各业务线市场需求情况 - 2021年和2022年第一季度，公司从半导体设备市场获得创纪录收入，预计2022年剩余时间需求将增加[130] - 2022年前三个月，工业和医疗市场整体客户需求较上年同期增加，但关键组件供应限制出货[134] - 2021年数据中心计算市场收入同比下降，2022年第一季度收入较上年同期增加，但供应限制影响出货[139] - 公司预计2022年剩余时间客户需求在各服务市场保持强劲，但全球供应链限制关键组件采购[125] 各业务线市场增长驱动因素及公司策略 - 半导体设备市场增长受多行业集成电路含量增加、先进应用需求增长等因素驱动，公司将继续投资扩大产能和能力[127][130] - 工业和医疗市场增长受宏观经济增长、智能解决方案采用增加等因素驱动，公司计划扩大产品供应和渠道覆盖[133][134] - 数据中心计算市场需求受云计算、边缘计算、人工智能和机器学习等趋势推动，公司将凭借优势渗透更多客户和应用[135][138][140] - 电信和网络市场中，5G技术有望带来增长机会，公司策略是优化产品组合并聚焦5G基础设施应用[141] 供应链相关情况 - 自2020年起，受新冠疫情影响，公司制造工厂间歇性关闭或产能降低，2022年第一季度供应链仍受干扰[121][123] - 公司实施措施改善关键材料和组件供应，缓解成本上升影响，认为高库存水平能满足客户需求[125] 财务数据 - 销售额 - 2022年第一季度销售额为3.975亿美元，较去年同期的3.516亿美元增长4580万美元，增幅13.0%，主要因半导体设备和数据中心计算市场需求和出货量增加[144][150] - 2022年第一季度各市场销售额均有增长，半导体设备市场增长2220万美元，增幅12.3%；工业和医疗市场增长450万美元，增幅5.7%；数据中心计算市场增长1710万美元，增幅28.9%；电信和网络市场增长200万美元，增幅6.1%[146][151][152][153] 财务数据 - 积压订单 - 2022年第一季度末积压订单为10.124亿美元，较2021年第四季度的9.278亿美元增加8460万美元，增幅9.1%[155] 财务数据 - 毛利润 - 2022年第一季度毛利润为1.443亿美元，较去年同期的1.375亿美元增加680万美元，但占收入百分比从39.1%降至36.3%，主要因材料和运费成本上升等[156] - 2022年第一季度非GAAP毛利润为1.45329亿美元，非GAAP毛利率为36.6%；2021年同期非GAAP毛利润为1.39699亿美元，非GAAP毛利率为39.7%[168] 财务数据 - 各项费用 - 2022年第一季度研发费用为4360万美元，较去年同期的4020万美元增加340万美元，因增加人员和相关成本等[158] - 2022年第一季度销售、一般和行政费用为4930万美元，较去年同期的4670万美元增加260万美元，主要与收购活动等有关[159] - 2022年第一季度无形资产摊销费用为550万美元，较去年同期的540万美元增加10万美元，主要因新收购无形资产的增量摊销[159] - 2022年第一季度其他收入（费用）净额为 - 84.2万美元，较去年同期的 - 50.7万美元增加 - 33.5万美元，主要因借款水平和利率上升导致利息费用增加[162] - 2022年第一季度所得税费用为695.3万美元，有效税率为15.9%，高于去年同期的528.4万美元和12.1%，主要因2017年《减税与就业法案》部分条款生效[166] 财务数据 - 非GAAP指标 - 公司使用非GAAP运营收入和非GAAP每股收益评估业务表现，这些指标虽不遵循美国GAAP，但能让读者从管理层角度评估业务[165] - 2022年第一季度非GAAP营业收入为5776.2万美元，2021年同期为6023万美元[168] - 2022年第一季度非GAAP净利润为4672.4万美元，摊薄后每股收益为1.24美元；2021年同期非GAAP净利润为4966.8万美元，摊薄后每股收益为1.29美元[169] 财务数据 - 现金及等价物与证券 - 截至2022年3月31日，公司现金及现金等价物为5.21236亿美元，有价证券为228.2万美元，总计5.23518亿美元[172] 财务数据 - 借款情况 - 截至2022年3月31日，公司信贷协议下总借款为3.9亿美元，其中固定利率定期贷款余额为2.51344亿美元，利率为1.271%；可变利率定期贷款余额为1.38656亿美元，利率为1.207%；可变利率循环信贷额度未使用，利率为1.207%，未使用额度手续费为0.10%[174] - 公司信贷安排下固定利率定期贷款额度余额为251,344千美元，利率1.271%[194] - 公司信贷安排下可变利率定期贷款额度余额为138,656千美元，利率1.207%[194] - 公司信贷安排下可变利率循环贷款额度余额为0，利率1.207%，未使用额度费用率0.10%[194] - 公司信贷协议下总借款为390,000千美元[194] 财务数据 - 股息与回购 - 2022年第一季度公司支付季度现金股息每股0.10美元，总计380万美元，预计后续将继续按季度支付[176] - 2022年第一季度公司花费659.4万美元回购8.2万股，平均回购价格为每股80.02美元，截至期末董事会授权未来回购余额为1.21783亿美元[178] 财务数据 - 现金流 - 2022年第一季度来自持续经营业务的经营活动净现金为991.3万美元，2021年同期为5426.4万美元[180][181] - 2022年第一季度投资活动净现金为 - 1370万美元，主要是购买物业和设备花费1310万美元以及业务合并花费60万美元[182] - 2022年第一季度融资活动净现金为 - 1780万美元，包括回购普通股660万美元、偿还长期债务500万美元、支付股息380万美元和基于股票奖励活动净支付240万美元[183] 风险与应对 - 外汇汇率 - 公司面临外汇汇率风险，可能影响净销售和运营结果，还会影响海外收购目标估值[190] - 公司会签订外汇汇率合约对冲外汇汇率变化风险，仅用于风险管理[191] 风险与应对 - 利率 - 信贷安排中可变利率部分利率假设提高100个基点（1%），将对公司利息费用产生140万美元的年度影响[195] - 利率变化对固定利率债务的未来收益和现金流无重大影响，但利率上升可能影响公司再融资和获取新债务的能力[195]