财务报告货币及汇率换算规则 - 本季度报告所有货币金额均以美元为报告货币，资产和负债按2021年9月30日、2020年9月30日和2020年12月31日汇率换算，股东权益交易按历史汇率换算，净损益和现金流量表按报告期平均汇率换算[123] 加元兑美元汇率情况 - 加元兑美元2021年9月30日平均汇率为1.2593，即期汇率为1.2680，年初至今平均汇率为1.2519；2020年9月30日平均汇率为1.3323，即期汇率为1.3308，年初至今平均汇率为1.3539；2020年12月31日平均汇率为1.3036，即期汇率为1.2751，年初至今平均汇率为1.3411[123] 公司业务定位与品牌组合 - 公司是创新的全球大麻素公司，在四大洲有生产和分销业务，致力于推进大麻研究、技术和产品开发，打造标志性品牌组合[124] - 公司品牌组合包括Spinach、PEACE NATURALS、Lord Jones、Happy Dance和PEACE+™，不再生产或分销COVE品牌产品[124] 公司核心战略 - 公司通过专注四个核心战略优先事项为股东创造价值，即发展标志性品牌组合、建立多元化全球销售和分销网络、建立高效全球供应链、创造和货币化颠覆性知识产权[125] 公司业务部门划分 - 公司通过美国和世界其他地区两个业务部门报告，代表公司运营的地理区域和各区域内不同产品[127] 美国业务部门业务内容 - 美国业务部门通过电子商务、零售和酒店合作伙伴渠道在美国制造、营销和分销美国大麻衍生补充剂和化妆品，品牌有Lord Jones、Happy Dance和PEACE+[127] 公司持股情况 - 截至2021年9月30日，公司持有Cronos Australia Limited约31%的已发行资本[128] 疫情对公司收入影响 - 2021年前六个月加拿大的封锁措施对公司短期收入增长产生负面影响，预计第三季度的重新开放计划将在2021年剩余时间部分缓解这一影响[132] 公司产品推出情况 - 2021年第三季度，公司在加拿大推出新的高 potency品种Atomic Sour Grapefruit和Cocoa Bomba；10月推出首款培养大麻素产品SPINACH FEELZ™ Chill Bliss 2:1 THC|CBG软糖；2022年1月在加拿大成人用大麻市场推出1克含THC和CBG的 vape[135] 公司大麻素生产力目标实现情况 - 2021年8月，公司宣布在Ginkgo战略合作伙伴关系下实现CBGA的最终生产力目标；11月实现第二种大麻素CBGVA的最终生产力目标[140] 公司管理层任命情况 - 公司任命Jeff Jacobson为北美增长部高级副总裁兼负责人，任命John Griese为北美运营部高级副总裁兼负责人[141] 公司整体净收入情况 - 2021年第三季度末三个月，公司净收入为2040万美元，较2020年同期增加900万美元，增幅80%；九个月净收入为4860万美元，较2020年同期增加1900万美元，增幅64%[145][146] 公司整体销售成本情况 - 2021年第三季度末三个月，公司销售成本为2110万美元，较2020年同期增加约820万美元，增幅64%；九个月销售成本为5620万美元，较2020年同期增加约2660万美元，增幅90%[145][147] 公司整体库存减记情况 - 2021年第三季度末三个月，公司无库存减记；九个月库存减记为1200万美元，较2020年同期增加约90万美元，增幅8%[145][148] 公司整体毛利润及毛利率情况 - 2021年第三季度末三个月，公司毛利润为 - 73万美元，较2020年同期增加80.7万美元，增幅53%；九个月毛利润为 - 1947.7万美元，较2020年同期减少854.2万美元，降幅78%[145] - 2021年第三季度末三个月，公司毛利率为 - 4%，较2020年同期提升10个百分点；九个月毛利率为 - 40%，较2020年同期下降3个百分点[145] - 2021年第三季度公司合并毛利润为 - 0.7百万美元，较2020年同期增加0.8百万美元；前九个月毛利润为 - 19.5百万美元，较2020年同期减少8.5百万美元[149] 公司各项费用情况 - 2021年第三季度销售和营销费用为1082.1万美元，较2020年同期增加358.5万美元，增幅50%；前九个月为3428.4万美元，较2020年同期增加1343.5万美元，增幅64%[152] - 2021年第三季度研发费用为647.3万美元，较2020年同期增加173.9万美元，增幅37%；前九个月为1677.4万美元，较2020年同期增加381.9万美元，增幅29%[152] - 2021年第三季度一般及行政费用为3254.6万美元，较2020年同期增加1368.6万美元，增幅73%；前九个月为7686.9万美元，较2020年同期增加1582.1万美元，增幅26%[152] - 2021年前九个月商誉及 indefinite - lived 无形资产减值损失为2.35056亿美元，较2020年同期增加1.95056亿美元，增幅488%[152] - 2021年第三季度长期资产减值损失为178.4万美元，2020年同期无此项损失；前九个月为473.9万美元，2020年同期无此项损失[152] 公司净利息收入、衍生负债重估收益等情况 - 2021年第三季度净利息收入为206.4万美元，较2020年同期减少171.7万美元，降幅45%；前九个月为668.6万美元，较2020年同期减少858万美元，降幅56%[159] - 2021年第三季度衍生负债重估收益为1.32916亿美元，较2020年同期增加2760.9万美元，增幅26%；前九个月为1.3129亿美元，较2020年同期减少5150.5万美元，降幅28%[159] - 2021年第三季度其他投资处置收益为0，2020年同期为400万美元；前九个月为0，2020年同期为474.3万美元[159] - 2021年第三季度终止经营业务收益为8.2万美元，较2020年同期增加55.5万美元，增幅117%；前九个月损失为50万美元，较2020年同期基本无变化[159] ROW业务板块净收入情况 - ROW业务板块2021年Q3净收入1830万美元，较2020年同期增加860万美元，增幅88%；前9个月净收入4190万美元，较2020年同期增加1820万美元，增幅77%[169] ROW业务板块销售成本情况 - ROW业务板块2021年Q3销售成本1770万美元，较2020年同期增加580万美元，增幅49%；前9个月销售成本4990万美元，较2020年同期增加2400万美元，增幅92%[170] ROW业务板块库存减记情况 - ROW业务板块2021年前9个月库存减记1200万美元，较2020年同期增加约90万美元，增幅8%[171] ROW业务板块毛利润情况 - ROW业务板块2021年Q3毛利润60万美元，较2020年同期增加280万美元；前9个月毛利润 - 2000万美元，较2020年同期减少670万美元[172] 美国业务板块净收入情况 - 美国业务板块2021年Q3净收入210万美元，较2020年同期增加50万美元，增幅28%；前9个月净收入680万美元，较2020年同期增加80万美元，增幅13%[175] 美国业务板块销售成本情况 - 美国业务板块2021年Q3销售成本340万美元，较2020年同期增加240万美元，增幅250%；前9个月销售成本630万美元，较2020年同期增加260万美元，增幅71%[175] 美国业务板块毛利润情况 - 美国业务板块2021年Q3毛利润 - 130万美元，较2020年同期减少200万美元；前9个月毛利润50万美元，较2020年同期减少180万美元[175] 财务报告原则 - 公司按美国公认会计原则报告财务结果，本季度报告提及非美国公认会计原则的指标作为补充信息[179] 非美国公认会计原则指标情况 - 管理层审查调整后EBITDA这一非美国公认会计原则指标，该指标排除了非现金项目和不反映管理层对经营业务持续表现评估的项目[180] ROW业务板块收入增长原因 - ROW业务板块Q3净收入增长主要因加拿大成人用大麻花和提取物市场增长及以色列医用大麻市场销售；前9个月增长主要因加拿大成人用大麻花市场增长及以色列医用大麻市场销售[169] 公司现金及等价物与短期投资情况 - 截至2021年9月30日，公司现金及现金等价物为8.426亿美元，短期投资为1.972亿美元[192] 公司经营活动现金使用情况 - 2021年前九个月经营活动使用现金1.177亿美元，2020年同期为1.065亿美元，现金使用增加1110万美元[193] 公司投资活动现金使用情况 - 2021年前九个月投资活动使用现金1.102亿美元，2020年同期为提供现金3780万美元，现金使用增加1.48亿美元[194] - 2021年前九个月投资活动现金使用增加主要因对PharmaCann投资约1.104亿美元及短期投资收益净减少7850万美元[194] 公司融资活动现金使用情况 - 2021年前九个月融资活动使用现金1320万美元，2020年同期为230万美元，现金使用增加1080万美元[195] - 2021年前九个月融资活动现金使用增加主要因基于股份奖励支付的预扣税增加1100万美元[195] 公司净利润情况 - 2021年第三季度美国净亏损1.3499亿美元，其他地区净利润9.7198亿美元，公司整体净利润7.7666亿美元[183] - 2021年前九个月美国净亏损2.73438亿美元，其他地区净利润3467.8万美元，公司整体净亏损2.63312亿美元[187] - 2020年前九个月美国净亏损6450.7万美元，其他地区净利润1.2564亿美元，公司整体净利润3644.2万美元[187] 公司调整后EBITDA情况 - 2021年第三季度调整后EBITDA为亏损4.6773亿美元，2020年前九个月为亏损9.412亿美元[183][187] 公司应收账款信贷损失准备金估算方法变更 - 2021年第三季度，公司将应收账款信贷损失准备金的估算方法从历史信贷损失法改为违约概率法[198] 公司信贷损失应计准备金余额情况 - 截至2021年9月30日和2020年12月31日，信贷损失应计准备金余额分别为1490万美元和260万美元[198] 公司衍生负债公允价值计算模型 - 公司使用Black - Scholes模型计算衍生负债的公允价值，2021年9月30日波动率基于公司基础股权证券的历史和隐含波动率的等权重混合水平，2020年12月31日基于公司和同行公司的历史波动率混合水平[198] 加元汇率变动对净资产账面价值影响 - 加元汇率变动10%，截至2021年9月30日和2020年12月31日将分别影响净资产账面价值约9910万美元和9720万美元[199] 外币汇率变动对公司营收和净利润影响 - 外币相对于美元升值会对公司营业收入和净利润产生不利影响，贬值则有积极影响[199] 公司外汇风险套期保值情况 - 公司历史上未进行套期保值交易，目前也不打算进行此类交易以降低外汇风险[199]