公司业务范围与运营模式 - 公司生产工业生产监控和过程控制系统，还会进行战略投资[16] - 公司通过内部销售团队、制造商代表和经销商销售产品，客户遍布多个国家和行业[30] 公司知识产权情况 - 公司注册了“Electro - Sensors”商标，注册号为1,142,310[39] - 公司持有六项与生产监控系统相关的专利[41] - 公司依靠专利、商标和商业秘密法来确立产品的专有权利[38] 公司销售季节性特征 - 公司产品销售通常具有季节性，历史上第二和第三季度最强[43] 公司竞争环境 - 公司面临来自Danaher Controls等众多竞争对手的激烈竞争[35] 公司未来发展关键因素 - 公司未来成功部分取决于开发新产品的能力，研发困难或延迟可能影响销售增长[48] 公司人员与设施情况 - 截至2020年12月31日，公司有37名全职员工，均在美国[50] - 公司拥有并使用位于明尼苏达州的25400平方英尺设施[62] 公司股东与股权情况 - 截至2021年2月26日，公司有65名在册股东持有876893股普通股，代名人代表约1503名股东持有2518628股[65] - 2018 - 2020年普通股股数均为3395521股，2018年末股东权益总额为12725千美元，2019年末为12891千美元，2020年末为12774千美元[123] 公司财务数据关键指标变化 - 销售额 - 2020年公司海外客户销售额约占总销售额的11.6%[30] - 2020年净销售额为7621000美元，较2019年的8258000美元减少637000美元，降幅7.7%，国际销售占比从12%降至11.6%[71] - 2020年和2019年净销售额分别为7621万美元和8258万美元，同比下降7.71%[121] 公司财务数据关键指标变化 - 毛利润 - 2020年毛利润降至3930000美元，较2019年减少436000美元，降幅10.0%，毛利率从52.9%降至51.6%[73] - 2020年和2019年毛利润分别为3930万美元和4366万美元，同比下降9.98%[121] 公司财务数据关键指标变化 - 运营费用 - 2020年总运营费用降至4134000美元，较2019年减少263000美元，降幅6.0%，占净销售额比例从53.3%升至54.3%[74] 公司财务数据关键指标变化 - 运营亏损 - 2020年运营亏损增至204000美元，较2019年增加173000美元[78] - 2020年和2019年营业亏损分别为204万美元和31万美元，亏损扩大[121] 公司财务数据关键指标变化 - 非运营收入 - 2020年非运营收入降至32000美元，较2019年减少185000美元[79] - 2020年和2019年非经营净收入分别为32万美元和217万美元，同比下降85.25%[121] 公司财务数据关键指标变化 - 所得税 - 2020年所得税收益为48000美元，2019年为1000美元[82] - 2020年和2019年12月31日止年度联邦和州所得税总额分别为 - 4.8万美元和 - 1000美元[207] - 2020年和2019年计算的“预期”联邦税费用（收益）分别为 - 3.6万美元和3.9万美元[207] - 2020年和2019年研发抵免分别为 - 7000美元和 - 7.2万美元[207] 公司财务数据关键指标变化 - 净亏损/净收入 - 2020年净亏损124000美元，2019年净收入187000美元，减少311000美元，降幅166.3%[83] - 2020年和2019年净利润分别为亏损124万美元和盈利187万美元，由盈转亏[121] - 2020年和2019年综合净亏损分别为123万美元和盈利155万美元，由盈转亏[121] - 2020年净亏损124千美元，2019年净利润187千美元[124] 公司财务数据关键指标变化 - 现金流量 - 截至2020年12月31日，现金及现金等价物为1090000美元，2019年为8785000美元，运营活动产生的现金从152000美元增至331000美元，投资活动使用现金8020000美元，2019年为产生现金7581000美元，融资活动使用现金6000美元，2019年为5000美元[85][86][87][88] - 2020年经营活动产生的净现金为331千美元，2019年为152千美元；2020年投资活动使用的净现金为 - 8020千美元，2019年为7581千美元[124] - 2020年融资活动使用的净现金为 - 6千美元，2019年为 - 5千美元；2020年现金及现金等价物净减少7695千美元，2019年净增加7728千美元[124] - 2020年末现金及现金等价物为1090千美元，2019年末为8785千美元；2020年支付的所得税为20千美元，2019年为1千美元；2020年支付的利息为3千美元，2019年为2千美元[124] 公司财务数据关键指标变化 - 总资产 - 截至2020年和2019年12月31日，公司总资产分别为1.3319亿美元和1.3475亿美元[119] 公司财务数据关键指标变化 - 每股收益 - 2020年和2019年基本每股净亏损分别为0.04美元和每股盈利0.06美元，由盈转亏[121] - 2020年基本每股收益为 - 0.04美元，稀释每股收益为 - 0.04美元；2019年基本每股收益为0.06美元，稀释每股收益为0.06美元[160] 公司财务数据关键指标变化 - 应收账款 - 截至2020年12月31日，有两个客户约占应收账款余额的21%；截至2019年12月31日，有一个客户约占应收账款余额的19%[136] 公司财务数据关键指标变化 - 广告与研发费用 - 2020年和2019年广告费用分别为45000美元和61000美元，研发费用分别为836000美元和811000美元[153] 公司财务数据关键指标变化 - 递延所得税资产估值备抵 - 2020年和2019年12月31日递延所得税资产的估值备抵分别为186000美元和121000美元[154] 公司财务数据关键指标变化 - 稀释每股收益计算 - 2020年和2019年用于计算稀释每股收益时，分别排除了332500股和329986股加权平均普通股的期权[158] 公司财务数据关键指标变化 - 投资情况 - 2020年12月31日总投资成本为8052000美元，公允价值为8041000美元；2019年12月31日总投资成本为54000美元，公允价值为45000美元[166] - 2020年和2019年12月31日，商业票据账面价值和公允价值分别为718000美元和797000美元，国债分别为7999000美元和7734000美元，权益证券分别为42000美元和45000美元[171] - 2020年按公允价值计量的3级资产期初余额为45000美元，价值变化为 - 3000美元，期末余额为42000美元；2019年无价值变化[176] 公司财务数据关键指标变化 - 存货情况 - 2020年和2019年存货中原材料分别为922000美元和973000美元，在产品分别为292000美元和383000美元，产成品分别为363000美元和359000美元，存货跌价准备分别为 - 5000美元和 - 20000美元，存货总额分别为1572000美元和1695000美元[179] 公司财务数据关键指标变化 - 财产和设备 - 2020年和2019年12月31日，公司财产和设备净值分别为989,000美元和1,063,000美元，折旧费用分别为99,000美元和94,000美元[180] 公司财务数据关键指标变化 - 净无形资产 - 2020年和2019年12月31日，公司净无形资产分别为228,000美元和489,000美元，摊销费用分别为261,000美元和226,000美元，未来两年预计摊销费用分别为191,000美元和37,000美元[184][186][187] 公司财务数据关键指标变化 - 应计费用 - 2020年和2019年12月31日，公司应计费用分别为330,000美元和431,000美元[187] 公司财务数据关键指标变化 - 融资租赁 - 2020年和2019年，公司融资租赁成本分别为7,000美元和8,000美元，2020年和2019年12月31日，租赁相关的财产和设备净值分别为17,000美元和23,000美元，加权平均剩余租赁期限为3年，加权平均折现率为7.0%，未来三年租赁付款总额为20,000美元，扣除利息后为18,000美元[189][190] 公司财务数据关键指标变化 - 期权情况 - 截至2020年12月31日，2013计划下可授予购买公司普通股的期权最多为600,000股，其中325,000股期权尚未行使，315,000股可执行，275,000股可在未来授予；1997计划已终止，尚有7,500股期权可执行[192][193] - 2020年和2019年无期权授予和行使，2020年和2019年公司因发行期权确认的补偿费用分别约为6,000美元和11,000美元，截至2020年12月31日，2013计划下约有9,000美元未确认补偿费用，预计未来两年确认[194][199][200] - 2013计划下授予员工的激励性股票期权，2019年和2020年初及年末数量均为125,000股，加权平均行使价格为3.78美元，2020年末剩余合同期限为6.1年，可行使期权115,000股，内在价值为118,000美元；授予董事的股票期权，2019年和2020年初及年末数量均为207,500股，加权平均行使价格为4.62美元，2020年末剩余合同期限为2.4年，可行使期权207,500股，内在价值为40,000美元[197] 公司财务数据关键指标变化 - 员工持股计划 - 截至2020年12月31日，员工持股计划（ESOP）持有公司135,490股股票，所有股票已分配到参与者账户，2020年和2019年未支付股息，ESOP无债务，公司2020年和2019年对ESOP计划的贡献确认补偿费用均为24,000美元[201][202] - 截至2020年12月31日，ESOP参与者持有的135,490股股票总市值约为652,000美元，若员工离职且股票不易交易，公司可能需按市值回购，但公司认为股票在纳斯达克资本市场上市，无回购义务[203] 公司财务数据关键指标变化 - 401(k)计划 - 公司有符合401(k)计划的薪资削减和利润分享计划，2020年和2019年均无利润分享贡献[204] 公司财务数据关键指标变化 - 递延税资产与负债 - 2020年和2019年递延税资产总计分别为26.9万美元和22.5万美元[209] - 2020年和2019年递延税负债总计分别为2.3万美元和2.2万美元[209] - 2020年和2019年净递延税资产分别为24.6万美元和20.3万美元[209] 公司税务相关情况 - 研发抵免可在联邦层面结转20年，在明尼苏达州结转15年[209] - 公司主要受美国和明尼苏达州税收管辖[210] - 2017 - 2019年税务年度仍可被美国国税局和州税务机关审查[210] - 截至2020年1月1日和12月31日，公司无应计利息或与不确定税务状况相关的罚款[210] 审计相关情况 - 审计机构自2006年起为公司提供审计服务，于2021年3月25日发布审计报告[117] 现金等价物定义 - 公司将到期日在三个月或更短时间内的高流动性债务工具视为现金等价物，主要投资于商业票据、货币市场账户和三个月期国债[129] 应收账款政策 - 公司的应收账款无抵押，正常贸易条款下一般要求发票日期起30天内付款，超过90天的客户账户余额视为逾期，且不计提逾期应收账款利息[133] 累计其他综合收益变化 - 2020年累计其他综合收益的净变化为1000美元，2019年为 - 32000美元[169]