公司业务地位与市场份额 - 公司是美国第二大直接住宅抵押贷款机构和最大的批发抵押贷款机构，截至2020年12月31日，在批发渠道的市场份额约为34%[115] 会计政策变更影响 - 2021年1月1日，公司采用公允价值法计量服务资产和负债，导致留存收益和MSR资产增加340万美元[118] 业务开展新动态 - 2021年第二季度，公司开始通过私人标签证券化交易出售抵押贷款池[116] 住宅抵押贷款发放情况 - 2021年第二季度，公司发放住宅抵押贷款592亿美元，较2020年同期增加281亿美元，增幅90%[125] - 2021年上半年，公司发放住宅抵押贷款1083亿美元，较2020年同期增加347亿美元，增幅47%[127] - 2021年第二季度贷款发放量为592亿美元，较2020年同期增加281亿美元，增幅90%；2021年上半年为1083亿美元，较2020年同期增加347亿美元，增幅47%[137][138] 净收入情况 - 2021年第二季度，公司净收入为1.387亿美元，较2020年同期减少4.008亿美元，降幅74%[125] - 2021年上半年，公司净收入为9.987亿美元，较2020年同期增加4.389亿美元，增幅78%[127] - 2021年第二季度净收入为1.387亿美元，较2020年同期减少4.008亿美元，主要因总收入减少3.46亿美元和总费用增加5410万美元[155] - 2021年上半年净收入为9.987亿美元，较2020年同期增加4.389亿美元，主要因总收入增加3.884亿美元和总费用减少6410万美元[156] 调整后EBITDA情况 - 2021年第二季度，公司调整后EBITDA为2.097亿美元，而2020年同期为5.32亿美元[126] - 2021年上半年，公司调整后EBITDA为9.211亿美元，而2020年同期为7.057亿美元[127] - 公司将调整后EBITDA定义为扣除特定项目后的收益，用于评估运营绩效和规划未来[129] 贷款生产收入情况 - 2021年第二季度贷款生产收入4.793亿美元，较2020年同期减少2.767亿美元，降幅37%；2021年上半年为15.539亿美元，较2020年同期增加3.938亿美元，增幅34%[137][138] 贷款服务收入情况 - 2021年第二季度贷款服务收入1.453亿美元，较2020年同期增加8320万美元，增幅134%；2021年上半年为2.691亿美元，较2020年同期增加1.569亿美元，增幅140%[139][140] 抵押贷款服务权公允价值情况 - 2021年第二季度抵押贷款服务权公允价值下降约2.191亿美元；2021年上半年下降约2.784亿美元[143] 出售抵押贷款服务权收益情况 - 2021年上半年出售抵押贷款服务权收益480万美元，2020年同期亏损6550万美元[145] 利息收入情况 - 2021年第二季度利息收入7920万美元，较2020年同期增加5130万美元，增幅184%；2021年上半年为1.251亿美元，较2020年同期增加4580万美元，增幅58%[146][147] 总费用情况 - 2021年第二季度总费用3.445亿美元，较2020年同期增加5410万美元，增幅19%；2021年上半年为6.615亿美元，2020年同期为7.255亿美元[150][148] - 2021年第二季度总费用较2020年同期增加1.241亿美元，其中薪资、佣金和福利增加3820万美元（28%），利息费用增加4270万美元，服务成本从1260万美元增至2310万美元[151] - 2021年上半年总费用为6.615亿美元，较2020年同期减少6410万美元（9%），排除2020年2.888亿美元的MSR摊销、减值和偿付后，总费用增加2.247亿美元[152][153] 所得税拨备情况 - 2021年第二季度和上半年所得税拨备分别为150万美元和1430万美元，2020年同期均为80万美元，同比增加主要因业务合并交易后公司税务状态变化[154] 归属于公司的净收入情况 - 2021年第二季度和上半年归属于公司的净收入分别为830万美元和5620万美元，反映公司在2021年1月21日至6月30日期间对Holdings LLC约6%所有权权益的净收入[157] 服务贷款相关情况 - 截至2021年6月30日，服务贷款未偿本金余额为2605.14602亿美元，服务的MSR贷款数量为837347笔[142] 贷款平均指标情况 - 2021年第二季度平均贷款金额为35.3万美元，加权平均贷款价值比为71.78%，加权平均信用评分为752，加权平均票据利率为2.98%[136] - 2021年上半年平均贷款金额为33.5万美元，加权平均贷款价值比为70.87%，加权平均信用评分为754，加权平均票据利率为2.87%[136] - 2021年上半年和前三个月，公司发放贷款的加权平均贷款价值比分别为70.87%和71.78%，加权平均FICO分数分别为754和752[202] - 2020年上半年和前三个月，公司发放贷款的加权平均贷款价值比分别为73.76%和70.34%，加权平均FICO分数分别为751和759[202] 仓库设施相关情况 - 截至2021年6月30日，公司仓库设施的总授信额度为20亿美元，已使用额度为1.1249213亿美元，随后在2021年8月临时增加38亿美元的仓库融资能力[167][169] - 公司仓库设施要求遵守运营和财务契约，截至2021年6月30日和2020年12月31日，公司均遵守所有契约[173][174] 特定计划未偿还金额情况 - 截至2021年6月30日，通过ASAP+计划的未偿还金额约为16.2万美元，EF计划无未偿还金额，“孕育”线无未偿还金额，其交易限额为1.5亿美元[170][172] 票据发行情况 - 2020年11月3日，公司发行8亿美元2025年11月15日到期的高级无担保票据，年利率为5.5%，约5亿美元用于一般公司用途，其余用于向SFS Corp.进行税务分配[174] - 2021年4月7日公司发行7亿美元2029年到期的高级无抵押票据，年利率5.5%[176] 设备融资定期票据情况 - 截至2021年6月30日，设备融资定期票据未偿还余额260万美元，2021年4月偿还并终止一笔2460万美元的票据[179] 融资租赁负债情况 - 截至2021年6月30日，公司融资租赁负债6190万美元，其中2960万美元与关联方租赁有关[180] 现金流量情况 - 2021年上半年经营活动净现金使用量43亿美元，2020年同期为2.208亿美元；投资活动净现金使用量2960万美元，2020年同期为提供2.3734亿美元；融资活动净现金提供量42亿美元，2020年同期为4.2142亿美元[181][182][183][184] 资产负债权益情况 - 截至2021年6月30日，总资产从2020年12月31日的115亿美元增至168亿美元，总负债从91亿美元增至142亿美元，总权益从24亿美元增至27亿美元，增幅13%[185][186][187] 各类承诺名义金额情况 - 截至2021年6月30日，固定利率利率锁定承诺名义金额18.380478亿美元，2020年12月31日为10.594329亿美元；可变利率利率锁定承诺名义金额151.897万美元，2020年12月31日无；贷款销售承诺名义金额5.126536亿美元，2020年12月31日为480.894万美元；远期出售抵押贷款支持证券承诺名义金额23.816097亿美元，2020年12月31日为16.121845亿美元[191] 贷款出售情况 - 截至2021年6月30日，公司向一家全球保险存款机构出售15亿美元贷款，并将相关交易分配给最终投资者进行证券交付，定于2021年7月结算[192] 公司面临的风险及管理策略 - 公司面临利率、信用和交易对手风险，利率风险影响业务多个方面，通过服务和抵押业务的部分抵消影响管理经济风险，对利率锁定承诺和公允价值计量的抵押贷款采用对冲策略[194][195][197][198] - 公司面临信用风险，即借款人无法或不愿按合同要求偿还抵押贷款导致违约的风险[202] - 公司面临交易对手风险，源于融资安排和利率风险对冲活动[203] - 公司的融资安排存在风险，若交易对手选择不续签借款协议且公司无法获得融资，将影响发放抵押贷款[205] 利率变动对资产负债影响 - 假设2021年6月30日收益率曲线瞬时平行下移25个基点，资产增加2.91618亿美元，负债减少3.70275亿美元；上移25个基点，资产减少3.41901亿美元，负债增加4.02351亿美元[200][201] 票据契约遵守情况 - 2020年高级票据和2021年高级票据契约包含多项限制条款，截至2021年6月30日公司遵守相关条款[178] 交易对手相关情况 - 公司与所有重要交易伙伴签订交易协议，规定在一方风险敞口超过预定合同限额时交换保证金[204] - 2021年和2020年6月30日止的三个月和六个月内，公司未因交易对手违约而遭受损失[204] 前瞻性陈述相关情况 - 报告包含前瞻性陈述，涉及未来财务表现、业务战略等预期[207] - 前瞻性陈述受公司业务风险、不确定性及其他外部因素影响，可能导致未来结果与陈述有重大差异[207] - 所有前瞻性陈述仅代表报告日期观点，公司无义务更新，除非证券法律要求[210]