诊所运营与扩展 - 公司拥有889家自有诊所和23家管理服务协议诊所，覆盖24个州[160] - 公司预计2021年新开设诊所数量为55至65家，低于此前预期的90家[168] - 2021年6月30日结束的三个月新开设10家诊所，包括新开设和收购的诊所[195] - 截至2021年6月30日，公司拥有889家自有诊所和23家管理诊所[193] 财务表现与收入 - 公司2021年6月30日结束的三个月净患者收入为1.467亿美元，同比增长54.4%[198] - 2021年上半年净患者收入为2.79亿美元，同比增长1900万美元或7.3%，主要由于COVID-19限制的演变和转诊水平的改善[215] - 2021年6月30日结束的三个月其他收入增长36.1%，达到1735万美元[200] - 2021年上半年其他收入为3410万美元，同比增长360万美元或11.8%，主要由于体育医学和MSA服务线量的增加以及AWS服务线在新地点的扩展[217] 成本与费用 - 2021年6月30日结束的三个月工资及相关成本增长49.9%，达到8091万美元[201] - 2021年上半年工资和相关成本为1.616亿美元，同比增长1230万美元或8.2%，主要由于公司增加了劳动力供应以应对患者服务需求的增加[218] - 2021年6月30日结束的三个月租金、诊所用品、合同工及其他成本增长13.9%，达到4407万美元[203] - 2021年上半年租金、诊所用品、合同劳动和其他成本为8730万美元，同比增长320万美元或3.8%，主要由于诊所数量的增加[219] - 2021年6月30日结束的三个月坏账准备减少9.0%，至358万美元[204] - 2021年上半年坏账准备为1070万美元，同比增长80万美元或8.0%，主要由于就诊量增加带来的收入增加[220] - 销售、一般和行政费用在2021年第二季度为2640万美元，同比增长160万美元或6.5%，占净营业收入的16.1%，而2020年同期为23.0%[205] - 2021年上半年销售、一般和行政费用为5110万美元，同比增长290万美元或5.9%，主要由于交易费用、外部咨询成本、股份补偿和员工相关成本的增加[221] 商誉与无形资产减值 - 公司记录了4.332亿美元的非现金商誉减值费用和3370万美元的商标无形资产减值费用[170] - 2021年第二季度商誉和无形资产减值费用为4.671亿美元，主要由于临床医生流失加速、劳动力市场竞争加剧以及每次就诊净患者收入下降[206] - 公司在2021年7月进行了中期定量减值测试，确认商誉和商标无形资产减值，分别记录非现金减值费用4.332亿美元和3370万美元[277] - 公司截至2020年12月31日的年度商誉减值测试未发现商誉减值[275] 患者访问量与收入 - 公司每日访问量（VPD）从2020年6月的12,643次逐步增加到2021年6月的21,569次[173] - 2021年6月30日结束的三个月患者访问量增加70.6%，达到138万次[199] - 2021年6月30日结束的三个月平均每日访问量增加70.6%，达到21,569次[194] - 2021年6月30日结束的三个月净患者每次访问收入下降9.5%，至106.26美元[199] 市场与政策影响 - 公司预计到2030年，美国65岁以上人口将增长40%，这将扩大市场机会[181] - 2021年1月起，公司观察到医疗保险报销率下降了约3%，并预计2022年将进一步下降3.5%[182] - 公司预计COVID-19疫情的影响将持续，但无法预测其具体时长[175] - 公司在2020年通过CARES法案获得了9150万美元的补助，其中4430万美元在2020年6月确认[177] 现金流与融资 - 截至2021年6月30日，公司现金及现金等价物为9060万美元，较2020年12月31日的1.421亿美元有所下降[237] - 业务合并后，公司从FAII信托现金中获得3.45亿美元，PIPE投资中获得3亿美元，净赎回和交易成本为8990万美元[238] - 2021年上半年，公司经营活动产生的净现金流出为2710万美元，较2020年同期的1.206亿美元净现金流入减少了1.477亿美元[251] - 2021年上半年，公司投资活动产生的净现金流出为1894万美元，较2020年同期的1123万美元增加了771万美元，主要由于新诊所的资本支出增加[252] - 2021年上半年，公司融资活动产生的净现金流出为551万美元，较2020年同期的564万美元减少了13万美元[253] 债务与利率 - 截至2021年6月30日，公司第一留置权信贷协议下的未偿还本金总额为5.549亿美元[243] - 截至2021年6月30日，公司循环贷款的年利率差为3.25%（ABR）和4.25%（LIBOR），第一留置权定期贷款的年利率差为2.50%（ABR）和3.50%（LIBOR），实际利率为4.9%[247] - 公司必须遵守第一留置权信贷协议中的财务契约，截至2021年6月30日和2020年12月31日，公司均符合该契约要求[248] - 净利息支出为3170万美元，同比下降380万美元或10.8%，主要由于2021年上半年第一和第二留置权信贷协议的有效利率降低[224] - 可赎回优先股利息支出为1010万美元，同比增加110万美元或12.3%，主要由于合同应计股息率增加[224] 会计与估值 - 公司关键会计估计包括患者收入确认和坏账准备、递延税项资产的实现以及商誉和无形资产[258] - 公司根据历史收款经验估计坏账准备，若初始收入确认估计增加或减少100个基点，年度患者净收入将影响约530万美元[265] - 公司在2020年10月1日完成了年度商誉减值测试，使用折现现金流分析和可比上市公司分析的平均值，关键假设包括未来收入增长率、EBITDA利润率、终端增长率、折现率和相关市场倍数[274] - 公司使用特许权使用费法对截至2020年10月1日的无形资产进行年度减值测试，关键假设包括预计收入增长率、特许权使用费率和折现率[274] - 公司指出，如果未来增长率、利润率和现金流的预期未达到，或市场因素发生重大变化，可能导致报告单位或无形资产减值，影响经营结果和财务状况[278] - 公司展示了估值模型的敏感性分析，假设变化可能导致商誉报告单位和商标无形资产的公允价值增加或减少[279][280] - 公司使用利率互换等衍生工具对冲现有可变利率债务工具的利率波动风险，管理层认为利率上限的结果将利率波动风险降至微不足道的水平[283] - 公司截至2021年6月30日和2020年12月31日的衍生工具公允价值分别为负债70万美元和210万美元[283] - 公司评估了ASU 2020-04标准对债务工具的影响，这些工具的利率与LIBOR挂钩，标准实施可能影响公司的合并经营结果、现金流、财务状况和相关披露[284] 其他财务事项 - 2021年第二季度可赎回优先股利息费用为480万美元，同比增长20万美元或3.8%，主要由于合同规定的应计股息率增加[210] - 2021年第二季度净亏损为4.525亿美元，而2020年同期为净收入460万美元，主要由于商誉和无形资产减值费用4.671亿美元以及2020年CARES法案下的收入未在2021年重现[212] - 或有普通股负债公允价值变动为2090万美元，涉及业务合并后Earnout Shares和Vesting Shares的公允价值变动[223] - 可赎回优先股结算损失为1400万美元，基于业务合并时向优先股股东提供的现金和股权价值[223] - 其他净支出为580万美元，同比变化4980万美元，主要由于2020年CARES法案下的Provider Relief Fund一般分配支付未在2021年重复[225] - 所得税收益为3070万美元，同比变化3250万美元，主要由于不同期间适用的年度有效税率差异[227] - 净亏损为4.703亿美元，同比增加4.668亿美元，主要由于商誉和无形资产减值费用4.671亿美元[228] - 公司没有表外安排，截至2021年6月30日和2020年12月31日均无此类安排[256] 收入来源与应收账款 - 2021年上半年，公司患者收入中商业保险占比55.8%，政府保险占比23.2%，工人赔偿占比15.3%，其他占比5.7%[267] - 截至2021年6月30日，公司应收账款中商业保险占比44.1%，政府保险占比12.1%，工人赔偿占比19.1%，其他占比24.7%[269]