财务业绩：收入和利润（同比环比） - 营业收入114.99亿元人民币，同比增长34.64%[28] - 归属于母公司股东的净利润43.34亿元人民币，同比增长23.73%[28] - 公司营业收入114.99亿元，同比增长34.64%[36] - 归属于母公司净利润43.34亿元，同比增长23.73%[36] - 营业收入114.99亿元，同比增长34.64%[69][70] - 归属于上市公司股东的净利润43.34亿元，同比增长23.73%[69] - 手续费及佣金净收入45.22亿元，同比增长25.85%[70][73] - 利息净收入14.02亿元，同比增长38.18%[70][73] - 其他业务收入19.95亿元，同比增长342.39%[70][73] - 基本每股收益0.50元/股，同比增长27.09%[29] - 加权平均净资产收益率5.45%，同比增加0.84个百分点[29] 财务业绩：成本和费用（同比环比） - 经营活动产生的现金流量净额81.04亿元人民币，同比下降62.74%[28] - 经营活动现金流量净额81.04亿元，同比下降62.74%[33] - 经营活动产生的现金流量净额81.04亿元，同比下降62.74%[69][72] 业务资格与牌照 - 公司拥有沪深300ETF期权主做市商资格，于2019年12月获深圳证券交易所批准[14] - 公司获准开展国债期货做市业务，于2019年5月获中国证监会证券基金机构监管部批准[16] - 公司取得原油期货做市业务资格，于2018年10月获上海国际能源交易中心批准[16] - 公司获得试点开展跨境业务资格，于2018年4月获中国证监会证券基金机构监管部批准[16] - 公司取得深港通下港股通业务交易权限，于2016年11月获深圳证券交易所批准[16] - 公司获得证券投资基金托管资格，于2014年1月获中国证监会批准[16] - 公司取得融资融券业务资格，于2010年6月获中国证监会批准[17] - 公司获得经营外资股业务资格，于2002年9月获中国证监会批准[17] - 招商证券于2002年5月取得中国证监会批准的受托投资管理业务资格[18] - 招证国际于2014年6月获香港证监会批准期货合约交易及提供意见资格[19] - 招商期货于2020年7月换发取得《经营证券期货业务许可证》包含商品期货经纪、金融期货经纪及期货投资咨询资格[20] - 招商期货于2018年3月获得中国期货业协会批准的做市业务资格[20] - 招商证券子公司于2017年4月取得中国证券业协会批准的私募投资基金子公司资格[22] - 公司于2015年11月获得深圳市合格境内投资者境外投资试点资格[23] 财富管理与经纪业务表现 - 代理买卖证券业务净收入市场份额4.81%行业排名第3较2019年提升4名[40] - 公司APP月度活跃用户数378.63万户较2019年末增长25.33%[41] - 财富管理高净值客户人数同比增长36.98%代理销售金融产品净收入同比增长126.71%[41] - 代理销售理财产品规模5,017.73亿元同比增长8.09%[41][42] - 股票期权累计交易量同比增长60.97%累计开户数市场份额8.77%行业第1[42] - 招商期货客户权益规模78.83亿元较2019年末增长40.27%[42] - 融资融券余额581.38亿元较2019年末增长12.98%维持担保比例316.57%[43] - 股票质押式回购业务待购回余额285.78亿元履约保障比例344.79%[43] - Geetek机构客户股基交易量约1.5万亿元同比增长19.53%[47] 投资银行业务表现 - 公司A股股票主承销金额106.69亿元，发行数量12个[53] - 公司主承销债券金额1,500.81亿元，排名行业第9[55] - 资产支持证券承销金额472.42亿元，排名行业第5[55] - 公司助力玉禾田A股上市发行3460万股发行价格29.55元/股募集资金总额10.2243亿元[175] - 公司助力牧原股份完成资产支持专项计划募集资金金额1.23亿元[175] 资产管理与基金业务表现 - 公司资产管理规模7,033.17亿元其中私募主动管理资产月均规模2,639.04亿元较2019年增长70.72%[59] - 集合理财资产管理规模1,162.30亿元净收入3.64亿元[60] - 单一理财资产管理规模5,242.29亿元净收入1.49亿元[60] - 博时基金资产管理规模12,150亿元公募基金管理规模7,029亿元[63] - 招商基金资产管理规模6,048亿元公募基金资产管理规模4,052亿元[64] 投资与交易业务表现 - 大宗商品业务收入19.95亿元，同比增长342.39%[33] - 公司做市产品数量超过六千个位居行业前列[66] - 公司持仓组合包括权益类、固收类、商品类、外汇类和股权项目等投资组合[123] 子公司财务表现 - 招商资管2020年上半年净利润37,875万元，同比增长12.7%[97] - 招证国际2020年上半年净亏损8,322万港元，同比转亏[99] - 招商期货2020年上半年净利润7,995万元，同比增长25%[101] - 招商致远资本2020年上半年归母净利润3,329万元，同比下降88.1%[103] - 博时基金2020年上半年净利润49,997万元，同比增长3.6%[107] - 招商基金2020年上半年净利润44,791万元，同比下降1.8%[109] 资产与负债状况 - 资产总额4229.87亿元人民币，较上年度末增长10.80%[28] - 负债总额3334.79亿元人民币，较上年度末增长12.42%[28] - 净资本469.47亿元人民币，较上年度末下降3.50%[30] - 风险覆盖率235.94%，较上年度末下降4.58个百分点[30] - 衍生金融资产361.73亿元人民币，较上年末增长100.31%[32] - 交易性金融负债182.78亿元，同比增长81.39%，主要因卖出债券规模增加[33] - 衍生金融负债35.57亿元，同比增长62.93%，主要因利率互换及商品期货增加[33] - 公司资产总额为人民币4229.87亿元，较上年同期增长10.80%[80] - 融出资金为608.73亿元，占总资产比例14.39%，同比增长10.23%[78] - 衍生金融资产为36.17亿元，同比增长100.31%，主要因利率互换及商品期货增加[78] - 交易性金融资产为1489.54亿元，占总资产比例35.21%，同比增长7.82%[78] - 应收款项为33.60亿元，同比增长339.95%，主要因应收往来及清算款增加[78] - 代理买卖证券款为775.77亿元，占总负债比例23%，同比增长25.68%[79][85] - 卖出回购金融资产款为1024.55亿元，占总负债比例24.22%，同比增长4.86%[79] - 应付债券为731.23亿元，占总负债比例22%，同比增长10.81%[79][86] - 归属于母公司股东权益为894.23亿元，较上年末增长5.14%[90] - 货币资金770.79亿元，同比增长24.47%[77] 风险管理 - 公司建立了由董事会、监事会、高级管理层、风险管理相关职能部门及业务单位组成的五层次现代化风险管理架构[113][115] - 风险管理委员会下设证券投资决策委员会、信贷风险委员会、估值委员会和资本承诺委员会进行专业风险决策[115] - 风险管理部牵头市场及信用风险 资金管理部牵头流动性风险 法律合规部负责合规及法律风险[116] - 公司确立风险管理三道防线：业务单位自我控制(第一道) 风险管理部门专业管理(第二道) 稽核部事后监督(第三道)[116] - 形成包含全面风险、市场风险、信用风险等7类风险的完整制度体系[117] - 2006年率先引进经济资本管理模式 覆盖市场、信用和操作风险 开发内部计量模型[118][119] - 建立风险偏好、风险容忍度、经济资本到风险限额的量化指标体系[118] - 智慧一体化集团风险管理平台实现T+1日及准实时跨境多币种风险透明化管理[121] - 风险管理平台获2019年深圳市金融创新奖二等奖 具备行业领先风险数据治理水平[121][122] - 通过数据比对模型和校验规则库保障风险数据一致性与准确性[121] - 公司使用1天、95%置信度的VaR作为衡量市场风险状况的主要指标[127] - 公司通过压力测试评估极端情况下组合持仓可能损失状况[127] - 公司对特定风险因子如利率汇率进行敏感性分析[128] - 公司风险限额包括规模集中度VaRGreeks等量化指标[129] - 风险管理部每日独立监控风险限额接近突破时发送风险提示[129] - 信用风险主要来自融资类业务客户违约[130] - 信用风险包括债券等信用类产品发行人违约风险[131] - 信用风险涉及场外衍生品交易对手支付违约[131] - 信用风险涵盖经纪业务客户资金不足时代结算违约[131] - 境内债券投资信用风险敞口为144.97亿元人民币，境外债券投资信用风险敞口为3.16亿元人民币，总计148.13亿元人民币[137] - 境内债券中AAA评级占比最高，2020年6月30日达60.81亿元人民币，较2019年末75.22亿元人民币有所下降[137] - 境外债券中B评级占比最高，2020年6月30日为27.01亿元人民币，较2019年末45.99亿元人民币显著减少[137] - 中国主权信用境内债券投资额为72.86亿元人民币，境外债券投资额为239万元人民币[137] - 公司建立担保品集中监控机制，通过基本面及市场因素调整折算率分级模型[133] - 运用信用风险限额管理，包括业务规模限额、低等级债券投资比例等指标[132] - 开发内部信用评级系统，应用于业务授权、限额测算及额度审批等环节[132] - 通过违约率（PD）、违约损失率（LGD）及期限（M）参数逐笔计量信用风险[133] - 融资类业务采用客户尽职调查、授信审批及逐日盯市等全流程风险管理[135] - 操作风险管理建立风险偏好、容忍度政策体系及经济资本计量分配机制[141] - 公司储备国债、政策性金融债等高流动性资产以管理流动性风险[144] - 公司开展现金流缺口、敏感性分析、压力测试等工具管理支付风险[144] 股东信息与公司治理 - 公司法定代表人霍达[12] - 公司总经理熊剑涛[12] - 公司授权代表吴慧峰、彭磊[12] - 招商局集团持有A股3,751,835,387股（占总股本43.14%），持有H股89,042,607股（占总股本1.02%）[191] - 深圳市集盛投资发展有限公司持有A股1,703,934,870股（占总股本19.59%）[191] - 中国远洋海运集团有限公司持有A股663,437,515股（占总股本7.63%），持有H股207,797,720股（占总股本2.39%）[191] - 中国人民人寿保险股份有限公司持有H股433,290,000股（占总股本4.98%）[191] - 中国远洋运输有限公司持有A股544,632,418股（占总股本6.26%）[191] - 董事长霍达持有531,210股A股，占公司已发行股份总数0.01%[196] - 总裁熊剑涛持有531,210股A股，占公司已发行股份总数0.01%[196] - 监事会主席周语菡持有429,054股A股，占公司已发行A股总数0.01%[196] - 职工代表监事尹虹艳持有204,311股A股[196] - 职工代表监事熊志钢持有204,311股A股[196] - 职工代表监事何敏持有102,156股A股[196] - 报告期末普通股股东总数为94,719户[200] - 员工持股计划持有公司A股股票40,020,780股，占总股本0.5974%，参与人数995人[155] - 配股后员工持股计划持股增至52,026,381股，占比0.5982%[155] 融资与资本管理 - 公司完成A+H股配股募集资金净额达148.21亿元[38] - 公司完成A股配股发行1,702,997,123股，H股配股发行294,120,354股，总股本从6,699,409,329股增加至8,696,526,806股[190] - A股配股募集资金总额127.04亿元人民币，H股配股募集资金总额24.07亿港元（约21.94亿元人民币）[190] - A股配股发行费用2,096万元人民币（不含增值税），H股配股发行费用6,141万港元（约5,597万元人民币）[190] - A股股本从5,719,008,149股增加至7,422,005,272股，H股股本从980,401,180股增加至1,274,521,534股[190] - 公司注册资本为6,699,409,329.00元，与上年度末持平[13] - 母公司净资本为46,947,218,141.08元，较上年度末48,651,440,529.94元下降3.5%[13] 利润分配与股利政策 - 公司拟每10股派发现金红利3.35元（含税）[3] - 以总股本8,696,526,806股为基数测算，共计分配利润人民币2,913,336,480.01元[3] - 公司2020年半年度利润分配方案不送红股且不进行资本公积金转增[146] - 公司拟每10股派发现金红利3.35元（含税）[146] 关联交易 - 关联交易中承销服务收入710.15万元，占同类业务1.04%[158] - 关联方存款利息收入24,498.64万元，占同类业务29.44%[159] - 关联方定向资产管理服务收入2,710.22万元，占同类业务23.90%[160] - 关联方理财产品托管及代销费用10,306.67万元，占同类业务53.55%[160] - 关联方第三方存管服务费2,186.74万元，占同类业务49.66%[160] - 银行间市场拆借资金流入4,940,000万元，流出4,910,354.18万元[160] - 关联方债券回购资金流入3,377,288.30万元，流出3,237,909.51万元[160] - 关联方外汇交易资金流入1,725,340.39万元，流出1,721,863.31万元[160] - 基金分盘佣金收入5970.75万元，占同类业务比例17.23%[163] - 代销金融产品收入151.20万元，占同类业务比例0.80%[163] - 对关联方黄金ETF、货基等做市资金流入1,543,492.56万元，资金流出1,470,517.53万元[163] - 托管收入11.74万元，占同类业务比例0.04%[164] - 银行间市场拆借资金流入200,000.00万元，资金流出200,007.32万元[166] - 债券回购资金流入3,610,066.03万元，资金流出3,571,554.04万元[166] - 关联方购买公司管理的产品资金流入1,061.97万元，资金流出1,050.40万元[167] - 公司持有博时基金49%股权，期末账面价值为521,817.76万元，报告期损益24,498.63万元[93] - 公司持有招商基金45%股权，期末账面价值266,034.55万元，报告期损益20,155.81万元[93] 对外投资与金融资产 - 交易性金融资产公允价值14,895,407.98万元，投资收益299,496.66万元[94] - 其他债权投资公允价值4,295,614.28万元，利息收入121,065.07万元[94] 担保与承诺事项 - 公司为子公司提供担保余额合计43.33亿元，占净资产比例4.85%[171] - 公司为招商资管提供净资本担保余额35亿元[172] - 招证国际获授权为子公司提供担保总额不超过310亿港元[172] - 控股股东承诺全额现金认购配股方案中的可配售股份[147] - 实际控制人招商局集团承诺不从事与公司构成竞争的业务[147] 企业社会责任与扶贫 - 公司向石台县捐赠100万元用于图书馆改造项目电子设备采购[174] - 公司为贵州威宁县大街乡育才教育点135名学生购置冬装校服共计3.2万元[174] - 招商期货参与橡胶"保险+期货"项目保障橡胶4500吨惠及农户8782户支持资金360万元[175] - 公司采买价值26.4万元贵州威宁县高原蔬菜包用于消费扶贫[176] - 公司通过博爱基金采购8台监护型负压救护车捐赠湖北医疗机构价值274.5万元[177][178] - 公司扶贫总投入资金489.6万元物资折款274.5万元[180] - 公司产业扶贫项目3个投入金额