财务数据关键指标变化：收入与利润 - 2025年第四季度净收入为1117万美元，摊薄后每股收益为0.58美元，较2024年同期的689.5万美元和0.36美元显著增长[1] - 2025年第四季度净利润为1117万美元，稀释后每股收益为0.58美元，环比增长2.7%[10] - 2025年全年净利润为3816.8万美元，稀释后每股收益为2.00美元，较2024年增长398%[10][11] - 2025年第四季度净收入为1117.0万美元，环比增长2.7%（从1087.3万美元）[50] - 2025年全年净收入为3816.8万美元，相比2024年全年766.6万美元增长397.8%[50] - 2025年第四季度基本每股收益为0.59美元，环比增长3.5%（从0.57美元）[50] - 2025年全年基本每股收益为2.01美元，相比2024年全年0.45美元增长346.7%[50] 财务数据关键指标变化：盈利能力比率 - 2025年第四季度平均资产回报率（GAAP）为1.23%，平均股本回报率（GAAP）为11.03%[7] - 2025年第四季度年化平均资产回报率为1.23%，平均股本回报率为11.03%，分别高于去年同期的0.78%和7.55%[10][12] - 2025年第四季度可比效率比率为57.27%，较去年同期的66.19%改善889个基点[10] 财务数据关键指标变化：净息差与净利息收入 - 净息差连续第七个季度改善，2025年第四季度增至4.24%，高于前一季度的4.20%和2024年同期的3.95%[3] - 2025年第四季度净息差为4.24%，净利息收入为3574.9万美元，同比分别增长29个基点和11.63%[15] - 2025年全年净息差为4.15%，净利息收入为1.3618亿美元，同比分别增长39个基点和23.39%[16] - 公允价值调整的净增值使2025年第四季度和全年的净息差分别受益约27个基点[15][16] - 2025年第四季度净利息收入为3574.9万美元，环比增长2.3%（从3494.4万美元）[50] - 净息差（完全税收等价基础）连续四个季度上升，从2024年第四季度的3.95%增至2025年第四季度的4.24%[54][57] - 净利息收入增至1.37552亿美元，净息差从3.76%扩大至4.15%[60][62] 财务数据关键指标变化：贷款与存款规模 - 2025年第四季度贷款总额环比增长8970万美元（3.66%），年初至今增长2.066亿美元（8.85%）[3] - 2025年第四季度存款总额环比增长1930万美元（0.63%），年初至今增长1.845亿美元（6.34%）[3] - 2025年第四季度平均贷款总额为24.82277亿美元，环比增长2.7%，同比增长7.5%[14] - 2025年第四季度平均存款总额为31.1453亿美元，较2024年同期增加2.09662亿美元，增幅7.22%[30] - 2025年第四季度平均总贷款额较2024年同期增加1.74097亿美元，增幅7.54%；较2025年第三季度增加6512.2万美元，增幅2.69%[27] - 截至2025年12月31日总资产为36.903亿美元，环比增长2.2%（从36.123亿美元）[48] - 截至2025年12月31日贷款总额为25.108亿美元，环比增长3.7%（从24.216亿美元）[48] - 截至2025年12月31日存款总额为30.953亿美元，环比增长0.6%（从30.759亿美元）[48] - 平均贷款总额从2024年第四季度的23.03亿美元增至2025年第四季度的24.75亿美元，平均收益率从6.61%升至6.66%[57] - 总平均生息资产从2024年第四季度的32.62亿美元增至2025年第四季度的33.76亿美元[57] - 总生息资产平均余额增长至33.1615亿美元，利息收入增至1.87082亿美元，平均收益率从5.44%提升至5.64%[60] - 贷款组合平均余额大幅增长至23.94887亿美元，利息收入增至1.59889亿美元，平均收益率从6.58%提升至6.68%[60] 财务数据关键指标变化：贷款与存款定价 - 2025年第四季度贷款平均收益率为6.66%，存款总成本为1.39%，分别同比上升5个基点和下降10个基点[14][15] - 总存款成本率从2024年第四季度的1.49%下降至2025年第四季度的1.39%[54] - 平均生息资产收益率从2024年第四季度的5.59%提升至2025年第四季度的5.64%[57] - 平均计息负债成本从2024年第四季度的2.59%下降至2025年第四季度的2.24%[57] - 总生息负债平均成本从2.76%下降至2.36%，利息支出从5002.1万美元微降至4953.0万美元[60] - 总生息存款平均余额增至19.62403亿美元，利息支出增至4263.1万美元，但平均成本从2.49%下降至2.17%[60] 财务数据关键指标变化：非利息收入 - 2025年第四季度非利息收入为254.7万美元，环比下降14.1%，主要受交换费下降及缺乏死亡福利一次性收益影响[17][18] - 公司2025年全年非利息收入为1048.8万美元，较2024年的644.5万美元增长404.3万美元，增幅达62.7%，主要得益于投资证券销售和赎回的已实现损失大幅减少至4.1万美元（2024年为损失419.9万美元）[19] - 2025年第四季度非利息收入为254.7万美元，环比下降14.1%（从296.6万美元）[50] 财务数据关键指标变化：非利息支出 - 2025年第四季度非利息支出为2245.2万美元，环比前一季度增加28.5万美元，增幅1.3%，主要受并购相关费用增加驱动[21][22] - 公司2025年全年非利息支出为9038.6万美元，较2024年的9470.1万美元减少431.5万美元，降幅4.6%，主要原因是非经常性并购费用、数据处理费用和专业服务费用减少[23][24] 财务数据关键指标变化：信贷质量与拨备 - 2025年第四季度信贷损失拨备为51.5万美元，较前一季度的66.7万美元有所减少[3] - 2025年第四季度，公司录得净贷款冲销11.8万美元，年化净冲销率占平均贷款的0.02%；同期计提贷款损失拨备59.9万美元[32] - 信贷损失拨备截至2025年12月31日为3007.1万美元，较2024年12月31日的2580.3万美元净增426.8万美元[34] - 信贷损失拨备占总贷款比例从2024年12月31日的1.11%上升至2025年12月31日的1.18%[34] - 关注类贷款金额从2024年12月31日的1738.4万美元（占比0.7%）显著增加至2025年12月31日的5415.5万美元（占比2.1%）[34] - 次级类贷款金额从2024年12月31日的4429.4万美元（占比1.9%）增加至2025年12月31日的7879.6万美元（占比3.1%）[34] - 贷款损失拨备增加主要反映了420万美元的贷款损失计提[34] - 2025年第四季度信贷损失拨备为51.5万美元，环比下降22.8%（从66.7万美元）[50] - 贷款损失拨备率从2025年第三季度的1.21%微降至2025年第四季度的1.18%[54] - 总非应计贷款从2024年第四季度的646.1万美元增至2025年第四季度的695.5万美元[54] - 信贷损失准备从2263.5万美元增加至2761.2万美元[60] - 非计息贷款从242.1万美元显著增加至650.2万美元[60] 财务数据关键指标变化：存款结构 - 2025年第四季度非计息活期存款占平均存款总额的比例为34.97%[3] - 2025年第四季度，公司平均非生息存款占总存款的比例为34.97%，低于2024年同期的36.02%和2025年第三季度的35.79%[30] 业务线表现：贷款组合构成 - 截至2025年12月31日，贷款总额为25.40857亿美元，其中房地产贷款占76.1%（19.32609亿美元），消费贷款占16.4%（4.17065亿美元）[28] - 贷款组合总额截至2025年12月31日为25.41亿美元，其中94.8%为正常类贷款，2.1%为关注类贷款，3.1%为次级类贷款[34] 业务线表现：投资与证券 - 应税证券平均余额下降至5.85937亿美元，利息收入降至1648.1万美元，平均收益率从3.07%降至2.81%[60] - 贷款利息收入包含1148.1万美元的贷款溢价摊销，高于2024年的984.9万美元[61] 资本与流动性状况 - 资本状况保持强劲，截至2025年12月31日，一级杠杆率为9.80%，普通股一级资本比率为11.56%[7] - 公司流动性充足，截至2025年12月31日，主要及次要流动性来源总额为13.65982亿美元，其中包括11.8984亿美元现金及现金等价物[31] - 平均股东权益从2024年第四季度的3.65亿美元增至2025年第四季度的4.05亿美元[57] - 每股账面价值从2024年第四季度的19.11美元增至2025年第四季度的21.37美元[54] - 股东权益平均余额从3.17142亿美元增长至3.84828亿美元[60] 管理层讨论和指引：股息政策 - 宣布每股0.12美元的现金股息，将于2026年2月20日支付[1] - 公司宣布将于2026年2月20日派发每股0.12美元的季度现金股息[35] 管理层讨论和指引：并购活动 - 宣布与United Security Bancshares合并，预计完成后合并公司总资产约达50亿美元[3] - 公司已与United Security Bancshares签署最终合并协议，USB股东每持有一股USB股票将获得0.4520股CWB普通股[36][37] - 基于CWB 2026年1月21日收盘价23.78美元，合并对价总额估值约为1.887亿美元，约合每股USB股票10.75美元[37] - 公司预计将向美国证券交易委员会提交S-4表格注册声明，以推进与USB的合并[42] 其他重要内容：资产与负债变化 - 截至2025年12月31日，公司总资产较上年同期增加1.68546亿美元，增幅4.79%[25]