持份者沟通与ESG报告 - 公司在2022财年通过多种方式与主要持份者保持密切沟通，包括政府及监管机关、股东及投资者、员工、客户、供应商、银行以及媒体和公众[10][11] - 公司通过问卷收集持份者对重大环境、社会及管治（ESG）议题的回应和意见，以评估这些议题对业务及持份者的相对重要性[17][18] - 公司在编制ESG报告时，采用了与2021财年一致的编制方法，以确保数据的一致性和可比性[2][6] - 公司通过常规报告、书面或电子通讯与政府及监管机关保持沟通，以确保业务经营的稳定性和合规性[12] - 公司通过年度和中期报告、公告、投资者会议等方式与股东及投资者沟通，关注可持续盈利能力、股东回报、企业管治和法律合规[12] - 公司通过培训、研讨会、绩效评估等方式与员工沟通，关注薪酬福利、公平雇佣和安全工作环境[12] - 公司通过客户服务热线和电子邮件与客户沟通，关注快速响应、客户满意度和优质服务[14] - 公司通过供应商满意度评估和面对面会议与供应商沟通，关注公平公开采购和可持续发展关系[14] - 公司通过贷后追踪和现场访问与银行沟通，确保按时还贷和以诚实可信的方式运作[14] - 公司通过ESG报告、公司网站和定期报告与媒体及公众沟通，关注ESG事宜和财务披露的透明度及法律合规[14] 业务表现与市场环境 - 公司2022年贷款业务保持稳定增长，为集团带来良好的收入流[25] - 电子商务业务因全球不确定性（如航班延误、国家封锁、监管和市场平台限制等）面临业绩困难[25] - 在线教育业务于2022年暂停，预计将在今年完成重组后恢复新业务运营[25] - 放债分部业务在2022年维持稳定增长，为公司带来良好收入来源[26] - 电子商务附属公司业务因Covid-19疫情和中美贸易战导致市场需求扭曲，业务减少[28][30] - 香港放债附属公司在2022年与伙伴联盟维持更好的业务关系，计划在2023年继续扩展业务增长[27][29] - 在线教育业务自2021年7月起暂停运营，预计在2022年完成重组后恢复新业务运营[26][34] - 2022年4月修订的职业教育法提升了中国教育业务分部的地位，目标是到2025年建立现代职业教育体系[34][35] - 公司及其附属公司在2022年致力于维持现有业务状况，并探索多元化收入来源和业务扩展[37][39] - 公司计划在未来几年内在香港设立海外办事处并注册一定数量的域名，以建立海外增值电信业务运营记录，以便在相关中国法律允许时收购Wowxue的全部股权[45] - 截至2022年12月31日，Wowxue的重组仍在进行中，所有VIE协议已终止，公司预计Wowxue将在2023年下半年成为其全资子公司[48] - 公司子公司Time Credit Limited在2023年1月18日和2月21日分别向借款人提供了800万港元和1900万港元的贷款[51] - 截至2022年12月31日，公司在中国大陆和香港共聘用约47名员工，员工成本总额约为1150万元人民币[55] - 公司在2022财年向合资格顾问授予了1.2亿份购股权[55] - 2022年赛伯乐集团放债业务子公司TCL主要为高净值客户提供首次按揭物业贷款[78][80] - 2022年赛伯乐集团电子商务子公司VTZero面临全球市场波动和物流挑战，主要销售翻新二手手机[83] - 2022年赛伯乐集团放债业务子公司TCL保持良好信贷控制，客户主要为香港上市公司及大型企业[78][80] - 2022年赛伯乐集团电子商务子公司VTZero因疫情和国际航班限制面临物流压力[83] - 公司子公司沃學（Wowxue）因中国“双减”政策自2021年7月起暂停运营，对2022财年收入产生重大不利影响[84][86] - 沃學的互联网内容提供商（ICP）牌照已于2022年交回监管部门并注销[84][86] - 公司预计在2023年中期完成沃學的重组，使其成为全资子公司并恢复教育相关业务[86][87] - 公司于2022年1月宣布成立新业务部门，专注于卫星数据导航和定位服务，以应对亚太地区对定位服务需求的增长[87] - 公司子公司VT Zero Limited因与AHS Device Hong Kong Limited的合同纠纷，面临约2580万港元的索赔[90] - 尽管市场竞争激烈和COVID-19疫情影响，公司放债业务在2022年仍保持稳定收入[90] - 电子商务业务收入从2021年的102.8百万元人民币下降至2022年的37.8百万元人民币，降幅为63.2%[92] - 互联网教育服务业务在2022年无收入贡献，2021年收入为6.1百万元人民币[92] - 销售成本从2021年的101.1百万元人民币下降至2022年的32.1百万元人民币，降幅为68.3%[92] - 2022年毛利为24.9百万元人民币，较2021年的25.3百万元人民币下降1.7%[92] - 2022年其他收益净额为86.9百万元人民币，较2021年的64.4百万元人民币有所增加[96] - 2022年贸易及贷款应收款项减值亏损为5.7百万元人民币，较2021年的8.4百万元人民币有所减少[96] - 销售及分销成本从2021年的1.6百万元人民币增加至2022年的2.1百万元人民币，增幅为32.9%[96] - 行政开支及其他开支从2021年的52.9百万元人民币下降至2022年的39.8百万元人民币，降幅为24.8%[99] - 2022年财务成本为54.1百万元人民币，较2021年的28.1百万元人民币有所增加[99] - 中国附属公司继续享受15%的企业所得税优惠税率，直至2024年10月24日[99] - 公司2022年度溢利约为人民币1080万元，相比2021年度的亏损约人民币2.559亿元，主要由于无形资产和商誉减值亏损的减少[102] - 公司2022年每股盈利约为人民币0.26分，相比2021年每股亏损约人民币6.49分[102] - 公司2022年末银行结余及现金约为人民币4420万元，与2021年的4460万元基本持平[102] - 公司2022年末权益总额约为人民币1.418亿元，相比2021年的5380万元大幅增加[102] - 公司2022年末未偿还承兑票据约为人民币1.593亿元，相比2021年的2.428亿元有所减少[102] - 公司2022年末资产负债比率为47%，相比2021年的69%显著下降[105] - 公司2022年末质押建筑物账面值约为人民币728.8万元，用于担保承兑票据[105] - 公司2022年未涉及任何重大法律诉讼，且未提供任何形式的担保[107] - 公司2022年主要采购和销售以美元、人民币及港元计值，经营开支主要以港元及人民币计值[106] 宏观经济与市场预测 - 2022年中国国内生产总值达121.02万亿元，同比增长3.0%[23] - 国际货币基金组织预测2023年中国经济增长将保持在5.2%[23] - 全球经济增长预计从2022年的3.2%放缓至2023年的2.7%[22] - 超过40个国家向国际货币基金组织请求央行数字货币能力开发支持[20] - 国际货币基金组织正在制定央行数字货币手册，记录新兴经验、分析结果和政策观点[20] - 中国经济增长每增加1.0%，将为相关经济体带来0.3%的增长[23] - 2023年首两个月中国消费复苏步伐加快，市场预期显著反弹[23] - 国际货币基金组织预测2023年全球经济增长将从2022年的3.4%下降至2.9%，2024年可能回升至3.1%[58] - 2022年中国国内生产总值（GDP）增长3.0%，达到121.02万亿元人民币，制造业增加值达到33.5万亿元人民币[59] - 2022年中国国内生产总值增长3.0%，达到121.02万亿元人民币[61] - 2022年中国制造业增值达33.5万亿元人民币，保持全球领先制造业中心地位[61] - 2022年指定规模以上工业增值同比增长3.6%，批发和零售业增值同比增长0.9%[62] - 2022年中国固定资产投资同比增长4.9%，工业品生产者价格同比下降1.4%[62] - 2022年香港GDP实际下降3.5%，第一季度实际GDP同比下降3.9%[62] - 2022年中国电子商务市场规模达到1.1563万亿美元，电子产品为最大细分市场[68] - 2022年美国电子商务市场收入为9049亿美元，欧洲为6625亿美元[68] - 香港政府将贷款法定利率上限从每年60%下调至48%，优惠利率下限从48%下调至36%[66] - 2022年中国电子商务市场规模达11,563亿美元，电子产品占比最大[69] - 2022年美国电子商务市场收入为9,049亿美元[69] - 2022年欧洲电子商务市场收入为6,625亿美元[69] - 2021年中国校外培训行业价值1,120亿美元，受“双减”政策影响大幅缩减[72][74] - 2022年香港金融管理局将基准利率上调50个基点至4.75%[78][80] - 2022年中国教育部修订职业教育法，提升职业教育重要性[73][75] 公司财务与资本结构 - 公司于2021年6月30日将PN1至PN5的到期日延长至2023年3月31日，并将PN5的年利率调整为1%[116] - 2021年PN持有人部分赎回PN1本金，剩余本金总额为171,416,000港元[116] - 2021年12月31日，公司与PN持有人签订修订契据，重组并转让本金及利息总额分别为368,902,000港元和9,663,000港元的承兌票据，确认新PN1和新PN2本金分别为208,208,000港元和183,208,000港元[116] - 2022年5月27日，公司与PN1持有人签订认股协议，以140,000,000港元认购公司可转换优先股，通过抵销PN1部分本金支付[120] - 2022年12月31日，公司与所有PN持有人签订修订契据，延长PN1和PN2的到期日，并修订条款，确认新PN1和PN2的公平值差额为42,846,000港元[121] - 2022年5月27日，公司发行933,333,000股可转换优先股，总认购价为140,000,000港元，每股认购价约0.15港元[125] - 可转换优先股持有人有权按1比1的比率将优先股转换为普通股，转换价可调整[125] - 可转换优先股为无投票权及不可赎回，持有人有权收取与普通股持有人相同的股息[125] VIE架构与法律合规 - 公司通过一系列合约安排（VIE协议）从事中国法律分类为“受限制”的业务活动，并于2017年11月22日收购Cybernaut Technology International Limited[129][131] - 根据《外商投资产业指导目录（2017年修订）》，沃学的增值电信服务业务被视为“受限制”业务，外国投资者仅可通过合资企业持有低于50%的股权[130][132] - 湖州公司、沃学及登记股东于2017年8月31日订立VIE协议，使沃学的财务业绩、经济利益及业务风险并入湖州公司[134][141] - 公司同意在相关法律法规允许外国投资者不通过VIE架构开展增值电信业务时，尽快解除VIE协议[135][142] - 截至2022年12月31日，公司未遭遇任何来自监管机构的干涉或妨碍[143] - 中国法律顾问确认VIE协议不违反中国现行法律法规，且根据中国法律可强制执行[143] - 沃學每年向湖州公司支付管理及顧問費，費用為總收入減去所有相關成本、開支及稅項，若年度虧損則無需計提撥備[155][156] - 登記股東已抵押其持有的沃學100%股權，以擔保沃學履行管理服務合同項下的責任[157] - 管理服務合同期限為十年，湖州公司有權在每次到期後續期十年，沃學及登記股東無權在合同期限內終止協議[157] - 沃學及登記股東不可撤銷地授予湖州公司購買沃學全部股權的權利，代價為零或由湖州公司釐定[161] - 湖州公司有權向沃學提供全球市場信息、市場調查數據及互聯網教育信息服務分析[151] - 湖州公司協助沃學與第三方就互聯網教育信息服務及教師資格認定業務訂立合同[151] - 湖州公司代表沃學進行與業務範圍相關的投資、設立分公司及附屬公司，並作出併購決策[151] - 沃學需向湖州公司提供必要或適當的培訓，包括經理、部門主管、行政人員及會計人員[149] - 湖州公司協助沃學制定內部控制政策、風險控制管理制度及經營政策[149] - 湖州公司為沃學的經營及項目投資提供投資建議、規劃及其他商業建議[151] - 湖州公司有权指示沃学及登记股东按零代价转让沃学股权予湖州公司指定或安排的第三方[165] - 湖州公司可随时通过电话、电子邮件或电报形式向沃学及登记股东发出购买通知以行使购买沃学股权的购股权[165] - 登记股东须在离婚、重大疾病、无偿债能力、破产、解散或注销登记等情况下书面通知湖州公司[165] - 湖州公司可酌情向登记股东提供免息贷款，贷款额度和条件由湖州公司全权决定[177] - 正式贷款协议、委托贷款协议或其他相关协议须由湖州公司、登记股东及其他相关订约方根据实际情况订立[177] - 沃學的股權質押協議將一直有效，直至沃學及登記股東無條件及不可撤銷地履行管理服務合同項下的所有責任，包括支付服務費及違約賠償金（如有）[187][194] - 湖州公司被授權行使沃學的董事權利、股東權利及法定代表人權利，包括通過董事會決議案、股東決議案及委任或免除沃學高級管理層的權利[197] - 授權委托書的期限自2017年8月31日起，至管理服務合同、不可撤回的購股權協議、貸款協議及股權質押協議被撤銷或終止的較早日期為止[197] - 沃學的登記股東無條件及不可撤銷地同意將其擁有的全部沃學股權質押予湖州公司，作為履行管理服務合同項下責任的抵押品[186] - 湖州公司有權在沃學提交或接受破產呈請、破產重組、破產清盤或清盤呈請的情況下，要求登記股東償還貸款[181][182]