员工情况 - 截至2021年12月31日，公司有269名员工，全职等效员工为267人[66] - 公司为吸引和留住员工，提供有竞争力的薪酬和福利，自1994年起为所有员工提供年度激励薪酬计划[67] - 公司重视员工发展，提供广泛培训和发展机会，每半年进行一次正式绩效评估[68][69] - 公司通过保密网络门户征求员工反馈，定期就各种感兴趣的话题对员工进行调查[70] 投资证券情况 - 截至2021年12月31日，公司可供出售和持有至到期的投资证券分别为3.206亿美元和3.7亿美元[89] 政策影响 - 公司业务和收益受联邦政府财政和货币政策影响，尤其是美联储政策[65] 利率风险 - 若存款和其他借款利率上升速度快于贷款和其他投资利率，公司净利息收入和收益可能受到不利影响[88] - 公司投资组合价值可能受利率变化和证券市场动荡的负面影响[89] 资金流动性 - 公司主要依靠商业和零售存款等为业务运营提供资金，多种因素可能影响公司获取流动性来源[90] 投资管理风险 - 公司投资管理活动依赖投资证券价值，可能导致收入波动[96] 信息系统与运营风险 - 公司面临信息系统安全、交易和运营风险，虽暂无重大不利影响，但防范成本持续增加[101][103] 借记卡欺诈风险 - 若消费者借记卡被盗刷，发行金融机构承担主要责任，公司发行EMV/Chip借记卡降低风险，但线上或备用交易仍有欺诈风险[104] 索赔诉讼风险 - 公司面临各类索赔和诉讼，若处理不当可能产生财务负债和声誉损害，近年来金融服务行业相关调查和程序的数量及风险增加[105] 声誉风险 - 公司声誉受损可能源于多种因素，会影响客户、投资者和员工的吸引力和留存率[106] 市场扩张风险 - 公司可能无法维持历史增长率，经济、监管和竞争等因素可能阻碍市场扩张[107] 疫情影响 - 2020年初美国因新冠疫情陷入衰退，虽部分经济领域已复苏，但疫情对公司贷款组合的影响仍存在不确定性[108][109] LIBOR替代 - 2017年英国金融行为监管局宣布2021年后不再要求银行提交LIBOR利率，2021年12月31日后不再发布一周和两个月美元LIBOR，2023年6月30日后停止剩余美元LIBOR期限，公司采用SOFR替代LIBOR，2022年下半年将处理此前合同[111] 监管影响 - 公司受高度监管，遵守监管要求的成本可能影响经营业绩和财务状况，若不满足最低监管资本要求，财务状况将受重大不利影响[112] - 《多德 - 弗兰克法案》改变银行监管结构，增加运营成本，削弱联邦预emption规则，赋予州检察长执行联邦消费者保护法的权力[113] - 2013年美联储最终确定巴塞尔III资本规则，2015年开始分阶段实施，2019年完成，公司和银行在2021年12月31日前已提前合规[114] 普通股交易情况 - 2021年12月31日止年度，公司普通股平均月交易量为356,686股，约占已发行普通股平均数量的3.25%[117] - 公司普通股交易市场可能不活跃，买卖价差可能较高，市场价值和流动性可能受不利影响[117] 普通股价格波动 - 公司普通股价格会波动，波动因素包括季度经营和财务结果波动、经营结果与投资者预期不符等[118][119] - 近期股市价格和成交量波动剧烈，行业因素、经济和政治状况等可能导致公司股价下跌[120] 股息支付 - 公司主要从银行股息获得现金流来支付普通股股息，银行支付股息受联邦银行法律法规限制[121] 资本管理风险 - 若无法战略性管理资本状况，公司因资本水平高，股本回报率可能低于竞争对手[122] - 若无法实现有竞争力的平均股本回报率，可能减少对公司普通股的投资并使股价下跌[122] 证券发行风险 - 董事会可能决定发行额外普通股或其他证券来筹集资本，此类发行可能稀释普通股股东权益或降低股价[123] 收购风险 - 潜在收购可能涉及诸多风险，如潜在未知或或有负债、资产质量问题等[124] - 未来收购交易可能导致公司有形账面价值和普通股每股净收入稀释[125]