财务数据关键指标变化：收入和利润 - 2021年总营业收入为14.33亿美元，较2020年的12.54亿美元增长14.3%[353] - 2021年卡收入及其他费用为7.888亿美元，较2020年的5.939亿美元增长32.8%[353] - 2021年交换收入为3.800亿美元，较2020年的3.518亿美元增长8.0%[353] - 2021年现金处理收入为2.455亿美元，较2020年的2.932亿美元下降16.3%[353] - 2021年运营收入为6647万美元，较2020年的3007万美元增长121.0%[353] - 2021年净利润为4748万美元，较2020年的2313万美元增长105.3%[353] - 2021年净收入为4748万美元，较2020年的2313.1万美元增长105.1%，但较2019年的9989.7万美元下降52.5%[360] 财务数据关键指标变化：成本和费用 - 2021年贷款损失准备金为2497.8万美元，较2020年的85.9万美元大幅增长2807.3%[360] - 2021年基于股票的薪酬支出为5141.9万美元，与2020年的5369.4万美元基本持平，但较2019年的2958.3万美元增长73.8%[360] - 2020年长期资产减值费用为2170万美元，主要与资本化的内部使用软件和租赁资产有关，而2019年仅为60万美元[390] 财务数据关键指标变化：现金流和投资 - 2021年经营活动产生的净现金为1.625亿美元，较2020年的2.092亿美元下降22.3%，较2019年的1.899亿美元下降14.4%[360] - 2021年投资活动使用的净现金为13.685亿美元，较2020年的7.858亿美元增长74.1%[360] - 2021年融资活动提供的净现金为10.349亿美元，较2020年的10.072亿美元增长2.7%[360] - 2021年购买可供出售投资证券支出13.956亿美元，较2020年的9.944亿美元增长40.3%[360] - 2021年末无限制现金及现金等价物和限制性现金总额为13.256亿美元，较2020年末的14.967亿美元下降11.4%[360] - 2021年股票回购为0，而2019年回购A类普通股花费1亿美元[358] - 受限现金从2020年的490万美元下降至2021年的330万美元，降幅约为32.7%[378] 财务数据关键指标变化：资产和负债 - 截至2021年12月31日，总资产为47.25亿美元，较2020年的41.15亿美元增长14.8%[351] - 截至2021年12月31日，存款负债为32.87亿美元，较2020年的27.35亿美元增长20.2%[351] - 截至2021年12月31日，股东权益为10.71亿美元，较2020年的10.10亿美元增长6.0%[351] - 公司商誉和无形资产净值为4.669亿美元[183] 财务数据关键指标变化：其他综合收益 - 2021年其他综合亏损为3324万美元，而2020年为综合收益139万美元[355] - 2021年其他综合亏损为3323.5万美元，而2020年和2019年分别为其他综合收益138.8万美元和217.7万美元[358] 资本充足性与监管合规 - 截至2021年12月31日，公司及Green Dot Bank的监管资本比率均高于“资本充足”标准，并满足当时适用的2.5%资本留存缓冲要求[67] - 公司预计Green Dot Corporation和Green Dot Bank将继续超过所有适用的、完全分阶段实施的“资本充足”监管资本要求及资本留存缓冲[67] - 若不符合社区银行杠杆率框架，公司或银行必须维持2.5%的资本留存缓冲以避免资本分配受限[75] - 2021年，Green Dot Corporation和Green Dot Bank符合资格并选择使用社区银行杠杆率框架，要求一级杠杆率大于9%[64] - 联邦储备委员会可能要求银行控股公司维持远高于法定最低水平的资本[65] - 未能保持“资本充足”或满足最低资本要求可能导致监管行动，如限制支付股息或资本分配[66] - 作为银行控股公司，公司必须满足最低资本和杠杆要求，若未能遵守可能被限制支付股息或进行股票回购，并被要求增加资本[156] 业务运营与客户依赖 - 公司运营收入很大程度上依赖于零售分销商门店销售的产品和服务[123] - 来自沃尔玛的运营收入占总运营收入约24.0%[120] - 税务退税处理服务业务的收入绝大部分来自少数几家报税公司[122] - 税务退税处理服务业务绝大部分收入产生于第一季度，且几乎所有收入均来自上半年[126] - 公司推出针对中低收入市场的新移动银行账户GO2bank[124] 竞争与市场风险 - 公司面临来自“挑战者”银行的竞争，这些银行提供免费或低成本替代方案[129] - 预付卡行业若增长放缓或消费者转向其他支付方式（如现金、信用卡、传统借记卡）将严重影响公司财务状况和经营业绩[141] - 交换费收入占公司总运营收入的27%（截至2021年12月31日年度）[164] 信用与运营风险 - 公司为可能无法从持卡人处收回的金额计提了准备金[137] - 截至2021年12月31日，公司面临结算风险的资产为3.204亿美元[138] - 公司对零售分销商和合作伙伴进行初始信用审查并设定信用额度[328] - 结算资产的平均未偿期较短，为两天，这减轻了相关信用风险[328] - 公司为贷款组合（包括透支保护计划）建立信用损失准备金，分析历史损失率并考虑当前状况和预测[383] - 公司为透支账户余额建立准备金，基于最近六个月的各账龄组平均回收率计算[377] - 当贷款很可能无法按合同条款收回时，公司将其视为减值贷款，并基于预期未来现金流现值计量减值[382] - 公司对超过60天无活动的透支账户余额进行全额核销[377] 第三方依赖与供应链风险 - 公司依赖第三方进行交易处理服务，使其面临第三方漏洞风险[133] - 税务季节期间，关键供应商的任何重大服务中断或服务合同变更将导致比整体业务更严重的不利影响[152] - 2020年上半年因COVID-19大流行导致第三方呼叫中心关闭，造成交易损失，任何长期服务中断都将对业务产生不利影响[153] - 2021年第三方呼叫中心因疫情中断导致交易损失增加[116] - 公司与零售分销商（包括沃尔玛）的合同包含系统运行的服务水平标准，系统停机时间超过规定限度可能导致合同终止[146] 技术与数据安全风险 - 数据泄露可能导致公司需支付Visa或万事达卡处以的罚款、罚款和/或其他评估[148] - 数据泄露后的补救措施可能产生大量财务资源需求，包括法医调查、换卡、制造、分销、重新上架费、欺诈监控等额外成本[149] - 公司无法确定数据安全责任保险是否充足，保险索赔若超出可用保险范围将对业务产生重大不利影响[150] - 欺诈活动导致风险控制机制加强，预计在可预见的未来将对新卡激活产生负面影响[134] 法律与监管环境 - 公司面临来自Republic Bank & Trust Company的诉讼，涉及一项拟议收购交易[167] - 公司已在美国所有需要许可证的司法管辖区获得货币转账许可证[102] - 加州隐私权法案（CPRA）于2023年1月1日生效，部分条款追溯至2022年1月1日[97] - Green Dot Bank根据新规则于2021年4月1日生效后将其存款重新分类为非经纪存款[70] - 经纪存款需缴纳最高10个基点的评估费率调整，因此通常以更高费率被评估[88] - Green Dot Bank的存款由存款保险基金承保，每位存款人的标准最高保险金额为250,000美元[88] 业务连续性与地理位置风险 - 公司在中国上海的软件开发业务若因自然灾害、疾病爆发等原因发生长时间中断，可能严重影响业务[154] - 截至2021年12月31日，公司拥有约1,200名全职员工，其中约74%在美国，26%在中国[105] 合同与合作伙伴关系 - Walmart Money Card协议将于2027年1月31日到期，除非根据其自动续约条款延长一年[121] 宏观经济因素 - 2021年美国政府通过总额1.9万亿美元的美国救援计划法案提供经济刺激[117] - 2021年9月增强型失业救济金到期，2021年12月月度儿童税收抵免到期[117] - 公司运营结果可能因税收退款或其他政府支付的处理时间和数量而波动[173] - 公司运营结果可能受到通货膨胀等经济因素影响[179] - 美联储在2020年3月将联邦基金目标利率下调至0%-0.25%的范围[321] - 公司预计美联储将在2022年加息以抑制通胀，但具体时间和次数不确定[321] 融资与资本结构 - 公司受限于一项1亿美元的五年期循环融资 facility 的契约限制[171] - 公司必须维持最高合并杠杆率2.50和最低合并固定费用覆盖率1.25的财务比率要求[171] - 公司拥有1亿美元的信贷额度，截至2021年12月31日无未偿还余额[323] - 若信贷额度全额动用，利率每变动25个基点，公司年利息费用将变动30万美元[323] - 公司预计未来可能需要额外资本，但融资可能不可用或条款不利[170] - 联邦储备委员会政策规定，银行控股公司支付股息需满足过去一年净收入足以支付股息等条件[76] 会计政策与估计 - 公司采用直线法计算财产和设备的折旧，建筑物使用寿命为30年，计算机设备为3-10年[386] - 公司资本化内部使用软件在应用开发阶段产生的某些内部和外部成本，并在3-7年内折旧[385][386] - 无形资产（主要为客户关系和品牌）的估计使用寿命为3至15年[393] - 公司确认租赁使用权资产和负债，基于租赁期内剩余租赁付款额的现值，并使用增量借款利率[388] - 法定财产放弃期通常为三至七年[104] 无形资产与知识产权 - 公司拥有13项已发布专利，2项已公开专利和1项待决专利申请[168] 未成功收购与诉讼 - 公司未能完成收购（如与Republic Bank的交易）可能导致支付终止费或引发诉讼[178] 利率风险 - 公司持有现金和投资组合的利率风险有限，因其期限较短[321] 人力资源 - 公司面临员工保留挑战，特别是在2021年出现被称为"大辞职"的劳动力市场动态[177] 风险管理架构 - 公司管理层企业风险管理委员会负责监控合作伙伴风险并定期向董事会汇报[328] - 公司通过投资政策管理信用风险，限制与经批准的资本充足机构往来[327]