公司面临的风险 - 公司业务和财务受COVID - 19疫情负面影响，需求、信贷损失、利息收入等受影响，贷款修改或延迟损失确认至延期后[103][104][105] - 公司作为PPP参与贷款方，面临客户或其他方诉讼风险及SBA不提供部分或全部贷款担保风险[108][110][111] - 疫情增加网络安全风险，远程办公使信息系统易受攻击，可能导致运营中断和财务损失[112] - 金融服务行业监管环境变化可能对公司经营结果产生不利影响，如Dodd - Frank法案影响业务开展和成本[114][115] - 公司需维持一定资本，若不满足要求可能面临监管行动，影响业务和降低股本回报率[117][118] - 公司FDIC保险费可能增加，特殊评估可能影响经营结果[119] - 公司业务集中在印第安纳州南部19个相邻县和肯塔基州14个县，当地经济恶化会影响公司财务状况[121] - 若实际贷款损失超过估计，公司收益和财务状况将受影响，担保物价值变化可能导致贷款损失[122] - 公司信用损失准备金可能不足以覆盖实际损失，若相关假设和判断有误，实际贷款损失可能远超准备金[124] - 公司面临来自更大的地区、国家和国际竞争对手的竞争，竞争加剧或导致贷款和存款减少、利差降低等[129][130] - 利率变化会影响公司净利息收入和投资组合价值，大幅、长期的利率变化可能对财务状况产生重大不利影响[125] - 公司依赖关键人员，失去一名或多名关键人员可能损害业务[136][137] - 公司面临环境责任风险，可能需承担房地产相关的环境清理等费用[140] - 气候变化及其相关立法和监管举措可能对公司业务和经营成果产生重大不利影响[141] - 公司面临运营风险，包括员工或外部人员欺诈、未经授权交易、交易处理和技术错误等，保险可能无法覆盖损失[145] - 公司面临信息安全风险，包括网络攻击、数据泄露等，可能损害声誉、导致诉讼和业务中断[146] - 公司信用卡交易涉及第三方，第三方安全漏洞可能影响公司，公司依赖第三方服务提供商，其信息安全协议可能不足[148] - 公司业务扩张收购存在风险，可能导致有形账面价值或每股净收益稀释，整合可能不成功，无法达到预期利润[155] - 公司普通股价格可能大幅波动，受市场、行业、经济、政治等多种因素影响[158] 公司运营地点及股东信息 - 公司执行办公室位于印第安纳州贾斯珀市主街711号，主办公楼面积约23,600平方英尺，公司及子公司在印第安纳州南部有50个运营地点，在肯塔基州有29个，共80个地点中62个为公司自有，18个从第三方租赁[160] - 截至2022年2月23日，公司普通股有记录股东约3,208人[165] - 公司股票在纳斯达克全球精选市场交易，股票代码为GABC[164] 公司诉讼及回购计划 - 2020年7月公司被卷入集体诉讼，2021年10月21日达成和解协议，将支付305万美元以解决该诉讼，协议待法院批准[161] - 2021年1月25日公司董事会批准回购最多100万股普通股计划，2021年第四季度未回购，2022年1月31日终止该计划并批准新计划，新计划可回购最多100万股，占批准日公司已发行股份约3%，含与CUB收购相关发行的约290万股，公司尚未按2022年计划回购[170] 公司股权补偿及股票购买情况 - 截至2021年12月31日，公司股权补偿计划下未来可发行的证券数量为1,630,772股[171] - 2021年12月31日，2019年员工股票购买计划参与者行使期权购买5,615股普通股，每股购买价格为40.46美元[172] 公司收购情况 - 2022年1月1日，公司完成对公民联合银行集团的收购，对方总资产约11.09亿美元，总贷款约6.838亿美元，总存款约9.305亿美元，公司发行约290万股普通股并支付约5080万美元现金[184] - 2019年7月1日，公司完成对公民第一公司的收购，对方总资产约4.56亿美元，总贷款约3.646亿美元，总存款约3.708亿美元，公司发行约170万股普通股并支付约1550万美元现金[186] 公司运营优化计划 - 2021年3月公司启动运营优化计划，银行子公司整合7家分行并裁员；9月出售位于肯塔基州列克星敦的两家分行，买方承担约1760万美元存款，购买约1780万美元贷款[182][183] 公司PPP贷款情况 - 第一轮PPP（2020年）公司发放约3.513亿美元贷款，相关净处理费约1200万美元；截至2021年12月31日，约3.492亿美元已获豁免并偿还，约1200万美元净处理费已确认[192] - 第二轮PPP（2021年）公司发放约1.57亿美元贷款，相关净处理费约900万美元；截至2021年12月31日，约1.388亿美元已获豁免并偿还，810万美元净处理费已确认；截至该日，2030万美元PPP贷款未偿还，约90万美元净费用待确认[193] 公司信贷损失准备金情况 - 公司维持信贷损失准备金以覆盖贷款组合预期合同期限内的预计预期信贷损失，评估至少每季度进行一次[196] - 信贷损失准备金的确定具有主观性，需考虑多种因素，由特定和一般两个分配部分组成[197] 公司可供出售证券投资组合情况 - 2021年12月31日，可供出售证券投资组合的未实现总收益约为3606.8万美元，未实现总损失约为1564.9万美元[202] 公司财务数据关键指标变化 - 2021年公司净收入为8413.7万美元，每股3.17美元，较2020年增加2192.7万美元，每股基础上约增长35%；2020年净收入为6221万美元，每股2.34美元，较2019年增加298.8万美元，每股基础上约增长2%[181] - 2021年净利润为8413.7万美元，即每股3.17美元，较2020年增加2192.7万美元，每股收益增幅约35%；2020年净利润为6221万美元，即每股2.34美元，较2019年增加298.8万美元，每股收益增幅约2%[210] - 2021年净利息收入为1.6083亿美元，较2020年增加558.7万美元，增幅4%；2020年净利息收入为1.55243亿美元，较2019年增加1001.8万美元，增幅7%[212][213] - 2021年净利息收益率为3.31%，2020年为3.63%，2019年为3.92%[214] - 2021年通过净利息收入确认的PPP贷款费用为1219.6万美元，2020年为797.8万美元；2021年该费用对净利息收益率贡献约24个基点，2020年约18个基点[215] - 2021年收购贷款折扣的增值为347.6万美元，2020年为576.9万美元，2019年为855.9万美元；2021年该增值对净利息收益率贡献约7个基点，2020年约13个基点，2019年约23个基点[215] - 2021年联邦基金出售和其他短期投资本金余额为39036.2万美元，收益48.8万美元，收益率0.12%；2020年本金余额为20901.2万美元，收益38.2万美元，收益率0.18%；2019年本金余额为2716.6万美元，收益52.2万美元，收益率1.92%[216] - 2021年总贷款和租赁本金余额为307230.2万美元，收益13937.8万美元，收益率4.54%；2020年本金余额为318554.2万美元，收益15194.6万美元，收益率4.77%；2019年本金余额为289993.9万美元，收益15283.6万美元，收益率5.27%[216] - 2021年资金成本为0.19%，2020年为0.44%，2019年为0.83%[216] - 2021年净利息收入较2020年增加709.4万美元，2020年较2019年增加1057.4万美元[219] - 2021年公司录得信贷损失负拨备650万美元，2020年为1755万美元，2019年为532.5万美元[220] - 2021年非利息收入较2020年增加498.8万美元，增幅9%；2020年较2019年增加897.3万美元，增幅20%[224] - 2021年信托和投资产品费用较2020年增加231.6万美元，增幅29%；2020年较2019年增加72.7万美元，增幅10%[225] - 2021年贷款销售净收益较2020年下降164.1万美元，降幅17%；2020年较2019年增加527.5万美元，增幅114%[230] - 2021年证券销售收益为224.7万美元，2020年为408.1万美元，2019年为124.8万美元[231] - 2021年非利息支出总计1.24007亿美元，较2020年增加688.4万美元，增幅6%；2020年较2019年增加296.1万美元，增幅3%[232] - 2021年薪资和员工福利较2020年增加45.8万美元，增幅不到1%；2020年较2019年增加422.7万美元，增幅7%[233] - 2021年FDIC保费较2020年增加67.9万美元，增幅92%；2020年较2019年增加20.7万美元，增幅39%[235] - 2021年数据处理费用较2020年增加72.2万美元，增幅10%；2020年较2019年下降103.8万美元，降幅13%[236] - 2021年广告和促销费用增加60.8万美元，增幅17%，2020年下降64.1万美元，降幅15%[238] - 2021年其他运营费用增加340.7万美元，增幅21%，2020年增加81.6万美元，增幅5%[239] - 2021、2020、2019年公司有效税率分别为18.1%、17.1%、16.9%[241] - 截至2021年12月31日，股东权益增至6.685亿美元，较2020年末增加4380万美元，占总资产比例为11.9%[244][245] - 2021年公司净收入8410万美元，留存收益增加6190万美元，支付股东股息2220万美元[244] - 2021年末总贷款较2020年末减少8410万美元，降幅3%，主要因PPP贷款减少[254] - 剔除PPP贷款，2021年末总贷款较2020年末增加8680万美元，增幅3%[255] - 2021年末商业和工业贷款增加约1850万美元，增幅4%，商业房地产贷款增加6950万美元，增幅5%，农业贷款减少1790万美元，降幅5%[255] - 2021年末零售贷款较2020年末增加1670万美元，增幅3%[255] - 2021年末投资证券摊余成本较2020年末增加7.59亿美元，增幅52%；2020年末较2019年末增加5.812亿美元，增幅66%[261] - 2021年公司平均核心存款较2020年增加约7.261亿美元，增幅20%；2020年较2019年增加约6.729亿美元，增幅23%[272] - 2021年平均需求、储蓄和货币市场存款较2020年增长24%，2020年较2019年增长26%；2021年总计40.8亿美元，占核心存款的95%[274] - 2021年其他定期存款平均余额较2020年下降22%，2020年较2019年增加1%；2021年占核心存款的5%[275] - 2021年大额存单和经纪存款较2020年减少9270万美元，降幅33%；2020年较2019年减少1.064亿美元，降幅28%；2021年占平均总资金来源的4%[276] - 2021年联邦住房贷款银行预付款和其他借款平均资金较2020年下降3510万美元，降幅16%；2020年较2019年下降5780万美元，降幅21%；2021年占平均总资金来源的4%[277] - 2021年贷款冲销总额383.5万美元，回收总额49.3万美元，净贷款回收（冲销）为 - 334.2万美元[297] - 2021年信贷损失拨备费用增加 - 650万美元，年末信贷损失拨备余额3701.7万美元[297] - 2021年净冲销（回收）与平均未偿还贷款比率为0.11%，信贷损失拨备与平均未偿还贷款比率为 - 0.21%，信贷损失拨备与年末总贷款比率为1.23%[297] - 2021年12月31日公司信贷损失拨备总额3700万美元，占期末贷款1.23%；2020年12月31日为4690万美元，占比1.52%[298] - 截至2021年12月31日，公司持有的收购贷款净折扣为490万美元[299] 公司贷款组合结构情况 - 2021年贷款组合中商业房地产贷款占比51%，商业和工业贷款占比18%，农业贷款占比12%[257] 公司贷款到期金额情况 - 商业和农业贷款一年内到期金额为860,098美元，一到五年到期金额为1,243,604美元，五年后到期金额为315,567美元，总计2,419,269美元[260] 公司证券投资组合构成情况 - 2021年12月31日，机构发行的抵押相关证券和联邦机构证券总计9