财务数据关键指标变化 - 2020年12月31日，公司净贷款为16亿美元，占总资产的74.0%[37] - 2020年12月31日，公司对单一借款人的法定无担保贷款限额为3640万美元（占总风险资本的15%），特定担保贷款限额为6070万美元（占总风险资本的25%）；内部无担保贷款限额为870万美元，担保贷款限额为1450万美元；有4笔贷款给6个个人或实体或关联方超过内部限额[52] - 2020年12月31日，公司商业房地产贷款总额为11.4456亿美元，2019年为10.93142亿美元，零售、多户住宅等不同类型贷款金额及占比有相应变化[63] - 2020年12月31日，公司农业房地产担保贷款总计2140万美元，占总贷款的1.3%[61] - 2020年12月31日，公司建筑和土地贷款未偿还金额为2260万美元，占总贷款的1.5%，未支付承诺金额为1300万美元，平均贷款规模约为14.7万美元，加权平均贷款价值比为55.5%[64] - 2020年12月31日，公司一至四户家庭贷款组合（包括房屋净值贷款和信贷额度）总计1.622亿美元，占总贷款的9.8%[69] - 2020年12月31日，公司房屋净值贷款和信贷额度总计1730万美元，占总贷款的1.0%，其中170万美元由次级留置权担保，房屋净值信贷额度未使用承诺总计1230万美元[70] - 截至2020年12月31日，公司农业经营贷款为230万美元，占总贷款的0.1%[77] - 截至2020年12月31日，消费贷款总额约为520万美元，占总贷款的0.3%[79] - 截至2020年12月31日，公司有1710万美元的互惠CDARS存款和1.275亿美元的单向CDARS和ICS存款[85] - 截至2020年12月31日，与商业托管服务相关的存款总计400万美元，公司决定在2021年逐步停止这项业务[86] - 截至2020年12月31日，公司可从联邦住房贷款银行借款最高达4.212亿美元，联邦基金额度下有7500万美元可用，均无未偿还借款[89] - 2020年5月，银行从旧金山联邦住房贷款银行获得1000万美元的预支款项，截至2020年12月31日，第一笔500万美元已偿还，第二笔将于2021年5月7日到期[89] - 2020年8月6日，公司发行并出售了本金总额为6500万美元的5.25%固定至浮动利率次级票据，2025年9月15日起利率每季度重置[90] - 截至2020年12月31日，公司有830万美元（扣除按市值计价调整后）的初级次级债券[91] - 截至2020年12月31日，公司投资组合总计1.156亿美元，平均收益率为2.8%，估计期限约为4.4年[92] - 公司在2019年使用36.9万美元小银行信贷抵减季度存款保险评估费用，当年联邦存款保险公司（FDIC）费用降至13.8万美元；2020年使用剩余7.9万美元信贷后，支付FDIC评估费用49.1万美元[104] - 截至2020年12月31日，公司满足“资本充足”要求和资本保护缓冲要求[123] - 截至2020年12月31日，公司建设、土地开发和土地贷款总记录余额占总监管资本9.1%，商业房地产贷款占总监管资本322.0%[127] - 截至2020年12月31日，约80.9%的贷款以房地产作为主要或次要抵押品[198] - 截至2020年12月31日，公司有15亿美元商业贷款，其中商业房地产及建筑和土地贷款12亿美元，占总贷款的70.9%；商业和工业贷款3.1亿美元，占总贷款的18.8%[199] - 2020年发放的商业房地产贷款11亿美元中，包括2.414亿美元多户住宅贷款和2270万美元商业建筑和土地贷款[199] - 2020年发放的3.1亿美元商业和工业贷款中，包括1.356亿美元薪资保护计划（PPP）贷款[199] - 截至2020年12月31日，建筑和土地开发贷款总计2270万美元，占总贷款的1.4%，其中商业房地产建筑贷款1410万美元，住宅房地产贷款860万美元[202] - 2020年12月31日，1.491亿美元（占总贷款的9.1%）由一至四户家庭住宅贷款的第一留置权担保，房屋净值贷款和信贷额度总计1560万美元[206] - 2020年12月31日，农业贷款（包括农业房地产和经营贷款）为2140万美元，占总贷款的1.3%[209] - 截至2020年12月31日，公司持有并服务1330笔PPP贷款，余额为1.365亿美元[213] - 2020年全年，公司出售了总计2400万美元的SBA贷款（担保部分），净收益为180万美元[216] - 2020年12月31日，公司有1.934亿美元一年内到期的定期存款和16亿美元无息支票、可转让支付命令账户、储蓄和货币市场账户[229] 各条业务线数据关键指标变化 - 2020年公司参与PPP项目，共发放1359笔贷款，总额达1.402亿美元，其中704笔新客户贷款总额为8550万美元；截至2020年12月31日，已获SBA对29笔总额590万美元贷款的豁免，剩余1330笔贷款余额为1.356亿美元[37] - 截至2020年12月31日，公司贷款组合主要为商业房地产贷款和建筑贷款，总额12亿美元，占总贷款的70.2%；商业和工业贷款（包括PPP贷款）总额3.094亿美元，占总贷款的18.8%[38] - 截至2020年12月31日，公司对前10大和前25大客户（包括关联实体）的贷款总额分别约为2.201亿美元（占总贷款的13.4%）和3.838亿美元（占总贷款的23.3%）[43] - 截至2020年12月31日，公司房地产担保贷款为13亿美元，占应收贷款总额的80.0%，未发放的房地产相关承诺总额为840万美元[53] - 截至2020年12月31日，公司商业和多户房地产贷款组合总额为11亿美元，占总贷款的69.5%[53] - 截至2020年12月31日，公司非多户商业房地产贷款中，业主自用贷款为4.042亿美元，占总贷款组合的24.5%；非业主自用贷款为4.898亿美元，占总贷款组合的29.7%[54] - SBA 504贷款计划普通贷款限额为500万美元，符合公共政策目标的贷款限额为550万美元，公司一般提供60万至500万美元的SBA 504贷款；截至2020年12月31日，公司商业房地产贷款组合中包括1240万美元根据SBA 504贷款计划发放的贷款[59] - 2020年12月31日，公司商业房地产贷款中有620万美元有SBA担保，商业房地产投资组合平均贷款规模约为90.9万美元，加权平均贷款价值比为56.6%[60] - 2020年，公司发放了970万美元的SBA 7(a)贷款，其中680万美元为担保部分，出售了990万美元商业和工业SBA 7(a)贷款的担保部分，实现收益78.3万美元，2020年12月31日，商业和工业贷款组合中SBA 7(a)贷款的无担保部分总计110万美元[76] - SBA 7(a)计划中，SBA一般为贷款金额的75%提供担保，公司需保留至少5%，通常保留25%（无担保部分），贷款服务利差一般至少为1.00%，公司提供的SBA 7(a)贷款范围一般在20万美元至300万美元[75] 公司人员相关信息 - 截至2020年12月31日，公司约有315名全职等效员工[167] - 公司总裁兼首席执行官George J. Guarini，67岁，有超30年银行业经验[173] - 公司高级执行副总裁兼首席运营官Janet L. King，58岁，有超29年银行业经验[174] - 公司高级执行副总裁、首席财务官兼公司秘书Keary L. Colwell，61岁，有超28年银行和金融领域经验[175] - Mary Therese (Terry) Curley于2017年4月加入公司，此前在多家银行担任多个职位[178] - David Funkhouser自2015年6月起担任银行执行副总裁兼首席信贷官，有超30年银行业经验[179] - Rick Pak自2019年1月起担任银行执行副总裁兼首席贷款官，在银行业有超30年经验[180] - Izabella L. Zhu于2013年9月加入银行担任首席风险官[181] 公司监管与政策相关信息 - FDIC为银行存款账户提供最高每单独保险存款所有权权利或类别25万美元的保险[102] - 目前，FDIC的基本评估费率为3至30个基点，资产低于100亿美元的机构费率根据监管评级和某些财务比率确定[103] - 截至2018年9月30日，存款保险基金（DIF）储备率超过1.35%，大银行（合并总资产100亿美元及以上）附加费结束，小银行（合并总资产低于100亿美元）获得评估信贷[104] - 联邦保险金融机构需维持最低监管资本水平，最低资本比率要求为CET1资本比率4.5%、一级资本比率6.0%、总风险资本比率8.0%、杠杆比率4.0%[111] - 资本监管规定要求资本保护缓冲，额外CET1资本需高于风险加权资产的2.5%，以避免股息支付、股票回购和奖金支付受限[114] - 银行控股公司需合并总风险资本比率达10.0%或更高、一级风险资本比率达6.0%或更高才被视为“资本充足”；存款机构需一级风险资本比率至少8.0%、总风险资本比率至少10.0%、CET1资本比率至少6.5%、杠杆比率至少5.0%[115] - 2018年5月颁布的法案要求为资产低于100亿美元的机构设立8 - 10%的社区银行杠杆比率（CBLR），2020年1月1日生效，杠杆比率超9.0%一般被视为资本充足，但公司未采用[116][117] - 商业房地产贷款监管指引标准为：建设、土地开发和其他土地贷款总额占银行总监管资本100%或以上；或商业房地产贷款总额占银行总监管资本300%或以上，或商业房地产贷款组合余额在过去36个月内增长50%或以上[124][125] - 因新冠疫情，美联储自2020年3月26日起将准备金要求比率降至0%[130] - 银行与关联方的“涵盖交易”限于银行资本和盈余的10%，所有关联方的此类交易合计限于银行资本和盈余的20%[131] - 银行最近一次社区再投资法案（CRA）检查评级为“满意”[134] - 银行向公司支付股息受银行收益、资本状况及联邦和州法律、法规和政策限制，若未满足资本保护缓冲要求，股息可能受限或禁止[135] - 公司作为银行唯一股东，是向美联储注册的银行控股公司，需按要求提交季度报告并提供额外信息[141] - 收购公司或银行、取得控制权或收购其他银行控股公司等一般需经联邦和州银行监管机构事先批准，“控制”定义包括控制实体10%的有表决权股票[143] - 《银行控股公司法》禁止银行控股公司收购非银行或银行控股公司超过5%的有表决权股份[144] - 自2018年8月30日起，合并资产少于30亿美元的银行控股公司通常不再受美联储资本监管规定约束[145] - 公司作为“新兴成长公司”，只要保持该状态，就无需遵守《多德 - 弗兰克法案》规定的某些披露要求，新兴成长公司状态持续到最早满足四个条件之一为止，其中包括年度总收入达到10.7亿美元或以上等[149] - 美联储批准银行控股公司跨州收购银行时，申请人及其存款机构关联方控制的美国境内保险存款不得超过10.0%，目标银行所在州或其分行所在州的存款不得超过30%[151] - 银行控股公司回购股票，若购买或赎回的总对价与前十二个月此类交易的净对价之和达到或超过其合并净资产的10%，需提前书面通知美联储[154] - 《CARES法案》允许银行选择暂停GAAP对与COVID - 19大流行相关贷款修改的要求，直至国家紧急状态终止日期后60天或2022年1月1日较早者[156] - PPP贷款申请期于2020年8月8日结束，SBA于2020年10月2日开始批准PPP贷款豁免申请并向贷款人汇款，《CAA, 2021》将PPP延长至2021年3月31日[157] - 2020年4月联邦银行机构将最低CBLR从9%降至8%，2020年CBLR为8%，2021年为8.5%，2022年1月1日起恢复至9% [158] 公司风险相关信息 - 截至2020年12月31日，因新冠疫情被降级且仍处于降级状态的贷款总计1.033亿美元[191] - 建设贷款涉及额外风险，包括项目价值不确定、成本超预期、市场低迷导致违约增加等[204] - 一至四户家庭住宅贷款受地区和当地经济条件影响，房地产价值下降会增加损失风险[207] - 农业贷款受天气、市场价格、政府法规等多种因素影响，风险较高[211] - PPP贷款面临信用、豁免和担保风险，SBA可能因贷款发放、资金提供或服务问题拒绝承担担保责任[213] - 因新冠疫情，美联储将联邦基金目标利率下调150个基点至0.00% - 0.25%，导致整体利率下降，对公司净利息收入产生负面影响[227] - 利率变化会影响公司贷款和投资利息收入、存款和借款利息支出，还会影响贷款发放与销售、金融资产和负债公允价值等多方面[228] - 市场利率持续上升可能对公司收益产生不利影响，若存款和借款利率上升快于贷款和投资收益率，净利息收入会受影响[229] - 公司虽实施资产和负债管理策略降低利率变化影响，但市场利率大幅、意外或长期变化仍可能对财务状况和经营成果产生重大不利影响[230] - 公司利率风险建模技术和假设可能无法完全预测或捕捉实际利率变化对资产负债表或预计经营成果的影响[230] - 利率变化可能导致公司证券投资组合出现损失，多种因素会影响证券公允价值，2020年公司证券投资组合未发生非暂时性减值[234]