币，净资产73.53亿元人民币[126] - 公司合并的结构化主体归属于集团的权益为299.60亿元人民币[128] 人力资源与培训 - 集团员工总数为14,424人，其中本公司员工为10,848人[131] - 公司组织线上线下培训共14期，累计参训约14.4万人次[131] - 公司采用“银河学堂”平台上线285门培训课程，直播培训139场[131] 授信额度 - 公司已获得的银行综合授信额度超过5000亿元人民币[130] 资金占用情况 - 公司确认不存在资金被关联方非经营性占用情况[7] 社会责任与公益 - 公司投入帮扶资金总计人民币700万元，其中甘肃省静宁县600万元，山东省东明县雨露新村100万元[170][172] - 公司为甘肃省静宁县引入无偿帮扶资金人民币1579万元，培训人员5393人次，帮助销售农产品人民币400余万元[173] - 公司选派挂职干部6人，分别担任甘肃省静宁县副县长等职务及山东省东明县雨露新村驻村第一书记[173] 董事会与公司治理 - 董事会由10名董事组成（执行董事2名、非执行董事4名、独立非执行董事4名）[193] - 报告期召开董事会会议4次审议29项议案[195] - 战略发展委员会召开3次会议[195] - 审计委员会召开3次会议并审阅中期财务资料[195] 诉讼事项 - 无重大诉讼事项（涉案金额超1000万元且超净资产10%）[199] 证券投资情况 - 报告期内公司无购买、出售或赎回上市证券行为[189] 市场数据与外部环境 - 港股日均成交额2402亿港元，同比增长118.0%[43] - 新加坡海峡时报指数较年初上涨4.7%[73] - 马来西亚吉隆坡指数较年初下跌6.7%[73] - 印度尼西亚雅加达指数较年初下跌2.2%[73] - 泰国SET综合指数较年初下跌22.7%[73]