公司业务产量与资源情况 - 2021年公司销售56,045盎司黄金和397,546盎司白银[20] - 截至2021年12月31日，Hycroft矿有960万盎司黄金和4.46亿盎司白银的测量和指示矿产资源，以及500万盎司黄金和1.504亿盎司白银的推断矿产资源[20] - 截至2022年Hycroft TRS报告发布时，Hycroft矿有测量和指示矿产资源为960万盎司黄金和4.46亿盎司白银，推断矿产资源为500万盎司黄金和1.504亿盎司白银[159] - 1983 - 1998年第一次运营期间，该矿生产了超100万盎司黄金和250万盎司白银[174] 公司业务收入占比情况 - 2021年，黄金和白银回收收入分别占公司总收入的91%和9%[25] 全球金银市场供需与价格情况 - 2021年全球金矿产量较2020年增加2%，约3,561公吨（或1.145亿金衡盎司），占全球黄金供应的76.3%[27] - 2021年全球黄金需求约4,021公吨（或1.293亿金衡盎司），价值约2326亿美元[28] - 2021年全球银矿产量较2020年增加约8%，约8.49亿金衡盎司，占全球白银供应的80%[29] - 2021年全球白银需求约10.33亿金衡盎司，价值约259亿美元[29] - 2021年伦敦金银市场黄金年平均下午定盘价为1799美元/盎司，白银为25.04美元/盎司[31] - 2022年3月25日、2021年12月31日和2020年12月31日，伦敦金银市场协会公布的黄金价格分别为每盎司1954美元、1820美元和1891美元，白银价格分别为每盎司25.62美元、23.09美元和26.49美元[67] 公司员工与运营部门情况 - 截至2021年12月31日，公司约有102名员工，其中95人在Hycroft矿工作[35] - Hycroft矿是公司唯一运营部门，包含100%的收入和生产成本[23] 公司环境相关情况 - 2021和2020年公司无重大环境事故或违规，且2021、2020和预计2022年无重大环境控制设施资本支出[42] 公司保证金债券情况 - 截至2021年12月31日，公司地表管理保证金债券总计5930万美元，其中5830万美元用于Hycroft矿，100万美元用于相邻供水井场和勘探项目[43] 美国矿业罚单情况 - 美国矿业运营的罚单数量和罚款金额近年来总体呈上升趋势[45] 公司矿产资源估算依据情况 - 公司2021年Form 10 - K中矿产资源估算基于金价1800美元/盎司和银价23美元/盎司计算[60] 公司Hycroft矿开发不确定性情况 - 公司未完成Hycroft矿拟议加工方法的可行性研究，实际成本、产量和经济回报可能与预期差异显著[61] - 公司目前未在Hycroft矿进行商业开采，无法确定何时复产[56] - 公司矿产资源数据是基于解释和假设的估计，实际产量和利润可能低于当前估计[57] - 因未完成可行性研究或恢复商业生产，矿产资源估计可能需调整或下调[58] 公司运营许可相关情况 - 公司运营受众多政府许可限制，获取或续期许可困难[46] 公司面临的风险情况 - 公司面临包括金属价格波动、新冠疫情不确定性等多种风险[53] - 黄金和白银市场价格波动，价格下跌可能导致公司收入、净利润减少，亏损增加，现金流减少[67] - 新冠疫情可能对公司业务和财务状况产生不利影响，导致经济活动下降、市场动荡，影响公司融资[68] - 公司在招聘和留住合格员工方面面临激烈竞争，若无法成功吸引和留住员工，可能影响公司发展和运营[69] - 公司依赖第三方承包商和顾问进行勘探和开发项目，面临谈判、替换、控制、绩效、合规等方面的风险[73] - 设备和物资短缺或运输时间长可能影响公司勘探和开发业务，导致成本增加和项目延迟[74] - 采矿开发和加工运营存在冶金、地质、安全等方面的风险，可能导致财产损失、生产延误和法律责任[75][76] - 公司需遵守众多政府许可和环境法规，无法获得或更新许可、违反法规可能导致罚款、项目延迟或停止等后果[81][82] - 公司大量未获专利的采矿权存在所有权不确定性，可能导致失去矿产权益并危及业务[88] - 公司保险可能无法覆盖所有业务风险，相关风险可能对经营成果、现金流和财务状况产生重大不利影响[92] - 拟议立法若通过，可能改变持有未获专利采矿权的成本，影响公司开发矿产的能力和财务表现[93] - 气候变化相关法规和立法可能增加公司运营成本，影响财务状况和竞争力[94] - 公司开发Hycroft矿需要大量投资，若无法获得足够融资，可能导致勘探、开发或生产延迟或无限期推迟[97] - Sprott信贷协议对公司及其受限子公司施加重大运营和财务限制，可能限制公司未来运营和融资能力[100] - 公司已获得Sprott信贷协议下的多项契约义务豁免，但无法保证未来能满足契约要求，违约可能导致债务加速到期[103] - 截至2021年12月31日，公司有大量未偿还债务，高额债务和特许权使用费支付义务可能对财务状况产生不利影响[104] - Hycroft矿的土地复垦要求可能繁重且昂贵，公司为此设立的准备金可能不足[113] 公司股权结构与股东情况 - 截至2022年3月31日，Mudrick Capital、Eric Sprott和AMC分别持有公司约12.4%、11.9%和11.9%的有表决权证券，并有权分别行使认股权证额外购买13,308,529股、23,408,240股和23,408,240股普通股[124] - 公司三大股东因持股比例高，能对股东批准事项施加重大影响，可能延迟或阻止公司控制权变更，与其他股东利益冲突[124] 公司股价与交易量情况 - 2022年至3月29日，公司普通股市场价格从3月2日的盘中低点每股0.284美元波动至3月29日的盘中高点3.10美元，3月29日在纳斯达克的最后成交价为每股2.59美元[125] - 2022年至3月29日，每日交易量约在78,900股至385,302,700股之间，当月股价从3月3日的盘中低点0.288美元波动至3月29日的盘中高点3.10美元[126] - 公司普通股价格和交易量近期波动剧烈，可能使投资者遭受重大损失，且未来可能继续波动，受多种不可控因素影响[125][128][130] 公司融资与发行情况 - 截至2021年12月31日，公司现金为1230万美元，此后通过私募股权证券和“随行就市”公开发行普通股筹集了约1.944亿美元[98] - 2022年3月14日，公司签订协议私募发行46,816,480个单位，每个单位包括一股A类普通股和一份认股权证，还进行了“随行就市”的注册公开发行，出售89,553,602股普通股[130] 公司财务报告内部控制情况 - 公司在2020年12月31日结束的财年合并财务报表重述中，发现财务报告内部控制存在重大缺陷，导致5年期私募认股权证会计处理出现重大错误[118][119] - 公司为补救财务报告内部控制重大缺陷，实施了额外审查程序、培训并完善了会计政策[120] 公司信息技术系统与财务担保情况 - 公司依赖信息技术系统，该系统面临多种风险，可能对现金流、财务状况和经营成果产生重大不利影响[116] - 公司可能因无法获得第三方财务担保或成本过高，影响财务状况，债权人可能终止承诺、宣布借款到期或对资产进行止赎程序[115] 公司认股权证情况 - 公司有34,289,898份公开交易认股权证，行使价为每股11.50美元，有效期5年；2020年10月6日发行9,583,334个单位，每个单位含一股普通股和一份行使价为每股10.50美元的认股权证[139] - 截至2022年3月14日，卖方认股权证行使价为每股40.31美元，将于2022年10月22日到期[140] - 公司于2020年5月29日向SPAC赞助商和承销商私募发行7,740,000份5年期私人认股权证，行使价为每股11.50美元；重组交易结束时，又向SPAC赞助商发行2,500,000份5年期私人认股权证，行使价同样为每股11.50美元[142][143] 公司身份认定情况 - 公司将保持新兴成长公司身份直至最早满足以下条件之一：2023年2月12日后首个财年最后一天；年总收入至少达10.7亿美元；被视为大型加速申报公司（非关联方持有的普通股市值在公司上一财年第二财季最后一个工作日超过7亿美元）；或在过去三年发行超过10亿美元的不可转换债务[146] - 公司将保持较小报告公司身份直至满足以下条件：非关联方持有的有表决权和无表决权普通股在第二财季最后一个工作日价值达2.5亿美元或以上；或最近完成财年的年收入达1亿美元或以上，且非关联方持有的有表决权和无表决权普通股在第二财季最后一个工作日价值达7亿美元或以上[149] 公司纳斯达克规则符合情况 - 2021年12月29日，公司收到纳斯达克通知，不符合每股1.00美元最低出价价格要求；2022年3月24日，公司解决缺陷并重新符合规则[138] 公司财产情况 - 公司唯一的财产是Hycroft矿，位于内华达州，由30个私人地块（约1,912英亩）和3,247个未专利采矿权（约68,759英亩）组成，总面积约70,671英亩[151][153] 公司技术报告情况 - 2022年2月，公司完成并提交2022年Hycroft技术报告摘要，该报告取代2019年的报告[156] - 2022年Hycroft TRS取代了所有以前的技术研究，公司后续披露将基于此报告[161] 市场利率与公司股息情况 - 市场利率上升可能导致潜在投资者寻求更高回报，减少对公司普通股的需求，导致股价下跌[134] - 公司预计在可预见的未来不会支付普通股股息，计划将所有可用资金和未来现金流用于业务发展和增长[136] 公司未专利采矿权费用情况 - 2021年公司未专利采矿权的申请费用为60万美元[171] 公司特许权使用费情况 - 截至2021年12月31日，Hycroft矿部分采矿租赁需支付的4%净利润特许权使用费中，已支付300万美元，未支付460万美元，最高限额为760万美元[172] - Hycroft矿需按Sprott特许权协议支付相当于净冶炼厂回报1.5%的永久特许权使用费[173] 公司厂房和设备情况 - 截至2021年12月31日，与Hycroft矿相关的厂房和设备账面总值为8820万美元[175] 公司矿产资源模型与采样情况 - Hycroft矿的矿产资源模型包含1981 - 2018年的数据，有5501个钻孔，代表2482722英尺的钻探[181] - 公司的Hycroft资源模型涵盖1981 - 2018年的数据，有5,501个钻孔，代表248.2722万英尺的钻探量；项目区共报告完成5,576个钻孔，资源模型区有5,323个钻孔，其中134个用于确定库存或浸出垫[193] - 土壤采样方面，历史上在Vortex和Brimstone地区采集1,797个样本，2011 - 2012年在矿区北扩约5,200英尺、南扩约29,600英尺采集1,834个样本[195] - 岩石芯片采样已建立包含2,416个样本的数据库，金值范围为0 - 0.372盎司/短吨，银值范围为0 - 71.8盎司/短吨[196] - 地面重力调查覆盖约130平方英里，地面IP调查在2007年覆盖矿区和Vortex，2011年扩展到约24平方英里[197][198] 公司矿产资源工艺与回收率假设情况 - 公司通过2021年持续推进磨矿酸POX工艺处理Hycroft硫化物矿产资源的工作，该工艺比硫化物堆浸氧化和浸出工艺有更高的金银回收率[158] - 假设黄金价格为1800美元/盎司，白银价格为23美元/盎司；磨矿、浮选和酸加压氧化法金和银回收率均为76%，原矿堆浸法氰化可溶性金回收率为75%，火试金银回收率为12.2%；基础采矿成本为1.45美元/吨，4660水平以下每个台阶额外增加0.016美元/吨；一般和行政成本为0.75美元/吨[198] 公司矿石交付情况 - 2020 - 2021年19个月测试期内，共向浸出垫交付13,584千吨氧化矿石，约占一年硫化矿化材料处理量的65%[205] 公司矿产资源估算规则情况 - 2021年1月1日起，公司矿产资源估算按Regulation S - K子部分1300的现代化规则要求编制，与Industry Guide 7要求有重大差异[211] 公司矿产属性审核情况 - 2021年Form 10 - K中矿产属性的科学和技术信息已由第三方“合格人员”审核批准[212] 公司法律事项情况 - 公司认为目前未决或潜在法律事项相关的或有事项不会对合并财务报表产生重大不利影响[214] 公司安全计划与绩效情况 - 公司制定矿山安全与健康计划，目标是实现零工伤和职业病[215] - 衡量安全绩效的指标TRIFR，Hycroft矿2021年底每200,000工时（含承包商）为0.64，2020年底为2.30，2021年行业平均约为1.75[216] - 2021年公司从矿业强安全文化企业招募新领导，重建Hycroft矿安全文化[216] 公司矿山监管情况 - Hycroft矿运营受1977年《联邦矿山安全与健康法》监管，MSHA定期检查并在违规时发布各种传票和命令[217] - 2006年《矿山改进和新应急响应法》通过后，MSHA对矿业运营的传票和命令数量大幅增加，近年来传票罚款金额也有所增加[217] 公司不同工艺下矿石量与金银含量情况 - 堆浸法中，测量的矿石量为97,086千吨，金含量7