财务表现 - 公司2023年持续经营业务收入为8676.2万港元，同比下降73.2%[11] - 公司2023年持续经营业务毛利为5898.5万港元，同比下降60.0%，毛利率为68.0%[11] - 公司2023年归属于股东的净利润为1090.5万港元，同比下降98.9%[11] - 公司2023年已终止经营业务收入为1591.2万港元，同比下降41.9%[11] - 公司2023年总资产为91.89亿港元，同比增长3.0%[11] - 公司2023年总负债为41.97亿港元，同比增长5.4%[11] - 公司2023年每股资产净值为67.5港元，同比增长1.2%[11] - 公司2023年资产负债比率为0.71，较2022年的0.72有所下降[15] - 公司持续经营业务营业额为86,762,000港元，同比下降73.2%[42] - 公司股东应占综合溢利为29,943,000港元，同比下降97.0%[43] - 公司每股基本及摊薄盈利为0.18港元，同比下降98.6%[44] - 公司持续经营业务的营业额为86,762,000港元，同比下降73.2%[47] - 公司持续经营业务的毛利率为68.0%，较上年的45.6%有所提升[47] - 公司股东应占综合溢利为29,943,000港元，较上年的1,009,500,000港元大幅下降[47] - 公司每股基本及摊薄盈利为0.18港元，较上年的12.46港元大幅下降[48] - 公司物业发展业务的营业额为28,647,000港元，较上年的248,576,000港元大幅下降[52] - 公司投资物业的租金收入为43,255,000港元，同比下降24.2%[64] - 公司确认来自持续经营业务的投资物业公平值变动收益为191,361,000港元[65] - 高山集团2023年总营业额为27,194,000港元，同比下降26.7%，其中租金收入为24,408,000港元，同比下降20.0%，贷款融资利息收入为2,786,000港元，同比下降57.5%[137] - 高山集团2023年持续经营业务溢利为58,970,000港元，同比下降31.8%，已终止经营业务溢利为4,602,000港元，同比下降84.6%[137] - 高山集团2023年每股基本溢利为3.75港仙，同比下降70.0%，摊薄每股溢利为3.43港仙，同比下降64.9%[137] - 高山集团2023年投资物业公平值收益为78,967,000港元，较2022年的48,188,000港元大幅增加[141] - 高山集团2023年现金及现金等价物为398,894,000港元，较2022年增加1.2倍，净流动资产为4,404,437,000港元[146] - 高山集团2023年银行借贷总额为3,529,177,000港元，资产负债比率为0.71，较2022年的0.72略有下降[145] - 公司资本开支为57.8万港元，较去年减少70%[163] - 公司资本承担为1963.5万港元，较去年减少3.5%[164] 物业销售与开发 - 公司2023年九龙塘住宅项目"Ayton"已售出34个单位及2个车位，合同销售额为5.53亿港元[21] - 公司物业销售项目“雋睿”累计合约销售额为552,542,000港元[25] - 公司土地储备总地盘面积为39,300平方呎，全部为开发中[32] - 高山集团持有的发展土地组合包括香港九龙青山道646、648、648A号工业用地，预计2026年竣工，面积为9,206平方英尺[141] 物业租金与投资 - 公司物业租金贡献下降，主要由于部分物业拆除重建及市场租金下调[27] - 公司投资物业的出租率分别为住宅100.0%、商业99.2%、工业90.6%[65] - 公司完成出售新加坡住宅物业及湖州投资物业，重新分配资本至其他投资机会[27] - 公司预计出售新加坡物业将确认收益1067.24万港元[166] 贷款融资业务 - 公司贷款融资业务在2023年录得利息收入约13,224,000港元，较2022年的16,085,000港元有所下降[88] - 公司贷款融资业务在2023年录得亏损约12,302,000港元，而2022年则录得收益约8,845,000港元[88] - 截至2023年3月31日，应收贷款账面总值为300,807,000港元，较2022年的345,332,000港元有所下降[89][91] - 应收贷款中39%以有价证券或物业作抵押，抵押品公允价值分别为35,670,000港元和98,245,000港元[89][91] - 最大借款人及其它四大借款人分别占应收贷款的26%和52%[89][91] - 2023年贷款融资业务的利息收入为13,224,000港元，较2022年的16,085,000港元减少[90] - 2023年贷款融资业务的亏损为12,302,000港元，而2022年则为收益8,845,000港元[90] - 2023年贷款融资业务的减值亏损为11,562,000港元，较2022年的27,224,000港元大幅减少[102][103] - 定息应收贷款利率范围为0%至16%，浮息应收贷款利率范围为最优惠利率减1%至最优惠利率[93][97] - 公司已制定信贷政策、指引及程序，涵盖贷款交易的关键内部监控，包括尽职审查、信贷评估等[94][97] - 公司一般提供期限不超过两年的短期贷款，还款条款根据借款人的流动性需求及市场条件确定[95][97] - 2023年公司与借款人达成和解，收到6,799,000港元，并因抵押品多次抵押计提16,000,000港元减值损失[105] - 应收贷款总额扣除累计减值拨备后为83,854,000港元，较2022年的70,702,000港元有所增加[107] - 应收个人贷款总额为32,397,000港元，与2022年持平[107] - 应收其他个人（具有个人担保之借款人）贷款总额为51,457,000港元，较2022年的54,305,000港元有所减少[107] - 上年度收取借款人通过现金或物业结付总额为49,474,000港元[107] - 本年度计提减值亏损16,000,000港元[107] - Planetic向瑞昌提供本金额为8,500,000港元的贷款，年利率为3%[108] - Planetic向Supreme Sino提供本金总额为50,000,000港元的贷款，年利率为9%[111] 公司股权与投资 - 集团通过全资附属公司持有Eminence 696,370,840股，占其已发行股本总额的74.76%[114] - Eminence Placing I完成后，集团在Eminence的持股比例从74.76%下降至62.30%[121] - Goodco持有的可换股票据尚未兑换本金总额为97,280,000港元，可兑换389,120,000股Eminence股份[124] - 公司持有的百福控股有限公司股票投资公平值为76,358,000港元，占集团总资产的0.8%[86] - 公司持有的中国平安保险（集团）股份有限公司股票投资公平值为37,443,000港元，占集团总资产的0.4%[86] - 公司证券投资分部在2023年录得亏损约71,940,000港元[83] - 公司按公平值计入损益的金融资产在2023年3月31日为191,160,000港元，较2022年的405,674,000港元大幅下降[83] 公司资本与融资 - 公司银行借款总额为35.29亿港元，抵押资产净值为78.51亿港元[154] - 公司银行借款利率为HIBOR加1.0%至1.825%，实际年利率为4.21%至5.86%[151] - 公司无重大或然负债[162] - 公司无外汇风险，所有银行借款以港元计值[156] - 公司预计高山股份配售将导致持股比例从51.60%稀释至26.59%[173] - 公司资金来源包括内部现金流和计息银行借款[155] - 高山公司计划以每股0.50港元的价格配售最多50,000,000股新股，假设全部配售成功，公司对高山的持股比例将从51.60%摊薄至26.59%[175] - 高山公司将于2023年7月17日召开股东特别大会，审议并批准配售协议及相关交易[175] - 高山集团2023年完成高山配售II，向6名承配人配售607,400,000股，配售价为每股0.068港元，持股比例由72.25%下降至51.60%[134] - 高山集团2023年完成2023年可换股票据的换股权行使，配发及发行1,971,698,113股高山转换股份，初步兑换价为每股0.106港元[135] 市场与政策环境 - 香港政府降低首次购房者印花税，预计将刺激公司住宅项目销售[33] - 公司预计香港经济复苏将推动租赁需求增加，推升商业及办公室租金[34] - 香港物业市场受到加息和通胀压力，但仍受强劲需求支撑，预计2024年商业空间需求将显著增长[186][189] - 防疫措施放松及首套房买家印花税调整等新措施预计将刺激香港物业市场和经济[181][184] 公司管理与风险 - 公司未建议支付本年度末期股息[45] - 公司员工数量从2022年的89人减少至2023年的65人，员工成本从57,970,000港元增加至71,261,000港元[188][191] - 公司将继续专注于现有主要业务的发展，同时探索其他机会以提供稳定回报[187][190] - 公司面临的主要风险包括香港经济状况、土地储备供应、建筑成本上升及金融资产波动等[179][182] - 公司已建立内部控制和风险管理系统以应对潜在风险，并严格筛选优质客户和供应商[180][183] 公司管理层 - 雷玉珠女士为公司共同创办人，现任执行董事兼副主席，拥有超过30年纺织业经验，专注于成衣设计、制造、市场推广及分销[197] - 雷玉珠女士自1994年起担任执行董事，并于2006年晋升为副主席[197] - 崔俊光先生自2004年起担任独立非执行董事，拥有超过40年公共会计和商业领域经验，尤其擅长旅游行业[199] - 崔俊光先生现任公司审计委员会主席及薪酬委员会和提名委员会成员[199] - 钟冠生先生自2005年起担任独立非执行董事，拥有超过40年金融、工业和房地产业管理经验[200] - 钟冠生先生现任公司薪酬委员会主席及审计委员会和提名委员会成员[200]