公司收购与资产交易 - 2022年3月公司完成Uinta交易，支付6.213亿美元现金及相关交易费用，收购约14.5万净英亩土地和400口生产井，同时将循环信贷融资的借款基数提高至18亿美元，选定承诺金额提高至13亿美元，产生融资成本1310万美元[142] - 2021年12月公司完成Central Basin Platform收购，支付6040万美元现金[144] - 2022年2月公司将墨西哥湾资产注入Chama Energy LLC，获得9.4%权益，价值约380万美元，确认450万美元收益[149] - 2021年5月公司赎回第三方投资者持有的非控股权益，第三方投资者贡献约3550万美元现金偿还债务，其持股比例在2.21% - 7.38%之间[145] - 2021年4月少数投资者将其在Barnett盆地天然气资产的100%权益交换为9508个A类单位，占公司合并所有权的0.77%[146] 商品衍生品交易 - 2022年第一季度结算部分收购的石油商品衍生品头寸，签订新的2022年商品衍生品合同，净成本5410万美元，互换价格为每桶75美元[143] - 2022年第一季度商品衍生品损失为6.73486亿美元，较2021年同期增加4.267亿美元，增幅173%[176] - 截至2022年3月31日，公司衍生品投资组合的总名义价值约为22亿美元，商品衍生品合约的公允价值为净负债10亿美元[222] - 基于2022年3月31日未平仓的商品衍生品头寸，纽约商业交易所西德克萨斯中质原油、布伦特原油价格、亨利枢纽指数价格、天然气凝析液价格和基差价格假设变动10%，将使公司的净商品衍生品头寸变动约3.09亿美元[223] 资本支出计划 - 公司预计2022年资本支出约6 - 7亿美元（不包括收购），约95%用于勘探开发，约5%用于其他资本支出[154] 业务收入占比与销售体积 - 2022年第一季度石油、天然气和NGL生产收入占比分别为64%、24%和12%，2021年同期分别为62%、26%和12%[156] - 2022年第一季度石油、天然气和NGL销售体积分别为3985千桶、30014百万立方英尺和1827千桶，2021年同期分别为3318千桶、20823百万立方英尺和1445千桶[157] - 2022年第一季度总销售体积为10814千桶油当量，较2021年增加2580千桶油当量，主要因2021年的收购增加3135千桶油当量，其他资产因自然衰减减少555千桶油当量[157] 营收与价格变化 - 2022年第一季度与2021年同期相比，公司石油收入增加1.836亿美元，增幅97%，天然气收入增加6230万美元，增幅77%，NGL收入增加3510万美元，增幅97%，中游及其他收入增加10万美元，增幅1%，总营收增加2.81049亿美元，增幅88%[165] - 2022年第一季度与2021年同期相比，公司石油平均实现价格（不含衍生品结算）从56.93美元/桶涨至93.47美元/桶，增幅64%，天然气从3.89美元/Mcf涨至4.77美元/Mcf，增幅23%，NGL从24.98美元/桶涨至38.97美元/桶，增幅56%，总体从37.17美元/Boe涨至54.28美元/Boe，增幅46%[165] - 2022年第一季度与2021年同期相比，公司石油净销售体积从331.8万桶增至398.5万桶，增幅20%，天然气从2082.3万Mcf增至3001.4万Mcf，增幅44%，NGL从144.5万桶增至182.7万桶，增幅26%，总体从823.4万Boe增至1081.4万Boe，增幅31%[165] - 2022年第一季度与2021年同期相比，公司石油日均净销售体积从3.7万桶/天增至4.4万桶/天，增幅19%，天然气从231万Mcf/天增至333万Mcf/天，增幅44%，NGL从1.6万桶/天增至2万桶/天，增幅25%，总体从9.1万Boe/天增至12万Boe/天，增幅32%[165] - 2022年第一季度NYMEX石油和天然气平均价格分别为94.29美元/桶和4.95美元/Mcf，2021年同期分别为57.84美元/桶和2.69美元/Mcf[163] - 2022年第一季度石油、天然气、NGL包含衍生品结算的实现价格分别为68.36美元/桶、3.11美元/Mcf、24.81美元/桶，2021年同期分别为50.28美元/桶、3.88美元/Mcf、16.87美元/桶[163] 费用变化 - 2022年第一季度与2021年同期相比，公司运营费用增加8000万美元，增幅57%，折旧、损耗和摊销增加1520万美元，增幅18%，一般及行政费用增加1590万美元，增幅240%，其他运营成本减少475.5万美元，总费用增加1.06264亿美元，增幅46%[170] - 2022年第一季度与2021年同期相比，公司剔除生产及其他税后的运营费用从13.72美元/Boe涨至15.97美元/Boe，增幅16%，生产及其他税从3.2美元/Boe涨至4.3美元/Boe，增幅34%，折旧、损耗和摊销从10.19美元/Boe降至9.16美元/Boe，降幅10%[170] - 2022年第一季度行政费用为2252.2万美元，较2021年同期的662.9万美元增加1589.3万美元，增幅240%[174] - 2022年第一季度利息费用为1650万美元，较2021年同期的740万美元增加124%[175] - 2022年第一季度交易和非经常性费用为1160万美元，2021年同期为60万美元[179] 经济套期保值 - 2022年第一季度石油、天然气、NGL的经济套期保值比例分别为75%、75%、51%，2021年同期分别为83%、87%、72%[163] - 公司计划继续进行经济套期保值安排，以减少近期大宗商品价格波动风险，保护现金流和企业回报，维持流动性[162] - 公司定期签订商品衍生品合约以降低油气价格波动对现金流的影响，采用积极的经济对冲策略缓解短期价格波动[221] 财务指标变化 - 2022年第一季度调整后EBITDAX为1.94906亿美元，较2021年同期的1.41884亿美元增加5302.2万美元，增幅37%[179] - 2022年第一季度杠杆自由现金流为895.49万美元，较2021年同期的1068.83万美元减少173.34万美元，降幅16%[179] 现金流量情况 - 2022年第一季度经营活动提供的净现金为1.37291亿美元，较2021年同期增加1100万美元，增幅9%[187] - 2022年第一季度投资活动使用的净现金为7.13394亿美元，较2021年同期增加6.195亿美元，增幅659%[188] - 2022年第一季度融资活动提供的净现金为5.61517亿美元，2021年同期使用现金349万美元[190] 债务与信贷情况 - 截至2022年3月31日，现金及现金等价物为1.12548亿美元，长期债务为16.26873亿美元[186] - 2023年5月1日前，公司可用不超过特定股权发行所得净收益的现金，按本金107.250%的赎回价格赎回最多40%的优先票据本金总额[193] - 2022年3月31日，公司循环信贷安排下有9.41亿美元未偿还借款和2070万美元未偿还信用证[195] - 公司循环信贷安排的借款基础增加至18亿美元，选定承贷金额为13亿美元[196] - 2022年3月31日，公司贷款未偿还金额的加权平均利率为3.16%，未使用循环承贷额度的费用为每年0.50%[197] - 2022年3月31日，公司有9.41亿美元的浮动利率债务未偿还[229] - 假设未偿还金额不变，平均利率变动1%，将使截至2022年3月31日的三个月利息支出变动约240万美元[229] 物业开发与收购支出 - 2022年第一季度，公司石油和天然气物业开发总支出为8.548亿美元，2021年同期为2.4827亿美元[196] - 2022年第一季度，公司用于收购石油和天然气物业的现金为6.20342亿美元，2021年同期为6409万美元[196] 股息支付情况 - 2022年3月31日，公司支付了每股0.12美元的A类普通股首季现金股息[208] - 2022年5月10日，董事会批准支付2022年第一季度每股0.17美元的A类普通股现金股息，年化后为每股0.68美元[209] 非GAAP财务指标定义 - 公司定义的非GAAP财务指标包括调整后EBITDAX和杠杆自由现金流[213] 市场风险敞口 - 公司主要市场风险敞口在于石油、天然气和NGLs产品的定价[218] 衍生品管理 - 公司衍生品资产和负债在合并资产负债表中分类为风险管理资产和负债，使用衍生品工具并签订受ISDA主协议约束的掉期合约[224] 风险控制措施 - 公司现金及现金等价物面临信用风险集中问题，通过将资金存入主要金融机构管理和控制该风险，且余额常超过联邦保险限额[225] - 公司向各类客户销售油气产品，根据客户财务状况和历史付款记录提供信贷，认为失去单个客户不会对经营业绩产生重大影响[226][227] - 为降低衍生品工具的信用风险，公司仅与管理层认为有信誉的金融机构签订衍生品合约，且ISDA协议允许与同一交易对手净额结算头寸[228] 市场状况预测 - 油气产品的未来市场状况取决于众多不可控因素，无法准确预测[226]