市场规模与增长数据 - 云托管服务行业规模达5000亿美元，公司专注的IBM Power云基础设施和灾难恢复领域全球约有超100万台虚拟IBM Power服务器[18] - 公司目标市场为美国和加拿大的467亿美元市场，占全球1万亿美元市场的一部分[21] - 2019 - 2022年北美云托管服务行业从163亿美元以13.8%的复合年增长率增长至240亿美元[22] - 预计到2022年底美国灾难恢复市场规模为36亿美元，占全球103亿美元的35%[22] - 2021 - 2025年MDR市场将从10.3亿美元以20.2%的复合年增长率增长至21.5亿美元[22] - 2022年全球VOIP解决方案市场预计达900亿美元，复合年增长率为3.1%，美国市场为170亿美元[22] - 2020 - 2022年数据和分析市场将从1980亿美元以13.5%的复合年增长率增长至2630亿美元，美国占51%的增长[22] 公司业务合同与收入积压情况 - 截至文件提交时，公司未决提案总合同价值约2000万美元，订阅解决方案未决提案总合同价值约1400万美元，客户订阅解决方案续约率约94%[29] - 截至文件提交时，公司年度经常性收入积压超50万美元，设备和软件积压约200万美元[30] - 截至文件提交时，公司未决提案总合同价值约1400万美元，含设备和软件的未决提案总额约2000万美元[213] - 公司客户订阅解决方案初始合同到期后的续约率约为94%[213] - 截至文件提交时，公司年度经常性收入（ARR）积压超过50万美元，设备和软件积压约200万美元[214] 公司市场竞争情况 - 目前IBM Power服务器社区仅有15%利用云服务，公司专注的467亿美元市场竞争相对有限[49] - 公司所处云解决方案市场竞争激烈，面临现有和新进入者的竞争[100][101] - 公司的竞争对手包括客户的内部IT部门、传统全球基础设施提供商等，部分对手有显著竞争优势[103][104] 公司财务相关事件 - 2020年4月30日公司获银行481,977美元贷款，年利率1.00%，2021年12月31日该贷款全额获豁免[62] - 2021年3月8日公司董事会和超50%投票权股东批准1:2至1:60反向股票分割，5月17日进行40:1反向分割[64] - 2021年和2020年公司可供股东分配的净利润分别为204,161美元和55,339美元，截至2021年12月31日，公司现金为12,135,803美元，营运资金为12,084,815美元[75] 公司人员情况 - 截至2022年3月31日，公司有60名全职和2名兼职员工，其中8名高管、13名行政财务人员、12名销售人员和29名技术人员[70] 公司业务模式与发展战略 - 公司主要通过销售基础设施和灾难恢复/云解决方案订阅服务创收，需持续吸引新客户以实现增长[77] - 公司预计继续收购或投资其他公司，可能分散管理层注意力、稀释股东权益并消耗资源[79] - 2021年5月31日公司完成与Flagship的合并，预计实现业务协同和运营效率提升[88] 公司合规要求 - 公司解决方案用于医疗行业，需遵守HIPAA和HITECH等患者隐私相关法律[68] - 公司受隐私相关政府监管和法律约束，违反隐私义务会损害业务[142] - 公司为医疗行业客户提供服务，需遵守HIPAA和HITECH等患者隐私法律，违反将面临处罚[146] - 公司软件含加密技术，需遵守出口管制法规，违规可能面临处罚，影响业务和经营成果[157] 公司办公模式与疫情影响 - 公司采用混合办公模式，远程办公技术使市场推广和服务交付受影响小[58] - 新冠疫情加速客户云转型，目前对公司运营和财务业绩影响不大，但最终影响不确定[57][59] - 新冠疫情给公司带来显著的不确定性和经济干扰，影响业务、运营和财务结果[124] 公司股权结构 - 截至2022年3月30日，三位主要股东通过总投票权控制公司约37.28%的流通普通股[99] 公司财务报告内部控制情况 - 公司在2020年12月31日财年的财务报告内部控制中发现重大缺陷，缺乏足够内部会计专业知识[92][93][94] - 公司聘请Chris H. Panagiotakos担任首席财务官以解决重大缺陷问题[95] - 截至2021年12月31日，公司认为之前发现的重大缺陷已得到补救[96] 公司运营风险 - 公司数据中心租赁协议在2021 - 2023年期间到期，若无法续约可能产生重大成本和服务中断[113] - 公司依赖第三方托管主服务器，若出现问题可能需更换服务提供商，存在一定风险[115] - 公司客户依赖其解决方案存储重要信息，网络安全和系统的实际或感知漏洞可能带来严重负面后果[120] - 公司虽有保险覆盖安全风险，但可能无法覆盖所有事件或弥补潜在重大损失[120] - 公司客户保留率约为94%，若该比率大幅下降，可能需增加广告营销费用以维持和增长收入，否则收入可能下滑[130] - 公司业务受数据安全影响，数据泄露会导致负面宣传、客户信心丧失和声誉受损[122] - 公司服务依赖客户高速互联网接入和互联网基础设施可靠性，网络拥塞、中断或延迟会影响服务提供[126] - 互联网服务提供商市场力量增强，可能采取措施影响公司产品服务使用，增加运营成本并影响客户获取和保留[127] - 公司大部分收入来自美国客户，美国市场对公司解决方案兴趣和需求下降将产生较大影响[133] - 公司主要依靠第三方分销公司获取新客户，合作关系终止或不利会影响客户基础增长[134] - 公司品牌推广和维护至关重要，负面评价、客户不满处理不当会损害品牌声誉和业务[140] - 公司业务增长对管理、运营和财务基础设施提出更高要求，扩张需提前投入大量资源，但业务量不一定增加，还会增加成本[152] - 公司国际扩张面临本地化、缺乏经验、竞争、法规、管理、税务等诸多风险，且投入可能无法带来预期收益[153][155][156] - 公司依赖关键人员，人员流失或无法吸引、留住人才会影响业务和增长前景[158][159][160][161] - 第三方可能指控公司解决方案侵犯知识产权，引发诉讼或需支付高额许可费[163][164][165] - 公司依赖第三方软件和技术，可能面临无法获取许可、软件缺陷等问题[167][168] - 公司若无法保护域名，声誉、品牌、客户群和收入等可能受不利影响[170][171] - 公司业务面临多种风险，如解决方案问题、市场竞争、经济环境等，可能影响经营结果[151][152][153][155][157][158][163][170][172][173] 公司股价情况 - 2021年2月3日公司普通股收盘价为每股6.80美元，2月11日最低价为16.80美元、最高价为38.80美元、收盘价为30.40美元，3月25日收盘价为8.40美元[173] - 公司股价过去波动、近期不稳定且未来可能继续波动，投资者可能遭受重大损失[172][173][176] 公司期权与认股权证情况 - 截至2021年12月31日，有可转换为总计2,419,193股普通股的期权和认股权证流通在外[179] 公司办公空间租赁情况 - 2017年11月20日签订的纽约梅尔维尔办公空间租约，租期5年3个月，年租金86,268美元，年增长率3%，于2023年7月31日到期[192] - 2021年7月31日签订的佛罗里达州博卡拉顿约2,880平方英尺办公空间租约，租期3年，月租金约4,500美元[193] 公司股东数量情况 - 截至2022年3月30日，公司有39名普通股登记股东[200] 公司优先股股息情况 - A系列优先股持有人有权按原始发行价每年10%的利率获得现金股息，按年复利[202] 公司网站访客情况 - 2021年公司网站有超过55,000名访客[209]