贷款业务数据关键指标变化 - 截至2020年12月31日，公司持有并服务的SBA PPP贷款总余额为2320万美元[272] - 2020年12月31日，公司商业房地产和多户家庭贷款金额增至4.59亿美元，占贷款总额的39.8%，2019年12月31日为3.518亿美元，占比39.8%[282] - 2020年12月31日，公司商业贷款组合增至5.592亿美元，占总贷款的48.5%，2019年12月31日为3.934亿美元，占比44.5%[286] - 2020年12月31日，第一联邦银行前五大借款人（包括关联实体）的贷款（包括未使用承诺）总额约为9260万美元[288] - 2020年12月31日，十大借款关系的未偿还贷款余额总计1.072亿美元，占总贷款的9.3%[288] - 2020年，公司建筑和土地贷款增加8640万美元，增幅232.4%，达到1.236亿美元，占2020年12月31日贷款总额的10.7%[290] - 2020年12月31日，公司一至四户家庭抵押贷款和住房净值贷款为3.429亿美元，占贷款总额的29.7%[297] - 2020年12月31日，公司非自住住宅房地产贷款为4080万美元，占贷款总额的3.5%[300] - 2020年12月31日，公司商业企业贷款为1.002亿美元，占贷款总额的8.7%，其中PPP贷款总计2320万美元[301] - 2020年12月31日，公司1 - 4户家庭贷款5470万美元、消费贷款2240万美元和商业房地产贷款1570万美元由第三方服务[330] - 公司商业和多户房地产及商业企业贷款从2019年12月31日的3.934亿美元（占总贷款的44.5%）增至2020年12月31日的5.592亿美元（占总贷款的48.5%）[359] - 2020年公司贷款发放额为8.713亿美元，其中70.0%（6.103亿美元）在普吉特海湾地区，23.3%（2.033亿美元）在奥林匹克半岛地区，3.4%（2970万美元）在华盛顿其他地区，3.2%（2800万美元）在俄勒冈州[372] - 2020年公司贷款（不含待售贷款）增加2.703亿美元，增幅30.6%[369] - 2020年公司贷款损失准备金增加420万美元，增幅43.8%，贷款损失准备金占总贷款的比例2020年末为1.2%，2019年末为1.1%[374] - 2020年公司不良贷款增加47.7万美元，增幅26.6%，达230万美元，不良贷款占总贷款的比例2020年末和2019年末均为0.2%[375] - 2020年公司分类贷款（仅包括次级贷款）增加260万美元，增幅52.1%，达750万美元[376] - 2020年贷款销售量从2019年的136笔增至687笔，增幅405.2%[395] - 2020年12月31日，公司有160万美元未偿还贷款承诺和2.121亿美元未发放贷款，包括未发放的建设承诺和备用信用证[414] - 2020年12月31日公司合并贷款损失准备金余额为1385万美元[439] 不良资产及风险相关 - 2020年12月31日，公司投资组合中有15.7万美元的不良商业房地产贷款和28.4万美元的不良多户家庭贷款[283] - 2020年12月31日，公司不良资产为230万美元，占总资产的0.1%[307] - 建筑和土地开发贷款相比永久住宅贷款有额外风险，通常涉及更高的贷款本金金额，且常集中于少数建筑商[291] - 住房或房地产市场低迷会增加贷款拖欠、违约和止赎情况，损害抵押品价值和出售能力[293] - 公司批量购买贷款可能因假设不准确导致收益率降低或损失[295] - 公司住宅物业贷款受地区和当地经济条件影响，损失水平难以预测[297] - 公司贷款损失拨备可能不足以弥补贷款组合损失，新会计准则可能要求增加拨备[302][306] - 公司面临来自各类金融机构的激烈竞争，可能影响其增长和盈利能力[312] - 新冠疫情预计在2021财年及可能更长时间继续对公司产生不利影响[271] - 公司业务受经济状况、金融市场条件、信用和资产质量等多种因素影响，存在不确定性[267][278][282] - 公司计划继续增长，但可能面临管理增长的困难，影响声誉和经营业绩[287] 利率相关影响 - 公司净利息收入和收益受利率影响，若存款和借款利率上升快于贷款和投资利率，收益可能受不利影响[320][322] - 利率变化会影响公司净利息收益率，负债期限短于资产，利率上升时资金成本可能上升更快，导致净利息收益率收缩[321] - 利率上升可能减少公司抵押贷款发起量，导致抵押贷款银行业务收入和非利息收入下降[328] - 2017年7月，英国金融行为监管局宣布伦敦银行同业拆借利率（LIBOR）将于2021年底被取代，部分美元LIBOR利率将持续发布至2023年6月30日，其替代对公司影响尚不确定[326] - 2020年应收贷款平均余额增加1.047亿美元，平均收益率为4.44%，2019年平均收益率为4.64%；2020年生息负债降至0.70%，2019年为1.03%；2020年净息差为3.27%，2019年为3.20%[388] - 利率变动对公司经济价值权益和预计净利息收入有影响，如利率上升300个基点，经济价值权益减少1200万美元（降幅5.3%），预计净利息收入减少198.8万美元（降幅3.8%）[409] 公司运营及战略相关 - 过去六年公司在华盛顿西雅图开设了4家新的全方位服务分行和1个贷款中心，新分行平均3 - 4年后才能盈利[333] - 公司依赖关键人员，失去他们可能对业务产生重大不利影响[331] - 公司未来考虑收购整家银行或分行，可能面临资产质量、整合和融资等风险[332] - 华盛顿法律规定，公司对单一借款人的贷款限制为其未受损资本和盈余的20%，2020年12月31日为3.48亿美元；公司现行政策将此限制为未受损资本加盈余的20%或1800万美元中的较低者[334] - 2020年公司新增商业活期存款，增设资金管理部门[360] - 2020年公司与领先金融科技合作伙伴推出新的在线抵押贷款申请，计划2021年上半年推出新的数字存款申请和消费贷款发起平台[360] - 2020年3月下旬，公司宣布贷款修改计划，以支持和缓解借款人在新冠疫情期间的压力[377] - 公司企业风险管理委员会通过审计委员会向董事会报告关键风险指标，重点监控战略、信用、利率等多种风险[405] - 公司管理生息资产和付息负债的利率敏感性，以降低利率环境变化的不利影响，目前未参与套期保值等衍生品活动[406][407] 财务数据关键指标变化 - 截至2020年12月31日，公司物业的净账面价值为1160万美元[342] - 截至2020年12月31日，公司所有数据处理和计算机设备的账面价值为27.3万美元[343] - 截至2021年3月5日收盘，公司已发行和流通的普通股为10119299股，约有555名在册股东[346] - 2020年10月28日，公司董事会授权回购和注销最多1023420股普通股，约占当时流通股的10% [347] - 截至2020年12月31日，公司已根据该计划回购15553股，占授权回购股份的1.5%，平均成本为每股15.71美元，还有1007867股可用于未来回购[350] - 2019年公司承诺投资300万美元用于识别和向有潜力的数字公司注入资金[360] - 截至2020年12月31日，公司总资产较2019年增加3.47亿美元，增幅26.5%，达16.5亿美元[368] - 2020年末总投资证券增至3.643亿美元，较2019年末增加4870万美元，增幅15.4%[380] - 2020年末市政债券增至1.279亿美元，较2019年末增加8860万美元，增幅225.5%；抵押支持证券降至8930万美元，较2019年末减少7920万美元，降幅47.0%；其他投资证券增至1.472亿美元，较2019年末增加3940万美元，增幅36.5%[381] - 2020年末总负债增至14.7亿美元，较2019年末增加3.375亿美元，增幅29.9%，主要因存款账户余额增加3.319亿美元，增幅33.1%[382] - 2020年末借款降至1.1亿美元，较2019年末减少300万美元，降幅2.6%[383] - 2020年末股东权益增至1.864亿美元，较2019年末增加950万美元，增幅5.4%[384] - 2020年公司净收入为1030万美元，较2019年增加130万美元，增幅14.7%[386] - 2020年净利息收入增至4400万美元，较2019年增加610万美元，增幅16.1%[387] - 2020年利息收入增至5170万美元，较2019年增加240万美元，增幅4.8%[390] - 2020年总利息支出较上一年减少370万美元，降幅32.5%，其中存款成本减少160万美元，降幅19.8%，借款成本减少210万美元，降幅66.3%[393] - 2020年末贷款损失准备金为5046千美元，较2019年的669千美元增加，贷款损失准备率从1.1%升至1.2%[395] - 2020年非利息收入为15846千美元，较2019年的7012千美元增加8834千美元，增幅126.0%，主要因贷款销售收益增加[396] - 2020年非利息支出为41500千美元，较2019年的33100千美元增加8300千美元，增幅25.2%，主要因薪酬福利和场地设备费用增加[396] - 2020年所得税费用为3000千美元，较2019年的2100千美元增加877千美元，主要因税前收入增加[398] - 2020年平均生息资产为1345770千美元，利息收入为51682千美元，收益率3.64%；平均付息负债为1030549千美元，利息支出为7724千美元，成本率0.39%[401] - 2020年净利息收入为43958千美元，较2019年的37865千美元增加，净息差从3.20%升至3.27%[401] - 生息资产利息收入增加2369千美元，其中因余额增加贡献7009千美元，因利率变动减少4640千美元；付息负债利息支出减少3724千美元，其中因余额增加贡献483千美元，因利率变动减少4207千美元[404] - 2020年12月31日，公司现金及现金等价物为6520万美元，可供出售证券市值为3.643亿美元，已质押1.1亿美元抵押品用于从联邦住房贷款银行借款[413] - 2020年12月31日起一年内到期的定期存款总计1.858亿美元，占定期存款的60.2%[415] - 2020年12月31日，公司（非合并基础）的流动资产为870万美元[417] - 截至2020年12月31日，公司承诺和或有负债的总额为2.13925亿美元，且均在一年内到期[419] - 自2019年1月起，资本保护缓冲要求为风险加权资产的2.5%[423] - 2020年12月31日，银行和合并公司均超过所有监管资本要求，银行被认为“资本充足”[424] - 2020年12月31日，银行一级杠杆资本实际金额为1.59842亿美元，比率为10.3%，高于最低要求[426] - 2020年12月31日，银行普通股一级资本实际金额为1.59842亿美元，比率为13.4%，高于最低要求[426] - 2020年12月31日公司总资产为16.54349亿美元，2019年为13.07336亿美元[444] - 2020年12月31日公司总负债为14.67966亿美元，2019年为11.30485亿美元[444] - 2020年12月31日公司股东权益为1.86383亿美元，2019年为1.76851亿美元[444] - 2020年公司总利息收入为5168.2万美元，2019年为4931.3万美元[446] - 2020年公司总利息支出为772.4万美元，2019年为1144.8万美元[446] - 2020年公司净利息收入为4395.8万美元，2019年为3786.5万美元[446] - 2020年公司非利息收入为1584.6万美元，2019年为701.2万美元[446] - 2020年公司非利息支出为4146.4万美元，2019年为3311.7万美元[446] - 2020年公司净利润为1034万美元，2019年为901.4万美元[446] - 2018 - 2020年公司普通股数量从11,170,018股减至10,247,185股，股东权益从172,264美元增至186,383美元[451] - 2020年和2019年净利润分别为10,340美元和9,014美元[451][454] - 20