公司基本信息 - 公司股票简称唐人神，代码002567，上市于深圳证券交易所[20] - 公司法定代表人是陶一山，注册地址和办公地址均为湖南省株洲市国家高新技术产业开发区栗雨工业园，邮编412007[20] - 公司董事会秘书是孙双胜，证券事务代表是沈娜，联系电话均为0731 - 28591247[21] - 公司披露年度报告的证券交易所网站是巨潮资讯网，媒体有《证券时报》《中国证券报》《上海证券报》《证券日报》[22][24] - 公司聘请的会计师事务所是天职国际会计师事务所（特殊普通合伙），保荐机构是中天国富证券有限公司[26] 财务数据关键指标变化 - 2021年营业收入为21,742,194,242.67元，较2020年的18,526,853,339.68元增长17.36%[27] - 2021年归属于上市公司股东的净利润为 - 1,147,405,203.57元，较2020年的950,338,411.29元下降220.74%[27] - 2021年归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为 - 1,014,652,970.32元，较2020年的919,332,427.82元下降210.37%[27] - 2021年经营活动产生的现金流量净额为 - 378,771,493.75元，较2020年的1,045,813,495.11元下降136.22%[27] - 2021年基本每股收益为 -1.0007元/股，较2020年的1.0745元/股下降193.13%[30] - 2021年末总资产为145.45亿元，较2020年末的102.80亿元增长41.48%[30] - 2021年营业收入为217.42亿元，较2020年的185.27亿元有所增长[30] - 2021年经营活动产生的现金流量净额为2.21亿元[36] - 2021年非经常性损益合计为 -1.33亿元[36] - 报告期内公司实现营业收入217.42亿元，同比增长17.36%；归属母公司所有者的净利润-114,740.52万元，同比下降220.74%[57] - 报告期内公司营业收入217.42亿元，同比增长17.36%；归属上市公司股东净利润-11.47亿元，同比下降220.74%[81] - 2021年饲料营业成本金额161.99亿元，占比79.35%，同比增24.76%；养殖营业成本35.61亿元，占比17.44%，同比增44.21%；屠宰及肉类营业成本6.39亿元，占比3.13%，同比增9.93%；动物保健营业成本0.15亿元，占比0.08%，同比增28.38%[89] - 2021年营业成本合计204.14亿元，2020年为160.46亿元，同比增27.22%[92] - 2021年销售费用5.21亿元，同比增33.08%；管理费用7.60亿元，同比增33.64%；财务费用1.52亿元，同比增140.76%；研发费用2.63亿元，同比增27.79%；费用合计16.98亿元，同比增38.05%[97] - 2021年经营活动现金流入小计为21,971,055,062.65元，同比增长16.22%；现金流出小计为22,349,826,556.40元，同比增长25.15%；现金流量净额为 - 378,771,493.75元，同比下降136.22%[106] - 2021年固定资产金额为5,600,671,065.79元，占总资产比例为38.51%，较年初增长7.05%，原因是公司加大对养殖项目的建设投入[109] - 2021年短期借款金额为522,347,828.47元，占总资产比例为3.59%，较年初下降7.27%；长期借款金额为3,392,495,481.07元，占总资产比例为23.32%，较年初增长10.74%，原因是公司调整债务结构，减少短期借款，增加长期借款[109] - 2021年现金及现金等价物净增加额为292,885,078.37元，较2020年下降39.87%[106] - 报告期投资额为36.81亿元，上年同期为22.51亿元，变动幅度为63.53%[116] - 2020年非公开发行股票募集资金总额15.14亿元，本期已使用10.92亿元，累计变更用途资金4.11亿元，比例为27.14%，尚未使用4.32亿元[120] - 2019年可转换公司债券募集资金总额12.15亿元，本期已使用3.16亿元，累计变更用途资金1.53亿元，比例为12.59%，尚未使用0.46亿元[120] - 金融资产合计1.72亿元，其中交易性金融资产（不含衍生金融资产）4528.56万元，其他权益工具投资1.27亿元[114] - 2019年可转换公司债券实际募集资金净额12.15亿元，2020年1月6日到账，截至2021年12月31日累计使用11.79亿元，专户余额0.46亿元[123][124] - 2020年非公开发行股票实际募集资金净额15.14亿元，2021年2月6日到账，截至2021年12月31日累计使用10.92亿元，专户余额0.97亿元[125] - 2019年可转换公司债券累计使用与实际募集资金净额差异1058.02万元，原因是未支付发行费用30万元和利息净收入1028.02万元[124] - 2020年非公开发行股票累计使用与实际募集资金净额差异3.25亿元，原因是利息净收入1000.30万元和暂时补充流动资金3.35亿元[125][126] - 募集资金总体累计变更用途资金5.64亿元，比例为20.66%[123] 分季度财务数据 - 分季度来看，第一季度营业收入为50.23亿元，归属于上市公司股东的净利润为2.79亿元；第二季度营业收入为58.10亿元，净利润为 -1.03亿元；第三季度营业收入为54.22亿元，净利润为 -5.73亿元；第四季度营业收入为54.87亿元，净利润为 -7.50亿元[33] 行业数据 - 2021年全国工业饲料总产量达到2.93亿吨，同比增长16.1%[40] - 2021年我国全年猪牛羊禽肉产量8887万吨，比上年增长16.3%，其中猪肉产量5296万吨，增长28.8%[40] - 2021年累计进口猪肉371万吨，同比减少15.5%[40] - 14家上市生猪养殖公司2021年已公布的生猪出栏量合计9949.5万头，占全国2021年生猪出栏量67128万头的14.82%[40] - 2021年1 - 12月全国生猪均价为19.57元/公斤，同比下降42.35%[62] - 2021年玉米均价达到2,795元/吨，与2020年相比上涨约29.10%；豆粕均价达到3,629元/吨，与同期相比上涨636元/吨左右[62] 各条业务线数据关键指标变化 - 公司2021年饲料外销销量510万吨，位居全国饲料销量前十[45] - 2021年公司生猪出栏量154.23万头，同比增长50.56%[48] - 报告期内公司外销饲料510万吨，同比增长4.17%；饲料产品毛利率比2020年底增加0.29个百分点，猪饲料外销量同比增长55.39%[58] - 饲料业务收入175.07亿元，占比80.51%，同比增长14.07%；养殖业务收入34.74亿元，占比15.98%，同比增长41.62%[85] - 饲料毛利率7.47%，同比增加0.29%；养殖毛利率-2.50%，同比下降53.73%[85] - 华中地区收入72.48亿元，占比33.34%，同比增长37.67%；山东地区收入74.69亿元，占比34.35%，同比增长4.69%[85] - 饲料销售量510.96万吨，同比增长4.17%；生产量509.78万吨，同比增长3.80%[88] - 养殖板块生产量202.34万头，同比增长51.71%；库存量99.57万头，同比增长93.50%[88] - 生猪出栏154.23万头，同比增长50.56%；饲料外销量510万吨，同比增长4.17%[81] 公司业务模式与产业布局 - 公司主营生物饲料、健康养殖、品牌肉品三大产业，构建了生猪全产业链[49] - 饲料业务采用原料集中采购、强化研发、生产品控垂直管理、价值营销模式，以外销为主[51][54] - 养猪业务以自繁自养为主、公司+农户为辅，自2008年开始种猪繁育[55] - 肉品业务从1995年开始，以中国特色风味产品为主，打造唐人神知名品牌[48] - 公司饲料子公司分布在全国20多个省份，销售覆盖全国绝大多数地区[45] - 公司打造了骆驼牌饲料、美神牌种猪、唐人神肉品等知名产品品牌[49] - 公司从事生猪全产业链经营三十三年，形成集饲料研发生产、种猪繁育等一体的生猪全产业链[64] - 公司秉持产业链发展理念，以“小总部、大产业、全产业链”思路，打造总部赋能平台，三大产业协同效应明显[65] - 公司在玉米、豆粕等大宗原料采购方面有规模化优势，生产效率提升，成本控制优势明显[68] - 以2017 - 2020年周期为例，猪周期底部公司饲料销量增长，能对冲养猪产业风险，还可降低养猪成本[69] - 公司从2008年开始从事种猪繁育业务[70] - 公司经营团队从事生猪行业管理三十多年[75] - 公司采用一区两点三段饲养模式[71] - 公司创新五大技术开发液体生物饲料产品[72] - 公司饲料产品“口口乳”获专利技术认定[74] - 公司实行事业合伙人机制，将人员纳入一级、二级事业合伙人[76] - 公司通过“战略预备队 + 项目制”培养选拔人才[78] - 公司坚持生猪全产业链经营，饲料产业支持养猪产业，肉品产业提升附加值[190] - 公司聚焦猪肉消费区域，在湖南、广东、海南、广西等地布局养猪业务[191] - 公司提升饲料市占率，执行大客户开发策略[192] - 公司建立生猪养殖低成本管控体系，实现增产、降本、增效、保健康、增利润[199] - 公司建立饲料、肉品板块成本 - 利润体系，实现增收、降本、增效、调结构、创价值[199] 公司研发情况 - 生物发酵技术及发酵饲料项目2021年总计使用近5万吨，产生效益近3000万元，目标是乳猪液体生物发酵料提高断奶仔猪生长速度10%、成活率5%，固体生物发酵饲料降低饲料配方成本10 - 20元/吨[98] - 六大智能养猪技术研发项目已组建6大智能养猪项目组，目标是生猪饲养成活率提高5%，饲养及饲料成本降低20元/头，饲料成本降低10 - 20元/吨[98] - 发酵营养液改善饲料产品糊化度技术使饲料出品率提高0.5个百分点，糊化度提高20%，预计每年产生效益2000万元[102] - 丁酸梭菌在不同家禽生产上的应用研究可降低饲料成本5 - 10元/吨[102] - 米糠油在禽料中的应用研究和推广，817肉鸡料中每吨饲料可降低成本20元[102] - 集团水产驱虫饲料产品累计销量破2000吨[102] - 2021年研发人员数量为757人，较2020年的659人增长14.87%，占比为6.91%，较2020年增长0.12%[102] - 2021年研发投入金额为263,457,416.80元，较2020年的206,156,897.17元增长27.79%，占营业收入比例为1.21%，较2020年增长0.10%[105] 公司募集资金使用与项目投资 - 报告期内公司顺利完成非公开发行，募集资金15.5亿元；联合社会资本组建10亿元产业基金；新增中长期银行项目贷款11.1亿元[59] - 2021年1 - 12月公司新增固定资产投资31.30亿元[63] - 公司在湖南、广东等消费区域新增固定资产投资31.30亿元，提升生猪产能[81] - 公司完成非公开发行，募集资金15.5亿元；联合组建10亿元产业基金；新增中长期银行项目贷款11.1亿元[81] - 公司支持龙华农牧新增100万头产能建设[81] - 承诺投资项目募集资金承诺投资总额为12.153896亿元，调整后投资总额为12.179132亿元，本报告期投入金额为3.155886亿元，截至期末累计投入金额为11.794926亿元[129] - 湖南花垣县养殖项目截至期末投资进度为100.21%，本报告期实现效益1500.93万元，未达预计效益[129] - 河南南乐县养殖项目截至期末投资进度为100.05%，本报告期实现效益 - 4681.99万元，未达预计效益[129] - 甘肃天水市原种场项目截至期末投资进度为100.07%，本报告期实现效益 - 1670.54万元，未达预计效益[129] - 佛山高明区生猪养殖项目截至期末投资进度为71.72%，项目未完工[129][140] - 湖北武汉饲料项目截至期末投资进度为65.87%，本报告期实现效益 - 817.5万元，未达预计效益[129] - 广东清远添加剂