股东持股情况 - 截至2022年11月7日，Monty J. Bennett和Archie Bennett, Jr.持有约610,246股公司普通股，占比约19.6%；持有18,758,600股D系列可转换优先股，若转换为普通股，两人持股比例将增至约64.8%[238] 优先股转换信息 - D系列可转换优先股的转换价格为每股117.50美元，转换后可额外获得约3,991,191股公司普通股[238] 现金管理策略 - 2022年第三季度，Ashford Trust和Braemar董事会独立成员批准现金管理策略，两家公司将向公司支付现金管理费，费用按月计算并支付[242] 股东权利计划 - 2022年8月30日，公司通过与ComputerShare Trust Company, N.A.签订权利协议，采用股东权利计划，权利将于2023年7月30日到期[243][244] - 权利行使价格为每千分之一股F系列优先股275美元，持有人有权购买千分之一股F系列优先股[243] - 若有人或团体获得公司10%或以上流通普通股的实益所有权，权利将在公告后10个工作日开始分离并单独交易[245] - 若有人或团体成为收购人，权利将可兑换为价值两倍于行使价格的公司普通股或其他证券[247] 公司上市信息 - 公司于2014年11月成为上市公司，普通股在NYSE American上市[238] 公司业务开展方式 - 公司主要通过Ashford LLC、Ashford Services及其子公司开展业务，提供咨询、资产管理等多种服务[239] 子公司投资方向及RevPAR情况 - Ashford Trust专注于投资美国高档和上高档全服务酒店，RevPAR通常低于美国全国平均水平的两倍；Braemar主要投资豪华酒店和度假村，RevPAR至少为美国全国平均水平的两倍[240] 2022年第三季度财务数据关键指标变化 - 2022年第三季度总营收为1.646亿美元，较2021年同期的1.08186亿美元增加5642.2万美元，增幅52.2%[252][254] - 2022年第三季度咨询服务费用为1225.5万美元，较2021年同期的1014.3万美元增加211.2万美元，增幅20.8%[252][254] - 2022年第三季度酒店管理费为1287.6万美元，较2021年同期的775万美元增加512.6万美元，增幅66.1%[252][254] - 2022年第三季度设计和建设费用为627.6万美元，较2021年同期的220.2万美元增加407.4万美元，增幅185%[252][254] - 2022年第三季度视听收入为2615.9万美元，较2021年同期的1510.8万美元增加1105.1万美元，增幅73.1%[252][254] - 2022年第三季度成本补偿收入为9665.1万美元，较2021年同期的5987.9万美元增加3677.2万美元，增幅61.4%[252][254] - 2022年第三季度总费用为1.61813亿美元，较2021年同期的1.07559亿美元减少5425.4万美元，减幅50.4%[252] - 2022年第三季度运营收入为279.5万美元，较2021年同期的62.7万美元增加216.8万美元，增幅345.8%[252] - 2022年第三季度归属于普通股股东的净亏损为1001.8万美元，较2021年同期的923.1万美元增加78.7万美元，增幅8.5%[252] - 2022年第三季度薪资和福利费用为2132.8万美元，较2021年同期的1379.3万美元增加753.5万美元，增幅54.6%[252][257] - 2022年三季度薪资、奖金和福利相关总费用为1.9531亿美元，较2021年的1.4489亿美元增加5042万美元；总薪资和福利为2.1328亿美元，较2021年的1.3793亿美元增加7535万美元[258] - 2022年三季度设计和建设收入成本增至180万美元，较2021年的100万美元增加75.7万美元，增幅73.4%[258] - 2022年三季度视听收入成本增至1990万美元，较2021年的1140万美元增加850万美元，增幅75.1%[259] - 2022年三季度折旧和摊销费用增至810万美元，较2021年增加4万美元，增幅0.5%[259] - 2022年三季度一般和行政费用增至840万美元，较2021年增加80.5万美元，增幅10.6%[261] - 2022年三季度其他运营费用增至580万美元，较2021年增加100万美元，增幅20.8%[263] - 2022年三季度报销费用增至9660万美元，较2021年的5980万美元增加3680万美元[263] - 2022年三季度利息费用增至300万美元，较2021年的130万美元增加170万美元；2022年和2021年三季度平均LIBOR利率分别为2.47%和0.09%，平均Prime利率分别为5.37%和3.25%[266] - 2022年三季度优先股股息增至900万美元，较2021年增加26.7万美元，增幅3.0%；优先股折价摊销降至0，较2021年减少30.6万美元，降幅100.0%[271] 2022年前三季度财务数据关键指标变化 - 2022年前三季度所得税费用从2021年的9.8万美元增至61.7万美元，变化51.9万美元；当期所得税费用从2021年的310万美元降至180万美元，变化130万美元；递延所得税收益从2021年的290万美元降至120万美元，变化170万美元[268] - 2022年前九个月总营收达4.66亿美元，较2021年增加2.101亿美元，增幅82.1%[274][276][277] - 2022年前九个月咨询服务费用为3602.6万美元，较2021年增加589.4万美元，增幅19.6%[274][277] - 2022年前九个月酒店管理费用为3347.4万美元，较2021年增加1473.7万美元，增幅78.7%[274][277] - 2022年前九个月设计和建筑费用为1553.8万美元，较2021年增加992.7万美元，增幅176.9%[274][277] - 2022年前九个月视听收入为8710.1万美元，较2021年增加5893.1万美元，增幅209.2%[274][277] - 2022年前九个月成本补偿收入为2.59979亿美元，较2021年增加1.22562亿美元，增幅89.2%[274][277] - 2022年前九个月总费用为4.4794亿美元，较2021年减少1.79916亿美元，降幅67.1%[274] - 2022年前九个月运营收入为1808万美元，较2021年增加3013.8万美元，增幅249.9%[274] - 2022年前九个月净收入为490.1万美元，较2021年增加1967.5万美元，增幅133.2%[274] - 2022年前九个月归属于普通股股东的净亏损为2198.1万美元，较2021年减少1901万美元，减幅46.4%[274] 2021 - 2022年财务数据对比变化 - 设计和建设的收入成本从2021年的280万美元增加310万美元，增幅110.0%，达到2022年的590万美元[281] - 视听的收入成本从2021年的2260万美元增加3840万美元，增幅170.0%，达到2022年的6100万美元[282] - 折旧和摊销费用从2021年到2022年减少71.4万美元，降幅2.9%，降至2370万美元[283] - 一般和行政费用从2021年到2022年增加650万美元，增幅33.3%，达到2590万美元[285] - 其他运营费用从2021年到2022年增加350万美元，增幅25.8%，达到1690万美元[287] - 报销费用从2021年的1.372亿美元增加1.225亿美元，达到2022年的2.597亿美元[287] - 利息费用从2021年的380万美元增加290万美元，达到2022年的680万美元，2022年平均LIBOR利率为1.24%，2021年为0.10%；2022年平均Prime利率为4.22%，2021年为3.25%[290] - 所得税从2021年的160万美元收益变为2022年的600万美元费用，变动750万美元[293] - 优先股股息从2021年的2600万美元增加140万美元，达到2022年的2740万美元[295] - 优先股折扣摊销从2021年的93.3万美元降至2022年的0，减少93.3万美元[295] 信贷协议情况 - 2022年4月1日公司签订信贷协议，信贷额度1亿美元，包括5000万美元定期贷款，后续24个月内可分五次再借最多5000万美元[298] 合并投资组合公司应付票据净额情况 - 截至2022年9月30日和2021年12月31日，合并投资组合公司应付票据净额分别为2690万美元和3060万美元[299] 优先股股息情况 - 截至2022年11月7日，公司累计未宣告优先股股息约1810万美元，2022年多次支付D系列可转换优先股股息[300] D系列可转换优先股清算及股息率情况 - D系列可转换优先股清算价值为每股25美元，股息累计率在不同阶段分别为6.59%、6.99%、7.28%，违约后股息率增至10%[304] ERFP协议情况 - 公司与Ashford Trust和Braemar签订ERFP协议，承诺分别提供5000万美元，可增至1亿美元，截至2022年9月30日对Braemar无剩余承诺，对Ashford Trust剩余1140万美元[306][307] 股票回购计划情况 - 2017年12月5日董事会批准股票回购计划，授权最高2000万美元，2022年前九个月未回购[310] 递延补偿计划负债情况 - 截至2022年9月30日，递延补偿计划负债公允价值为260万美元，需在2024年起五年内分期向Monty J. Bennett发行约19.6万股普通股[311] 离职现金补偿承诺情况 - 公司对Welter的离职现金补偿承诺，已支付75万美元，截至2022年9月30日剩余约590万美元[312] 现金及现金等价物和受限现金情况 - 截至2022年9月30日和2021年12月31日，公司现金及现金等价物分别为4410万美元和3760万美元，受限现金分别为3710万美元和3490万美元[313] 现金流情况 - 2022年前九个月经营活动提供净现金流2410万美元，2021年同期为1240万美元；2022年前九个月投资活动使用净现金流1300万美元，2021年同期为700万美元[313][314][315] - 2022年前九个月，融资活动使用的净现金流为240万美元，包括3520万美元D系列可转换优先股股息支付、3010万美元应付票据付款等，被6870万美元应付票据借款收益抵消[317] - 2021年前九个月，融资活动使用的净现金流为1330万美元，包括840万美元D系列可转换优先股股息支付、780万美元应付票据付款等，被290万美元应付票据借款收益抵消[318] 公司负债情况 - 2022年9月30日，公司总负债9840万美元，其中9420万美元为可变利率债务，利率变动100个基点对可变利率债务年影响约94.2万美元，固定利率债务420万美元不受利率变动影响[322] 收入影响因素及运营支持方式 - 季度收入可能受极端天气、自然灾害等不可控事件不利影响，运营现金流不足时公司预计用现金或借款支持运营[319] 合同义务和承诺情况 - 自2021年12月31日以来，除流动性和资本资源部分所述项目外，合同义务和承诺无重大变化[320] 合并财务报表编制情况 - 编制合并财务报表需进行估计和假设，实际结果可能与估计不同，关键会计政策无重大变化[321] 公司市场风险情况 - 公司主要市场风险包括可变利率债务的利率变动风险和外汇汇率风险[322] 公司业务外汇风险情况 - 公司大部分收入、费用和资本采购以美元交易，INSPIRE在墨西哥和多米尼加共和国有业务，存在外汇风险，未对相关收益和现金流进行套期保值[323][324] - RED在美国以外的业务主要以美元交易[324]