业务与市场覆盖 - 标准商业险种客户构成：承包商占比43%，商业与服务占比26%，社区与公共服务占比16%，制造与批发占比14%，担保业务占比1%[37] - 公司业务覆盖范围：标准商业险种主要在36个州及哥伦比亚特区开展，标准个人险种主要在东部、中西部和西南部15个州开展，洪水保险在所有50个州及哥伦比亚特区销售[39] - 地理扩张计划：公司预计在2026年底前进入蒙大拿州和怀俄明州，前提是获得监管批准[38] 分销网络 - 分销网络规模：约1,680个分销合作伙伴通过约2,940个办公地点销售标准险种产品，约730个分销合作伙伴销售标准个人险种，约6,520个分销合作伙伴销售洪水保险产品[45] - 超额与剩余险种分销：约80家批发总代理通过总计260个办公地点销售超额与剩余险种业务[46] - 独立代理市场趋势：2024年研究估计美国有39,000家独立财险代理和经纪人，较2022年研究减少3%[44] 数字化与技术运营 - 数字化客户渗透率：截至2025年12月31日，59%的客户注册了MySelective自助服务平台[52] - 技术外包情况：约56%的熟练技术能力由外部供应商提供，其中75%的资源位于海外[54] - 2024年，公司集成了理赔系统与关键第三方供应商，引入了允许直接向被保险人、索赔人和供应商转账的数字支付解决方案[67] - 2025年，公司为商业汽车、个人汽车、一般责任险和商业财产险业务线实施了新的现代化理赔系统[67] - 2026年，公司计划继续整合理赔系统与第三方供应商，以提供州特定的监管合规要求访问、医疗调查工具并简化首次损失通知流程[69] - 理赔系统现代化战略旨在提供实时数据以加快理赔决策、优化流程并实现低接触或无接触的快速理赔处理[66] - 公司开发并部署了专有的特殊调查组欺诈检测模型，以在理赔早期识别潜在欺诈案件[70] 风险管理与客户支持 - 公司拥有88名现场风险管理专家，为当地现有和潜在保单持有人提供支持[58] - 2025年，公司风险自评估资源得到扩展，风险管理中心为商业标准险客户提供按需自助服务资源[58] - 洪水风险转移：公司通过NFIP的WYO项目转移100%的WYO洪水保险保费和损失[32] - 公司设定的巨灾风险容忍度为：在99.6%置信水平（250年一遇事件）下，净再保险及税后因飓风事件造成的损失不超过股东权益的10%[119] - 公司通过再保险部分缓释责任险相关气候风险，其意外险再保险自留额为300万美元[119] 业务发展与投资 - 2025年，公司引入了新的专业险种建筑部门（包括内陆水运险团队），投资于运营效率，并开始通过内部管理总代理扩展分销能力[64] - 投资组合策略包括投资保险业务保费以及通过资本管理策略产生的资金，以最大化整体总回报[76] - 投资组合保持高度多元化，固定收益证券组合具有高信用质量及可接受的久期和期限结构，以提供充足流动性[76] 资本与偿付能力 - 公司所有保险子公司2025年法定财务报表的总调整资本均大幅超过NAIC规定的监管行动水平[79] - 基于2025年法定财务报表，公司的集团资本计算比率超过监管行动最低阈值[79] - 公司保险子公司持续满足大多数IRIS比率测试[79] - 公司使用自有风险与偿付能力评估框架，并向其注册地州保险监管机构提交年度ORSA摘要报告[94] 公司治理与风险框架 - 公司风险治理结构包含三道防线，并由首席风险官领导的风险团队提供第二道防线的风险监督[87][90] - 董事会十二名成员中有十一名是独立的[88] - 公司董事会12名成员中有11名是独立董事[88] - 公司使用定量和定性工具管理主要风险，包括专有及第三方计算机建模，并适时聘请外部精算师、风险建模公司等专家[94] - 大额索赔委员会审查所有超过首席理赔官权限的索赔损失、损失准备金或赔付，其中涉及恶意索赔风险敞口达1500万美元或以上的案件需上报[95] - 公司的大额索赔委员会审查并批准所有超过首席索赔官权限的索赔，其中涉及恶意索赔风险暴露达1500万美元或以上的案件需报告给董事会审计委员会[95] - 公司项目管理办法室负责审查、批准并持续监督大型、战略性、转型性或高风险项目，超过特定金额阈值的项目需董事会批准[95] - 市场安全委员会负责再保险购买决策、交易对手风险评估等，并至少每半年向董事会风险委员会更新再保险购买及市场趋势[95] - 公司的市场安全委员会负责再保险购买决策，并至少每半年向董事会风险委员会更新再保险购买情况[95] - 公司的储备委员会负责监控损失及损失费用准备金水平，并每季度及根据需要召开会议[95] 人力资源与员工 - 公司拥有约2800名员工，并在2025年连续第六年被认证为"最佳工作场所"，第五次被福布斯评为"美国最佳中型雇主"[100] - 公司拥有约2,800名员工，并在2025年连续第六年被评为“最佳工作场所认证”组织[100] - 公司通过401(k)计划（含非选择性及雇主匹配供款）、员工股票购买计划（含折扣价）以及学费报销和学生贷款偿还计划支持员工财务健康[102] - 截至2025年12月31日，公司员工总数约为2,800人，其中1,380人为居家办公，810人在区域办公室，其余在公司总部[106] - 2025年员工流失率约为12%，高于2024年的约10%[106] - 服务超过20年的员工约占员工总数的13%[106] - 公司大多数非管理层的办公室员工需在指定办公室工作40%的时间，管理层员工需在办公室工作60%的时间[106] - 截至2025年底，女性占非高管员工的57%（与上年持平），占高管员工的37%（较上年上升1个百分点）[108] - 截至2025年底，女性占非管理人员总数的57%，与上年持平；占管理人员总数的37%，较上年上升1个百分点[108] - 2025年底，约75%的员工为白人（2024年底为76%），25%为黑人、拉丁裔、亚裔及其他族裔（2024年底为24%）[108] - 截至2025年底，约75%的员工为白人（2024年底为76%），25%为黑人、拉丁裔、亚裔及其他所有族裔的组合（2024年底为24%）[108] 运营与设施 - 办公室搬迁计划：公司已在新泽西州Short Hills租赁新设施，许多Branchville的运营部门（包括高管领导团队）将从2026年中开始搬迁，持续至2029年[40] 环境、社会与治理 (ESG) - 公司禁止对热煤业务收入或发电占比30%及以上的企业进行新的直接股权或债务投资[120] - 公司禁止对动力煤企业进行任何新的直接股权或债务投资，包括那些（i）30%或以上收入来自动力煤的所有权、勘探、开采或精炼，或（ii）30%或以上发电来自动力煤的企业[120] - 2025年，公司Branchville办公室的太阳能光伏系统发电量约为330万千瓦时[122] - 公司跟踪范围1和范围2的温室气体排放，其排放量相对于其他行业实体较低[122]