业务交易 - 2021年1月公司完成出售四肢骨科业务，获得约2.4亿美元现金[157] - 2021年1月20日公司完成对ACell公司的收购，拓展再生技术产品组合[155] - 2021年1月4日，公司将四肢骨科业务出售给Smith & Nephew USD Limited，获得2.4亿美元，同时支付4150万美元给CFO，确认收益4220万美元[175] - 2021年1月20日，公司以3.069亿美元收购ACell Inc.，最高可支付1亿美元的或有对价[176] - 公司在2021年5月31日前停止生产所有碎化羊膜组织基产品，不再分销[171] - 2021年上半年，公司为收购ACell Inc.支付3.039亿美元，出售Extremity Orthopedics业务获得1.917亿美元净收益，还支付1330万美元资本支出[227] 产品进展 - 2020年Codman特种外科部门的CUSA® Clarity超声手术抽吸系统获FDA批准用于治疗恶性和良性肿瘤[161] - CerebroFlo® EVD导管在体外实验中，表面血栓积累比市场领先的EVD导管平均减少99%[163] - PriMatrix®真皮修复支架治疗糖尿病足溃疡的多中心研究，招募超225名慢性糖尿病足溃疡患者[164] 疫情影响 - 2020年上半年公司采取措施确保全球制造和分销点的连续性及员工安全[165] - 2020年下半年公司收入仍受新冠疫情复发影响，但程度低于上半年[165] 业务板块订单情况 - 2021年上半年公司业务板块受益于全球市场复苏，神经外科等产品订单活动健康[166] 已停产产品收入占比 - 截至2021年6月30日的六个月，已停产的BioD碎化羊膜基产品收入占合并收入不到1.0%[172] 工厂产品收入占比 - 2021年上半年，TEI波士顿工厂生产的产品收入约占合并收入的4.5%[174] 季度财务数据 - 2021年第二季度净利润为3510万美元，摊薄后每股收益0.41美元，而2020年同期净亏损40万美元，摊薄后每股亏损0.00美元[178] - 2021年第二季度总营收为3.9亿美元，较2020年同期增加1.313亿美元；国内营收增加9630万美元，增幅53.0%；国际营收增加3500万美元，增幅45.6%[184] - 2021年第二季度Codman Specialty Surgical部门营收为2.568亿美元，较上年同期增加8710万美元，增幅51.3%[185] - 2021年第二季度Tissue Technologies部门营收为1.332亿美元，较上年同期增加4430万美元，增幅49.8%[186] - 2021年第二季度毛利润为2.387亿美元，较2020年同期增加8550万美元，毛利率从59.2%提升至61.2%[188] - 2021年第二季度总运营费用为1.869亿美元，较2020年同期增加4780万美元，增幅34.4%[189] 上半年财务数据 - 2021年上半年净利润为8050万美元，摊薄后每股收益0.94美元，而2020年同期为880万美元，摊薄后每股收益0.10美元[179] - 2021年上半年总营收从6.13亿美元增至7.501亿美元，增长1.371亿美元，国内营收增长9730万美元，国际营收增长3980万美元[201] - 2021年上半年Codman Specialty Surgical营收4.981亿美元，较上年同期增加9690万美元，增幅24.1%；Tissue Technologies营收2.52亿美元，较上年同期增加4020万美元，增幅19.0%[202][203] - 2021年上半年毛利润4.53亿美元，较去年同期增加7890万美元，但毛利率从61.0%降至60.4%[204] - 2021年上半年总运营费用从3.329亿美元增至3.704亿美元，增长3760万美元，增幅11.3%[205] - 2021年上半年非运营收入和费用总计为2953.4万美元，去年同期为 - 2809万美元[209] - 2021年上半年利息收入较去年同期减少130万美元，利息费用减少740万美元[210][211] - 2021年1月4日公司出售Extremity Orthopedics业务，一季度确认收益4220万美元[212] - 2021年上半年其他净收入较去年同期增加940万美元[213] - 2021年上半年和2020年上半年有效所得税税率分别为28.2%和32.7%，公司预计全年有效所得税税率约为24.8%[214][216] 资金相关数据 - 截至2021年6月30日和2020年12月31日，营运资金分别为7.136亿美元和8.362亿美元[222] - 2021年6月30日和2020年12月31日，公司现金及现金等价物分别约为3.974亿美元和4.702亿美元[223] - 2021年上半年经营活动提供的净现金为1.60371亿美元，2020年同期为5393.1万美元；2021年上半年投资活动使用的净现金为1.25483亿美元，2020年同期为2543.4万美元；2021年上半年融资活动使用的净现金为1.0049亿美元，2020年同期为提供1.33452亿美元[224] - 2021年上半年经营现金流较2020年同期增加1.064亿美元，主要因收入恢复和资产负债变化[225] - 2021年上半年，公司融资活动现金使用为高级信贷安排和证券化安排还款1.022亿美元，净股权结算支付现金税380万美元，被行使股票期权所得360万美元和证券化安排借款220万美元部分抵消[229] 股票回购计划 - 2020年12月7日，董事会授权公司回购至多2.25亿美元普通股，该计划有效期至2022年12月，目前剩余2.25亿美元额度[232] 协议支付金额 - 截至2021年6月30日，公司各项协议下需支付的总金额为17.579亿美元，包括循环信贷安排8800万美元、定期贷款8.663亿美元等[238] 利率变动影响 - 假设利率变动100个基点，公司2021年6月30日现金及现金等价物的利息收入每年约增加400万美元[249] - 截至2021年6月30日，公司利率互换的总名义金额为18亿美元，其中8.75亿美元有效，利率变动100个基点将使未对冲部分债务的利息费用每年变动110万美元[250] - 2021年6月30日，现金及现金等价物利率假设变动100个基点，预计每年增加利息收入约400万美元[249] 市场风险及管理 - 公司面临外汇汇率和利率等市场风险，会通过衍生交易管理风险，不持有或发行用于交易或投机的衍生工具[244] - 公司面临外汇汇率和利率变化等市场风险，会适时进行衍生品交易管理风险[244] - 公司主要面临欧元、英镑、瑞士法郎等货币的外汇汇率风险，通过外汇远期合约管理风险[245] - 外汇远期合约的损益可部分抵消同期外汇损益[246] - 公司衍生品套期保值项目中，套期项目变化通常能被套期工具公允价值变化完全抵消[247] - 公司利率风险主要与美元LIBOR指数借款有关，使用利率互换衍生品管理风险[250] - 截至2021年6月30日，公司利率互换总名义金额为18亿美元，其中8.75亿美元有效[250] - 基于2021年6月30日的未偿借款，利率变动100个基点将使未套期部分债务的利息费用每年变动110万美元[250] 通货膨胀影响 - 公司经营成果未受通货膨胀重大影响[248] - 公司现金余额利率约为1个基点，预计利息收入不会显著减少[249]