公司业务概况 - 公司是跨国制药公司，通过三个子公司运营业务，2018年收购Cosmofarm，预计增加销售和利润率[15] - 公司已进入维生素和膳食补充剂领域，2018年第四季度开始销售自有品牌Sky Premium Life的营养保健品[20] - 公司主要战略是成为全球药品批发和进出口公司，构建跨国网络并扩大产品组合[31] - 公司致力于优化和发展药品采购与分销业务，通过自动化系统提高运营和资本效率[32] - 公司是国际药品批发商，业务主要是欧盟内品牌药跨境销售[246] - 2018年进入维生素和膳食补充剂领域，同年收购Cosmofarm进入全产品线药品批发分销领域[247] 子公司情况 - Cosmofarm为希腊大雅典地区约1500家独立零售药店和40家药品批发商提供产品[20] - 公司旗下SkyPharm有70个产品代码，预计2021年底达到150个；Decahedron出口约11000个药品代码；Cosmofarm交易超32000种药品[45][49] - Cosmofarm向超1500家药店和85家批发商分销产品，ROWA机器人仓库系统错误率为0%[48] - 2017年2月，公司完成对Decahedron Ltd.的收购，其股东获得公司17万股普通股[260] - 2018年9月29日，公司持有SkyPharm 100%的股份；9月30日，出售子公司Amplerissimo 100%的已发行资本[262] - 2018年12月19日，公司完成对Cosmofarm Ltd.的收购，收购价为20万欧元[263] - Cosmofarm为约370家独立零售药店和40家药品批发商供货[247] 业务拓展与计划 - 公司密切关注欧洲大麻产品衍生物法律框架，计划向获批欧盟国家分销相关产品[22] - 公司计划利用现有网络向欧盟国家分销大麻产品衍生物[250] - 公司通过收购拓展全产品线批发分销业务，预计增加销售和利润率[40] 品牌药品评估 - 公司不断评估品牌药品的产品可用性、定价、需求趋势和专利到期情况以提升业绩[33] - 公司评估品牌药品专利到期后的供需动态，为通用药品出口供应商提供指导[35] 自有品牌营养保健品 - 公司自2018年第四季度开始销售自有品牌营养保健品，其利润率高于批发其他品牌[36] - 公司与Doc Pharma签订研发协议，开发和生产营养保健品，2018年第四季度自有品牌营养保健品首次销售[90] 收入与市场占比 - 2020年和2019年，Medihelm SA分别占公司总合并收入的14.79%和3.00%[53] - 2020年和2019年，希腊市场分别占公司总合并收入的92.31%和65.71%[55] 采购情况 - 2020财年，前4大供应商占公司采购额约22.40%[58] - 2020年，Doc Pharma S.A、Vianex S.A、Pfizer Hellas、Farmaserv Lilly分别占采购额的10.34%、4.71%、4.19%、3.16%[59] 市场竞争 - 公司在竞争激烈和高度监管的市场开展业务，竞争因素包括疗效、安全性等[60] - 公司通过专注高进入壁垒产品，结合多方面能力开发产品以获取竞争优势[65] 系统与法规 - 公司在欧洲的批发药品分销设施使用一个主要的ERP系统，并进行升级投资[69] - 公司业务需遵守欧盟及成员国法规，SkyPharm和Decahedron需符合良好分销规范以获批发授权[72][74] - 公司子公司SkyPharm于2015年7月22日获得人类药品批发分销授权，有效期至2020年7月22日，因疫情自动延长至2021年底[75] 股权交易 - 2018年3月19日公司与Marathon签订分销和股权收购协议，获得其33 1/3%股权（500万股）及200万加元现金，满足销售目标还有额外款项[81][83] - 2018年公司通过两次股份交换协议将持有的Marathon股份全部转让给KBB，获得1000万股KBB股份，占其已发行和流通股份约7%[84] 员工情况 - 截至2020年12月31日，公司希腊子公司有85名全职员工，Decahedron有3名全职员工，母公司有1名行政人员[85][86] 审计报告 - 审计报告认为公司2020年和2019年合并财务报表在所有重大方面公允反映财务状况、经营成果和现金流量，但公司持续经营能力存疑[212][213] 存货估值 - 公司采用加权平均法计算存货，评估时需考虑多种因素，审计对存货估值调整的评估工作广泛且需高度判断[220][222] 财务数据（营收、利润等） - 2020年总营收为5540.6337万美元，较2019年的3967.6385万美元增长约39.64%[234] - 2020年净利润为82.0786万美元，而2019年净亏损329.8965万美元[234] - 2020年基本和摊薄后每股净收益均为0.06美元，2019年基本和摊薄后每股净亏损均为0.25美元[235] - 截至2020年12月31日，总资产为4384.4413万美元，较2019年的2387.9636万美元增长约83.69%[228] - 截至2020年12月31日，总负债为4800.5426万美元，较2019年的3034.0465万美元增长约58.22%[229] - 截至2020年12月31日，股东赤字为416.1013万美元，较2019年的646.0829万美元有所收窄[231] - 2020年毛利润为806.038万美元，较2019年的366.2269万美元增长约119.99%[234] - 2020年总运营费用为534.6087万美元，较2019年的391.8078万美元增长约36.44%[234] - 2020年其他费用净额为151.5972万美元，较2019年的286.0341万美元有所减少[234] - 2020年综合收入为169.2021万美元，而2019年综合亏损为334.8132万美元[235] - 2020年净收入为820,786美元，2019年净亏损为3,298,965美元[240] - 2020年经营活动净现金使用量为11,501,718美元，2019年为4,788,842美元[240] - 2020年投资活动净现金使用量为117,744美元，2019年为提供588,929美元[240] - 2020年融资活动净现金提供量为12,460,541美元，2019年为3,587,330美元[242] - 2020年现金净增加589,858美元，2019年净减少825,806美元[242] - 2020年末现金余额为628,395美元，年初为38,537美元[242] - 2020年公司营收为5540.6337万美元，净利润为82.0786万美元，经营活动净现金使用量为1150.1718万美元[264] - 截至2020年12月31日，公司营运资金为597.987万美元，累计亏损为1875.0824万美元，股东赤字为416.1013万美元[264] 财务数据（其他） - 2020年和2019年12月31日，公司应收账款坏账准备分别为71.5845万美元和52.9252万美元[285] - 2020年和2019年12月31日，公司增值税净应付余额分别为15.9198万美元和13.6891万美元[286] - 2020年和2019年折旧费用分别为24.0886万美元和20.1万美元[290] - 2020年和2019年，公司长期资产无减值情况[291] - 2020年和2019年12月31日，欧元兑美元汇率分别为1.2230和1.1227，英镑兑美元汇率分别为1.3662和1.3185[280] - 2018年12月19日，公司因收购Cosmo farm记录了49,697美元的商誉[294] - 2020年和2019年的摊销费用分别为33,176美元和33,086美元[296] - 截至2020年12月31日，投资包括3,000,000股ICC International Cannabis Corp.（价值0美元）、40,000股Diversa S.A.（价值218,183美元）、16,666股希腊国民银行（价值4,609美元）以及4,772美元未公开交易的Pancreta bank股权证券[300] - 2020年和2019年按公允价值计量的资产总账面价值分别为222,792美元和238,940美元[304][307] - 2020年有1个客户贡献了总营收的14.82%和应收账款的14.65%，2019年无此类客户[317] - 公司在希腊和英国需缴纳所得税，希腊税率为24%，英国为19%[316] - 截至2020年12月31日和2019年12月31日，潜在所得税负债分别为0美元和79,716美元[321] - 截至2020年12月31日和2019年12月31日，退休和终止福利负债分别为107,167美元和77,170美元[322] - 2020年和2019年加权平均普通股基本股数分别为13,270,097股和13,273,596股，稀释股数分别为13,307,795股和13,273,596股[324] 会计准则相关 - 2020年8月，FASB发布ASU 2020 - 06简化可转换工具的会计处理[325] - 限制会计模型将使嵌入式转换特征与主合同单独确认的情况减少[326] - 继续适用分离模型的可转换工具包括特定两类[326] - ASU 2020 - 06修订了实体自身权益合同的衍生工具范围例外指引[326] - ASU 2020 - 06将于2024年1月1日对公司生效[326] - 允许提前采用，但不早于2021年1月1日，包括该年的中期期间[326] - 管理层正在评估采用ASU 2020 - 06对合并财务报表的影响[326]