公司业务收购 - 公司收购Dripkit资产总价86万美元，包括现金支付和发行178,681股普通股，并承担部分负债[41] - 2022年2月25日，公司以86万美元收购Dripkit的大部分资产和特定负债，包括支付25.7万美元现金、发行17.8681万股普通股，以及承担7.8656万美元贷款[208] - 2022年5月2日，Dripkit资产购买协议中大宗销售暂扣金额用于支付纽约州销售和使用税，5月9日向Dripkit分配39,237美元，4月25日向股票接收方发行18,475股普通股[42] - 2022年4月25日，公司向股票接收方发行1.8475万股普通股；5月9日，向Dripkit分配3.9237万美元[209] 公司产品与业务线 - 公司2019年推出咖啡冲泡袋产品，该产品在北美是较新的咖啡冲泡方式，且可工业堆肥[28] - 公司自2016年主要专注单份手冲咖啡生产，后扩展到咖啡冲泡袋和DRIPKIT手冲产品[34] - 公司为咖啡行业其他公司提供第三方合同包装服务，也开发并销售NuZee和DRIPKIT品牌单份咖啡产品[35][38] - 公司Coffee Blenders产品线新增Coldpresso拿铁产品系列，在韩国在线销售，Twin Peaks单份手冲咖啡自2019年在亚马逊独家销售[39][40] 公司业务发展计划 - 公司计划持续增加大型国内外合同包装客户，为快速增长的小型创新咖啡客户提供包装服务[41] - 公司2022年与田纳西州诺克斯维尔的制造合作伙伴合作，以提高制造、烘焙和包装能力，并促进向美国东部的分销[41] - 公司计划战略性发展和扩展国际业务，韩国市场有增长潜力，已在拉丁美洲成立合资企业[41] 公司客户情况 - 公司合同包装客户主要包括大小咖啡烘焙商和食品服务公司，客户感兴趣主要因机器单份咖啡替代品饱和、消费者对环保包装需求增加和产品口感优越[45] - 2022和2021财年，公司某一主要客户分别占总营收的28%和32%[46] 公司办公与制造空间 - 2022年，公司在加利福尼亚州维斯塔市的办公和制造空间扩大约2000平方英尺，当前租约延长至2025年3月，转租物业延长至2023年1月[49] - 公司租赁位于德克萨斯州理查森市的主要行政办公室，每月费用为1510美元，租赁期至2023年11月30日[182] - 公司在加利福尼亚州维斯塔和韩国首尔租赁制造设施，维斯塔的制造和销售办公室每月租赁费用约1.1万美元，2025年3月31日到期；还转租了维斯塔的房产，每月租赁费用2111美元，2023年1月31日到期；首尔的制造和销售办公室每月租赁费用7040美元，2023年11月15日到期[183] 公司产能情况 - 目前公司两座制造工厂的单份咖啡产品年产能达1.5亿份[50] - 公司两个制造设施的年产能高达1.5亿份单份咖啡产品[184] 公司知识产权情况 - 截至报告日期，公司在美国拥有“NuZee”等11项商标，正在申请“ It's Coffee Reimagined”等2项商标[55] - 公司在日本注册“Coffee Blenders”和“Twin Peaks”商标，在韩国注册“Twin Peaks”商标，已在加拿大、日本、韩国和墨西哥等国申请多项商标[56] - 公司拥有与DRIPKIT冲泡产品相关的3项专利，其中2项分别于2035年11月和2038年7月到期，1项正在申请中[57] 公司海外业务情况 - 2018年公司成立韩国子公司，2022财年扩大了客户群[59] - 2020年1月，公司与墨西哥公司成立合资企业NuZee Latin America，主要业务为在墨西哥、中美洲和南美洲制造单份咖啡产品[60] 公司人员情况 - 截至2022年9月30日，公司在美国有22名员工，在韩国有13名员工，均为全职[66] 公司股票相关情况 - 2022年12月9日，公司股东批准董事会可在1比10至1比50的比例范围内进行反向股票分割[71] - 2022年9月20日，公司收到纳斯达克通知，其普通股连续30个工作日收盘价低于每股1美元的最低要求，初始合规期至2023年3月20日，若未达标可能获额外180天合规期[138] - 截至报告日期，公司尚未恢复合规，董事会拟尽快实施2022年反向股票分割以恢复合规，但无法预测对股价的影响[140][144] - 纳斯达克资本市场要求公司持续满足一定财务、公众流通股、出价和流动性标准，否则可能被摘牌[142][143] - 若公司未能恢复合规或未来不满足持续上市标准，普通股可能被摘牌，这将对融资、证券交易和股价产生负面影响[141][142][143] - 若发行额外股权证券，股东可能会遭遇股权稀释，且可能对股价造成下行压力[147] - 大量已发行普通股可在近期不受限制地在市场出售，可能导致股价大幅下跌[148] - 截至2022年12月23日，公司高管和董事实益持有约28%的有表决权股票，首席执行官个人实益持有约22%，这可能影响股东决策[149] - 2022年12月9日，股东批准董事会可进行1比10至1比50的反向股票分割，以重新符合纳斯达克最低股价要求[207] 公司财务亏损情况 - 公司自2013年成立以来一直有净亏损，2021年和2022年9月30日结束的财年净亏损分别为1860万美元和1180万美元，截至2022年9月30日累计亏损约6460万美元[78] 公司持续经营相关情况 - 公司独立审计师对2022年9月30日结束的财年报告中，对公司持续经营能力存在重大疑虑，若无额外融资可能无法持续经营[81] - 考虑当前现金资源和未来十二个月的运营费用，公司预计至少未来十二个月需要额外资金来支持计划运营[84] - 公司打算通过公开发行或私募股权来筹集额外资金，但可能无法以有利条件筹集到资金[86] 公司面临的风险 - 公司经营历史有限，难以评估当前业务和预测未来业绩，面临产品开发资金、技术获取等多方面风险[89] - 公司大量销售基于采购订单完成，客户可能减少订单或取消订单，对收入产生负面影响[76] - 新冠疫情及其新变种持续影响公司业务运营和财务状况，也可能对流动性产生负面影响[76] - 公司少量客户的销售占净销售的很大比例，失去关键客户或客户提高盈利能力的努力可能减少销售和收入[76] - 公司普通股大量股份近期可在市场出售，可能导致股价大幅下跌[77] - 公司过去股票发行和所有权变更可能导致《国内税收法》第382条规定的所有权变更，限制净运营亏损结转的使用[94] - 公司大量销售基于采购订单完成，无书面协议，客户可能减少、延迟或取消订单，影响收入[95][96] - 2022和2021财年，受新冠疫情及变种影响，部分客户放缓或延迟采购，公司面临生产和供应延迟，但影响暂不显著[99] - 少数客户销售占公司净销售很大比例，失去关键客户或客户减少采购会影响财务表现[101][102] - 零售渠道竞争激烈，客户寻求优惠条件，公司提供优惠会降低利润率，否则会影响销售和盈利[103] - 公司增长战略依赖新产品和服务开发，但可能不成功，影响销售和盈利[105][106] - 公司财务业绩难预测，未达市场预期或公开指引会导致股价下跌[107] - 公司在韩国有制造和销售办公室，国际业务面临法律、监管、财务等风险[109] - 饮料行业竞争激烈，行业整合可能限制公司销售份额和客户关系[110] - 公司依赖第三方进行产品制造，第三方表现不佳会影响公司业务[112] - 公司依赖第三方分销网络，第三方表现不佳或财务状况恶化会影响公司运营和盈利[113][114] - 供应链和销售网络中断或成本增加会影响公司生产和销售，2021和2022财年因新冠疫情咖啡和包装材料运输延迟[115] - 公司依赖高级管理团队和高技能人才，人才流失或招聘困难会对业务产生重大不利影响，且人才竞争激烈可能导致劳动力成本增加[116][117][119] - 管理结构分散可能导致业务成本增加、沟通延迟和决策质量下降[120] - 高品质咖啡豆价格波动大，供应受多种因素影响，价格上涨会对公司盈利产生不利影响[121][123] - 近期“C”市场价格波动加剧，价格一度涨至五年高位[123] - 2021年下半年至2022年美国通胀显著增加，公司预计未来成本结构将持续面临通胀压力[125] - 公司难以有效管理未来增长，可能影响业务战略执行，需改善运营、财务和管理控制及报告系统[126] - 无法准确预测客户需求或快速调整会影响公司业务和财务结果，预测过高会导致库存过剩和产能闲置，过低会导致市场份额流失[127] - 公司可能面临知识产权侵权索赔，维权成本高且会扰乱业务运营，若侵权成立可能承担责任或产生许可费用[129][130] - 加利福尼亚州的65号提案可能要求公司产品添加警告标签，这可能影响产品销售[134] - 公司普通股交易价格可能高度波动，受多种因素影响，包括竞争产品、监管行动和营销战略等[135] - 内华达州反收购法规定，持有公司10%或以上有表决权流通股的股东，在成为实益拥有人两年内，公司不得与其进行业务合并，除非满足特定条件[161] - 公司作为上市公司需承担大量合规成本，这可能影响业务、财务状况和经营业绩[151] - 公司维护披露控制和程序以及财务报告内部控制需承担重大成本并投入大量管理时间[152] - 公司仅聘请了非常有限的会计和财务人员，部分依赖外部顾问，可能需额外支出聘请有上市公司财务报告经验的人员[157] - 产品安全和质量问题可能导致公司承担产品责任和消费者索赔、负面宣传、失去消费者信心等后果[166] - 若股权研究分析师不发布关于公司的研究报告、发布不利评论或下调公司普通股评级，公司股价可能下跌[167] - 公司可能面临证券诉讼，这将导致高昂成本并分散管理层注意力[168] - 公司信息系统若无法抵御服务中断、数据盗用或安全漏洞，可能导致运营中断、面临政府执法行动和私人诉讼以及声誉受损[169] - 监管标准的变化可能对公司业务产生不利影响，公司需遵守国内外关于分销、生产、标签和营销等方面的广泛监管要求[173] 公司股息情况 - 公司从未支付过资本股股息，且预计在可预见的未来也不会支付[163] - 公司尚未支付任何类别资本股票的股息，且在可预见的未来不打算支付普通股现金股息[193] 公司诉讼情况 - 2021年11月23日，Next Vision, Inc.起诉公司，称公司延迟发行2.3334万股普通股，还在1099 - B表格上多报收入，且发行的股票有6个月转售限制，要求赔偿损失、惩罚性赔偿、诉讼费用、律师费和利息[185] 公司普通股登记持有人情况 - 截至2022年12月15日，公司普通股有大约271名登记持有人[192] 公司资产减值情况 - 2022年9月30日，公司记录了53.1412万美元的商誉非现金减值费用，截至该日，商誉净额为0[212] - 公司每年对无形资产进行减值测试，当存在潜在减值迹象时也会进行测试[213] - 2022财年，公司为Dripkit商标和收购的客户关系分别记录了80,555美元和63,167美元的非现金减值费用[214] - 截至2022年9月30日，调整减值后的剩余商标资产余额为140,000美元，客户关系资产余额已全额注销[214] 公司各地区收入与资产情况 - 2022财年，北美地区净收入为2,443,863美元，2021财年为1,441,274美元；截至2022年9月30日，北美地区净财产和设备为378,546美元，2021年为517,966美元[218] - 2021年3月，公司注销了北美地区840,391美元的资产，其中93,375美元与使用权资产有关，747,016美元与财产和设备有关[219] - 2022财年，亚洲地区净收入为665,299美元，2021财年为485,386美元；截至2022年9月30日，亚洲地区净财产和设备为146,529美元，2021年为156,058美元[220] 公司经营成果情况 - 2022财年经营成果包括Dripkit从2022年2月25日收购日至9月30日的运营情况[221] - 2022财年与2021财年相比，收入从1,926,660美元增加到3,109,162美元，增加了1,182,502美元，增幅为61%[222] 税收政策影响情况 - 2017年颁布的《减税与就业法案》限制2017年后产生的净运营亏损结转只能抵消80%的应税收入，2021年1月1日前开始的纳税年度该限制被《新冠病毒援助、救济和经济安全法案》取消[92][93] 新冠疫情对公司业务影响情况 - 2022和2021财年，受新冠疫情及其变种影响，公司部分客户放缓或推迟购买服务和产品，潜在销售也受不利影响[216]