财务数据关键指标变化：收入和利润 - 第三季度总营收为2.155亿美元，同比增长54.1%[13] - 第三季度净利润为821万美元，去年同期净亏损40万美元[13] - 前三季度总营收为5.685亿美元，同比增长35.3%[13] - 前三季度净利润为1354万美元，去年同期净亏损3.444亿美元[13] - 第三季度基本和稀释后每股收益为0.15美元，去年同期为-0.01美元[13] - 前三季度基本和稀释后每股收益为0.25美元，去年同期为-6.61美元[13] - 2021年前九个月净收入为1353.7万美元，而2020年同期净亏损为3.44亿美元[17] - 2021年第三季度净收入为785.2万美元，归属于HF Foods Group Inc.的权益为2.7亿美元[15] - 2021年第三季度总收入为215,542,049美元，同比增长54.0%；2021年前九个月总收入为568,470,113美元，同比增长35.3%[77] - 2021年前九个月总净收入为5.685亿美元，同比增长35.3%[192][194][196] 财务数据关键指标变化：成本和费用 - 2021年前九个月运输及装卸成本为7,103,131美元，同比增长37.5%；2021年第三季度为2,703,921美元，同比增长64.8%[78] - 第三季度经营租赁成本为648,979美元，同比增长115.1%；九个月经营租赁成本为1,120,526美元，同比增长5.8%[138] - 第三季度融资租赁总成本为97,671美元，同比下降39.5%；九个月融资租赁总成本为296,982美元，同比下降39.6%[139] - 九个月现金支付的利息为2,947,834美元，同比下降8.5%；支付的所得税为5,680,155美元，同比增长997.3%[146] - 第三季度所得税准备金为2,637,444美元，而2020年同期为所得税收益80,910美元[149] - 九个月有效所得税率为25.5%，远高于2020年同期的0.6%[149] - 在截至2021年9月30日的三个月内，股票薪酬总费用为205,433美元，其中限制性股票单位费用159,078美元，绩效股票单位费用46,355美元[188] 各条业务线表现 - 2021年第三季度总净收入为2.155亿美元，其中对独立餐厅销售额为2.076亿美元，批发销售额为798万美元[192] - 2021年第三季度总毛利润为4191万美元，对独立餐厅业务毛利率为19.7%，批发业务毛利率为12.4%[192] - 2021年前九个月对独立餐厅销售额为5.481亿美元，同比增长37.0%[192][196] - 2021年前九个月批发销售额为2035万美元，同比微增0.6%[192][196] - B&R Global通过其子公司为西部11个州的约5,000家餐厅供应食品服务产品[34] - 合并B&R Global后，实体拥有13个配送中心，服务于22个州的超过10,000家餐厅，拥有超过300辆冷藏车和超过780名员工及分包商[39] 各地区表现 - 2021年第三季度，加利福尼亚州收入最高，为80,777,266美元，占当季总收入的37.5%[77] 管理层讨论和指引 - 2021年前九个月无形资产摊销费用为817万美元，预计2022财年摊销费用为1089万美元[121] - 长期债务未来到期情况：2022财年到期568万美元，2023财年到期481万美元，2024财年到期409万美元[134] - 经营租赁和融资租赁的未来最低租赁付款总额分别为3,084,389美元和19,239,341美元[140] 资产与负债状况 - 截至2021年9月30日，总资产为5.145亿美元，较2020年底增长6.2%[11] - 现金及现金等价物为1554万美元，较2020年底增长62.2%[11] - 存货为7724万美元，较2020年底增长32.0%[11] - 总负债为2.412亿美元，股东权益为2.733亿美元[11] - 截至2021年9月30日，公司现金及现金等价物为1554.3万美元，较期初增长62.2%[17] - 截至2021年9月30日，总资产为5.145亿美元，较2020年底增长6.3%[196] - 截至2021年9月30日，应收账款净额为34,103,832美元，较2020年12月31日的24,857,322美元增长[104] - 截至2021年9月30日，财产和设备净额为141,740,117美元，较2020年12月31日的136,869,085美元增长[107] - 截至2021年9月30日，公司无形资产总额净值为1.676亿美元，其中商标权净值2369万美元，客户关系净值1.439亿美元[120] - 截至2021年9月30日，公司净递延所得税负债为44,199,536美元[149] - 截至2021年9月30日，关联方应收账款总额为954,230美元，较2020年12月31日的1,261,463美元下降24.4%[173] - 截至2021年9月30日，关联方应付账款总额为2,499,872美元，较2020年12月31日的1,572,427美元增长59.0%[176] - 截至2021年9月30日，对关联方供应商的预付款项为零，而2020年12月31日为196,803美元[178] - 截至2021年9月30日，公司非控股权益总额为357.7189万美元，较2020年12月31日的436.7547万美元下降[54] - 截至2021年9月30日和2020年12月31日，公司坏账准备分别为34.9311万美元和90.9182万美元[57] - 截至2021年9月30日，公司运营租赁资产为2,551,286美元，负债为2,697,704美元；截至2020年12月31日，运营租赁资产和负债均为931,630美元[85] - 截至2021年9月30日，利率互换合约的公允价值负债为34.12万美元，较2020年12月31日的99.35万美元下降[128] - 截至2021年9月30日，公司长期债务总额为8939万美元，其中流动部分为568万美元[132] - 截至2021年9月30日，融资租赁的加权平均剩余租赁期为294个月，较2020年底的43个月大幅增加[140] - 截至2021年9月30日，融资租赁的加权平均贴现率为6.17%，低于2020年底的7.56%[140] - 截至2021年9月30日，公司有350,439股基于时间归属的限制性股票单位及143,277股基于绩效归属的限制性股票单位未归属[182] - 截至2021年9月30日，与所有未归属奖励相关的未确认薪酬成本总额为2,045,560美元[188] - 可变利益实体FUSO截至2021年9月30日的总资产为9.5627万美元，总负债为36.9356万美元，较2020年12月31日的总资产16.3756万美元和总负债53.5709万美元均有所下降[50] 现金流状况 - 2021年前九个月经营活动产生净现金1015.8万美元，2020年同期为4431.1万美元[17] - 2021年前九个月投资活动净现金流出644.4万美元，主要用于支付500万美元收购非控股权益[17] - 2021年前九个月融资活动净现金流入224.8万美元，主要来自银行透支和信贷额度[17] - 九个月通过融资租赁获得财产价值7,627,652美元[146] - 2021年第三季度现金资本支出为85.7万美元，较2020年同期增长327.8%[192] - 2021年前九个月现金资本支出为152万美元，较2020年同期增长270.6%[194][196] 会计政策与财务重述 - 公司存货按成本与可变现净值孰低法计量，并采用先进先出法[59] - 公司不动产和设备按成本减累计折旧计量，建筑物折旧年限为7至39年，机器设备为3至10年[60] - 商誉在每年12月31日或发生减值迹象时进行减值测试[64] - 无形资产中商标权摊销年限为10年，客户关系摊销年限为20年[67] - 公司对2021年3月31日和6月30日的财务报表进行了修订，运营租赁使用权资产分别减少13,675,884美元和13,582,834美元[97] - 同期修订中，物业及设备净值分别增加7,770,225美元和7,698,938美元[97] - 2021年第一季度、第二季度及上半年经营租赁成本修订后分别为410,561美元、340,551美元和751,112美元[99] - 2021年第一季度、第二季度及上半年融资租赁成本修订后分别为234,849美元、288,599美元和523,448美元[99] - 截至2021年3月31日和6月30日，融资租赁下的不动产和设备总额修订为10,611,480美元，累计折旧分别修订为1,966,019美元和2,118,289美元[99] - 截至2021年3月31日，修订后经营租赁总付款额为2,525,451美元，融资租赁总付款额为19,684,067美元[99][101] - 截至2021年3月31日，总资产减少5,905,659美元至494,894,924美元；截至2021年6月30日，总资产减少5,883,896美元至501,337,099美元[100] - 截至2021年3月31日，非流动经营租赁负债减少13,764,121美元至1,695,546美元；非流动融资租赁负债增加7,834,773美元至8,538,421美元[100] - 截至2021年3月31日，总负债减少5,937,684美元至228,311,267美元；截至2021年6月30日，总负债减少5,915,347美元至236,326,527美元[100] - 公司对截至2020年9月30日的九个月期间记录的338,191,407美元商誉减值损失进行了重分类，从其他收入（费用）调整至总营业费用[101] - 公司认为在2021年9月30日和2020年12月31日不存在任何不确定的税务状况[82] 投资与收购活动 - 2021年第二季度收购非控股权益支付500万美元，导致资本公积减少385.6万美元[15] - 2020年投资活动净现金流出9425.4万美元，主要用于支付9400万美元收购B&R Realty[17] - 公司于2019年11月4日完成与B&R Global的合并，成为美国领先的亚洲食品服务分销商[18] - 公司通过子公司Han Feng于2019年7月10日成立房地产控股公司R&N Charlotte，其拥有一块4.66英亩土地及附属的115,570平方英尺办公/仓库/工业设施[29] - 公司通过子公司HF Group Holding于2021年5月28日收购了Kirnland公司33.33%的非控股权益[31] - 2019年11月4日，公司完成与B&R Global的合并，发行30,700,000股普通股作为对价，该业务合并的总对价公允价值为576,699,494美元[33] - 2020年1月17日，公司子公司B&R Global以101,269,706美元的对价收购了BRGR的9家子公司，这些子公司拥有10个仓库设施[37] - 上述房地产收购的资金来源为：7,560万美元抵押定期贷款、向BRGR发行700万美元无担保次级本票，以及从公司循环信贷额度中提取的1,870万美元[38] - 公司于2021年5月28日以500万美元收购了Kirnland 33.33%的非控股权益，使其成为全资子公司，非控股权益因此减少114.4113万美元[53] - 2020年1月17日，公司通过一笔7560万美元的定期贷款和1870万美元的循环信贷提款，部分资助了对BRGR子公司的收购[131] 关联方交易 - 公司重新评估关联方，将张先生持股5.0%至10%的四家实体（主要为餐厅）排除出关联方范围[153] - 公司对腾龙（Tamron）的12%股权投资（按ASC 321替代计量）不满足关联方定义[154] - 倪先生已处置其此前持有的北卡罗来纳好味道面条公司（North Carolina Good Taste Noodle, Inc.）37.67%股权和汉丰（福建）信息技术有限公司（Hanfeng (Fujian) Information Technology Co., Ltd.）100%股权，两家实体不再被认定为关联方[155] - 2021年第三季度，公司从关联方采购总额为527.7万美元，2020年同期为487.2万美元[158] - 2021年前九个月，公司从关联方采购总额为1451.5万美元，较2020年同期的1659.9万美元下降12.5%[160] - 2021年第三季度，公司向关联方销售总额为236.3万美元，2020年同期为228.7万美元[162] - 2021年前九个月，公司向关联方销售总额为784.0万美元，较2020年同期的1083.6万美元下降27.6%[166] - 2021年第三季度及前九个月，公司从北卡罗来纳好味道面条公司的采购额分别为130万美元和390万美元[155] - 2021年9月30日，公司应付北卡罗来纳好味道面条公司的账款为40万美元[155] - 公司子公司HG Realty向关联方Enson Seafood GA Inc.出租仓库，2021年第三季度及前九个月租金收入均为12万美元和36万美元[168] - 公司通过子公司MF持有某实体49%的股权[170] - 关联方B&R Global发行的700万美元无担保次级本票，截至2021年9月30日未偿还本金余额为500万美元[180] - 在截至2021年9月30日的三个月内，公司支付了该本票本金50万美元及利息84,333美元；九个月内支付本金200万美元及利息281,825美元[180] 融资与债务 - 公司循环信贷额度为1亿美元，截至2021年9月30日未偿还本金余额为2300万美元[131] - 公司通过利率互换合约将部分浮动利率债务转为固定利率，例如与East West Bank的合约将两笔贷款固定为年利率4.40%[124] - 2021年第一季度，公司因提前终止与JP Morgan的利率互换合约实现收益约71.86万美元[126] 股权与激励 - 2018年8月22日Atlantic完成反向收购，向HF Holding股东发行19,969,831股普通股，占合并后公司总发行在外股份的约88.5%[25][26] - 截至2018年8月22日Atlantic交易完成后，公司发行在外普通股总数为22,167,486股[27] - 2018年激励计划下，剩余2,506,284股普通股可供未来授予奖励[182] 风险与诉讼 - 公司正面临美国证券交易委员会的非公开调查以及股东集体诉讼，独立调查主要关注2020年12月31日之前与某些前高管（包括家庭成员）所拥有实体的关联方交易[40][42][43] - 针对做空报告引发的集体诉讼，法院已于2021年9月20日作出有利于公司的判决且未被上诉[198] - 美国证券交易委员会（SEC）对公司发起的非公开调查以及股东衍生诉讼仍在进行中[199][201][205] 其他财务与运营数据 - 2020年第一季度确认商誉减值损失3.38亿美元，导致当期净亏损3.4亿美元[17] - 可变利益实体FUSO在截至2021年9月30日的三个月内净收入为68.1539万美元，净亏损为7.8454万美元；九个月内净收入为188.2544万美元，净利润为9.8224万美元[50] - 截至2021年9月30日和2020年12月31日，公司未对长期投资记录任何减值损失[71] - 公司未记录任何商誉以外的长期资产减值损失[72] - 2021年第三季度，有6,687股潜在普通股因具有反稀释作用而被排除在稀释每股收益计算之外[88] - 截至2021年9月30日，有两家供应商合计占未结预付款总额的33%[95] - 2020财年第一季度，因疫情导致B&R Global报告单元商誉减值，账面价值超出公允价值约3.382亿美元[115]