财务业绩：收入和利润（同比环比） - 公司2019年营业收入为18.399亿元人民币，同比下降16.45%[24] - 归属于上市公司股东的净利润为3043.31万元人民币，同比下降42.91%[24] - 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为1196.02万元人民币，同比下降71.92%[24] - 基本每股收益为0.1435元人民币，同比下降42.90%[24] - 加权平均净资产收益率为2.11%，同比下降1.63个百分点[24] - 公司2019年营业收入为18.399亿元人民币，同比下滑16.45%[34] - 归属于上市公司股东的净利润为3043.31万元人民币，同比降低42.91%[34] - 公司营业收入同比下降16.45%至18.40亿元[51][55] - 归属于上市公司股东的净利润同比下降42.91%至3043.31万元[51] 财务业绩：成本和费用（同比环比） - 销售费用同比增长23.77%至4812.09万元，主要因子公司浩能科技销售规模扩大[68] - 管理费用同比增长15.04%至7947.85万元，主要因子公司浩能科技销售规模扩大[68] - 财务费用同比下降7.59%至5600.24万元，主要因银行贷款减少导致利息支出减少[68] - 研发费用同比增长8.54%至1.02亿元，主要因研发项目增多[68] 业务线表现：锂离子电池正极材料 - 锂离子电池正极材料及锂电自动化设备业务规模大幅增长[7] - 正极材料收入为9.093亿元人民币，同比下滑37.75%[34] - 正极材料全年销售7637吨，同比增长4.60%[34] - 锂电正极材料业务收入同比下降37.75%至9.09亿元[51][55] - 材料业务营业收入同比下降36.84%至9.898亿元，营业成本同比下降37.40%至8.869亿元，毛利率为10.40%[57] - 锂离子电池正极材料营业收入同比下降37.75%至9.093亿元，营业成本同比下降38.53%至8.182亿元，毛利率为10.02%[57] - 锂离子电池正极材料产能利用率68.18%，产量0.75万吨，产能1.1万吨[57] - 公司正极材料年产能合计约1.1万吨，其中英德基地6000吨为高端高镍三元产能[52] 业务线表现：锂电设备 - 锂离子电池正极材料及锂电自动化设备业务规模大幅增长[7] - 锂电设备收入为8.048亿元人民币，同比增长34.86%[34] - 锂电设备业务收入同比增长34.86%至8.05亿元[51][55] - 设备业务营业收入同比增长33.83%至8.501亿元，营业成本同比增长45.96%至6.430亿元，毛利率为24.36%[57] - 锂离子电池自动化生产设备营业收入同比增长34.86%至8.048亿元，营业成本同比增长47.19%至6.085亿元，毛利率为24.39%[57] - 锂离子电池自动化生产设备产能利用率98.18%，产量324台，产能330台[57] 业务线表现：稀土发光材料 - 稀土发光材料业务收入同比下降31.95%至6353.43万元[51][55] 地区表现 - 江苏省地区收入同比大幅增长957.61%至3.22亿元[55] - 广东省地区收入同比下降57.64%至6.25亿元[55] - 江苏省地区营业收入同比增长957.61%至3.224亿元，营业成本同比增长967.26%至2.532亿元，毛利率为21.47%[57] - 福建省地区营业收入同比增长159.56%至1.996亿元，营业成本同比增长180.79%至1.700亿元，毛利率为14.83%[57] 现金流量 - 经营活动产生的现金流量净额为3.210亿元人民币，同比大幅增长668.54%[24] - 经营活动现金流量净额同比大幅增长668.54%至3.21亿元，主要因加强应收账款和存货管理[72][73] - 投资活动现金流量净额同比改善53.18%至-1.17亿元，主要因对外投资大幅减少[72][73] - 筹资活动现金流量净额同比下降260.25%至-2.88亿元，主要因偿还银行贷款[72][73] 资产与负债结构 - 资产总额为33.361亿元人民币，同比下降7.75%[24] - 货币资金占总资产比例下降3.61个百分点至6.26%，主要因偿还银行贷款[77] - 应收账款占总资产比例下降3.68个百分点至24.20%，主要因加强应收账款催收力度[77] - 在建工程较年初增长2685.35万元，增幅61.01%[47] - 货币资金总额为1.77亿元，其中银行承兑汇票保证金1.33亿元（占75%），借款保证金3953万元（占22.3%），保函保证金413万元（占2.3%）[82] - 交易性金融资产6000万元全部为银行承兑汇票开票保证金[82] - 固定资产5008万元已用于抵押借款[82] - 其他权益投资工具6508万元已用于质押借款[82] 研发投入与技术创新 - 研发投入占营业收入比例提升至5.56%，较上年4.28%增加1.28个百分点[70] - 公司累计获得授权专利204项，其中发明专利70项[48][52] - 公司涂布设备涂布面密度精度误差小于±1%，COV值控制在0.35%以内[43] - 公司间歇涂布最小尺寸8mm，尺寸误差控制在±0.4mm内[43] - 超薄涂布设备涂布厚度控制在0.25~5微米[44] - 轧膜厚度精度控制在±1μm内[45] 子公司表现 - 子公司深圳市浩能科技营业收入为8.5007亿元人民币，营业利润为5499.14万元人民币，净利润为4776.25万元人民币[103] - 子公司英德市科恒新能源科技营业收入为3.3817亿元人民币，营业亏损为2808.46万元人民币，净亏损为1901.76万元人民币[103] - 参股公司瑞孚信江苏药业营业收入为1.8991亿元人民币，营业亏损为3327.12万元人民币，净亏损为2969.23万元人民币[103] - 子公司深圳市浩能科技总资产为12.0261亿元人民币，净资产为2.9642亿元人民币[103] - 子公司英德市科恒新能源科技总资产为5.2455亿元人民币，净资产为6842.90万元人民币[103] 客户与供应商集中度 - 前五名客户合计销售额6.679亿元，占年度销售总额比例36.30%[65] - 前五名供应商合计采购额5.078亿元，占年度采购总额比例37.23%[67] 非经常性损益 - 计入当期损益的政府补助为2228.41万元人民币[30] - 除上述各项之外的其他营业外收入和支出为-232.28万元人民币[31] - 其他符合非经常性损益定义的损益项目为-36.3万元人民币[31] - 减：所得税影响额为340.73万元人民币[31] - 以公允价值计量的股票投资初始成本7097万元，本期公允价值变动收益819万元[85] - 累计股票投资公允价值变动亏损571万元[85] 季度业绩 - 第四季度营业收入最高，达5.598亿元人民币[26] - 第四季度归属于上市公司股东的净利润为1003.63万元人民币[26] 分红政策 - 公司以212,144,720股为基数，每10股派发现金红利0.5元（含税）[12] - 公司2019年度现金分红总额为1060.72万元人民币，占归属于上市公司普通股股东净利润的34.85%[112] - 公司2018年度现金分红总额为2121.45万元人民币，占归属于上市公司普通股股东净利润的39.66%[112] - 公司2017年度现金分红总额为2357.16万元人民币，占归属于上市公司普通股股东净利润的19.84%[112] - 公司2019年度可分配利润为3.4197亿元人民币[110] - 公司总股本基数为212,144,720股，每10股派发现金股利0.5元人民币[111] 募集资金使用 - 2012年公开发行募集资金净额5.54亿元，累计使用5.88亿元，超募使用金额3779万元（占募集总额6.83%）[88] - 2016年非公开发行募集资金1.42亿元已全部使用完毕[88] - 2017年非公开发行公司债券募集资金1亿元，已使用9999.5万元，剩余11.9万元闲置[88] - 年产800吨稀土发光材料扩建项目投资进度99.65%，但报告期实现效益为亏损324万元[91] - 支付收购浩能交易现金对价12,890.72万元，完成进度100%[92] - 非公开发行公司债募集资金9,850万元补充流动资金，完成进度99.99%[92] - 超募资金永久性补充流动资金25,500万元，完成进度100%[92] - 超募资金投资湖南雅城新材料2,700万元，完成进度100%[92] - 超募资金认缴浩能科技新增注册资本5,000万元，完成进度100%[92] - 年产2500吨锂离子电池正极材料技术改造项目投资10,911.41万元，完成进度101.26%[92] - 年产800吨稀土发光材料扩建项目未达预期收益，主因稀土价格下滑及LED替代导致需求下降[93] - 2012年公开发行股票超募资金总额38,007.75万元[95] - 2013年使用超募资金7,000万元归还银行贷款[95] - 2013年使用超募资金5,500万元暂时补充流动资金[95] - 公司使用超募资金7500万元永久补充流动资金[96] - 公司使用超募资金2700万元投资湖南雅城新材料发展有限公司[96] - 公司使用超募资金11000万元永久补充流动资金[96] - 公司使用超募资金5000万元认缴深圳市浩能科技有限公司新增注册资本555.5556万元[96] - 公司使用剩余超募资金10911.41万元投资年产2500吨锂离子电池正极材料技术改造项目[96] - 公司预先投入募集资金项目303万元（人民币3,030,000元）[96] - 年产1200吨稀土发光材料扩建项目投资规模调整为年产800吨，投资额调整为6416.58万元[99] - 年产800吨稀土发光材料扩建项目实际累计投入6394.18万元，投资进度达99.65%[99] - 超募资金账户结余资金为10911.41万元[96] - 年产800吨稀土发光材料扩建项目未能达到预期收益[99] 并购与重组活动 - 公司完成重大资产重组收购浩能科技后形成较大金额商誉[10] - 公司正在筹备并购誉辰自动化和诚捷智能事项[10] - 公司拟以发行股份及支付现金方式收购深圳市誉辰自动化设备有限公司100%股权及深圳市诚捷智能装备股份有限公司100%股权[151] - 公司拟募集配套资金总额不超过65,772.82万元人民币[151] - 公司重大资产重组事项于2019年9月24日未获得中国证监会并购重组委审核通过[152] - 公司于2019年11月15日决定终止重大资产重组事项[152] 风险因素 - 公司合计计提坏账准备20,916.32万元[8] - 原材料价格波动影响公司产品价格、收入规模、毛利率和存货价值[5] - 新能源汽车产业政策持续调整，补贴继续退坡[6] - 公司客户在市场竞争中被淘汰可能加剧坏账风险[8] - 新型冠状病毒肺炎疫情对公司在内的各行业企业经营业绩带来严重影响[12] - 公司人员、业务规模、子公司数量等快速增长[9] - 公司全资孙公司时代科技被取消高新技术企业资格导致其2017-2019年度企业所得税率由15%调整为25%[153][154] 行业与市场数据 - 全球电化学储能累计装机规模为8,089.2MW，年增长率为22.1%[40] - 中国锂电正极材料出货量40.4万吨，同比增长32.5%[40] - 三元正极材料出货量19.2万吨，同比增幅40.7%[40] - 磷酸铁锂材料出货量8.8万吨，同比增长29.3%[40] - 钴酸锂材料出货量6.62万吨[40] - 锰酸锂材料出货量5.7万吨[40] 公司治理与股权结构 - 报告期内公司不存在控股股东及其关联方的非经营性资金占用[116] - 报告期内公司无违反承诺事项出现[114][115] - 报告期内公司未出现需承担利润补偿义务的情况[114][115] - 公司2019年12月9日解除限售股份数量为19,435,568股，占公司总股的9.16%[159] - 公司有限售条件股份由59,109,892股（27.86%）减少至40,285,924股（18.99%）[159] - 公司无限售条件股份由153,034,828股（72.14%）增加至171,858,796股（81.01%）[159] - 公司股东万国江期末限售股数为31,065,575股，限售原因为高管限售[161] - 公司报告期末普通股股东总数为26,924户[163] - 公司第一大股东万国江持股比例为19.14%，持股数量为40,605,300股，其中质押股份数量为40,542,792股[164] - 第二大股东唐芬持股比例为4.21%，持股数量为8,933,412股，报告期内减持398,200股，质押股份数量为8,021,799股[164] - 第三大股东深圳市新鑫时代投资管理咨询合伙企业持股比例为2.71%，持股数量为5,754,884股，质押股份数量为4,480,000股[164] - 中央汇金资产管理有限责任公司持股比例为1.99%，持股数量为4,230,180股，全部为无限售条件股份[164] - 股东程建军持股比例为1.84%，持股数量为3,900,659股，全部为限售股份，质押股份数量为1,930,000股[164] - 股东陈荣持股比例为1.70%，持股数量为3,612,053股，全部为限售股份，质押股份数量为3,600,000股[164] - 南通领鑫创恒投资合伙企业持股比例为1.16%，持股数量为2,454,725股，全部为无限售条件股份，质押股份数量为2,454,545股[164] - 股东万涛持股比例为1.02%，持股数量为2,170,595股，全部为无限售条件股份，质押股份数量为2,170,000股[164] - 前10名无限售条件股东中万国江持有9,539,725股，唐芬持有8,933,412股，深圳市新鑫时代持有5,754,884股[165] - 公司实际控制人为万国江及其一致行动人唐芬，万国江与唐芬为配偶关系，万国江与万涛为兄弟关系[168] - 董事长万国江持股40,605,300股，占期末持股总数46,782,810股的86.8%[177][178] - 董事程建军持股3,900,659股，占期末持股总数46,782,810股的8.3%[177][178] - 董事唐维持股1,894,549股，占期末持股总数46,782,810股的4.0%[177][178] - 董事唐秀雷持股362,302股，占期末持股总数46,782,810股的0.8%[177][178] - 董事吴娟持股20,000股，占期末持股总数46,782,810股的0.04%[177][178] - 董事、总经理左海波于2019年5月7日因个人原因离任，期末持股为0[177][179] - 公司董事、监事及高级管理人员期末持股总数46,782,810股，期内无任何增减持变动[177][178] - 公司报告期内不存在优先股[172] - 公司报告期内不存在可转换公司债券[175] - 对价股份首次解禁条件满足后解禁比例为30%[169] - 浩能科技2016年、2017年、2018年扣非归母净利润承诺分别为3500万元、4500万元和5500万元[115] - 对价股份分三次解禁，首次解禁比例为30%[114] - 股份锁定期为三十六个月[114][115] 会计政策 - 公司自2020年1月1日起执行新修订的《企业会计准则第14号—收入》[118] - 公司自2019年6月10日起执行新修订的《企业会计准则第7号—非货币性资产交换》[118] - 公司自2019年6月17日起执行新修订的《企业会计准则第12号—债务重组》[119] - 会计政策变更原因系遵循财政部2017-2019年发布的新会计准则[118][119] - 公司会计政策变更不影响资产总额、负债总额、净资产及净利润等财务指标[123] 人力资源 - 2019年公司支付董事、监事及高级管理人员报酬总额为420.58万元[188] - 公司董事及高管税后报酬总额为316.99万元[189] - 公司在职员工总数1,426人，其中母公司员工457人，主要子公司员工969人[190] - 生产人员占比56.7%（809人），技术人员占比24.3%（347人），行政人员占比12.9%（184人）[191] - 员工教育程度中专